95%！資產(chǎn)配置決定

投資追求高收益是讓人愉快的，但如果損失慘重，想要東山再起，往往至少需要一兩年。投資帶來的不穩(wěn)定性更使長期的家庭財富變得不確知。家庭理財規(guī)劃的是未來10年、20年，在理財規(guī)劃指導(dǎo)下進(jìn)行的投資，注重的是資產(chǎn)配置帶來的未來確知性的預(yù)期。

資產(chǎn)配置并不等于完全的保守，而是在高中低風(fēng)險中，尋求投資收益與風(fēng)險的平衡。比如有50萬元的可投資資產(chǎn)，3∶3∶3∶1的比例適合大多數(shù)家庭的資產(chǎn)配置，30%股票（基金），30%房產(chǎn)，30%存款類、固定收益、低風(fēng)險類理財產(chǎn)品，10%黃金、另類投資、收藏品等。

以風(fēng)險和收益完全集中的家庭為例，50萬元全部投資在股市，按20%的損失，1年后剩余40萬元。

而如果做有效的家庭資產(chǎn)配置，在市場價合適的時候買入房產(chǎn)，每月房租1500元，以租抵供，3～5年后增值后賣出，按8%～10%的年增長率，賺出首付款15萬，拿到30萬元以上應(yīng)該不成問題；15萬元存款、債券、固定收益理財產(chǎn)品等，收益率大約在5%；15萬元投資資本市場，同時根據(jù)市場狀況及時短期調(diào)整到相對穩(wěn)健的品種，市場狀況良好時可達(dá)20%左右的收益；5萬元可購買黃金類的理財品，最好購買具有收藏性的發(fā)行初期或市場價比較低的次新金銀幣，期望收藏性長期高倍數(shù)收益的可自行選擇些易于流動交易的門類收藏。

資產(chǎn)配置之后的家庭注重投資時點的把握，通過資產(chǎn)配置可防范單一品種投資風(fēng)險完全暴露的問題，既可以期望獲得好的成長性收益，又可以綜合平衡風(fēng)險，在單一類別出現(xiàn)風(fēng)險時可用其他類型的產(chǎn)品收益抵減損失，完成或接近“正收益”的預(yù)期。

資產(chǎn)配置因家庭類型、風(fēng)險偏好的差異，可有不同的配置。資產(chǎn)配置不是一成不變的，但基本原則是高風(fēng)險高收益類的產(chǎn)品配置不能超過設(shè)置的最高比例，以保證在享受高成長性的同時，具有防范市場不確定性風(fēng)險的能力，同時還可以尋找到好的其他的投資領(lǐng)域。在資產(chǎn)配置中能尋找到低風(fēng)險的7%～12%的理財產(chǎn)品，在高收益產(chǎn)品中能從房產(chǎn)市場、股票市場、企業(yè)股權(quán)三板等場外市場中找到好的投資，并能較好地把握市場，資產(chǎn)配置的作用將有卓越的表現(xiàn)。

資產(chǎn)配置與年復(fù)利的作用是緊密相連的。一般家庭可按年檢測和調(diào)整家庭的資產(chǎn)配置，或者出現(xiàn)投資機(jī)會時調(diào)整資產(chǎn)配置，在獲利時需及時賣出保障本利的兌現(xiàn)，同時再投資時可通過本利和產(chǎn)生新的收益。

如假設(shè)通過資產(chǎn)配置的投資達(dá)到10%的年化收益，10年后資產(chǎn)將是原有的2.6倍，達(dá)到15%的年化收益，10年后資產(chǎn)將是原有的4倍。有多少缺乏資產(chǎn)配置的投資能這么輕易地達(dá)到？一份適合家庭和市場的資產(chǎn)配置方案，決定了家庭財富的管理成果，是你不可或缺的助手和工具。