商業銀行理財產品風險管理探討

摘 要：降息再次激發廣大工薪階層購買銀行理財產品，本文通過對商業銀行個人理財業務面臨的主要風險的分析，指出商業銀行個人理財業務風險管理中存在的問題和風險管理中存在問題的原因，提出解決的對策和建議。

關鍵詞：理財產品；銀行理財；理財服務；風險管理；對策建議；

中圖分類號：X820.4 文獻標識碼：A 文章編號：1674-3520（2015）-04-00-01

2015年3月1日起，中央銀行又一次宣布下調金融機構人民幣貸款和存款基準利率，導致資金從銀行流出，存款變為投資或消費。結果是資金流動性增加，通貨膨脹提高，給證券市場帶來更多資金，為了防止資金貶值，銀行理財產品越來越受到廣大工薪階層的青睞。但是在我國商業銀行個人理財業務起步晚、起點低，個人理財業務的各方面還很不成熟，受到金融法律制度、金融管理體制和金融市場成長程度等各方面的制約，風險管理也沒有引起商業銀行的足夠重視， 我國商業銀行個人理財業務在快速發展的同時，在風險管理方面還十分薄弱，缺乏科學的、完善的風險管理措施，因而潛在的風險不容忽視，加強個人理財業務風險防范管理已經成了商業銀行個人理財業務健康發展的必要條件。目前，加強商業銀行個人理財業務的風險管理越來越顯得重要和緊迫。

一、商業銀行個人理財業務面臨的主要風險

（一）市場風險。市場風險是由于利率、匯率、宏觀經濟指標等因素發生變化，給商業銀行帶來的未來的不確定性。

（二）信用風險。信用風險，指的是債務人不愿意或者無法履行債務而給債權人造成損失的可能性。

（三）操作風險。操作風險被定義為由于人為原因或技術失誤或意外事故所產生的風險，包括欺詐（交易商故意偽造信息的情況）、管理失誤以及不完善的程序和控制。也有人將操作風險稱為余留風險，也就是說操作風險是指除了市場風險及信用風險之外的所有風險。操作風險反映在商業銀行個人理財業務方面是指理財業務從業人員責任心的強弱與素質的高低。

（四）流動性風險。商業銀行個人理財業務的流動性風險表現為兩種形式：一是商業銀行個人理財產品資金的流動性風險；二是商業銀行個人理財產品融資的流動性風險。個人理財產品的資金流動性風險被稱為市場＼產品流動性風險，當商業銀行理財產品的風險頭寸太大或者太小，使得理財產品的交易行為不能夠按照現行的市場價格進行交易的時候，就產生了理財產品資產的流動性風險。

二、商業銀行個人理財業務風險管理中存在的問題

（一）商業銀行的風險意識相對欠缺。商業銀行個人理財業務的發展還沒有完全成熟，理財業務作為我國商業銀行新的利潤增長點，對其風險的管理控制更是不容忽視。目前，商業銀行在理財業務開展的過程中，往往比較重視理財產品的銷售狀況，但是對于理財產品風險的控制卻認識不夠。

（二）商業銀行理財市場整體缺乏透明度。商業銀行應當讓理財客戶及時了解到整個理財市場的發展狀況，尤其是所購買的理財產品的投資方向、風險狀況和收益情況。但我國商業銀行理財市場從整體上來看還是比較缺乏透明度的。

（三）商業銀行個人理財業務風險管理信息系統的建設相對滯后。風險管理信息系統建設的滯后性，是我國商業銀行個人理財業務風險管理中比較大的障礙。尤其是理財業務風險管理中數據和信息量的不足，將會對理財業務風險管理的科學性產生很直接的影響。

（四）商業銀行理財業務內部控制相對欠缺。商業銀行的風險管理在內部控制方面還未形成一套完備的風險管理系統， 商業銀行內部控制不健全，容易引起操作風險。

三、商業銀行個人理財業務風險管理中存在問題的原因

（一）內部因素。主要包括三個方面：風險防范意識欠缺，風險管理理念落后；缺乏健全的風險管理內控制度；商業銀行缺乏專業的理財人員。

（二）外部因素。主要包括三個方面：金融市場的發展還不成熟；商業銀行理財市場的金融法規還不夠健全；個人信用體系不健全。

四、商業銀行個人理財業務風險管理的對策建議

銀行理財業務經營發展過程實質應該是從過去的依靠物理網點資源轉變為依靠自身核心競爭力的提高，實現規模、質量、效益三方面動態協調和優化平衡的過程。目前我國商業銀行理財業務的核心競爭力主要體現在科學設計理財產品，提高風險管理能力，應做好如下幾方面的工作：

（一）建立完整的社會信用體系。完善的信用記錄體系是現代金融行業良好運行的基礎，它對于防范商業銀行個人理財業務的信用風險有很好的作用。因此，構建良好的信用體系是我國必須要解決的問題。

（二）健全商業銀行內部風險控制機制。商業銀行只有建立完善的風險管理體系，才能保證個人理財業務的正常發展。商業銀行風險管理是指商業銀行通過風險分析、風險預測、風險控制等方法，預測、回避、排除或者轉移經營中的風險，從而減少或避免經濟損失，保證經營資金乃至金融體系的安全。

（三）樹立科學的風險管理理念，加強風險防范意識。商業銀行在開展個人理財業務過程中首先應當加強風險防范意識，認識到個人理財業務面臨著多重的風險， 對其風險管理的重要性有足夠的了解，形成科學的風險管理理念，才能使個人理財業務風險管理體系得到不斷的完善，能夠滿足業務快速發展的要求。

五、總結

商業銀行個人理財業務，就是商業銀行以個人客戶的理財需求為目標，充分運用商業銀行的資源和優勢，為個人客戶確定理財目標、實施理財計劃和提高理財效率而提供的一系列多功能、專業化、綜合化金融服務。隨著社會的進步和經濟的發展，居民的個人資產不斷積累，人們對于個人財富的態度、觀念和處理方式已經發生了很大的變化，個人理財逐漸成了人們關注的焦點。近年來，隨著我國經濟發展，銀行理財業務發展很快，從產品種類、發行規模等各方面都有了很大的提高。作為一項前景廣闊的新興中間業務，理財業務不僅為商業銀行帶來了可觀的中間業務收入和綜合效益，同時也為商業銀行維護和拓展高端客戶提供了有力的支持。

本文在分析我國商業銀行個人理財業務面臨的主要風險基礎上，系統分析了我國商業銀行個人理財業務風險管理中存在的問題及產生原因，從樹立科學的風險管理理念，加強風險防范意識、健全商業銀行內部風險控制機制、建立完整的社會信用體系、大力引進和培養理財投資的復合型人才等四個方面提出了完善我國商業銀行個人理財業務風險管理的對策建議，具有一定的理論指導意義和較好的實踐價值。不足之處是：未能采用較為先進的計量經濟的實證方法，這一定程度地影響了本文論證充分性；本文未能從商業銀行技術層面上分析防范商業銀行個人理財業務風險的策略，以合理分散風險，最大限度地獲得理財投資的風險收益。