P2P未來發展三大趨勢

從2014年起，P2P行業進入了真正的冰火兩重天境地，一邊是大量平臺如雨后春筍般地冒出，一邊是問題平臺層出不窮。

大紅大紫的行情背后，必然帶來一些泡沫和浮躁，資本大鱷們的加入布局，無疑加劇了行業的競爭，獲得風頭后的P2P該如何制定進一步發展計劃？P2P的未來發展究竟靠商業模式制勝還是靠資本實力制勝？行業最后會成為幾家獨大或者形成巨頭和有地方特色的“小而美”并存？

行業洗牌已經到來

據相關數據，2015年以來，新增問題平臺419家，是上年同期的7.5倍，已經超過上年全年的問題平臺總量。截止到2015年6月底，網貸行業累計問題平臺高達786家，僅6月份，就新增125家問題平臺，而當月新平臺增加量才80多家。

互聯網金融最終逃脫不了金融本質，當旁氏騙局、黑天鵝事件粉墨登場時，也是P2P告別門檻低、起點低，誰都可以進來試試的時代，憑著一腔熱血和膽識就可以創造一個神話在這行業越來越不被看好，反而是那種專業的、穩健的、透明的平臺被廣大投資者越來越認可。

另外，在監管層面，隨著《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》的發布，將會為互聯網金融設立總體基調明確的各個業態監管部門。屆時，部分不合規平臺將被淘汰出局。

在有較長信貸歷史和金融市場發達的國家，P2P公司正在經歷并購潮，最后會出現巨型P2P公司。隨著國內監管的愈發嚴格，這個過程將隨著大數據和其他專屬信息的激烈競爭而發生。此外，大型P2P公司不得不在機構投資者和零售投資人之間做出選擇，或至少明確他們的業務對象。

然而，小型P2P公司也會繁榮起來。致力于“基于緊密關系的借貸”的小型P2P平臺會在大型P2P平臺服務不到的市場繁榮起來。這種關系類似如今的P2P公司和銀行的關系。

一些社會性的平臺也會吸引到不同的投資人和借款人來推進相似的P2P業務，但這些社會性的P2P接待和慈善接待的規模不會太大。

團貸網創始人兼CEO唐軍分析，2016年是P2P平臺的監管年，同時也是P2P平臺的上市年。這一年預計會有很多的平臺踏入資本市場。P2P行業的門檻也將提高，所以，2016年是真正檢驗互聯網金融創業平臺的綜合實力、運營能力、團隊能力及凝聚力的一個年度。

愛錢進創始合伙人張輝稱，2015年已經給了行業充分的時間去準備，讓P2P平臺按照監管趨勢調整業務。2016年的P2P行業可能還將面臨陣疼，但是一定不是政策監管造成的，而是平臺自身造成的。符合監管要求、積極調整的平臺將有可能做大做強， 而不符合監管的平臺生存必然越來越困難，并面臨淘汰。

短融網CEO王坤分析，從目前P2P的市場發展大環境來看，未來一兩年內是行業的洗牌期，而監管細則的落地會加快行業的洗牌速度，同時也有利于行業的穩健、 有序發展。行業從野蠻生長、試錯、洗牌到整合的過渡期，也會給各個平臺保留出戰略調整的窗口期，到時會出現強者更強、弱者愈弱的現象，小平臺會因營收覆蓋 不了高昂的運營成本，逐步退出市場。

互聯網金融監管細則一直屬于“狼來了”的狀態，但隨著平臺問題增多、指導意見的下發，業內人士普遍認為，2016年監管細則會陸續出臺。對此，張輝預測，P2P平臺符合監管一定是前提，但這只能保證生存。

行業問題頻現，2016年的互聯網金融行業會不會因為政策的監管而生存越來越困難？九斗魚CEO郭鵬認為，2016年將 成為P2P行業真正的監管元年，規范化、市場化、法制化將貫穿這一年的始終。

郭鵬對2016年互聯網金融行業整體發展形勢依舊看好，行業會不斷走向完善與規范。 市場最在乎的是確定性，確定了方向就好。隨著監管細則的盡快落地，不僅有利于增強消費者保護，也能夠給P2P平臺穩定經營預期。有了穩定預期，行業中各種 產品創新、流程創新、平臺創新以及組織架構創新會加速。真正服務小微、服務長尾人群的P2P行業將會在2016年得到涌現，以更專業的產品為投資者提供新 的投資機遇，但是數量不會太多。當然，明年起行業會出現再次細分和兩級分化，優勝劣汰的過程會加速。

細分領域深耕是平臺趨勢

在這個P2P行業競爭加劇、監管措施逐漸出臺的階段，很多P2P平臺伺機尋找新的發展方向存活下去。“互聯網金融行業的競爭在于細分服務的質量，只要做好細分服務，平臺就有機會。”這已是業內人士達成的共識。

消費金融針對的是一類特定行為的資金需求，所以基于消費場景都可以衍生出好的項目。圍繞“衣食住行”可以衍生出的消費場景種類繁多，都可以成為新的挖掘 點。而且基于生活場景的業務均有實際的消費行為軌跡，可以更為準確地進行信用分析，給出更精確授信的結果。“從當前市場反應來看，汽車消費金融是互聯網消費 金融中較為活躍的細分領域，隨著各類汽車交易平臺流量入口逐漸開放，未來基于信用模式的綜合汽車消費金融將逐步普及。”張輝說。

每個行業都有其廣闊的細分領域，除了消費金融，醫療、健康、物流、大學生分期貸款等各個細分領域都能給P2P平臺的發展提供機會。“2016年，產品同質化和資產端競爭加劇的現象依然會存在，在這種局面下，P2P平臺應把重心放到平臺的資產質量、風控管理、產品創新和用戶體驗上。只有主動創新，開發優質融資 渠道，形成適合平臺的一套可持續性的業務模式。并在細分領域尋求突破，不斷做深、做精、做專，構建差異化優勢，才能夯實平臺的發展。”王坤說。

由于現在的傳播介質、消費習慣的改變，金融會跟各種場景更緊密地結合起來，在多大程度上做到這一點，其實是新金融的標志，也才能真正做到服務實體和生活的目的。郭鵬強調說：“看好的細分項目有跟新場景結合的移動醫療、環保新能源、定制旅游等更細分的行業融資與消費金融。”

行業細分可以按照四個方向劃分：第一類是按照擔保方式細分，第二類是按照身份細分，第三類是按照行業細分，第四類是按照行為或者場景細分。針對中國即將到來的消費時代，根據消費行為和消費場景劃分的P2P細分領域將會越來越走俏。例如融資易與文交所的合作和與物流交易中心的合作，都是鎖定了某些小眾群體，但是這個群體的市場空間又非常大，是平臺擯棄同質化、可復制性強的一個有效途徑，也利于平臺突出自己的特色。

移動挑大梁

觀察互聯網巨頭BAT，百度理財、支付寶錢包、微信支付無一不是在其互聯網金融理財領域接入移動端。

移動端是未來的一個發展趨勢，各大平臺其實都在尋求這塊市場。在 P2P 行業有一個共識：移動 P2P 是未來的方向。因而怎樣布局移動端就成為了每家平臺的難題。

2015年被稱為移動 P2P 的元年，而玖富、麥子金服、眾人貸、團貸網等先后融資也說明了資本已經開始傾向這些率先布局移動端的 P2P 平臺。另外，陸金所、投哪網、積木盒子、大麥理財、有利網、合盤貸等皆積極布局移動端，各顯神通開展“圈地運動”。

P2P 網貸行業，憑借著低門檻、高收益、產品簡單等優勢，已經成為當下發展最迅猛的互聯網金融細分產業，隨著監管的逐漸明朗，大量資本和優秀人才已經從傳統金融行業向P2P 網貸行業滲透，而移動端 P2P 更將開啟互聯網金融的新時代，隨著各網貸平臺紛紛布局移動金融，P2P 網貸行業進入移動互聯網勢在必行。

縱觀過去這幾十年可以看出，PC端互聯網顛覆了傳統線下，引導我們進入了互聯網+時代。但是隨著移動互聯網技術的不斷跟進、功能的不斷強化，確切地說我們已進入移動互聯網+時代，我們似乎更愿意通過手機完成日常的所有需求，但是，在日常移動客戶端的使用中我們不難發現其功能往往很難同步PC端。

在移動端顛覆PC端時期，P2P們的手機APP如何做？其實，不論是電商還是互聯網金融平臺，場景化都是未來趨勢，不妨從三個方面改進：

富界面。富界面并非豐富網頁色彩，而是在保持界面清爽性的基礎上豐富界面功能，站在用戶角度搭建投資場景。

碎片化。將不必要的綜合性功能拆分成明細功能，使用戶可以按需進行功能索引，這樣也利于數據抓取，以便分析其行為習慣。

門戶化。多做接口，使用戶無需下載其他軟件便可滿足日常的通信與工作需求，打造真正意義上的一站式互聯網金融服務平臺。

區域化下沉

對于 P2P 來說，一直給人的印象都是“高大上”的形象，不僅在于其神秘性，而且還在于 P2P 平臺基本都分布在北上廣深等一線超級大都市，而三四線中小城市則少有涉足。

其實，這樣格局的形成也有其深層次的原因，主要還是在于三四線城市經濟比較落后，中小企業較少，借款端的資源不夠豐富;同時，在理財端，投資者也沒有較多的閑錢去進行理財，很難滿足借款項目的資金籌集。

另 外， 對 于 新 型 的 金 融 方 式，三四線城市無論是借款人還是投資人都很難接受，市場培育存在較多掣肘，因而造成 P2P 主要布局在接受新鮮事物較容易的北上廣深。

隨著互聯網金融的火熱傳播，這樣的局面開始被打破，現在有一些 P2P平臺向內陸延伸，已在搶奪這未開墾的“金礦”。

農村和三四線城市有非常巨大的市場，因為這一部分的客戶群體，實際上沒有辦法被傳統的金融機構來服務，對于 P2P 來說是一個非常廣闊的藍海市場。而且北上廣深等一線大城市的 P2P 業務被分割嚴重，跑馬圈地的格局也基本形成，未來三四線城市是 P2P 業務重點開發的對象。