金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算的思考

忻州師范學(xué)院 郭昌榮

一、引言

根據(jù)2014年7月1日開始執(zhí)行的新長(zhǎng)期股權(quán)投資準(zhǔn)則，針對(duì)原長(zhǎng)期股權(quán)投資核算中第四類投資的持股比例上升，達(dá)到或超過20%，能夠?qū)Ρ煌顿Y單位實(shí)施共同控制或具有重大影響，就會(huì)從金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)為長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算。這類投資在進(jìn)行初始確認(rèn)和計(jì)量時(shí)可以分為三類：第一類，初始確認(rèn)以后，公允價(jià)值不能持續(xù)、可靠計(jì)量的金融資產(chǎn)，目前準(zhǔn)則中沒有提到該類金融資產(chǎn)的具體核算，這需要金融資產(chǎn)準(zhǔn)則的進(jìn)一步完善，筆者認(rèn)為可以把它作為可供出售金融資產(chǎn)進(jìn)行核算。第二類和第三類，公允價(jià)值都能持續(xù)、可靠地取得，如果把公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益，則可以按現(xiàn)行準(zhǔn)則中的交易性金融資產(chǎn)來核算；如果把公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入所有者權(quán)益（其他綜合收益），則可按現(xiàn)行準(zhǔn)則中的可供出售金融資產(chǎn)來進(jìn)行核算。對(duì)兩者的分類取決于管理當(dāng)局的意圖。這三類金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法分別應(yīng)如何核算呢？目前準(zhǔn)則中僅對(duì)把公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入所有者權(quán)益（其他綜合收益）的金融資產(chǎn)與長(zhǎng)期股權(quán)投資的轉(zhuǎn)換進(jìn)行了規(guī)范，并且筆者認(rèn)為這種規(guī)范存在一些不合理的地方，以下將進(jìn)行詳細(xì)論述。

對(duì)于公允價(jià)值不能持續(xù)、可靠計(jì)量的金融資產(chǎn)，在其初始確認(rèn)和后續(xù)計(jì)量中，應(yīng)該以成本在可供出售金融資產(chǎn)中反映，如果發(fā)生減值，應(yīng)該對(duì)其計(jì)提減值準(zhǔn)備。以后期間，由于持股比例上升，金融資產(chǎn)將轉(zhuǎn)為長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算。此時(shí)，應(yīng)該進(jìn)行追溯調(diào)整。此種轉(zhuǎn)化與原準(zhǔn)則中，由于持股比例上升，從長(zhǎng)期股權(quán)投資成本法轉(zhuǎn)換為權(quán)益法的核算類似，所不同的是轉(zhuǎn)換前所使用的科目不一樣，原使用科目是長(zhǎng)期股權(quán)投資，現(xiàn)使用科目是可供出售金融資產(chǎn)，在此不再贅述。下面主要討論轉(zhuǎn)換前以公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量的兩種情形。

二、交易性金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算

對(duì)于交易性金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)成長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法如何進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，準(zhǔn)則中沒有具體的規(guī)定，下面分別就不追溯調(diào)整與追溯調(diào)整兩種方法進(jìn)行比較說明。

（一）轉(zhuǎn)換前公允價(jià)值上升

［例1］A公司于2012年1月1日，以600萬元現(xiàn)金從C公司處（A公司和C公司為非關(guān)聯(lián)方）取得B公司10%的股權(quán)。該股權(quán)具有公開的交易市場(chǎng)，A公司以短期持有為目的，因此根據(jù)金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則將其作為交易性金融資產(chǎn)管理。當(dāng)日，B公司可辨認(rèn)凈資產(chǎn)賬面價(jià)值6000萬元，賬面價(jià)值與公允價(jià)值相同。B公司2012年全年凈利潤(rùn)為3000萬元；2013年4月30日，B公司宣告發(fā)放現(xiàn)金股利1000萬元。次年6月30日，A公司又以1200萬元現(xiàn)金為對(duì)價(jià)從D公司處（A公司和D公司為非關(guān)聯(lián)方）取得B公司12%的股權(quán)。當(dāng)日，B公司可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值總額為8000萬元，A公司原持有股權(quán)的公允價(jià)值為1000萬元。取得該部分股權(quán)后，按照B公司章程規(guī)定，A公司能夠?qū)公司施加重大影響，對(duì)該項(xiàng)股權(quán)投資轉(zhuǎn)為權(quán)益法核算。不考慮相關(guān)稅費(fèi)等其他因素。

（1）不追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。

在不追溯調(diào)整情況下，A公司原持有10%股權(quán)的公允價(jià)值1000萬元，加上新增12%股權(quán)的對(duì)價(jià)1200萬元，就是轉(zhuǎn)換為長(zhǎng)期股權(quán)投資的初始投資成本。具體會(huì)計(jì)處理如下：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2200

公允價(jià)值變動(dòng)損益 400

貸：交易性金融資產(chǎn) 1000

銀行存款 1200

投資收益 400

（2）追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。

如果進(jìn)行追溯調(diào)整，則視同權(quán)益法從開始時(shí)就一貫被采用，具體會(huì)計(jì)處理如下：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2000

以前年度損益調(diào)整 100

投資收益 100

貸：交易性金融資產(chǎn) 1000

銀行存款 1200

（二）轉(zhuǎn)換前公允價(jià)值下降

［例2］現(xiàn)假定例1其他條件都不變，2013年6月30日，A公司持有B公司10%股權(quán)的公允價(jià)值為500萬元，計(jì)入公允價(jià)值變動(dòng)損益科目的金額為-100萬元。

（1）不追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本1700

投資收益 100

貸：交易性金融資產(chǎn) 500

銀行存款 1200

公允價(jià)值變動(dòng)損益 100

（2）追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2000

投資收益 100

貸：交易性金融資產(chǎn) 500

銀行存款 1200以前年度損益調(diào)整 400

（三）兩者的區(qū)別 對(duì)比例1和例2可以發(fā)現(xiàn)，由于公允價(jià)值的上升，在不追溯調(diào)整的情況下，使得長(zhǎng)期投資的賬面價(jià)值比追溯調(diào)整情況下高出200萬元，追溯調(diào)整比不追溯調(diào)整情況下投資收益要低100萬元，以前年度損益要低100萬元。由于公允價(jià)值下降，不追溯調(diào)整與追溯調(diào)整相比，長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值要低300萬元；追溯調(diào)整比不追溯調(diào)整情況下投資收益要低100萬元，以前年度損益調(diào)整高出400萬元。而不管是公允價(jià)值上升還是公允價(jià)值下降，在追溯調(diào)整下長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值都是一致的。即追溯調(diào)整的方法使得長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值不受股票價(jià)格波動(dòng)的影響。

三、公允價(jià)值能可靠計(jì)量的可供出售金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)權(quán)益法核算

此種情形不需要進(jìn)行追溯調(diào)整，我國(guó)最新的長(zhǎng)期股權(quán)投資準(zhǔn)則在應(yīng)用指南中以例題的形式對(duì)此進(jìn)行了詳細(xì)的講解。在轉(zhuǎn)換時(shí)，投資方應(yīng)當(dāng)按照原持有的股權(quán)投資的公允價(jià)值與增加投資而支付對(duì)價(jià)的公允價(jià)值之和，作為改按權(quán)益法核算的初始投資成本。為了更好地分析和說明問題，下面通過具體案例，對(duì)不追溯調(diào)整和追溯調(diào)整進(jìn)行對(duì)比分析。

（一）轉(zhuǎn)換前公允價(jià)值上升

［例3］A公司于2012年1月1日，以600萬元現(xiàn)金從C公司處（A公司和C公司為非關(guān)聯(lián)方）取得B公司10%的股權(quán)。該股權(quán)具有公開的交易市場(chǎng)，根據(jù)金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則將其作為可供出售金融資產(chǎn)管理。當(dāng)日，B公司可辨認(rèn)凈資產(chǎn)賬面價(jià)值6000萬元，賬面價(jià)值與公允價(jià)值相同。其他條件與例1相同。

（1）不追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。按照現(xiàn)行長(zhǎng)期股權(quán)投資會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，A公司原持有10%股權(quán)的公允價(jià)值1000萬元，加上新增12%股權(quán)的對(duì)價(jià)1200萬元，就是轉(zhuǎn)換為長(zhǎng)期股權(quán)投資的初始投資成本。原計(jì)入其他綜合收益的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)400萬元，轉(zhuǎn)為當(dāng)期投資收益。實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)不調(diào)整該金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值，發(fā)放現(xiàn)金股利會(huì)增加本期的投資收益，也不調(diào)整相關(guān)資產(chǎn)的賬面價(jià)值。具體會(huì)計(jì)處理如下：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2200

其他綜合收益 400

貸：可供出售金融資產(chǎn) 1000

銀行存款 1200

投資收益 400

（2）追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理。如果進(jìn)行追溯調(diào)整，則視同權(quán)益法從開始時(shí)就一貫被采用，具體會(huì)計(jì)處理如下：

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2000

其他綜合收益 400

投資收益 100

貸：可供出售金融資產(chǎn) 1000

銀行存款 1200

以前年度損益調(diào)整 300

（二）轉(zhuǎn)換前公允價(jià)值下降

［例4］現(xiàn)假定例3其他條件都不變，2013年6月30日，A公司對(duì)B公司的可供出售金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值500萬元，計(jì)入其他綜合收益的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)為-100萬元。

（1）不追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本1700

投資收益 100

貸：可供出售金融資產(chǎn) 500

銀行存款 1200

其他綜合收益 100

（2）追溯調(diào)整的會(huì)計(jì)處理

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資——投資成本2000

投資收益 100

貸：可供出售金融資產(chǎn) 500

銀行存款 1200

以前年度損益調(diào)整 300

其他綜合收益 100

（三）兩者的區(qū)別 對(duì)比例3和例4可以發(fā)現(xiàn)，由于公允價(jià)值的上升，在不追溯調(diào)整的情況下，使得長(zhǎng)期投資的賬面價(jià)值比追溯調(diào)整情況下高出200萬元，追溯調(diào)整比不追溯調(diào)整情況下投資收益要低500萬元，以前年度損益要高300萬元。由于公允價(jià)值下降，不追溯調(diào)整與追溯調(diào)整相比，長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值要低300萬元；追溯調(diào)整比不追溯調(diào)整情況下以前年度損益要高300萬元。而不管是公允價(jià)值上升還是公允價(jià)值下降，在追溯調(diào)整下長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值都是一致的。即追溯調(diào)整的方法使得長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值不受股票價(jià)格波動(dòng)的影響。

四、結(jié)論

通過上述的對(duì)比分析可知，金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算是否需要進(jìn)行追溯調(diào)整，不僅影響到資產(chǎn)的賬面價(jià)值不同，而且對(duì)當(dāng)期和前期的損益都有不同程度的影響。在股票的市場(chǎng)價(jià)格頻繁無序波動(dòng)的情況下，筆者認(rèn)為，從金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)為長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法時(shí)采用追溯調(diào)整能夠提供更加準(zhǔn)確、真實(shí)，且更相關(guān)謹(jǐn)慎的會(huì)計(jì)信息，因此是目前較為適當(dāng)?shù)倪x擇。

追溯調(diào)整是國(guó)際慣例，在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則持續(xù)趨同的大背景下，美國(guó)和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的做法對(duì)我國(guó)有一定的借鑒意義。但是，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則目前在這方面尚未有相關(guān)的規(guī)定。美國(guó)APB《意見》第18號(hào)（第19段）規(guī)定：“投資者的投資、經(jīng)營(yíng)成果（當(dāng)期以及前期）以及留存收益應(yīng)當(dāng)進(jìn)行追溯調(diào)整。”因此，要對(duì)所有賬戶按權(quán)益法進(jìn)行調(diào)整，以使投資方的財(cái)務(wù)報(bào)表視同股權(quán)第一次取得時(shí)就已使用權(quán)益法核算。

追溯調(diào)整能提供更可靠的信息。股票市場(chǎng)是一國(guó)資本市場(chǎng)的核心，股票市場(chǎng)的走勢(shì)與整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的走勢(shì)密切相關(guān)。然而，我國(guó)資本市場(chǎng)從起步發(fā)展至今，股票市場(chǎng)行情卻經(jīng)常與國(guó)民經(jīng)濟(jì)良好的發(fā)展態(tài)勢(shì)相背離，中國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步增長(zhǎng)，而股市暴漲暴跌的情形時(shí)有發(fā)生。2014年下半年，在宏觀經(jīng)濟(jì)不很景氣的大背景下，中國(guó)股市在經(jīng)歷了多年的熊市之后突然發(fā)力。據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，僅11月份滬綜指暴漲了10.85%，各個(gè)行業(yè)、題材板塊輪番上漲，之后又輪番下跌，波動(dòng)幅度之大創(chuàng)歷史記錄。有些股票估值過高，2014年末市盈率超過100倍的達(dá)500余家。

公允價(jià)值的出現(xiàn)是對(duì)歷史成本的一種補(bǔ)充和完善，能夠給報(bào)表使用者提供更相關(guān)的會(huì)計(jì)信息。在我國(guó)股市頻繁且劇烈波動(dòng)的情況下，宏觀經(jīng)濟(jì)的發(fā)展與股市相背離，此時(shí)股票價(jià)格很難說是真正公允的。在這樣的市場(chǎng)環(huán)境下，如果不進(jìn)行追溯調(diào)整，把前期公允價(jià)值的變動(dòng)反映在長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值中，是對(duì)信息的一種歪曲，將大大降低信息的可靠性和有用性，影響投資者的決策。

［1］劉艷麗：《長(zhǎng)期股權(quán)投資準(zhǔn)則難點(diǎn)之一：投資后續(xù)計(jì)量方法轉(zhuǎn)換》，《財(cái)會(huì)月刊》2014年第12期。

［2］姬昂：《長(zhǎng)期股權(quán)投資核算范圍變化的影響及處理建議》，《財(cái)會(huì)月刊》2014年第11期。

［3］喬·B.霍伊爾等著、王鑫譯：《高級(jí)會(huì)計(jì)學(xué)》（第9版）北京大學(xué)出版社2012年版。