芻議現金流量表及其分析指標

孫明龍

摘 要：在經濟飛速發展的當今世界，現金流通量與流通速度十分迅速，現金的流通量需要制作成表格并進行分析，以此可以推斷出當今的經濟發展形勢。本文將通過運用規范的研究方法對現金流量表進行指標分析，并將其與我國當今的經濟發展現狀相結合進行分析。我國的上市公司由于其信息披露會對證券市場產生爆炸性的影響，所以需要通過對現金流量整理成表格，來利用現金流量表對我國上市公司的資金狀況以及現金流量等方面進行綜合分析。本文的目的在于中國特色社會主義市場經濟體制下，對現金流量等問題進行科學的分析，分析出我國上市公司經濟的缺點從而通過相關措施進行彌補。

關鍵詞：我國上市公司；現金流量；分析

將傳統的會計與現代會計進行分析對比可以得出：傳統的會計并不重視現金流量信息，也不重視其分析。但從十八世紀六十年代開始，工業革命發生后，經濟發展速度增快，現金的流動速度也隨之加快，人們開始逐漸重視對現金流量的分析，上個世紀七十年代，人們開始直接報告現金流量流向的一些信息，并進一步進行分析。由于世界工業化水平提高，經濟也在進一步發展中，工程的建設以及設備的投入均需要資金的投入，這就帶來了資金的大范圍的流動。因此對現金流量表進行整理，并通過指標分析來指示企業的發展與擴張是十分有必要的。現金流量表的產生是離不開工業經濟發展的。

一、世界目前對于現金流量的分析情況

（一）世界目前關于現金流量的分析方式方法

目前世界關于現金流量的分析方法正在不斷的科學化，從大范圍來分析可以分為兩種方法：一種是通過對現金流量進行對比的比較分析法；另一種是通過分析每項指出占據現金流量的比重的比率分析法。

1、對現金流量進行對比的比較分析法

通過詳細分析可以將對現金流量進行對比的比較分析法分為以下三個方面：使用最多的為橫向分析法，這種分析法主要是分析不同時期的數據變化；其次是縱向分析法，這種分析法主要是分析不同時期不同項目的現金流量在總流量中所占的比值；最后一種分析法為利用一個規定尺度來對各個企業的財務報表進行分析的方法，此種方法可以將不同規模的企業的現金流量放在同一個表格中進行對比分析。

2、通過分析每項指出占據現金流量的比重的比率分析法

此種方式通過具體分析可以分為以下四種比率類型：首先是流動性比率，即企業流動現金所占企業資產的總比率；其次是償債能力比率，這一比率是對企業是否有能力償還債務進行評估；再次為企業資金的支出與企業資金的投資的比率；最后為企業現金流量的收益所占企業總資產的比率，可以通過這一數據評估企業的經營狀況。

（二）本文的主體框架

本文將從兩個方面對現金流量表進行分析：首先，本文將對我國目前企業使用的現金流量表存在的基本問題進行具體分析，這一過程主要包括以下幾個方面：企業對現金的支配情況（收入及指出情況、籌措情況等），提出其需要改進的問題；其次從宏觀上對我國企業現在使用的現金流量指標體系進行分析，并指出其存在的主要問題。

二、我國現金流量表準則的討論以及主要組成部分

（一）我國有關編制基礎的概念

以世界大多數國家的企業的經營情況來看，大部分企業依舊是使用現金或者現金等價物來當作現金進行流通使用，這就是我們需要進行研究的現金流量表的有關編制基礎。我國的企業與世界大多數國家的企業在這一編制基礎上并沒有任何區別，也是使用現金以及現金的等價物來進行流通。

（二）我國有關經營活動的概念

我國對于企業的經營活動是這樣定義的：排除企業在進行投資以及籌資活動所進行的所有有利于企業經營的活動事項為企業的經營活動，企業的經營活動在企業的所有活動中占有最為重要的地位，以上的這一定義可以看出留存的相關性質。筆者自認為，在提出對經營活動的定義時，需要強調企業的經營活動產生的收入為企業的主要收入來源。

（三）我國有關企業經營活動所需的現金流量的內容

我國企業經營中的現金流量表需要我國企業的現金流量過程完善，若數據不完善則可能會對會計信息的質量有一定影響。但是我國的現金流量表相對于美國而言，其規定的格式與內容并不詳細，這就可能會造成數據統計上以及分析過程中數據的對比性不強，無法進行科學、準確的分析。基于這一點，筆者自認為我國的企業需要在進行現金流量統計時應當詳細的劃分經營活動的項目。在進行統計結束后，企業應當對現金的收入與支出進一步詳解的分類，便于進行科學的分析，為企業提供更為詳盡的會計信息，有利于企業經營者準確了解企業的經營狀況從而做出科學的經營決策。

（四）我國有關企業現金流量表格的格式

我國的相關部門對于企業的經營管理所需的現金流量表的內容格式做出了兩點詳盡的規定：其一，企業的現金流量表需要從企業的經營、投資、籌資活動三個方面來對企業的現金流量進行總結。需要在總結表格時做到分類標準明確、保持表格的內容與格式相統一；其二，如果在匯率有所變動的前提下要在所總結的企業現金流動表格中做出明確的指示，且是單獨成列進行標示。對于第二點筆者不能同意，筆者自認為，如果將匯率的變化單獨成列進行標示，會破壞第一點規定內提出的內容與格式相統一這一條，且匯率的變化并不是對企業現金流量變化影響的最大因素，且匯率的變化與國際的經濟形勢有相關關系。筆者認為可以把匯率的變化對企業經營活動產生的影響歸類到具體的現金流量類別中。

三、我國企業現金流量指標體系存在的主要問題

（一）我國企業現金流量指標體系不穩定

以我國的許多中小型企業為例，我國許多中小型企業中，現金的流量指標體系并不完善，也并不穩定。許多中小型企業在經營活動中對各個具體分類的現金流量指標的計算是將經營現金的凈流量包括在內的。然而，經營現金凈流量作為能夠影響企業經營中各個指標之間相關性的一個因子，如果在大多數分類指標中都包括在內，如果經營現金凈流量一旦改變，容易在整體上影響企業現金流量指標體系的穩定性。

（二）我國企業現金流量指標體系中的指標重疊數量過多

以我國目前許多企業所采用的指標體系為例，企業在統計現金流量表格時，統計的許多項目是會出現重疊的，這樣就并不能準確的反映出企業經營的現狀，難以為經營者提出科學、合理的經營策略。

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