分析供應鏈金融解困中小企業融資難得優勢

◎高鵬飛

分析供應鏈金融解困中小企業融資難得優勢

◎高鵬飛

一直以來中小企業融資難題，一直嚴重阻礙了我國中小企業發展需求，而對于供應鏈金融的產生與發展，能夠有效對中小企業融資問題提供相應的解決新思路和解決策略。本文就主要對中小企業融資難的現狀進行有效分析和研究，之后在以供應鏈金融的視角進行研究，在對其緩解中小企業融資難的優勢進行探討，最后根據其特點提出供應鏈金融發展的有效策略，進而更好的促進中小企業更好的發展與進步。

對于中小企業來說，是我國國民經濟體系發展中一重要的組成部分，它對推動我國社會經濟和社會發展具有非常重要的價值。中小企業主要的特點就是規模較小、具有較強的靈活性和活力，但在其發展過程當中，卻面臨著資金、人才、信息等多方面因素的困難所影響，其中阻礙中小企業發展最為嚴重的因素就是融資難的問題。而供應鏈金融在國內商業銀行內的實踐和發展，為中小企業融資問題提供了良好的解決辦法。

供應鏈金融緩解中小企業融資難的優勢分析

對供應鏈資源進行整合，進而促進資金利用率的提升。在供應鏈上，核心企業與上下游中小企業通過分工合作建立了較為穩定的合作關系，而在供應鏈運轉過程中，產生大量的應收賬款、存貨等閑置資源而并沒有得到良好的運用。對于上游供應商來說，可以將核心企業供貨中形成的應收賬款當做質押向銀行進行申請抵押貸款，而對于下游分銷商來說，可以將核心企業的貨權當做質押向銀行進行申請預付款融資。而且中小企業如果出現資金周轉不開時，也可以通過第三方物流的存貨為質押向銀行進行申請貸款。對于供應鏈上的核心企業來說，其信譽一直相對比較良好，供應鏈融資也具有一定的還款來源自償性的特點，而通過這一形式中小企業就能夠很容易獲得銀行的貸款和資金援助。在商業銀行中，通過有效的推出供應鏈金融服務，對供應臉上的潛在資源能夠進行良好的整合，這也大大提升了企業的資金利用效率。

提升信息傳遞速度，減少信息不對稱現象的出現。銀行與企業之間信息不對稱的問題一直是中小企業融資難的一重要因素。商業銀行基于中小企業的實力比較薄弱，資信水平相對較低，為了能夠有效避免違約風險問題的出現，商業銀行在面對中小企業貸款時，必須要付出較高的信息篩選的基礎成本。在供應鏈融資模式情況下，在供應鏈上節點企業之間分工合作關系的建立，能夠便于供應鏈上銀行與企業之間的信息傳遞，這對銀行及時掌握中小企業生產經營的信息給予了非常有利的條件；對于供應鏈上引入第三方物流企業，對于銀行和中小企業之間的信息傳遞的效率和質量能夠有效提升，對于第三方物流來說，能夠有效依靠其強大的信息平臺和標準的監管流程，有效對符合銀行要求的動產進行全方面的監督與管理。所以供應鏈金融服務能夠對銀行與企業直接的信息不對稱的問題進行有效解決和緩解，進而更好的促進中小企業未來良好發展。

對交易成本能夠起到節約作用，進而能夠降低信貸風險。銀行與企業之間信息不對稱的問題會導致交易成本不斷上升和信貸風險增加的問題出現。對于銀行來說為了降低風險問題的出現，在向中小企業貸款時，多數會選擇加大投入成本，進而提升對中小企業的信息搜集和監管力度。而對于中小企業的融資成本也會隨著不斷提升，中小企業只能付出比其他企業更高的貸款利率，才能獲得銀行信任并給予貸款，而如果在相對于收益成本過高的情況下來講，中小企業出現違約現象幾率會不斷提升，這也會給銀行信貸帶來風險問題。

供應鏈金融發展的有效策略

促進供應鏈金融服務有效創新。隨著我國社會經濟的不斷發展，供應鏈金融也在我國發展中經歷了不同的跨越式發展時期，這使得供應鏈金融的服務理念也變得越來越成熟化，而且供應鏈金融服務產品也逐漸變得多樣化，這一形式也正是金融創新發展所得到的結果。隨著互聯網金融技術的不斷興起，這使得供應鏈金融市場格局也有了很大的變化。很多小型電商企業也逐漸進軍帶供應鏈金融領域當中，而通過與商業銀行進行對比，電商企業的技術和平臺方面的優勢都是比較大的，這使得電商企業與商業銀行在供應鏈金融領域當中進行著非常激烈的競爭。而對于商業銀行來說，也在有效的運用互聯網技術和平臺在對傳統供應鏈金融業務形式進行改造，有效將供應鏈金融業務形式從線下移轉到線上去，這也給商業銀行發展帶來了很大的機遇。而在市場競爭激烈今天，只有加強供應鏈金融創新才能有效獲取競爭優勢，并能夠實現供應鏈金融服務產品的創新，進而使得更多的中小企業的融資需求得到滿足，這也正是供應鏈金融創新的必然結果。

對供應鏈管理制度進行強化，進而提高供應鏈運作效率。供應鏈上的企業分工協作會產生一定的協同效應，這樣也會大大提升生產效率，但在此也會給供應鏈上的企業帶來一定的風險問題。其中供應鏈上企業之間的分工合作中，會產生一定的運作和管理成本費用，如果在分工合作中出現管理不善等問題，不僅會無法提升收益，甚至還會導致成本費用的直線上升等問題出現。并且供應鏈上企業間分工合作也會伴隨著一定的風險，這是由于企業之間的相互協作，使得各企業的利益在一起捆綁，而如果出現風險問題，那么就會波及到整條的供應鏈上，所以供應鏈管理工作在供應鏈運作過程中起到了非常大的作用。而對于供應鏈上的管理工作人員來說，核心企業必須要提升對供應鏈上節點企業的管理與監督，進而對供應鏈金融風險進行有效的控制，并且降低整體運作成本，促進供應鏈整體協作效率的有效提高。

建設中小企業信用評級體系，有效降低信貸風險。對于中小企業融資發展來說，雖然受供應鏈金融的發展而有所改善，但還是無法有效從根本解決中小企業融資難的問題，而這主要是由于供應鏈金融的應用受一定因素的局限，還是有很多中小企業融資需求無法受到良好的滿足。所以現今我國必須要建立統一并完善的中小企業信用風險評價體系制度，進而適應中小企業發展融資需求，并構建良好的市場信用體系，有效為中小企業融資創建良好的環境，促進中小企業未來良好發展。

供應鏈金融要想良好發展，首先要促進供應鏈金融服務有效創新，也要對供應鏈管理制度進行強化，并建設中小企業信用評級體系，進而提高供應鏈運作效率，有效降低信貸風險，也能更好的促進中小企業未來良好發展。

（作者單位：中國銀行海西支行）