經濟新常態下集團公司資金管理的挑戰與突破

韓佳

（浙報數字文化集團股份有限公司，杭州310039）

1 引言

集團公司是我國市場經濟發展到一定階段形成的產物，其中不僅包括了母公司、子公司及分公司，也包括了一些參股公司和其他成員公司，在經濟業務方面更是涉及多個行業。在集團公司的持續發展下，其經營管理的水平和要求會逐漸提高，想要確保集團公司的穩定發展，就必須要不斷加強對子公司、分公司和其他成員公司的控制管理，采取有效措施提高集團公司資金管理的整體水平，使集團公司的資源配置更具有合理性，使集團公司的資金使用率得到有效提高，避免在集團公司資金管理中出現經濟風險等不利問題。但是在經濟新常態下，大多數集團公司的資金管理都面臨著一些挑戰，很難順利實現集團公司資金管理的目的，這就需要對其進行深入分析，采取有效措施突破集團公司資金管理面臨的挑戰，從而有效提高集團公司資金管理的效率和質量，為集團公司的穩定發展提供有力支撐。

2 經濟新常態下集團公司資金管理面臨的挑戰

2.1 缺乏資金管理意識，資金流動性風險較大

資金管理作為集團公司的重要工作任務，是保證資金得到合理使用的重要途徑，對集團公司的發展有著至關重要的影響作用。然而就實際情況來看，有些公司的領導層對資金管理缺乏重視性，導致集團公司的經濟效益一直停滯不前，極大影響了集團公司的經營發展。

同時，資金管理是一項較為嚴格的工作，對資金管理人員的綜合素質有著較高的要求，若是資金管理人員沒有經過專業的學習，就很難正確面對資金管理中的新問題、新挑戰，導致資金管理流于形式，嚴重阻礙著集團公司的持續發展[1]。比如在存貨管理的時候，資金管理人員缺乏良好的管理意識，整個存貨管理過程缺乏有效控制，繼而出現盲目采購物資等不利狀況，大量的公司資金被無效占用，不僅影響了集團公司的穩定運轉，也阻礙了集團公司的進步發展。同時，在進行應收賬款管理的時候，有些資金管理人員過于追求經濟利潤，對應收賬款的管理缺乏重視性，導致集團公司的負債率居高不下，很難及時對到期債務進行償還。

2.2 資金過于分散，資金使用效率較低

就目前來看，資金過于分散是很多集團公司都會出現的問題，其主要就是集團內部的產權關系較為復雜，多級法人對資金進行分散式占用，導致集團公司無法對所有資金進行集中化統一管理，使得子公司多頭開戶的情況越來越嚴重，最終出現了大量的閑置資金，極其不利于集團公司資金管理的科學發展[2]。

同時，有些集團公司的資金配置缺乏平衡性，在內部報表中體現出較為嚴重的存、貸兩高情況，也就是資產方的資金存量較高，而負債方的貸款較多，導致集團公司需要支付大量的利息。在這種情況下，集團公司在進行資金管理的時候，無論是在投資方面，或是在決策上都比較重視經濟利潤，沒有充分考慮到集團公司的發展戰略目標，最終出現了投資損失較大、資金過于分散、資金使用效率較低等各種情況，極其不利于集團公司資金管理中的經濟風險控制。

3 經濟新常態下集團公司資金管理的突破

3.1 完善資金管理體系，規避資金風險

在集團公司的經營發展過程中，資金管理的水平高低直接反映了該公司的經營管理能力和財務管理能力，想要做好資金管理工作，就必須要積極完善資金管理體系，加強對資金風險的預測，并根據實際情況采取有效措施，使資金風險得到有效預防。

首先，由于集團公司中存在著較多的子公司，一般在進行財務管理的時候，采用的是多層級復合管理方式，為此就必須要強化資金管理意識，完善資金管理制度，構建完整的資金管理體系，加強對資金管理流程的規范，并根據權力的集中程度，選擇相融型、分權型或集權型的財務控制模式，使集團公司的資金管理更具有合理性及科學性[3]。

其次，由于集團公司的資金流轉面臨著各種各樣的風險，必須要根據市場的實際情況，建立相適應的風險監測體系，對資金流動性風險、企業債務風險及項目投資風險進行實時監控，以便能夠及時對資金風險進行預警，有效規避資金風險，使集團公司的資金管理能夠與經營管理同步協調。

3.2 做好資金流向管理，科學優化資產配置

在進行資金管理過程中，應實行以現金流作為導向的資金管理模式，使現金流向管理能夠落實到各個生產環節和經營環節，使集團公司的資產流動風險和資金支出風險得到有效控制和預防。就采購方面來說，可以建立集中采購系統，落實集中采購制度，并制定有效的供應商準入機制，執行逐層審批機制，使采購工作中的資金風險得到有效控制。就銷售和收款方面來說，應積極做好應收賬款管理工作，相關的會計部門也要積極與業務部門進行溝通，利用銷售賬單確定銷售入賬和收入，并根據合同規定做好尾款催收工作，避免應收賬款過多等情況，影響到集團公司的生產經營[4]。就融資方面來說，應根據集團公司的發展現狀，科學選擇融資模式，加強對財務杠桿的控制力度，避免出現過度負債經營等情況，使資金來源能夠更加多樣化，有效規避經濟周期波動造成的風險問題。就資產配置方面來說，需要對長短期項目進行結合，確定不同的預期收益率，通過短期項目提高資金周轉率，通過長期項目提供利潤支持和穩定的現金流，以此確保資金鏈的良性循環。

3.3 實行資金集中化管理，統籌調配運營資金

由于集團公司的分公司較多，且產業跨度較大，需要實行資金集中化管理，以此實現對資金的統一籌集、分配和使用管理，使資金賬外循環和多頭開戶等現象得到有效控制，使資金的使用效率得到有效提高[5]。在進行資金集中管理的時候，需要利用信息技術構建資金結算中心，合理設置資金歸集率指標，并對下級公司資金管理任務的完成情況進行嚴格考核。同時，應定期回收各個下級公司的賬戶資金，而各個下級公司也要利用資金管理系統進行支付申請，由集團總公司對各個下級公司所需的運營資金進行統一調配。此外，資金結算中心也要實現內部銀行功能，在集團內部范圍對各種資金需求進行協調，各個子公司和分公司也要進行獨立核算及項目責任核算，并加強對資金流向的監控力度，使集團公司資金集中化管理的目的得以順利實現。

4 結語

綜上所述，隨著我國社會經濟的迅速發展，我國對集團公司資金管理的要求日益提高，想要保證集團公司的穩定發展，使集團公司資金管理中的經濟風險得到有效控制，就必須要積極完善資金管理體系、規避資金風險，做好資金流向管理、科學優化資產配置，實行資金集中化管理、統籌調動運營資金，從多方面提高集團公司資金管理的整體水平，為集團公司的持續發展提供有力支撐。