北京煙草合理利用資金集中管理優勢提高存量資金收益

王巍

摘要：資金作為企業生產經營過程中不可或缺的要素，一直以來廣受人們的重視。隨著經濟形勢的發展，資金管理的內容不再是簡單的核算收支平衡，“如何收，如何支” 成為了管理更深層次的內涵。緊緊抓住貨幣資金保值增值核心工作，增加存量貨幣資金收益，深入挖掘潛力，創新管理手段，用好金融工具，為行業新增利潤作出了重要貢獻，是我們煙草行業近年新增的考核目標。本文結合當前形勢，對北京煙草的存量資金收益問題進行了闡述，分析了資金集中管理產生的背景及現狀，以及解決的方法。希望通過提高零售客戶貨款結算成功率、可控費用支出減少、主營業務外其他收入增加、優化資金撥付方式四個方面的措施提高北京煙草存量資金收益。同時 通過合理規劃，促進企業經營管理活動的順利展開。

關鍵詞：北京煙草；資金收益

隨著煙草企業發展的日益壯大，企業資產的規模也越來越龐大，其中表現最為明顯的是企業資金存量的增加和資金流量的增大。在當前的形勢下，加強企業資金的管理顯得尤為迫切和重要。隨著國家局每年向各省級煙草公司下達貨幣資金收益目標并實施考核，且貨幣資金收益渠道單一，國家局規定省級煙草公司不得進行金融投資理財，僅能通過銀行存款業務，實現貨幣資金增收。實現貨幣資金收益目標的困難，就是我們要攻克的問題。因此，我們將如何提高北京煙草存量資金收益作為加強資金管理的方向，通過探索精益理念和方法的運用，解決資金收益目標背后的管理問題。

一、存量資金收益產生的背景

（一）北京煙草集中資金管理的前提

北京煙草于 2004 年下發的關于設立資金管理中心的文件規定，下屬 16 家區縣公司所有的收入賬戶都將自 2005 年 1 月 1 日起納入市公司統一的資金庫管理，所有賬戶均實現日清，即每一筆資金都要在每日0 點時上劃至市公司資金庫，不留余額。所以 在這樣的管理模式下，各區縣公司需要開設一個獨立的支出賬戶，負責進行日常的資金支付，實行收支兩條線管理。因此，為滿足下月的資金開銷，區縣公司需要在每個月月末按照各部門提報的資金需求向市公司申請資金撥付。只有通過市公司審核后的資金預算才能有資金撥付到位，滿足日常經營管理的資金需要。

（二）提高存量資金收益的行業背景

隨著國家局每年向各省級煙草公司下達貨幣資金收益目標并實施考核；且經濟下行壓力加大，公司稅利總額下滑，加之稅后專項利潤上繳等因素，年度貨幣資金增收目標壓力加大；并隨著貨幣資金收益渠道單一，國家局規定省級煙草公司不得進行金融投資理財，僅能通過銀行存款業務，實現貨幣資金增收。實現貨幣資金收益目標的困難，就是我們要攻克的問題。當前，行業在全面深入推進精益管理、降本增效，且明確地指出：外延式發展和粗放式管理已難以為繼，企業要可持續發展，唯有向管理要效益、要方法、要進步。因此，我們將如何提高北京煙草存量資金收益作為加強資金管理的方向，通過探索精益理念和方法的運用，解決資金收益目標背后的管理問題。

（三）資金集中管理的優勢

資金集中管理是開展資金管理的先決條件，沒有資金的集中，就沒有對資金支出進行事先的規劃和打算。首先通過資金的集中管理，可以對子企業的經營狀況進行監督，了解企業資金存量，督促對資金的回籠和加強對資金的動態控制，從而規范支出行為，在確保資金的使用安全同時來增加存量資金的收益；其次市公司將資金上劃后，可以將分散的資金回籠起來，在子企業間進行合理有效的內部資金融通，彌補資金短缺企業的資金需求；可以通過規模儲蓄的方式獲取資金收益，幫助資金富裕的企業提高資金收益水平；再有通過對系統資金的全程監控，可以更好的實現系統資金集中管理，通過資金的集中管理從而可以將多余的資金上劃至資金庫，發揮資金的規模效益，提高資金收益水平。

二、目前北京煙草存量資金管理的現狀分析

（一）銀行利率現狀分析

按煙草行業規定又不能做投資理財、僅能靠銀行存款業務實現資金增收。因此北京煙草財務部門有效利用與相關銀行開展戰略合作的契機，爭取銀行的利率優惠政策，優化存款結構，提高了資金收益。銀行存款利率方面：利率是鎖定的，但現在北京煙草資金賬戶分兩種，一個是各區公司活期賬戶（利率是0.3%），一個是市公司資金中心賬戶（利率是與銀行的協議利率1.495%）。從兩個利率的不同，為我們提出了更進一步的問題，如何通過優化資金管理模式，在不影響各公司經營管理的前提下，把錢存在利率高的賬戶、獲得更多收益呢？

（二）二級批發貨款結算現狀分析

營銷中心根據零售客戶訂煙需求，向煙草行業上游的卷煙工業企業進貨。根據《中國煙草總公司關于印發“兩煙”交易資金結算管理規定的通知》（中煙辦〔2014〕185號），卷煙工商企業間結算實行貨到付款，在及時辦理驗貨入庫后，按時支付資金。經過認真核查，我們已經最大限度地利用了現有政策，在限定的最晚日期向卷煙工業企業結清貨款。因此，此環節我們只能默認為“保持”，沒有提高資金收益的空間。

（三）三級批發貨款結算現狀分析

營銷中心將所進卷煙批發給各區煙草公司，并通過各區煙草公司將卷煙批發給訂煙零售客戶實現資金回籠。經分析，當前，各區煙草公司銷售所得貨款已于當日就上劃存入市公司資金中心賬戶（即高利率1.495%的賬戶），因此我們默認為“保持”。但在此環節，我們發現零售客戶貨款結算成功率為95.12%，并非100%；結算失敗不僅影響零售客戶日常經營，而且意味著訂單可能取消、延遲資金回籠、卷煙收入損失、進而影響收益。因此，我們應該怎樣在95.12%的基礎，提高零售客戶貨款結算成功率從而獲得更多收益呢？

（四）日常經營管理資金支出現狀分析

經營管理費用是煙草商業企業的主要投入。2015年，北京煙草的經營管理費用總額為131558萬元，其中職工薪酬、折舊費等不可控費用總額為116216萬元，占經營管理費用總額的88.34%，實際發生的可控費用共計15342萬元，占經營管理費用的11.66%。相比2014年，不可控費用增加了4761萬元，增長了4.27%；可控費用減少了578萬元，下降了3.63%。可控費用降低較多的主要是車輛運行費（減少了317萬元）和業務招待費（減少了460萬元），主要是因為嚴格執行八項規定的要求以及油價降低的原因。2016年，我們將在總結2015年取得的降本增效經驗和成果的基礎上，把“降本增效金額占可控費用比率”納入年度目標指標庫，實現年度降本增效300-500萬元的目標。那我們應該怎樣要用更少的、必要的投入，產生更多的效益？即怎樣使企業日常經營管理費用支出能否更科學、支出的更少更有必要呢，從而增加資金積累，進而提高存量資金收益。

（五）資金中心撥付方式的現狀

北京煙草資金支出撥付原則是：各區公司月末預測并向市公司提報下個月資金支出項目及金額，市公司在下月初將資金一次性撥付到各區公司賬戶供其使用，如果資金使用不足再根據實際情況追加。市公司資金中心賬戶的協議利率遠高于各區公司資金支出賬戶的利率。那么，這種按月一次性撥付資金的方式，勢必造成利息的無端損失。各區公司日常支出項目中稅金和職工薪酬項目占比最高，根據測算，兩項支出金額約占資金支出總額的98%-99%，因此可以分析出稅金和職工薪酬的支出作為撥付調整的主要影響項目。再仔細分析這兩個項目，稅金約占兩項合計金額的93%-94%，工資薪金支出一般在5號前就支付完畢了，資金支出賬戶占用時間一般在2天左右，對于利息收入增加影響不大，而稅金支出一般在13日左右，資金支出賬戶占用的時間在10天左右，對于利息收入增加的影響很大。因此我們需要思考怎樣調整資金撥付方式才能增加存量資金收益呢？

三、提高存量資金的收益的措施

從以上現狀的分析可以看出，我們可以通過提高零售客戶貨款結算成功率、可控費用支出減少、主營業務外其他收入增加、優化資金撥付方式四個方面的措施，來提高存量資金收益。我們以精益管理為契機，通過探索精益理念和方法的運用，解決資金收益目標背后的管理問題，通過管理改善、精益而來的利息收益增加！

（一）提高零售客戶貨款結算成功率

2016年9月市局財務處、營銷中心會同合作銀行和軟件公司開展了零售商戶購煙結算及金融調研服務調研。通過調研，以抽樣調查的方式在全市發放調查問卷4324份，涵蓋16個區縣公司，7種業態30個經營檔位，了解北京煙草零售商戶購煙結算中的問題及困難，收集零售客戶貨款結算方面改善需求；針對客戶提出的具體問題進行原因分析、與有關部門座談，關注卷煙結算成功率的提高與解決客戶實際需求；協調銀行上門服務，為零售商戶提供金融服務，提高其經營資金周轉額度，便于訂煙結算，提高資金結算率。措施的采取，取得了來之不易的成果，結算成功率由95.12%提高至95.91%。通過資金更快回籠，累計增加利息收入1.38萬元。

（二）控制可控費用支出減少

一是為業務部門講解財務知識，通過財務報表和指標的介紹，使大家理解企業營運盈利活動、成本費用構成、企業經營情況和發展趨勢等，進一步提高大家降本增效的意識。如：首先北京市局財務處專業人士，為機關人員講解財務知識；其次各單位財務人員也在本單位范圍內開展了財務知識的講解。

二是全面推進定額標準體系建設，組織按照業務流程、環節梳理定額指標，完善系統定額標準體系框架；組織開展定額標準制訂工作，進一步充實預算定額標準，確保費用支出更加科學合理，并最終于今年9月6日固化形成《北京市煙草專賣局（公司）預算定額體系管理辦法》（京煙辦綜〔2016〕143號）印發各單位（部門）。經統計，截至今年10月底，可控費用同比減少1277萬元，已遠遠超過年度降本增效500萬元挑戰目標，相應地增加了存量資金的利息收益7.63萬元。

（三）開源使主營業務外其他收入增加

使主營業務外其他收入增加，一是加強溝通和宣傳，分享推廣好的經驗做法；二是積極爭取政策，與地方稅務、財政部門溝通協調，最大限度使用政策，享受政策優惠；三是加強閑置資產的控制管理，提升資產運行效率；對無法使用又占用空間的閑置資產及時發現，規范處置，增加處置資產收益。經統計，2016年全年預計其他資金收入457.69萬元，其中處置停駛的超標車輛收益為229.02萬元，從而增加了存量資金的利息收益2.73萬元。

（四）優化資金撥付方式。

我們想到了豐田JIT（Just In Time）管理方式，市公司向各區公司的資金撥付能否常態化，能否根據各區公司日常費用資金需求隨時提報而做到隨時撥付呢？ 于是我們采取了以下幾項措施：一是優化了資金撥付時限，由原來的按月提報和撥付優化為：各區公司可按日提報，市公司及時撥付到各區公司，從而實現將原有在各區縣公司日常資金賬戶（年利率0.3%）中的存款轉到資金中心賬戶（年利率1.495%）；二是優化了資金管理信息系統，以支撐這一改善；三是固化改善經驗做法，形成《北京煙草資金集中管理辦法》印發各單位（部門）。

初步設計的效果驗證的思想理念是：通過模擬原撥付資金政策，計算出資金支出賬戶月均存款余額，與月利差相乘，從而得出增量利息收入。具體步驟為：首先建立一個資金支出賬戶余額計算表，從5月份開始按照原政策將所有的支出項目從系統里面導出，計算全月資金需求總量；然后將當月支出總金額按月初1號一次性撥付的方式，作為資金支出賬戶的收入金額，計算出每筆支出后的余額；最后再根據每筆余額計算出月均存量，按新政策，該月均存量應放到內部存款賬戶按協議利率計息，因此按照資金支出賬戶月均存款余額，與月利率差相乘，從而得出增量利息收入82.7萬元。

通過以上推算出效果驗證，證實通過撥付資金政策的調整實現利息收入的大幅度提升，主要體現在三個方面：一是資金中心劃撥頻次增加，二是資金支出賬戶日均存款金額大幅降低，三是內部存款利息大幅提升。在不考慮11月份和12月份影響因素的前提下，實現效益增加82.70萬元，如果按10月份實現的收益推算，預計2016年全年實現利息收入增加額將達到112.35萬元。

四、結語

總之，北京煙草合理利用合理利用資金集中管理優勢、提高存量資金收益取得了顯著的成效，將精益與財務相融合，就如何實現精益財務進行了積極探索。積累和分享了許多好的經驗做法，并通過制度及標準固化，促進了日常財務管理水平的提升。且按日提報和撥付資金的管理效率，達到行業先進，據初步了解，效率較高的安徽煙草也只是按周撥付。我們將持續不斷完善措施、深化效果，更多的增加資金收益，為煙草行業新增利稅做出更多貢獻。

（作者單位：北京市平谷煙草公司）