“借貸中介”理財有點不靠譜

宋丹丹

“固定收益類穩健理財，短期三個月年化收益是8%，一年的年化收益是12%以上，所有理財5萬元起步。”日前，程先生在網上看到這樣一則信息，介紹了6款產品，收益頗為可觀。這種被公司稱為P2P線下理財的模式讓程先生“怦然心動”。

投資一年聲稱收益超12%

筆者在武漢建設大道國貿大廈找到程先生所說的那家公司。走進公司，只見四周窗明幾凈，顯然剛裝修入駐不久，接著筆者被帶到一間VIP理財室，一位張姓經理拿來一張產品宣傳單頁。

宣傳單頁上，理財產品按照投資期限和返還方式分為短利寶、季得利、半年盈、年年聚、融信通和融信寶六種，對應的收益從6%到12%不等，理財金額是5萬元起步。

“你在銀行開個理財卡，我們直接劃扣資金，到時候再把本金收益返還給你，和銀行理財產品是一樣的。”張經理說道。雖名為理財產品，但投資者與公司簽訂的并非《理財產品銷售協議書》，而是與該公司簽訂《信息咨詢與管理服務協議》， 里面包括委托扣款授權書、服務費收費協議和資金出借及回收服務協議。

張經理說，公司壞賬率是1.5%，但他們設置了5%的風險保證金，如果有貸款人沒有及時還款，將從公司風險保證金里面拿出錢來歸還給客戶。

資金被借給全國陌生人

“一方面我們尋找投資客戶，另一方面我們尋找貸款客戶，公司相當于是一個居間撮合的中介。”張經理介紹，做的主要是小額信用貸款，用于裝修、買家電、旅游、買車及資金周轉等等，貸款金額在3萬元到5萬元之間，主要是為了控制風險。

“你的錢投資進來，我們會為你匹配這么多期的債務人，有的人還完了之后，我們會有新的債務人進來，再去匹配。”張經理介紹，目前武漢這邊每月有1000萬到2000萬的純理財客戶，但貸款人不僅僅是武漢的，而是遍及全國各地。

“對貸款人，我們一般收取月息在1.8%以上。”張經理介紹，這中間的差價即公司的服務費用。

借錢不還風險由投資者承擔

“這種債權轉讓模式的理財就是民間借貸，并非穩健的投資理財方式。” 湖北楚盾律師事務所胡錦鵬律師介紹，債權轉讓只要通知債務人，并經后來接手的債權人同意就可成立，法律上來看無可厚非，但居間的平臺卻是賺取了服務費用，把風險留給投資者。

“作為債權的接收人也就是投資者，他要去關注債務人是否能夠及時足額地還款。一要看債務人是本地戶口還是外地戶口;二要看借貸用途;三要看債務人收入狀況，是否有固定工作;四要看是否有抵押;五要看債務人的婚姻狀況。”胡錦鵬介紹，但這些要讓投資者對債務人一一去考核，既不現實，又比較煩瑣。

筆者了解到，這種借貸機構，此前早有全國性的借貸中介服務機構在全國各地布局，一些網絡P2P平臺更是層出不窮。

但近來，有多家P2P平臺跑路，一時間投資者血本無歸，對普通投資者來說，更能引起關注和擔憂的是P2P平臺的風險評估管控的專業能力，出借資金一方不可能一一核對幾十位全國各地貸款方的詳細真實信息，投資風險無法保障。目前這種平臺并沒有明確的監管部門，一旦平臺自身涉嫌詐騙，投資者的本金更無法保障。