陳寶國：引領廣東互聯網金融行業合規之路

文｜本刊記者 張建林　通訊員 常敏晰　肖慧　陳桂蕓

陳寶國：引領廣東互聯網金融行業合規之路

文｜本刊記者 張建林通訊員 常敏晰肖慧陳桂蕓

他是累計成交額超660億元的一線互金平臺PPmoney萬惠的掌門人；他身兼全國首家省級互聯網金融行業會長重任，致力于引領廣東互金行業健康前行；他是全國互金行業領軍者；他叫陳寶國，酷愛讀書、充滿好奇心，人稱“寶叔”……

8月24日，《網絡借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》正式出臺，標志著網貸野蠻生長的時代走向終結。在新的角逐場上，究竟誰才能笑傲群雄？作為行業內極具影響力的PPmoney萬惠將會有何動作，陳寶國所掌舵的PPmoney萬惠這艘巨艦，在這次風浪中又將駛向何方，這一切在行業內都很有指導意義。

今年8月24日，銀監會會同工信部、公安部、網信辦發布《網絡借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》（以下簡稱《暫行辦法》），對存管銀行和網貸平臺都提出了更高要求，盡管這一紙下來，網貸市場曾一度風聲鶴唳。但是作為廣東互聯網金融協會會長兼PPmoney萬惠董事長的陳寶國，卻比其他人對該政策的落地及未來行業前行的方向抱有更大的期待。“我覺得，暫行辦法的出臺是對行業最大的利好，它解決網貸平臺的‘合法性’問題，使得整個行業有法可依。”談起近期出臺的網貸行業暫行辦法，陳寶國一臉寬慰。

作為國內知名的互聯網金融平臺，PPmoney萬惠注冊用戶數早已突破千萬大關，平臺累計成交額超過660億元，同時也是廣東互聯網金融協會會長單位，業務占廣州地區成交額的70%。據第三方行業數據統計，P2P網貸成交規模中，廣東省長期位列全國各省市第一。作為廣東互聯網金融協會龍頭之一的PPmoney萬惠，其在業內的影響力不容小覷。

扎根華南互聯網金融平臺的PPmoney萬惠，緣何在不到4年的時間里，一躍成為廣東互金行業內最耀眼的明星？據了解，PPmoney萬惠成立以來一直將合規運營、規范發展置于至關重要的位置，踐行行業領先平臺的作用和使命，在網絡系統安全建設、投資者教育與權益保護、平臺風控流程與措施、第三方機構合作等全方位提升合規化運營水平，已成整個行業合規發展的標桿平臺。早在2015年，PPmoney萬惠便成功獲得ICP證（互聯網信息服務業務）和EDI證（在線數據處理與交易處理業務）兩個重量級的增值電信業務經營許可證，成為業內少有的“雙證”齊全平臺。在近期頒布的”2016胡潤新金融百強榜”中，PPmoney萬惠更是榮登“2016中國新金融50強”和“2016中國最具社會責任新金融企業10強”兩大榜單。

中國互聯網金融作為一個新興行業，在沒有明確“路標”的情況下，經歷數年快速“野蠻”的生長，在這當中違規失范現象時有發生。然而，PPmoney萬惠在合規化建設的道路上，始終走在前列，這一切的原因，也許從陳寶國的經歷中便可窺一二。

多元角色：凈化瘴氣，帶領廣東互金行業前行

陳寶國是PPmoney萬惠的董事長，是業內罕有的“三料會長”（身兼廣東省互聯網金融協會會長、廣東省商業保理協會執行會長和廣東省融資租賃協會會長），既是創業家又是研究者，還是中國新金融的領軍人物。在2015年12月隨國家主席習近平訪問非洲后，2016年5月他又跟隨廣東省委書記胡春華率領的經貿代表團訪問北美。在這么多的身份中，陳寶國又是如何做到平衡的呢？

2015年可謂是互聯網金融行業的監管元年。由于互金行業是一個新興行業，早期進入門檻較低，一些不良平臺打著P2P的旗號行非法集資之實，不時曝出“跑路”事件，給整個行業蒙上陰影。陳寶國深諳，一個行業能否振興，有賴于整個行業的自我凈化。在這個大浪淘沙的過程中，作為領軍平臺，具有不可推卸的示范責任。因此，陳寶國始終保持謙卑的學習態度，希望以掃地僧的苦行凈化這一行業的瘴氣。同時，身負廣東互聯網金融協會會長職責，陳寶國以高度的前瞻性，帶領廣東互聯網金融走在了全國前列。

2015年12月27日，在網貸監管細則征求意見稿正式發布的前一天，由陳寶國牽頭的廣東互聯網金融行業準則正式發布，這也是首份廣東互聯網金融行業準則。在規范運營、合規發展之路上，廣東互聯網金融走在了行業發展的最前沿。在中國互聯網金融協會發布關于信息披露的兩份征求意見稿后，今年8月5日廣東互聯網金融協會啟動網絡借貸平臺綜合管理系統——“明鏡”系統，要求各會員單位全面、高效、及時地對接系統，對外披露平臺各項重要信息。陳寶國表示，作為全國首個互金行業省級自律組織，廣東互金協會一直堅持規范會員單位的信息披露與運營，這也讓廣東互金行業在規范發展的道路上，又邁出了堅實的一步。

“我一直覺得能夠當選廣東省互聯網金融協會會長，是業界同仁對我的認可和鼓勵。”陳寶國坦言，當他在深入研究互聯網金融行業的運作機理，并不斷創新公司的運營模式時，榮譽就相伴而來了。“確切來說，我是一個行業研究者。我每天都和我的員工強調，互聯網金融是一個日新月異的高速發展行業，它一天能抵傳統行業一年。所以如果我們不能跟隨時代腳步，不斷充實自我，就會被行業淘汰。”

2016年初，PPmoney萬惠累積成交額突破500億元。

華麗轉身：從民間借貸“觸網”互聯網金融

國字臉，皮膚黝黑，身材敦實……作為一個互聯網金融的領軍人物，陳寶國給人的感覺如鄰家大叔一般，極其勤勉、酷愛學習、孜孜于創新，沒有什么架子，這是公司內部員工對陳寶國的整體觀感，也是公司員工愛把他稱為“寶叔”的原因。

在創立PPmoney萬惠互聯網金融平臺之前，“寶叔”已經從事銀行助貸業務十余年。他對銀行和民間金融風控機制非常熟悉，也一直試圖運用互聯網金融體系探索各種創新的風控解決方案。早期，他的公司為銀行提供ERP系統的軟件以及咨詢服務。1999年之后，隨著四大資產管理公司成立，他開始協助這些資產管理公司處理銀行不良資產，并嘗試挖掘在線金融模式盤活不良資產的商機。

從個人興趣出發，再加上部分業務需要為銀行提供民間金融模式研究，從2003年起陳寶國開始研究不同地區的民間金融模式及運營特點。在研究了青島的“五色土模式”（中國最早的房產抵押融資平臺）、河南邦成（開創小額貸款的融資擔保模式）以及溫州的“抬會模式”后，他意識到中國民間金融的最大問題是不夠透明，風控意識不夠。要立足長遠，就必須建立一個“公開透明的信息中介平臺+第三方擔保”的體系。

直至2010年，在政府4萬億投資推出之后，陳寶國察覺到這一波的投資主要是促進國有企業的大發展，中小企業融資和普通民眾投資難的問題依然沒有改善。于是他與另一位聯合創始人胡新一起，開始考慮用互聯網金融嘗試作出改變。這一對“6080后”黃金拍檔聘請了盈科律師事務所，用一年時間調研了拍拍貸、紅嶺創投、阿里小貸的征信系統等模式。隨后，他們決意打造一個全新的信息中介平臺，為基數最大的普通投資人進行理財服務，同時為核心客戶提供融資服務。

2012年12月12日，陳寶國傾注全力成立的萬惠投融（PPmoney前身）正式上線運營。

在陳寶國的帶領下，PPmoney萬惠的成交規模節節攀升。

互金神話：上線一年成交額破10億

由傳統民間借貸轉身為互金領軍人物，剛開始陳國寶也有一段不適應期，而愛好讀書及交流的他，用自己的方式去汲取經驗和知識，然后迅速飛躍。在許多同行看來，陳寶國是一個典型的書蟲，即使是在前往參加行業峰會的途中，他都會利用閑暇翻閱書籍。十余年間，他啃遍了以金融類為主的古今中外各種書籍，在他的辦公室內，滿滿的兩柜子書籍也格外引人注目。對此，他解釋道，“在浩瀚的互聯網世界中，我的互聯網金融之旅起步并不輕松，這是一個新的領域，我以前的知識儲備完全不夠用了。”致力于深耕這一新興行業，陳寶國一方面博覽群書，另一方面還不停地拜會了許多專家。有時為了弄清楚一個問題，他在一天內要找10個相關的人去詢問，打破砂鍋問到底。在不斷的摸索中，他慢慢對互聯網金融有了深刻的研究，豐富而系統的知識積累終于在2014年的金融創新潮中迎來爆發。

在國內征信體系不完善、資產質量參差不齊、風險控制難度大的背景下，2014年陳寶國創新性地推出了小貸資產權益產品——“安穩盈”，將AA級小貸公司的風控體系與平臺自身風控流程結合，進行創新性的“雙重風控”，并在全國范圍內首創交易所合作模式。

這種模式因為有交易所介入，需要進行詳盡的盡職調查以及信息全程披露，杜絕了以往網貸的虛假項目、信息不透明等弊端，而且挖出了四條“保障”護城河：小貸公司承諾資產回購；如果小貸公司不回購，其公司股東要補充回購；選取第三方機構進行擔保；投資人對資產具有追償權。

針對20萬億應收賬款商業保理市場，陳寶國敏銳察覺到其中的巨大商機和無限潛力，創新性地推出應收賬款保理產品“加多保”，并引入國有保險公司，采用包括優質核心企業兌付、保險公司承保、融資企業及其實際控制人連帶付款等四重保障措施，全面提升產品風控水平和保障系數。“加多保”也成為繼“安穩盈”之后平臺的又一旗艦產品。

在陳寶國的帶領下，PPmoney萬惠的成交規模節節攀升：上線第一年，總成交額就突破10億元；2015年4月，PPmoney互聯網金融平臺成交總額超100億元，躋身當時業內為數不多的百億俱樂部；12月即突破300億元大關，增長速度令業界咋舌。

截至2015年末，平臺累計成交額接近340億元，2015年全年實現成交額接近290億元，同比增長5.6倍，在經濟新常態下創造了廣東互聯網金融的一個奇跡。這一年，PPmoney萬惠還獲得了廣東省通信管理局頒發的增值電信業務經營許可證（EDI許可證、ICP許可證），成為廣東省首家同時獲得雙份證書的互聯網金融平臺。同年，PPmoney萬惠登陸新三板，開創了互聯網金融企業國內上市融資的先河。

2015年末，廣東年度經濟風云榜隆重揭榜，PPmoney萬惠董事長陳寶國高票上榜并獲得“創新人物”獎項，成為繼馬化騰、丁磊、俞永福之后上榜的互聯網企業家，這也是廣東互聯網金融行業的杰出企業家首度登上這份重量級榜單。

廣東省領導陳云賢PPmoney互聯網金融平臺調研。

主攻藍領：互金迎來消費金融爆發期

早在2015年，陳寶國為PPmoney萬惠引航時，就極具前瞻性地做出了以小額資產模式為主的戰略決策，主打服務于藍領人群的互聯網消費金融。2016年，在監管政策和行業風向的雙重影響下，網貸市場呈現出新的業務布局，資產端轉型成為整個互金行業的主題詞。此時陳寶國作為行業領袖，積極布局互聯網消費金融的前瞻視野得到充分顯現。據悉，今年以來，PPmoney萬惠的互聯網消費金融業務已經迎來收獲期，目前占據了公司業務的50-60%以上。

2015年，PPmoney萬惠針對不同群體進行“畫像”后發現，中國藍領群體有2.77億人，人均月收入3072元，生活消費支出月均1012元。這意味著每月的藍領市場在其他可支配收入超過2000元，即使扣除一部分存款，藍領消費市場也仍然是一個超過千億元的龐大市場。但因為藍領普遍收入較低，缺乏基礎的信用數據，很難在商業銀行等其他金融機構獲取貸款。

“之所以選擇藍領作為切入口，是因為這一市場是藍海，前景可期，同時這也符合向普羅大眾提供更好服務的普惠金融原則。”陳寶國表示，在基于“線上+線下”的風控“雙保險”下，PPmoney萬惠還具備向藍領市場進軍的強大技術基礎，所以PPmoney萬惠的介入，使這部分人群獲益于普惠金融，“藍領人群的其中一個特征是學歷水平不高，這導致他們缺乏主動尋求信貸的意識和渠道。所以我們與第三方合作，積極布局藍領主要的消費場景，主動地提供消費信貸產品。”

在具體的業務布局中，PPmoney萬惠打造“線下獲客+線上定制服務”的模式，通過與線下合作商戶全國鋪開。通過結合場景化需求，為客戶提供客單價3000元左右的貸款，滿足年輕藍領購買手機、電腦、家電、培訓等需求。值得一提的是，在藍領市場之外，PPmoney萬惠還關注到尚未被有效開發的市場——新農村市場。一直以來缺乏信用機制農村市場，隨著互聯網消費金融的興起，通過對人際關系、消費習慣、收入、還款穩定程度的分析，建立起風控模型，真正打破農村金融的門檻。目前，呼應普惠金融的政策精神，PPmoney萬惠正在積極布局“三農市場”，力圖為未被傳統金融覆蓋的廣大農民提供貼身的金融服務。