一家保險公司記錄下的百年歷史

匡濟

舊金山大地震、泰坦尼克號沉沒、“一戰”、“二戰”、“911”……

所謂“天有不測風云，人有旦夕禍福”，為了應對潛在的、未知的危險，古人求助于巫師和占卜，現代人則發明了保險公司。眾所周知，這種公司主要從事收取保費、賠付損失等業務。鮮為人知的是這種公司還有一個與錢沒有直接關系的“附加業務”——記錄歷史。

因為保險公司與人類一道，行走于危險與平安之間，它們的歷史，即是人類歷史的一段。

比如有著126年歷史的安聯保險集團……

天災不斷

1906年舊金山大地震、1912年泰坦尼克號沉沒

安聯是一家來自德國的保險公司。

雖然在財富500強上的排名不過三十來位，但這家公司一向被認為是“深藏不露”的企業，言外之意是其經濟實力不止于此，故而在一些財經雜志上，會直接稱其為“全球最大保險和資產管理集團”，稍微嚴謹的則會加上一個“之一”。

然而，更加“深藏不露”的，是它的歷史。

據說早在古希臘古羅馬時期，就有了類似保險一類的東西，但絕無保險公司的存在。這方面的先行者是英國，因為其海權一度極盛，成千上萬艘船舶航行于七大洲四大洋，相應的海難風險也是成千上萬，保險公司隨之而出乃是大勢所趨。

反觀德國，自中世紀的神圣羅馬帝國以來，長期處于四分五裂狀態，政治上的統一都尚未完成，何談商業上的繁榮，更遑論發展保險業了。所以在英國保險市場風起云涌之時，德國的保險業則基本上是毫無動作的。

一個人的到來改變了這一切。

俾斯麥。

這位“鐵血宰相”不僅有一套縱橫捭闔的外交本事，在列強環伺之下以不到十年時間統一德國，更在內政上有深遠的目光。當統一之后的德國開始迅猛工業化時，他也看到了同樣迅猛擴大的工人隊伍，以及惡劣工作條件對他們形成的巨大危險，這種危險導致許多熟練工人移民去了美國，因為那里雖然沒有保險，但工資更高。俾斯麥并不認為依靠發展英國那樣的私人保險公司就能一舉解決這個問題，他的方案是提高福利，并通過諸如《工傷事故保險法》一類的法案迅速建立起一個社會保障體系來。

但他并不反對私人保險公司的發展。

俾斯麥大費周章地從國家政策層面建立保障體系，這本身就說明保險之市場，蔚為可觀。

何況德國原本就有廣泛的民間互助傳統，中世紀以來的大量組織長期扮演著“準保險公司”的角色，在對于保險的接受上，德國人并不存在太大的心理障礙。

于是私人保險公司如雨后春筍而起。

這其中以德國慕尼黑的保險業最為發達，在19世紀的最后十來年中，從這座德國南部最大城市、曾經的巴伐利亞公國王都走出了兩家世界級保險巨頭：一家名為慕尼黑再保險公司，另一家即是安聯。

后者又源于前者，是慕尼黑再保險公司高管卡爾·馮·西門與他的銀行家朋友威赫姆·馮·弗里克所創。此后百余年間，兩家公司之間也是關系復雜、多有糾纏。

雖然來自慕尼黑，但安聯的注冊地是在柏林，因為那里是德國統一之后的首都，而巴伐利亞公國早已不存在了，注冊的時間則是1890年2月5日，主賣海上保險。三年之后，安聯的分公司就開到了保險之鄉——英國倫敦。六年之后，安聯的第二家分公司又開到了法國巴黎。這些分公司的經營者，皆有絕佳經營才華和深厚的背景，比如巴黎分公司經營者納哈姆就是安聯創始人卡爾·馮·西門的侄子，他只用了一年時間就讓安聯公司的年報中特意增添了法文版本，因為其拉來的法國客戶實在是太多了。

但這種成功還有一個更加關鍵的背景——德國的崛起。

倫敦，一個國際局勢輿論集散地，當時正在流行“德國威脅論”；巴黎，則是長期與德國對立的敵國之都，法國人曾發誓要報普法戰爭之仇。一家德國保險公司卻能在這兩地很快打開局面，沒有強大的祖國做靠山，以當時歐美列強的野蠻作風，不難想象會有何等飛來橫禍的出現。

一時間順風順水的安聯，很快又進入了美國市場，這可是一片保險業的沃土。特別是在納哈姆于1904年掌管安聯之后，有成功海外工作經歷的他，全力推動在美業務。

不料遇上了一場巨災。

1906年4月18日，星期三，凌晨5點12分左右，一場震級超過里氏八級的超強地震襲擊了美國舊金山，這座人口超過四十萬的國際大都市立即陷入火海之中。之所以會形成火海，除了地震造成的天然氣管道破裂外，還在于人為破壞，其中有為了阻止火勢蔓延而主動燒毀一些房屋的應急之舉，也有為了騙取保險的趁機縱火之徒。因為當時保險公司只為房屋投保火險，要想“發災難財”，只有自己痛下狠手了。

于是接下來的賠付成了一道擺在保險公司面前的難題——區分到底哪些是毀于天災？哪些是毀于人禍？

這其中自然也包括正在美國做得風生水起的安聯。說來也是倒霉，安聯公司直到1905年才開始賣火險，不料才過一年就遇上了“舊金山大火災”。在按照當時幣值也高達300余萬美元的賠付總額面前，連許多美國本土保險公司都遲遲拿不出一個解決方案來，而當時倫敦金融雜志則以奇怪的口吻寫到：“舊金山價值不菲的廢墟讓保險公司集體昏厥”。

安聯卻并未“昏厥”，在一些公司以提高保費，拖延賠付等手段來降低壓力時，安聯很快就完成了大約30萬美元的賠付，展示了德國公司的力量與速度。

這種表現顯然大大有助于接下來的業務擴展，在納哈姆的雄心指引下，以及德國向海外輸出資本的推動下，安聯開始進入荷蘭、意大利、北歐、東歐，乃至亞洲。

1910年，安聯進入中國。

同時安聯還開發了一系列新型險種，比如機器損壞險，這種明顯是與德國工業化過程中機器設備劇增相關的保險，是安聯獨一無二的產品，一直賣到1924年，這一壟斷地位才被打破。

不料又遇上一場巨災。

“泰坦尼克”號之沉沒。

因為那部電影的流行，讓世人皆知曾有一艘大船沉沒于冰海之中。但甚少有人知道，沉沒之后保險公司賠了多少錢。當時主賣壽險的英國保誠保險為這次災難中的三百余名死者，賠付了大約15000英鎊（當時幣值）。而還未開始賣壽險、主賣海上保險的安聯，則要賠付多得多的金額，因為它所保的，是一艘排水量六萬余噸、造價高達七千萬英鎊（當時幣值）的當時最大的客運輪船。

具體賠付金額大約屬于公司高度機密，至今不為人知，但根據公司當時都開始通過股東拿出私人資產搞“眾籌”的方式，可以判斷這筆金額的規模，一定巨大到了驚人的程度。

但安聯竟然挺過去了，然后，又是春天。

到1914年，安聯超過五分之一的收入，都來自于海外，對于當時而言，這是一種頗為可觀的跨國經營規模。

在見證天災的同時又經受著天災的考驗，安聯茁壯成長，而新的危險也即將降臨——戰爭。

人禍連連

“一戰”急劇萎縮、“二戰”卷入更大風波中

1914年6月28日，當安聯保險在德國的八百余名雇員還在為公司劇增的海上保險業務加班加點時，突然傳來一件國際上的大事件。

奧匈帝國皇儲費迪南大公夫婦被一名塞爾維亞青年刺殺。

雖然此三人均未在安聯有過什么投保業務，但所有安聯員工都意識到，情況大大的不妙。

一個月后，奧匈帝國以此事為由頭，對塞爾維亞宣戰，隨后德、英、法、俄諸國相繼參戰，一時間歐洲大片地區化為一個巨大的戰場，廝殺紛起。

第一次世界大戰來了。

除了軍火商，大約其余的商人都不會歡迎戰爭，保險公司也是如此。面對在這個由人類一手制造出來，又準備毀滅一切的“游戲”，保險公司不僅不能去“保險”，還會自身難保。

以安聯為例，其在英國、法國的分公司立馬就決定關閉，否則資產很可能會被查封，因為德國正在與它們交戰。再者，由于戰爭規模極大，到了要動員一切力量的程度，因此安聯在德國本土的經營也勢必很難開展。還不到一年時間，安聯的保費收入就劇降20%，更有不少員工開始應征入伍，放下保單，拿上步槍鉆進了戰壕，他們之中上百人在沙場戰死。

一戰持續四年有余，待到1918年11月11日德國宣布投降時，安聯已萎縮到即將破產的邊緣。

危急關頭納哈姆卻有回春之術，在戰爭即將結束時就開發出新型的汽車保險品種。在戰爭結束之后，又與慕尼黑再保險公司，以及德國汽車俱樂部合營。慕尼黑再保險公司早在1914年就已是全球最大再保險公司，經歷四年戰火，實力依然雄厚，與安聯更是關系密切。至于德國汽車俱樂部，則是在德皇威廉二世關照下發展出來的德國權威汽車組織，即便在那位皇帝逃之夭夭之后，這個組織依然是影響力十足。

于是在戰爭結束后的幾年中，安聯依靠車險迅速反彈，很快成為德國最大車險公司。

更加值得一提的是，常年活動于海外的納哈姆，有著不同于那些國內同行的消息渠道和風險預測能力，他早就料到大戰不可避免，并為此專門存下了一筆外匯，用于在美國的金融投資。對于經歷了戰火的德國公司而言，外匯是最為急需的資源，因為德國馬克已經隨著德國的投降而大幅貶值。雖然納哈姆在1921年就離世而去，但他的先見之明卻為安聯的壯大打下了堅實基礎。

繼任者也就有了更大的“野心”。

比如涉足壽險領域。

其實，早期的壽險是與黑奴貿易有關的一個險種，罪惡的販奴者為了降低損失，會為需要運送到美洲的黑奴都“投保”。而壽險隨后發展到與普通民眾相關，則要感謝發現了哈雷彗星的那位天文學家——愛德華·哈雷，他所編制的人口死亡統計表讓壽險有了盈利的可能。有意思的是，此人明明是英國人，選擇的統計對象卻是一個德國小鎮，莫非他早有在德國賣壽險的意圖？而早期壽險業務，與其他保險業務一樣，最初都是英國公司一枝獨秀，一直等到前文提及的俾斯麥實現德國統一之后局面才有所變化。

安聯卻與壽險長期保持距離。

納哈姆的繼任者庫爾特·施密特是一位畢業于慕尼黑大學法學系的高材生，1911年進入安聯，然后又參加了第一次世界大戰，還成為了名上尉軍官。他在接位之后不久，便試圖以手中的外匯來收購幾家經營壽險的德國公司，以便迅速進入市場。在談判很不順利的情況下，庫爾特·施密特索性成立了一個子公司，自行經營壽險業務，并以極其驚人的速度，在短短五年時間內成為歐洲最大壽險公司。

很顯然施密特也是一個“狠角色”。

需知當時德國處于軟弱無力的魏瑪共和國時期，經濟蕭條、失業飆升、社會動蕩，法國更以賠款支付不及時的理由一度出兵占領了魯爾工業區。德國馬克處于瘋狂貶值之中，最高峰時期一美元可兌換4.2萬億馬克。

所以安聯的逆勢生長，堪稱奇跡。

奇跡的締造者庫爾特·施密特也并非孤軍奮戰，他有一個好幫手，名為漢斯·赫本。這是一位擅長管理學的專家，在1918年進入公司后，一直致力于降低成本，多余人員與業務統統砍掉，精明強干的核心隊伍則以高薪留住。

當1929年來自美國金融市場的大蕭條開始席卷全球時，安聯并未受到多大影響。它還有實力站出來收購那些即將破產的德國保險公司，比如一度號稱德國第二大的法蘭克福保險公司。

然而不久，又有新的危險逼近。

一戰之后德國存在著濃重的民族主義情緒，大蕭條的到來讓其變得更加濃烈，軍方和財閥更是有意在培植這種情緒，希特勒最初就是在德國軍方授意下進入一個“德國工人黨”的探子，并在不久之后將其改造成了納粹黨。財大氣粗的安聯是否屬于這些幕后操縱者中的一員，不得而知，但可以知道的是庫爾特·施密特從一開始就有明顯的親納粹傾向。早在1930年10月，他就與納粹黨的重要頭目戈林搭上了鉤。

戈林原本是一位生活富足的官宦子弟，卻一直對戰爭莫名狂熱，在一戰中成為了王牌飛行員，戰后又加入納粹黨，雖然他對經濟一竅不通，卻一直力爭讓自己成為納粹黨的經濟領導。庫爾特·施密特用大量的私人經濟援助與戈林拉上了關系，并在納粹奪權之后，為自己謀得了一個經濟部長的職務。

老板如此，可以想象安聯公司之變化。

自由選舉的工會自然就不可能存在了，取而代之的是狂熱的納粹分子，然后就是在雇員中大力灌輸納粹思想，公司內部實行軍事化點名，播放希特勒的演講，佩戴納粹徽章，甚至解雇猶太籍雇員。

更有許多納粹黨內的流氓，假借政治名義，試圖進入安聯的管理層乃至董事會中，以撈取好處。

此時的安聯，處于危險中，竟然不以為險。

風云詭譎

頻臨覆滅，戰后重生

雖然長期為包括戈林在內的眾多納粹黨頭目提供無償經濟援助，但庫爾特·施密特并未能在經濟部長這個位置上站穩腳跟，匆匆一年，便因為心臟病發作而不得不離職休假，歸來之后發現位置早被他人所奪。

政治上的失落并未讓施密特對納粹黨失望，而安聯此時的負責人漢斯·赫本，則保持著清醒得多的頭腦，對于納粹，他始終保留有相當的距離。在從事這件風險頗大的事情時，他也有好幫手：安聯董事愛德華·哈倫格，同時也是德國保險協會負責人。在納粹妄圖將一切公司，包括保險公司，都納入戰爭軌道時，兩人小心翼翼地進行周旋，比如愛德華·哈倫格就不得不出任納粹所成立的帝國保險公司主管一職。

當時幾乎所有的德國公司都不得不“主動”購買納粹黨發行的國家債券，安聯自然是大頭，除去庫爾特·施密特每年從公司戶頭上拿給戈林等人的那筆錢外，還得拿出多得多的錢來投入納粹黨控制的國家經濟中，最高峰時期這種投入竟然占到了公司流動資金的三分之二。

除了這方面的壓迫之外，納粹黨還強行干預公司業務，其中之典型，則是1938年11月的“水晶之夜”事件。

之所以名為“水晶之夜”，乃是當年11月的一個晚上，納粹暴徒襲擊了許多猶太人的商店與住宅，并把街道搞得一片狼藉。事情的發生讓國際輿論對德國一片嘩然，德國駐美大使就警告稱：“現在連在美國的德裔移民都充滿了憤怒！”為了“善后”，希特勒急忙授意戈林出面，召集各方人士進行商討，其中一大主題，就是如何進行保險賠付。

于是安聯就被卷入這一事件中。

按照納粹黨的思路，不僅不能對受損失的猶太人進行保險賠付，還要他們倒過來進行賠付，至于價碼，則是十億馬克的天價。

面對這種荒唐至極的想法和要求，作為包括安聯在內眾多保險公司的代表愛德華·哈倫格，與納粹黨進行了曠日持久的談判，從1938年11月一直談到1939年8月，最終達成保險公司一次性支付130萬馬克，用以賠償猶太人投保者在“水晶之夜”的損失。

此后，隨著納粹的覆滅，安聯也在走向覆滅，公司資產大多毀于戰火，或者化為了廢紙一般的納粹債券，總部大樓被炸為廢墟，所有的海外分公司都不復存在。到1945年5月8日德國投降時，安聯公司的實體其實已經不存在了。

但人還在。

承擔“重生”任務的主要人物，就是那位在“一戰”后協助庫爾特·施密特的管理學專家漢斯·赫本。資歷與能力都十分出眾的他，面臨著的是比一戰結束時嚴峻得多的局面，能夠保住公司就是萬幸了。

當務之急則是“搬家”。

戰后，蘇聯與英美法分別據有東德、西德，安聯的總部，不可能繼續開在柏林，那里因為兩大陣營的日趨敵對使得柏林的不穩定因素太多，所以漢斯·赫本準備將安聯的總部遷回發祥地慕尼黑。

在戰爭結束后大約兩周，安聯便從占領當局手中獲得了臨時授權經營許可，可事實上并無生意可做，因為掙扎于廢墟中的難民既沒有興趣也沒有金錢來購買保險。待到數年之后，東德、西德政府成立，安聯方才有了些生機。特別是美國實施的“馬歇爾計劃”，為西德經濟復蘇提供了強大支持，連帶著安聯也活了過來。

在漢斯·赫本于1948年離職后，繼任者漢斯·高特弗倫所考慮的已不是生存問題，而是發展問題了。

在上世紀五十年代，安聯不僅成為了西德最大保險公司，還再度向海外布局。令人哭笑不得的是，布局的重點，首先就在于要花錢回購曾經在海外子公司的股份，如在意大利和奧地利的公司，因為此時它們都已經并入其他公司麾下了。

1959年，安聯再度于巴黎開設分公司，此時敵意的目光已經大大減少，西德與法國都是北約成員，同時兩國領導人戴高樂和阿登納又在積極推進和解，未來的歐盟已在孕育之中。1962年，安聯公司營業額超過十億馬克（當年幣值），其中依然以車險為主。此后伴隨西方經濟戰后復蘇的“黃金年代”，以及汽車的普及，安聯以全球車險業領導者的身份，在1973年躋身全球十大保險公司之列，當年保費收入中有近4000萬美元來自海外市場，再度成為一個大型跨國公司。

1973年12月的石油危機讓建立在廉價石油基礎上的西方經濟從“黃金年代”步入“滯漲階段”，安聯也隨之受到影響。但太平多年，未有如舊金山大地震、泰坦尼克號一類大型災禍的賠付情況出現，安聯已經積累起了巨量資金，公司領導人沃爾夫·岡希倫提出在未來搞保險和搞銀行就是一回事，故而在油價暴漲、車險市場低迷之際，安聯進入了銀行業。

除了入股一些實力雄厚的德國銀行外，安聯還通過有選擇地收購一些海外保險公司來進入當地的銀行業，原因是這些保險公司都持有一些大銀行的若干股份，如此操作可謂一種高明的“迂回戰略”。這些被收購的保險公司中不乏重量級的角色，如1991年收購的美國消防員基金保險公司，就讓安聯在美國保險市場的份額擴大了四倍，同時使安聯成為了一些有關聯的美國銀行股東。1997年，安聯斥資250億美元收購法國AGF保險公司更是震驚世人，而AGF公司也持有大量德國德累斯頓銀行股份。

1991年蘇聯解體，東歐劇變，東西德統一。在這個歷史的又一重大節點，安聯沒有絲毫猶豫，在東西德統一后不久便接管了東德國營保險公司的業務，而這家公司的前身之一便是當年安聯留在東德的“分身”。隨后安聯大舉進軍東歐國家，分公司一直開到了俄羅斯，迄今已超過25家。

風平浪靜后危險終將再次降臨，這一次，是“911”。

發生在2001年9月11日的恐怖襲擊事件，造成了巨大人員傷亡和財產損失，相關的保險公司自然也是受損不小，首當其沖的正是安聯。按照最保守的估計，此次事件的保險賠付也在百億美元左右，而安聯最終賠付額接近15億美元，是賠付額最大的保險公司。更為嚴重的損失來自于“911”對全球金融市場的打擊，毀于襲擊中的世貿大樓本就是全美乃至全球的金融中心，恐慌的股民瘋狂拋售股票，一周之內美股縮水超過萬億美元，安聯的股價更是一度狂跌到了“911”事件前的一半左右。

匪夷所思的是，如此困難的情況下，當年的安聯還是實現了盈利，盈利額與在“911”中的賠付額大體接近。

（除標注外，圖片由作者提供）