P2P網貸債權轉讓模式的法律風險與防范

張 盼

河北經貿大學法學院，河北 石家莊 050000

P2P網貸債權轉讓模式的法律風險與防范

張 盼

河北經貿大學法學院，河北 石家莊 050000

在互聯網的推動下，P2P網貸已成為現代社會的常見現象，隨之也出現了不少問題，比如債權轉讓。本文圍繞網貸債權轉讓這一點，先分析了該模式的法律風險，即非法資金、洗錢、業務跨界等。然后結合現狀，從法律、行業內部、國外經驗幾方面提出了相應的建議和措施。

P2P網貸；債權轉讓；法律風險；非法集資

一、引言

債權轉讓是指合同權利的讓與，即合同一方把合同的權利全部或部分地轉讓給合同以外的第三人。合同具有法律效力，在轉讓過程中，由于諸多原因，難免會出現矛盾糾紛。尤其是在當前互聯網環境下，P2P網貸顛覆了傳統借貸模式，但相關法律尚不完善，債權轉讓過程中存在著多種法律風險，若不及時解決，必然會影響到借貸雙方甚至多方的利益。所以，應結合P2P網貸現狀，對其法律風險加以分析，并采取有效的防范措施。

二、P2P網貸債權模式的法律風險分析

(一)非法集資風險

非法集資指的是單位或個人未依照法定程序經有關部門批準，以發行股票、彩票、債券、投資基金證券等形式向社會公眾籌集資金，并承諾在一定期限內以貨幣、實物及其他方式向出資人還本付息或給予回報的行為。在我國現行法律中，非法集資需滿足無合法依據、面向社會公眾、公開宣傳、承諾回報等條件，P2P網貸每一項都有涉及。民間借貸受我國法律保護，P2P網貸的根基是互聯網，本質卻和民間借貸中介相似，即把網絡平臺作為雙方借貸款的中間人。從這一角度看，P2P網貸只是撮合借貸行為，是合法的。而網貸債權轉讓打破了傳統債權轉讓的模式，比如個人借貸者向借款者放貸，從而成為債權人，然后有了轉讓行為，這已經超出中介撮合的范疇。換句話說，網絡平臺開始直接涉入資金管理，投資人、借款人、流轉人之間的資金流動是否以債權債務關系基礎很難把控。或者第三人如果脫離原有債權對債權進行隨意重組，包括金額、期限等都被調整，便涉嫌非法集資，嚴重者甚至會構成集資詐騙。

(二)洗錢風險

洗錢是一種將違法所得的收益，通過各種手段將其合法化的行為，嚴重破壞了市場經濟秩序，威脅到金融體系的穩定，甚至會涉及刑事，因此為我國法律所禁止。洗錢的渠道很多，如現金走私、設立外資公司、復雜的金融貿易等，P2P網貸則給洗錢行為創造了新的渠道，現實中不乏將不法資金通過網貸平臺洗白的案例。判斷網貸平臺是否涉嫌洗錢的關鍵在于其是否存在主觀性，因為按照相關法律，如果只是借貸關系，中介的作用是聯系和介紹，無需承擔保證責任，P2P網貸便是一個網絡平臺。也就是說，即便在平臺上流通的資金是黑錢，但平臺并不知情，屬于被動參與，無需承擔相應的法律責任。但若平臺在知情的情況下依舊放貸，便存在主觀故意的可能，屬于主動參與，需要承擔相應的法律責任。而實際中，是否主觀故意很難判斷，法律界很多人士對此爭議不休，還需根據案例和掌握的證據而定。

(三)跨界風險

P2P網貸債權轉讓具體又可分為若干模式，如普通模式是指非平臺的第三方債權人把信貸類資產收益權轉讓給投資人。專業放貸人模式則是指網貸平臺通過宣傳等方式吸引借款人，辦理相關手續后，把借款人介紹給流轉人，即專業放款人。專業放款人取得債權后，把債權打包拆分給投資人，從投資人手中獲取資金進行放款，同時承諾債權人到期回購債權，而投資人則可以獲得一定的利息。也就是說，借款人借到的錢來自于投資人，但兩者并未直接接觸，而網貸平臺已經逾越了一個單純中介的角色。平臺已經涉及債權的拆分打包，涉嫌建立資金池，出售其理財產品，其本質已變為資產證券化的過程。按照相關法律，一旦份額超過200，就會涉嫌非法發行證券，而這些本應由金融機構來運作。所以，P2P網貸債權轉讓存在跨界銀行業務的風險，而且其門檻低，一旦出現問題，其影響必然很嚴重。

三、降低網貸債券轉讓法律風險的措施

(一)加大監督力度，完善相關法律

互聯網促進了全球一體化形勢的形成，在此背景下，P2P網貸在國家經濟體系中所占比重越來越大，作用日益突出。而且，這一模式具有很多優點，尤其是為小企業和個人企業提供了諸多方便，應該持支持和鼓勵的態度。同時，必須認識到其缺點和不足，從法律的高度予以規定和監管，確保該模式能夠充分發揮優勢，為我國的金融事業做貢獻，盡可能地減少風險和危害。由于是新生事物，發展速度極快，法律層面難以跟上，今后應加快法律建設，完善相關法律法規，比如平臺的準入資質考核、信用標準、信息披露等，都應有專門的法律予以規定。

把網貸債權轉讓模式納入法律監督體系，平臺需要注冊，且獲得資質后才能開展此類業務，進入市場進行借貸款交易。明確劃分各方的職責、合法權利，一旦出現糾紛，應當追究當事人的責任，按照法律進行處理。為保證監督有效，還應提高業務的透明度，接受全社會的監督。遇到打擦邊球的行為，或者觸犯法律的行為，應及時予以清理，使得整個網貸行業步入正軌。同時，提高行業門檻。

(二)強化風險意識，促進行業自律

網絡的開放性決定了其帶有風險，P2P網貸更是如此，作為投資者，應該保持謹慎的態度，深入了解該行業，提升自身的風險防范意識，把損失降至最低。我國的網貸跟風現象較重，平臺數量逾千，質量和信譽良莠不齊。對投資者而言，網貸還比較新鮮，風險防范意識薄弱，如果盲目投資，極易造成嚴重的損失，甚至損害多方利益。所以，投資者應樹立終生學習的意識，通過學習，加深對網貸債權轉讓模式的理解，并進行合力投資。提前考察項目，分析其可行性，采取防范措施，即便出現問題，也能把損失降至最低。平臺也應加大宣傳力度，引導投資者合理投資。

除了外部的施壓和法律監督，該行業自身也應進行調整，加強自律，創造良好的環境。各平臺應當自律，注重質量和信譽，不能只考慮經濟效益。就目前而言，行業內部較為混亂，有必要成立行業組織協會，負責行業的管理，包括規則、管理制度等，都應不斷完善，且要聽取多數人的意見。

(三)健全征信體系，借鑒國外經驗

無論是借貸還是債權轉讓，信譽度都是很關鍵的因素，如果缺乏誠信，借貸雙方的很多行為都不成立。市場經濟復雜多變，信用更為重要。所以，應盡快把P2P網貸公司接入央行征信系統，并允許網貸企業查詢，健全個人或單位的征信體系，數據在網絡上分享。

P2P網貸在我國發展極快，債權轉讓模式對傳統模式形成了很大沖擊，加上法律尚不完善，有必要考慮從歐美等國借鑒經驗。比如只做中介，不碰資金。采取“P2P管中介、銀行管資金”的方式，在網貸和客戶想借貸交易結算資金之間建立防火墻，以免企業跑路。

四、結語

P2P網貸作為一種新興事物，與傳統借貸形式相比，具有諸多優勢，如成本低、效率高、投資靈活、傳播范圍廣等，但也存在著門檻低、透明度差等不足。特別是網貸債權轉讓，由于法律不健全等原因，很可能會有法律風險，極易引發各種矛盾糾紛。今后，應加強此方面的研究，對其風險進行預估，并強化防范意識，做好防范準備。

[1]張影.P2P網貸債權轉讓模式的法律風險與防范[J].哈爾濱商業大學學報，2015，14(2)：123-128.

[2]楊德志.債權轉讓模式下P2P網貸風險及其控制[J].合作經濟與科技，2016，35(13)：56-57.

[3]祝瑜敏.我國P2P網貸新型模式的法律風險及防范[J].法治與社會，2015，34(13)：156.

D922.28；D923.6

：A

：2095-4379-(2017)28-0192-02

張盼(1986-)，女，漢族，河北深澤人，河北經貿大學法學院，法律碩士在讀，任職于河北省武安市人民法院，研究方向：經濟法學。