基于農產品金融倉儲的涉農小企業融資問題研究

李祎祎 劉秀悅 田冬睿

摘要：涉農小企業在融資問題上遭受嚴重的融資約束，企業的發展面臨極大的考驗。在融資的困境中引入金融倉儲，通過金融倉儲企業搭建的平臺，運用動產質押，然后向銀行獲得貸款或者第三方倉單，使涉農小企業更順利的獲得貸款。在存貨的抵押和倉單的質押期間，金融倉儲企業依據合同規定監管存貨，并且提供相應的信息反饋，旨在建立銀行和涉農小企業之間平等的信息互通關系，消除銀行風險顧慮，解決涉農小企業融資難題。

關鍵詞：涉農小企業；金融倉儲；融資

基金項目：黑龍江省大學生創新創業訓練計劃項目（項目編號：201510234006）；哈爾濱學院學生科研項目（項目編號：HXS2015-0018）

涉農小企業在我國經濟發展的大環境之下存在著喜憂參半的發展現狀，一方面是各項利農政策的扶持使得涉農小企業的發展有了可靠的前進方向指引，另一方面又由于涉農小企業自身存在的諸多的發展不穩定因素，讓企業在融資過程中受到多重制約。而基于金融倉儲的涉農小企業的融資金方式中，融倉儲企業的運作核心就在于，幫助涉農小企業通過金融倉儲企業搭建的平臺與銀行之間建立穩定長久的合作關系；通過存貨抵押和標準倉單質押的融資方式盡量減少銀行發放貸款的風險，提高涉農小企業融資的成功率。

一、涉農小企業融資約束困境及原因

1.涉農小企業融資困境

涉農小企業沒有有效的風險規避手段和機制，同時，我國資本市場結構的嚴重缺失，以及其功能的不足，使涉農小企業想要進行直接融資的這條路存在較大障礙。

另一方面，間接融資可以解決涉農小企業資金不足的問題，例如向銀行進行信用貸款，但是銀行的經營方式多傾向于穩健的經營策略，而涉農小企業失敗率偏高，這違背了銀行追求資金安全性、流動性、贏利性的基本要求，因此，銀行不愿冒險給涉農小企業發放貸款，這也體現出目前涉農小企業信用體系的不健全等問題。

2.涉農小企業自身存在的問題

（1）涉農小企業自身的生產和發展受到多種因素的制約

一方面涉農小企業在抵御風險方面的能力相對來說較為薄弱，涉農小企業本身依靠的是以農業生產為基礎的產業，在生產經營過程中，經營模式走的是粗放型的生產經營路線，技術水平和企業管理者相應的管理水平有待進一步提高，并且信息獲取量不對稱，再加上涉農小企業風險意識淡薄，不能及時在關鍵的時間點上對企業狀況進行評估。另一方面，涉農小企業在產業的結構方面受到一定固化思想的限制，導致創新思維的匱乏，產業的升級顯得尤為遲緩，對來自于更大的市場的不適應性更是加劇了涉農小企業發展的挑戰，甚至成為了市場淘汰的首要對象。

（2）涉農小企業貸款需求頻繁和資金需求量偏少

涉農小企業貸款需求頻繁和資金需求量偏少給銀行信貸增加了借貸的成本。而對于小企業來說，控制信貸的成本又是極為關鍵的環節，如果隨意得忽視了信貸的成本，那么信貸的利用率就不高，融資帶來的效益就會大打折扣。

3.制約涉農小企業融資的外部制約

（1）土地資源的制約

我國目前正快速推進工業化和城市化的發展，農業的資源和農業發展所必需的生態空間正在被逐步的蠶食和壓縮，有明顯的例子可以看出，在城市化發展中，部分在行政區劃為同一等級的縣級市和縣級縣，雖然在行政等級上相同，但縣級縣的發展指導思想是“三農”，而縣級市的發展指導思想是“工業化”和“城市化”，這就造成大量快速建設的城市弱化了農業的基礎地位，轉而向著能快速帶來GDP的城市化建設方面大力投入財力人力，大量的農業土地被征收為工業發展用地和城市建設用地。

（2）環境污染的加劇

環境污染的加劇導致我國在畜牧業的綜合開發利用方面面臨單一的選擇，一方面畜牧業的發展沒有科學合理的規劃，另一方面，農業污染的治理不善導致養殖的效率低下，形成惡性循環。

（3）政策受益程度不高

我國對于農業企業的政策扶持力度雖然很多，而且扶持力度也不斷加大，但是涉農小企業卻難以得到這些政策的扶持，對于政策的受益程度并不高，甚至大部分的涉農小企業從來沒有享受過相應的政策扶持。同樣，金融支持缺乏力度，作為資產有限、實力薄弱的涉農小企業來說，可以用來抵押的抵押物較少，也就意味著能夠進行貸款融資的能力就小很多，一定程度上制約了涉農小企業的長久發展。

二、金融倉儲融資模式及優勢

1.金融倉儲融資模式

金融倉儲是指需要融資的企業通過將存貨（這里的存貨可以是原料、成品或者是半成品）作為抵押或者是通過倉儲公司根據融資企業提供的實際資料來出具倉單作為質押標的，然后從金融機構得到融資資金的活動（倉單——質押）。因而，金融倉儲存在兩種基本的操作模式——動產抵押和第三方倉單質押。

2.該模式在涉農小企業融資中的適用性

在融資企業的存貨抵押過程中，倉儲公司對質押物在質押期間進行全程監管。這種方式的引入，充分利用了涉農小企業暫時閑置的資源，也給企業帶來了流動性資金，同時有效地降低了融資成本，為涉農小企業的融資提供了信貸便利。而通過第三方倉單質押的本質是質押相應倉單，倉單的便捷性和背書轉讓的優越性讓質押權利的流通更為靈活，更有利于融資過程中的可行性。

近年來，金融倉儲的發展迅速，但地區發展的不均衡始終是最大的問題，南方地區的金融倉儲有著相較于北方地區更為令人欣喜的發展速度，根據相關數據顯示，目前我國較為知名的金融倉儲企業均坐落在溫州、四川、山東等地，這也造成了金融倉儲發展的兩級分化。但金融倉儲在我國起步較晚，有著廣闊的提升空間，這也為金融市場提供了大量的機會。通過實踐證明，金融倉儲的發展和自身不斷地創新，為我國中小型企業開辟和提供了一個全新的融資平臺。金融和倉儲融合，形成了一個全新的金融倉儲融資模式。在看到我國金融倉儲業發展的規模較小的同時，也要看到積極的一面，因為規模小，所以現在邁出的每一步對于涉農小企業來說都是具有重要意義的一步。

三、涉農小企業金融倉儲融資對策

1.建立專業性和普遍性的倉儲監管機制和變現流程

涉農小企業如果使用動產抵押的方式來進行融資，金融倉儲企業要解決在融資中涉農小企業所抵押存貨的監管問題和存貨變現的風險問題，要建立相關的具有專業性和普遍性的倉儲監管機制和變現流程，及時反饋相關的存貨的監管信息，保證在融資過程中不出現存貨的損失，在融資的涉農小企業沒有能力償還貸款時，要能夠通過專業的手段把存貨變現，盡量保證銀行的利益不受損害，同時也要維護融資企業的利益，其目的是要讓涉農小企業從銀行順利貸款，同時讓銀行能夠最大限度地規避風險，所以，對于金融倉儲企業來說，提高存貨保存監管和存貨價值評估的能力是金融倉儲企業本身發展的關鍵。

2.搭建有效的信息交互平臺

由于銀行難以了解涉農小企業的經營狀況和財務狀況，所以，這就需要一個有效的信息互通平臺，而金融倉儲企業就有必要搭建這樣的一個平臺，為銀行和涉農小企業之間提供一個能夠將信息平等、及時互通的渠道，使銀行能夠全面地了解涉農小企業，并且能夠及時了解到銀行貸款的利好消息，做出更有利于企業發展的融資決策。同時，完善信用體系建設，使信用貸款建立在相互信任的基礎之上，才能使涉農小企業在未來的發展中擁有良好的信用基礎。

3.金融倉儲企業運行過程需要監管機構監督

為了避免在償還貸款環節出現的風險問題，可以通過監管機構對金融倉儲企業收取相應的準備金來進行保障，對金融倉儲企業進行實力評估，判定規模的大小，設定規范的金融倉儲企業準備金額度，這一手段可以在金融倉儲企業抵押的存貨或者是倉單權利受到價值損害，而導致貸款無法得到償還時，通過準備金優先償還銀行和融資企業，為融資過程的資金安全性提供最大限度的保障。

4.保障倉單轉讓的合理性和合法性

由于倉單的權利是可以通過合法的方式進行轉讓，那么，在轉讓的過程中，就需要有完善的規則來保障轉讓的合理性和合法性，這就意味著建立一個統一的二級市場的必要性，一個有著嚴格監管和專業的二級市場，能夠為倉單權利的轉讓提供更為便捷和有保障，保證了倉單權利的持續有效性，能夠及時、完整的進行變現，金融倉儲企業的倉單權利在獲得合法的效力之后，相應的監管部門要規范倉單權利交易的空間和程序，監督在交易的過程中各環節的合法性，保障債權人角色轉變后的各方權益。同時建立一個統一的二級市場也加強了質押的靈活性，讓融資的涉農小企業能夠通過參照具體的規定以便更合理地安排自身的生產以及保證存貨安全、及時地進行流通銷售。

隨著目前我國現代物流行業跨越式的發展，金融倉儲企業的快速興起，金融倉儲企業能夠更好地為企業和銀行提供專業化的服務，這對于涉農小企業來說更是在融資渠道上開辟出了一條更適合自身融資發展的途徑，這也能最大限度地解決銀行對于涉農小企業存在“偏見”的問題，消除了銀行對于涉農小企業貸款的顧慮，幫助涉農小企業建立更為健全的信用體系，使得融資的難度大幅縮小。

由于涉及農業的生產和加工或者是為農業生產提供服務，農業其本身弱質型的產業特性也決定了在運用金融倉儲這個模式的融資體系之下，必須充分考慮到涉農小企業所生產的產品的保存和流通運輸環節，合理選擇金融倉儲方式，了解市場的供求變化和產品自身的價值變動。同時，不能忽視的一點是，在整個業務流程中，金融倉儲企業的信用風險要始終避免，失信于合作的各方，最終將會失去市場的青睞。

在制度越來越完善，信用體系越來越健全的未來，涉農小企業在融資的問題上會迎來一個新的格局，基于金融倉儲，融資的涉農小企業與金融倉儲企業和銀行之間的合作關系將會更進一步，融資的涉農小企業將更加省心，而銀行等金融機構也會更加放心，有充分的理由可以相信在金融倉儲企業發展的未來，銀行貸款不再是大企業和龍頭企業的專屬，也將會快速惠及普通涉農小企業，使得涉農小企業的融資不再是難事。

參考文獻：

[1]呂廣仁.涉農小企業融資對策研究.學習與探索，2009（04）

[2]姚樂，孫亞凡.倉儲物流企業金融物流運作探討.中國集體經濟，2008.

[3]楊安平.我國涉農小企業融資方式分析.金融視線，2011（11）

[4]投融資訊.金融倉儲的優點.投融界，2013（12）

[5]尤瑞章，應千凡，徐偉.金融倉儲產業化發展與實踐——創新涉農小企業融資渠道.金融發展，2010（06）

[6]謝太峰.關于構建涉農小企業融資體系的思考[J].金融理論與實踐.

[7]尹向紅.農業小企業信貸管理的建議[J].現代金融，2011（12）

[8]方芳.曾輝.中小企業融資方式與融資效率比較[J].經濟理論與經濟管理，2005.