有效的財務循環支持企業經營決策

文/中興財務云

財務循環不是獨立存在的，作為信息循環的重要構成部分，有效的財務循環從業務循環中采集、加工數據，完成會計核算，同時管理著資金的流動，進而支持管理層在計劃、執行、控制和評價的過程中進行決策，為企業創造價值。

經濟全球化、企業全球化、管理思想變革、科技革命……面對變幻莫測的商業環境，所有的企業都需要信息來做出有效的決策，保證競爭優勢。為了實現有效決策，企業必須收集和加工數據以生成有用的信息。在企業的職能中，財務具有企業數據的天然壟斷優勢，財務本質上是數據識別、收集和存儲的過程，也是將數據轉換成信息并進行報告的過程。財務循環貫穿于企業三大循環（業務循環、管理循環、信息循環）中，以內外部客戶為中心，將業務循環中的數據進行采集、挖掘、加工、分析、展示、輸出信息，支持企業的管理循環，進而支持企業的經營決策分析，幫助企業實現增值。

財務循環的具體內容

數據的收集、加工和企業的基本業務流程相聯系。因此，財務的信息采集過程，是嵌入業務過程的，包括采購到付款流程、員工費用報銷流程、人力資源與薪資流程、固定資產流程、生產流程與銷售到收款流程（如圖1所示）。業務流程中獲得的數據都會流向總賬到報表流程，按照既定的規則，產生財務報告，為外部信息使用者提供所需的信息。業務過程同時伴隨著資金循環，企業籌集資金獲取各類資源，投入生產或其他轉換過程，向客戶銷售產品和服務，收款實現資金重新流入。財務還有一個重要的循環——管理會計循環，將采集的數據轉換成為信息以使管理層可以計劃、執行、控制和評價業務活動，從而為管理層提供決策支持。

1、采購到付款流程

采購到付款流程（如圖2所示）是與采購、支付產品及服務相關的一組業務活動及信息處理過程。在采購到付款流程中，主要的外部信息交換是與供應商（賣方）發生的。在組織內部，采購到付款流程從生產流程、固定資產流程、銷售到收款流程及各個部門獲取采購需求信息，并返回貨品到貨和結算信息，最后的采購數據也會從采購到付款流程流向總賬到報表流程。采購到付款流程包括四項基本的業務活動：（1）訂購原材料、物料和服務；（2）驗收原材料、物料和服務；（3）審核供應商發票；（4）付款。采購到付款流程的關鍵活動。

2、員工費用報銷流程

員工費用是指個人因處理公司的事務或受公司指派出差執行公司的某項公務而發生的費用，由經辦人或申請人按公司的規定，憑業務發生的原始單據（發票）向公司報銷費用，領取報銷款項。員工費用包括差旅費、業務費等員工個人發生的因公支出。

員工費用報銷流程與采購到付款流程相似，可以將員工發生的公務活動視為一項采購內容，將員工視為“供應商”來理解整個流程。員工費用報銷流程包括三項基本活動：（1）員工發生因公支出；（2）審核員工提交的發票；（3）支付報銷款。員工費用報銷流程的關鍵活動（如圖3所示）。

圖1 財務循環的具體內容

3、銷售到收款流程

銷售到收款流程是指與提供產品和服務并收回款項相關的一組業務活動及信息處理過程。最主要的外部信息交換是與客戶之間的信息交換。銷售到收款流程包括四項基本活動：（1）銷售訂單錄入；（2）裝運；（3）開具發票；（4）收款。銷售到收款流程的關鍵活動（如圖4所示）。

4、生產流程

生產流程是與產品生產相關的一組經常性的業務活動及信息處理過程。生產流程涉及領用生產所需原材料，加工得到完工產品以及將完工產品轉換為產成品。企業投入原材料、人力、機器設備等進行產品的生產，會形成大量的實物流和不同階段的產品加工成本。成本的正確核算和有效管理，不僅影響到企業銷售成本、勞務成本、定價決策等，也影響企業最終利潤的實現。生產流程包括四種基本活動：（1）產品設計；（2）計劃和日程安排；（3）生產作業；（4）成本核算。生產流程的關鍵活動（如圖5所示）。

5、固定資產流程

固定資產流程是指從固定資產投入使用，經過計提折舊形成折舊基金，到固定資產報廢、清理的業務活動過程。固定資產流程的基本活動包括：（1）固定資產取得；（2）固定資產運行管理；（3）固定資產折舊與減值；（4）固定資產處置。固定資產流程的關鍵活動（如圖6所示）。

圖2 采購到付款流程的關鍵活動

圖3 員工費用報銷流程的關鍵活動

圖4 銷售到收款流程的關鍵活動

6、人力資源與薪資流程

人力資源與薪資流程是與有效管理員工相關的一組業務活動及信息處理過程。重要的任務包括以下幾個方面：（1）招聘和雇傭新員工；（2）培訓；（3）工作分配；（4）報酬（工資）；（5）績效評估；（6）自愿或非自愿地解雇員工。

在大多數公司里，這六項任務被劃分在兩個獨立的信息循環中執行，即薪資流程與人力資源管理流程。其中，薪資流程有五個主要的信息輸入來源。人力資源管理部門提供有關雇傭、解雇以及因為漲薪和升職引起的工資率的變化信息；工資扣除額的變動（比如退休金）；各個部門提供員工實際工作時間的數據；政府提供稅率信息和各項管理條例；保險機構和其他機構提供計算和扣繳項的說明。

圖5 生產流程的關鍵活動

圖6 固定資產流程的關鍵活動

薪資流程中的主要活動包括：（1）更新工資主數據庫；（2）確認工時和出勤數據；（3）核算工資；（4）支付工資；（5）計算并支付企業所需支付的所得稅和扣繳款。薪資流程的關鍵活動（如圖7所示）。

7、總賬到報表流程

總賬到報表流程在財務循環里扮演著關鍵的角色。信息采集過程中的數據最終流向總賬到報表流程，按照既定的規則和步驟，生成財務報表?？傎~到報表流程包括11個步驟（如圖8所示）。

總賬到報表流程各個步驟

步驟1：識別所需記錄的交易或事件。識別哪些業務事件是會計事項，并收集與會計事項有關的經濟數據；

步驟2：根據會計事項數據記日記賬。計量會計事項的經濟影響，并以一種與會計科目表相一致的方式記錄下來；

步驟3：過賬。將日記賬中序時賬記錄的數據按賬戶分類，記入分類賬；

步驟4：編制調整前試算平衡表。會計期末，在所有會計事項都已記入日記賬并過入總分類賬后，編制調整前試算平衡表；

步驟5：編制調整分錄并過賬。記錄應計的、遞延到期的、估計的，以及其他通常未由原始憑證記錄的事項；

步驟6：編制調整后試算平衡表。檢查借貸平衡；

步驟7：編制結賬分錄并過賬。結清臨時性賬戶并將凈收入額轉入留存收益；

步驟8：編制結賬后試算平衡表。在結賬后檢查試算平衡；

步驟9：編制單體財務報表。生成單體財務報表，并提供給集團合并層面；

步驟10：合并抵銷。集團層面編制合并抵銷分錄調整分錄；

步驟11：編制合并財務報表。集團層面編制集團合并財務報表，并提供給外部決策者。

總賬到報表流程重復發生于每個報告期。流程的前三個步驟貫穿整個會計期間連續發生，步驟3，過賬，發生的頻率取決于業務量和所記錄的會計事項的性質。例如，現金收支頻繁的公司常常逐日將現金日記賬數據過到現金分類賬。步驟4-11僅在期末發生。

8、資金循環

資金循環是一個通過資金的籌集、使用、耗費、回收、分配等活動，形成的連續不斷的資金運動過程。企業的資金循環（如圖9所示）。

（1）資金籌集。企業沒有資金就無法成立和運行，企業的存在就必然產生對資金的需求。資金的獲得是資金循環的起點，企業的資金基本來源于投入資金和借入資金兩個渠道。例如股票、保留盈余是投入資金的形式，銀行借款、債券是借入資金的形式。資金籌集需要考慮資金條件、資金成本和資金風險等因素。

（2）資金運用。企業投入資金，用以建造廠房建筑，購買機器設備，這是固定資產；另一部分用于購買原材料、支付工資和管理費，這是流動資金。企業為生產產品不斷地耗費著資金，這些耗費進入產品成本，產品銷售后實現資金回收。

（3）資金分配。企業通過資金的投入和運用，取得收入，實現資金的增值。企業取得的收入用來補償生產經營過程中的耗費，向國家繳納稅金，依法提取各種公積金和公益金，并向債權人支付利息、償還債務，向投資者分配利潤。

9、管理會計循環

管理會計循環，是圍繞企業整體的管理流程實現的，從計劃的管理，過程的管理到結果的管理，是一個完整的循環，包括戰略、業務規劃、經營計劃、預算管理、過程管理、績效計量及激勵（如圖10所示）。

戰略管理會計，參與企業的戰略管理，關注外部環境、客戶、競爭對手及產品相關的信息。關注外部環境，研究與判斷宏觀環境變化可能帶來的機會與威脅，使企業根據環境的變化及時對戰略做出調整；關注客戶，幫助管理者制定戰略，選擇最有價值的客戶；關注競爭對手，明確企業與競爭對手的差異，保持并創造長期的競爭優勢；關注產品，通過分析和判斷產品所處的生命周期，以及產品的盈利能力，幫助管理層制定相應的產品戰略。

預算是貨幣化的經營計劃、具體化的戰略計劃，以數字形式反映企業在未來一年內的所有行動計劃及其目標值，是企業資源分配和績效計量的重要工具。在企業的管理控制鏈中，預算首先是戰略目標、業務規劃和經營計劃的細化和延伸。同時，預算管理又聯結并支持著績效管理和薪酬管理，從而將公司目標與部門利益、員工利益有機結合起來。

過程管理。制定了經營計劃和預算，就要考慮計劃如何真正得以實施，和預算相互匹配，計劃在執行過程中偏離了目標，就要通過過程管理糾偏。在過程管理中，財務可以通過成本管理、項目管理、內部控制和稅收籌劃等活動保證企業經營計劃的執行不偏離目標。

績效與激勵系統通過計劃與預算系統實現和公司戰略的聯結。完整的績效管理包括：事前管理環節，在識別戰略驅動因素的基礎上，提出系統而嚴密的計劃和指標；過程管理環節，圍繞已確定的計劃和指標，在公司內部進行培訓和輔導，讓各部門和全體員工充分明確目標以及對自身績效的影響；事后管理環節，績效計量、評估以及建立在績效基礎上的薪酬和其他激勵措施，保證總體戰略目標的實現。

圖7 薪資流程的關鍵活動

圖8 總賬到報表流程的關鍵活動

圖9 資金循環圖

圖10 管理會計循環