互聯(lián)網(wǎng)“熱擁”金融新時代

劉英團

赫爾：不知道其他人是否也跟我們一樣迷路了。

溫特斯：我們沒有迷路，我們在諾曼底。

——《兄弟連》

當理查德·溫特斯少校告訴赫爾，“我們沒有迷路，我們是在諾曼底”，正如當下之互聯(lián)網(wǎng)金融，已悄然在諾曼底登陸——“互聯(lián)網(wǎng)+”戰(zhàn)略已正式上升至國家戰(zhàn)略的層面。在今年的政府工作報告中，國務院總理李克強明確提出“互聯(lián)網(wǎng)+”的行動計劃。4月17日，李克強總理在國家開發(fā)銀行和中國工商銀行考察時又指出，要“發(fā)展‘互聯(lián)網(wǎng)+金融等新業(yè)態(tài)。”作為新生事物，互聯(lián)網(wǎng)金融既需要市場驅動、鼓勵創(chuàng)新；也需要政策助力、促進健康發(fā)展。7月18日，央行等10部委《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》對互聯(lián)網(wǎng)支付、網(wǎng)絡借貸等互聯(lián)網(wǎng)金融主要業(yè)態(tài)進行了明確規(guī)定。以這一互聯(lián)網(wǎng)金融“基本法”為起點，中國互聯(lián)網(wǎng)金融告別了“缺門檻、缺規(guī)則、缺監(jiān)管”的“野蠻生長”時代。

“互聯(lián)網(wǎng)+金融”是在“互聯(lián)網(wǎng)改造傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)”、“互聯(lián)網(wǎng)+”的基礎上進一步的深入和發(fā)展。互聯(lián)網(wǎng)金融的誕生為整個金融行業(yè)注入活力，也使得金融生態(tài)鏈更加完整。正如馬化騰所言，“盡管互聯(lián)網(wǎng)不是萬能的，但互聯(lián)網(wǎng)將連接一切，不必神化‘互聯(lián)網(wǎng)+，但‘互聯(lián)網(wǎng)+會成長為未來的新生態(tài)”。種種跡象表明，“互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)并正在改變世界，互聯(lián)網(wǎng)讓一些人提前老去，也讓一些人更加年輕；互聯(lián)網(wǎng)會顛覆掉一些行業(yè)，又會使另外一些行業(yè)獲得新生。那么互聯(lián)網(wǎng)金融呢？它又將給這個世界帶來什么呢？”正如中國企業(yè)家俱樂部創(chuàng)始人劉東華先生所言，互聯(lián)網(wǎng)的力量總是超乎想象，從將錢存入余額寶而非儲蓄卡，再到通過招財寶購買理財產(chǎn)品，通過芝麻信用累積信用額度貸款……我們的思維轉變了，商業(yè)模式轉變了，互聯(lián)網(wǎng)+金融突破了傳統(tǒng)思維的窠臼，“+”出了效率，加出了新的金融生態(tài)。

沒有人敢輕視互聯(lián)網(wǎng)的力量。尤其在過去的一年，“開放、平等、協(xié)作、分享”的“互聯(lián)網(wǎng)+”思維如同一場當代的文藝復興，正魔術般地影響和改變著金融行業(yè)原有的組織模式、運營理念和生產(chǎn)方式。正如全國政協(xié)委員、招商銀行前行長馬蔚華所言，“互聯(lián)網(wǎng)金融改變的是一個商業(yè)模式，利率市場化改變資金價格的同時，也會促進商業(yè)銀行的成本管理，促進商業(yè)銀行多元化經(jīng)營。”相比傳統(tǒng)金融，互聯(lián)網(wǎng)金融有著其獨特性和運行空間。即有別于傳統(tǒng)銀行，數(shù)字化新金融時代，“所有的銀行競爭力將被打包進數(shù)字結構。在這個結構中，銀行產(chǎn)品將變成產(chǎn)品應用，流程編程APIs，零售業(yè)務將變成在相關點上通過移動互聯(lián)網(wǎng)發(fā)送具有邏輯關聯(lián)的金融服務。”美國著名金融評論家克里斯·斯金納也在其名著《互聯(lián)網(wǎng)銀行：數(shù)字化新金融時代》一書中指出，“在銀行業(yè)，這些變革意味著對客戶關系和為滿足客戶需求而提供有價值服務的手段進行顛覆性思考”，“所有這些劇烈的變革都要求銀行采取快速行動以適應這種變化。”

在“互聯(lián)網(wǎng)+”新經(jīng)濟形態(tài)下，“互聯(lián)網(wǎng)+金融”這一全新的商業(yè)模式正在攻城拔寨、所向披靡。“商業(yè)銀行將成為21世紀滅絕的恐龍”（比爾·蓋茨），互聯(lián)網(wǎng)生來具有的稟賦，能使傳統(tǒng)金融業(yè)具有無限的前景想象力。以馬化騰的企鵝軍團為例，互聯(lián)網(wǎng)世界的王者（騰訊）從來沒有停止過前進的步伐，無論是財付通理財、行業(yè)支付解決方案，還是微信支付功能，騰訊無不行走在一條非常理想的路上。2014年12月28日，騰訊參股的前海微眾銀行官網(wǎng)已正式上線。可以預見，未來騰訊云在通過對接大騰訊生態(tài)同時，基于云計算和大數(shù)據(jù)的技術，可以為金融客戶帶來全流程的一體化解決方案：用戶流量、用戶識別、服務分發(fā)、精準營銷、流量變現(xiàn)、以及生成新型產(chǎn)品模型等一系列服務，“未來在新的環(huán)境中，互聯(lián)網(wǎng)金融和銀行的概念都將被弱化，甚至消失，取而代之的將是新金融”（周小川語）。

“新常態(tài)”已經(jīng)成為對我國經(jīng)濟發(fā)展階段性特征的集中概括，而互聯(lián)網(wǎng)金融則是未來金融發(fā)展的新常態(tài)。緊跟時代腳步，加快創(chuàng)新驅動，是對所有企業(yè)的要求，在“互聯(lián)網(wǎng)+”出現(xiàn)時，金融行業(yè)也是改革創(chuàng)新的最佳時機。互聯(lián)網(wǎng)金融具有很強的普惠和平權特質，它用新技術和新手段解決了傳統(tǒng)金融體系無法解決的問題，最主要的三大受益群體是小微企業(yè)、中低收入階層和偏遠地區(qū)。當然，作為新生事物，互聯(lián)網(wǎng)金融的風險也是顯而易見的。比如，行業(yè)發(fā)展“缺門檻、缺規(guī)則、缺監(jiān)管”。尤其是在尚無互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管系統(tǒng)性立法和“九龍治水”監(jiān)管模式的現(xiàn)實語境下，客戶資金安全存在隱患，已經(jīng)出現(xiàn)了多起經(jīng)營者“卷款跑路”事件。互聯(lián)網(wǎng)金融的本質仍屬于金融，沒有改變金融經(jīng)營風險的本質屬性，也沒有改變金融風險的隱蔽性、傳染性、廣泛性和突發(fā)性。故此，夯實法治基石，依照央行等十部委《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》對互聯(lián)網(wǎng)金融依法進行監(jiān)管，不僅能激活互聯(lián)網(wǎng)金融這“一池春水”，還能確保互聯(lián)網(wǎng)金融健康有序的發(fā)展，并使其成為支持實體經(jīng)濟，推動大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新的中堅力量。

“立規(guī)矩”是為了“成方圓”。市場經(jīng)濟是法治經(jīng)濟，參與市場競爭的主體，必須在法治的框架內依法依規(guī)地有序前行。作為新生的市場主體，互聯(lián)網(wǎng)金融只有根植于良好的法治環(huán)境中，才可能茁壯成長。反之，一旦脫離法治環(huán)境，就極可能“劍走偏鋒”，偏離了本來的價值取向。基于此，央行等十部委《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》對現(xiàn)行互聯(lián)網(wǎng)金融法律的空白地帶做了“填補”。比如，《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》對P2P網(wǎng)絡借貸、股權眾籌、網(wǎng)絡支付等互聯(lián)網(wǎng)金融領域的主要業(yè)態(tài)形成框架性政策。這主要包括：首次提出了互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管原則；首次對互聯(lián)網(wǎng)金融、網(wǎng)絡借貸等作出了明確的定義；首次明確提出了各互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)的監(jiān)管主管機構；首次明確了“客戶資金第三方存管制度”等互聯(lián)網(wǎng)金融紅線等。

7月4日，國務院《關于積極推進“互聯(lián)網(wǎng)+”行動的指導意見》正式公開發(fā)布。在“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融部分，意見提出全面促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展，支持金融機構和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)依法合規(guī)開展網(wǎng)絡借貸、網(wǎng)絡證券、網(wǎng)絡保險、互聯(lián)網(wǎng)基金銷售四大業(yè)務，并充分發(fā)揮保險業(yè)在防范互聯(lián)網(wǎng)金融風險中的作用。這也意味著，互聯(lián)網(wǎng)金融作為“互聯(lián)網(wǎng)+”的重要組成部分，正式升級為國家重點戰(zhàn)略。到2018年，“互聯(lián)網(wǎng)與經(jīng)濟社會各領域的融合發(fā)展進一步深化”；到2025年，網(wǎng)絡化、智能化、服務化、協(xié)同化的“互聯(lián)網(wǎng)+”產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系基本完善，“互聯(lián)網(wǎng)+”新經(jīng)濟形態(tài)初步形成，“互聯(lián)網(wǎng)+”成為經(jīng)濟社會創(chuàng)新發(fā)展的重要驅動力量。

法治金融是防范金融風險的根本保障。作為金融與互聯(lián)網(wǎng)跨界融合的產(chǎn)物，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新要實現(xiàn)法治，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管更要實現(xiàn)法治。亞里士多德曾說過，法治應包含兩重意義：“已成立的法律獲得普遍的服從，而大家所服從的法律本身又應該是制定的良好的法律。”比如，凝聚法治力量，健全和完善互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新發(fā)展的法律體系，堵塞非法吸儲、非法集資、非法放貸等趨利性故意違法違規(guī)行為的法律漏洞。夯實法治基石，一是互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務法治化；二是互聯(lián)網(wǎng)金融行為監(jiān)管的法治化；三是互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新法治化。比如，將互聯(lián)網(wǎng)金融法治新觀念運用到產(chǎn)品研發(fā)、交易結構、風險控制和合約設計等方面，讓各方權利和利益實現(xiàn)平衡。其中，既要簡政放權實行“寬監(jiān)管”，也要“明確風險底線，保護合法經(jīng)營，堅決打擊違法和違規(guī)行為”。不可否認，央行等10部委《關于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》使中國的互聯(lián)網(wǎng)金融首次實現(xiàn)了“有法可依”。