魯企掘金民營銀行

11月18日晚，上市公司興民鋼圈發布公告稱，公司擬參與發起設立山東藍海銀行股份有限公司（下稱“藍海銀行”）。據悉，藍海銀行擬定注冊資本為人民幣20億元，公司作為一般發起人以自有資金1.9億元人民幣入股，占其注冊資本的9.5%。

值得關注的是，本月早些時候，另外一家山東上市公司濱化股份也發布公告稱，公司擬以自有資金投資參與籌建濱州農村商業銀行股份有限公司，投資金額為2.38億元，占其注冊資本的9.93%。而國內BAT（百度、阿里、騰訊）三巨頭中的百度，近日也與中信銀行聯手成立直銷銀行“百信銀行”，正式入局銀行業。

如今，首批試點的五家民營銀行已全部走上新旅程，這對中國銀行業來說是具有里程碑意義的事件。金融改革步伐加快，監管創新提速。作為新生事物的民營銀行，給人們開啟了新的想像空間。

上市公司參股民營銀行

據公告，這家暫定名為“山東藍海銀行股份有限公司”的民營銀行，擬定注冊資本為人民幣20億元，主要發起人是注冊于威海市的威高集團有限公司和赤山集團有限公司。威高集團擬出資6億元，占股30%，赤山集團擬出資4.5億元，占股22.5%，興民鋼圈擬出資1.9億元，占股9.5%。

資料顯示，威高集團以醫療器械和藥品為主業，也發展了房地產、投資等產業，集團控股子公司山東威高集團醫用高分子制品股份有限公司為香港上市公司。赤山集團原主業為海洋捕撈、水產品加工等，后來將業務范圍拓展至機械制造、旅游服務、建筑房產等。興民鋼圈從事汽車鋼制車輪的研發、制造和銷售。

據公告，上述注冊資本、投資額和持股比例仍需有關主管部門審批，在申報、審批乃至最終核準的過程中可能進行調整。而即使獲得有關主管部門籌建批準，是否能如期完成民營銀行的發起設立和獲得開業批準仍具備不確定性。

此外，濱化股份公告稱，擬以自有資金2.38億元投資參與籌建濱州農村商業銀行股份有限公司。據悉，該行是在濱州城區兩家農合法人機構的基礎上，以新設合并方式發起設立的具有獨立企業法人資格的地方性銀行機構。截至2014年末，兩家機構合計資產總額130.67億元，實現經營利潤3.18億元。

“今年以來，公告參股銀行的上市公司數量已有數十家。這種爆發性增長，一是緣于政策對銀行業準入門檻的放開，二是銀行業本身的吸引力。”中誠顧問金融業分析師魏慶明說，銀行機構前期一直占據隱性壟斷地位，盈利能力頗佳，不少參股其中的上市公司獲利良多。如今年5月青島金王就公告稱，公司已收到青島銀行2014年度分紅款500萬元；萬和電氣4月底也公告稱，其投資1.01億元持有4549.6萬股的揭東農商行，2014年度利潤分配為每10股派發現金紅利2.2元（含稅）。

同時，參股銀行對上市公司來說，也會帶來估值上的好處。記者注意到，多家上市公司前期在發布相關公告后，股價出現了較為可觀的漲幅。

“上市公司借助參股銀行，還可搭建金融平臺，使自身的上下游供應鏈得到有益補充和完善。”魏慶明說。如益佰制藥今年3月發布公告稱，其擬出資1.5億元發起設立注冊資本10億元的貴安科技銀行，主要面向大健康醫藥產業的醫療、養生、康體、健康管理各環節發展需求，實現銀行業務與產業、行業的融合發展。

“擱淺”的銀行夢

實際上，魯企參與民營銀行創建的動作由來已久。作為2014年1月山東報送銀監會的4家民營銀行試點企業之一，匯通控股是山東無可爭議的第一家籌備、申報民營銀行的民營企業。2014年9月，匯通控股還以第一大股東的身份，在濟南注冊成立了山東惠眾新金融發展股份有限公司（以下簡稱“惠眾新金融”）。但目前，其對民營銀行的申報“擱淺”了。

早在2013年10月底，距離銀監會主席尚福林首次對外提出“試辦自擔風險的民營金融機構”僅3個月，匯通投資的董事局主席劉吉民就向媒體證實，“確實正在籌備設立民營銀行，這也是山東省首家民營銀行。”當時，這家暫定名為“通商銀行”的民營銀行，其股東還包括華聯礦業等。

劉吉民自稱“銀行魔”， 1994年，他在光明日報看到劉國光、于光遠關于中國需要非國有中小銀行的文章。從那時起，劉吉民便樹立了新理想：開辦一家銀行。在周圍人看來，這個理想就跟癡人說夢無異。

2014年1月，央行濟南分行、山東銀監局、山東證監局、山東保監局、外匯局山東分局五部門聯合出臺的《關于山東省金融支持服務業發展的指導意見》，支持符合條件的服務業企業集團設立財務公司，探索由民間資本發起設立自擔風險的民營銀行、金融租賃公司和消費金融公司，健全與全省服務業發展相適應的銀行業市場體系。

以上政策被媒體與深圳2014年一號文件《深圳市人民政府關于充分發揮市場決定性作用全面深化金融改革創新的若干意見》相提并論，評論稱“民營銀行試點在即，山東、深圳政策先行”。

當時深圳的政策提出：支持設立民營銀行，規范發展互聯網金融，爭取設立互聯網銀行、互聯網金融公司及互聯網保險公司，積極利用前海平臺，打造國際財富管理中心，以及率先承擔利率市場化改革內容，深化深港兩地金融合作等。

2014年1月22日，在匯通控股發起成立民營銀行呼聲最高之時，媒體甚至披露了其銀行名字是采用劉吉民的名字——“吉民銀行”，一切顯得志在必得。但山東金融機構一官員潑了冷水：“山東首批民營銀行試點可能落空，‘吉民銀行’基本沒希望了?！?/p>

之后的一周左右，山東4家申請試點民營銀行的企業公布：威海市威高集團、東營市大海集團、淄博市東岳集團（與匯通控股共同發起）、臨沂市翔宇集團。名單公布的同時，申請材料也被報送至銀監會。此時，與2013年劉吉民首次公開申報意愿時不同的是，匯通控股已是“共同發起”的次要地位。

2014年3月，國務院批準5個民營銀行試點方案。深圳前海微眾銀行、溫州民商銀行、天津金城銀行、浙江網商銀行和上海華瑞銀行相繼獲準籌建。

山東首批試點落空，匯通控股鎩羽而歸。

民營銀行的優劣勢

民營銀行，實際上對中國來說并非新鮮事物。早在19世紀，“錢莊”，這一原始形態的民營銀行已經在大清帝國遍地開花，晉商基本上壟斷了這一行業。早在1824年，中國最早也是最為著名的票號（即錢莊）“日升昌”成立，歷經百年，在辛亥革命后隨著近代銀行業的興起和清政府的倒臺而逐漸衰落和淘汰。

與一百多年前的錢莊相比，現在我們所說的民營銀行，除了管理更先進、業務更豐富之外，最大的區別在于，民營銀行是股份制銀行。以現在中國的金融環境看，“民營銀行”的定義是：由民間資本控制和經營的銀行。事實上，擁有民間資本的銀行不在少數，但由民間資本控股的銀行則只有民生銀行等少數幾家。

為什么民營銀行會被熱炒？相對國有銀行，民營銀行最大的特點，在一個“民”字，即民資、民管，完全由市場機制自主運作，不受國家控制——這是民營銀行的最大優勢，也是相比國有銀行最大的劣勢，即缺乏國家政策的傾斜扶持或政府機構的支撐。

用最簡單的話來說，民營銀行經營不善，會出現虧損甚至倒閉的情況，而國有銀行所面對的風險則小很多。當然，作為最賺錢的行業，虧損、倒閉的風險相對其他紅海市場要小很多，民營銀行的市場化運作所能帶給普通用戶的價值，可能遠超傳統國有銀行——還記得余額寶嗎？遠高于一般銀行的存款收益，這可能只是未來民營銀行所能帶給普通人的一個基本的服務。

民營銀行的發展需要用戶的觀念更新。今年6月，零點研究咨詢集團（上海）對北京、上海、廣州、沈陽、成都、武漢和西安等7座城市總計851位受訪者進行調查發現，受訪者對民營銀行的認知度還不高，58.4%的受訪者表示聽說過民營銀行；受訪者對民營銀行依舊存在較大顧慮，主要表現在系統安全性和資金實力兩方面。

鑒于民營銀行存在的上述問題，一些業內人士認為，一方面，政府部門應當對民營銀行給予政策支持。當前，民營銀行正值建立發展初期，底子薄、基礎弱，需要國家政策的扶持。例如，在稅收政策上、在存款準備金率的確定上、在有關監管指標的要求上，都應當對民營銀行有所“優待”。另一方面，民營銀行自身也要不斷“強身健體”，以便增強自身在復雜環境中的“抵抗力”和“免疫力”。