對我國商業銀行流動性管理問題的思考

(安徽財經大學　安徽　蚌埠　233000)

一、商業銀行的流動性及流動性管理

1.商業銀行的流動性。對于商業銀行流動性的解釋是，商業銀行為了能夠更好地解決存款人支付到期債務以及提取現金等方面的貸款任務。在現代化的金融經濟時代，流動性是商行、金融體系或者是全社會的經濟正常運作的生命線。其突出的可以體現在兩個方面，分別為銀行資產的變現能力和成本的流動性，一般而言，資產能夠變現的能力較強，則只需要支付較低的成本。另一方面，若商業銀行能夠進行更強的籌資，則所需要支付的成本越低，也就直接導致了較強的流動性。

2.商業銀行流動性風險的產生。商業銀行的流動性包括了兩個方面的基本內容，流動性需求和供給等,正是由于供需之間存在著差異性，所以導致了流動性風險。當流動性需求超過了所需要的供給,或取得流動性成本大于收益,就可以產生流動性風險。商業銀行流動性供給需要依靠不同的借入資金以及不同的存款來獲得的，而大部分的借入資金與存款都并非是長期所擁有的，但資金的運用方式基本上可以概括為中長期貸款,這種“借短貸長”的方式可能會導致資產和負債期限結構難以保持匹配性,這也讓商業銀行資產負債結構并不足以維持內在的發展。

3.商業銀行的流動性風險管理，而其的流動性管理的所有信息即是流動性風險。極其特殊的環境下,流動性不足將可能會導致銀行資不抵債,甚至還可能會破產。而流動性風險管理，也就是商業銀行能夠在任意的時間以及科學的價值來獲得其所要求的資金，進而保障銀行資金流動的環節。

二、關于當前我國商業銀行流動性風險的現狀

從整個金融市場管理層面看，鑒于我國的金融體制改革深入發展、金融市場環境日益復雜、商業銀行競爭日趨激烈，管理模式要求進行一定的轉型和創新。在如此的形勢下，整個市場需要更加嚴格地執行風險管理任務。因此，鞏固商業銀行流動性的工作受到了廣大人們的重視。這些年以來，筆者發現我國商業銀行流動性風險管理的實踐，所要求進行管理的范圍更加的明確，甚至對市場經濟的專業性判斷的要求提升，管理中提出的決策更加合理和及時，管理制度和和治理結構更加的合理化，所以能夠對企業的經營和發展戰略提供更多的思考。從針對風險發生的原因進行分析，實體經濟市場的環境風險，業務創新轉型而存在的操作風險、信用風險等都是商業銀行流動性風險需要關注的重要因素。此外，存貸款期限錯配、貸款不良率有所增加、經營風險等都可能會導致商業銀行的流動性風險。

(一)“短存長貸”，存在期限錯配現象

現階段，國內商業銀行盈利的關鍵渠道還是存貸款凈息差。近幾年來中國商 業銀行居民定期蓄占居民總儲蓄的比例不斷降低，但客戶中長期貸款占比卻呈現出不斷增長的態勢，在銀行總體貸款的總額占有的比例在不斷增加。由此可見，商業銀行為了提高經營業績，提高盈利能力，在制定經營策略時，更傾向于投放收益率高、流動性差的中長期貸款，但由于負債導致了業務不穩定，期限錯配情況時常發生，甚至還可能會導致資金流動性危機。

(二)資產結構單一而期限趨長

綜合資產的整體構成來分析，國內商業銀行資產大致都是以貸款為主，結構并不豐富。并且，國內商業銀行并不能夠概括出流動性二級儲備，一級儲備的大多數都存在中央銀行里面，商業銀行并不易于立足實際的需求，在任意時間中取出存在央行里的資產；;加上銀行的貸款中的很多是中期或者是長期貸款。同時，貸款期際越久，而風險則越高。由此導致了進行資金回收的時間較長、風險大。上述因素都會相應地造成銀行風險的發生。

(三)流動性風險管理的內控機制不完善

商業銀行內部并沒有建立與完善流動性風險的中期、前期預警并且同轉移的相關系統。化解風險的能力不足,缺乏多樣化的系統性的解決問題的基本方案;而且也不具有良好的針對風險進行預測的基本手段,不能把隱患消除在風險發生之前,在風險發生之后也無法進行及時的搶救;并且，因為沒有建立在銀行中增設相應的處理部門，而也導致了商業銀行針對風險流動性的監管并沒有針對性的計劃與長期的解決措施。

(四)資金來源穩定性降低

隨著我國資本市場的快速發展、利率市場化、金融脫媒都在加速，銀行間差異化存款競爭更加激烈，進一步導致存款分流等資源重分配現象，資金在各項存款與同業存款兩大業務品種之間的頻繁轉換，資金來源的穩定性下降。一方面，利率市場化促進了銀行理財迅速發展，導致客戶存在各銀行的理財產品間轉移以追求高收益，穩定性下降，波動加劇；另一方面，利率市場化使得一些銀行的經營行為出現分化，分化過程中存在的策略性風險已經轉化為流動性風險。

(五)流動性風險表現形式趨于多樣

隨著中國經濟增長有所減緩，商業銀行對企業授信政策日趨謹慎，甚至出現收緊放貸的現象，企業需要一定的資金，所以又出現了一類處于監管盲區的金融機構，這些機構也就是我們常說的“影子銀行”。雖然目前政府出臺了一系列監管措施，“影子銀行”的規模仍處在可以控制的范圍之內，但是“影子銀行”的不良貸款具有傳染效應，有向商業銀行進行擴展的發展趨勢，從而產生了新的流動性風險。同時，隨著商業銀行不斷地擴大其業務規模、業務種類的增多和復雜性大大的增加、經營環境出現了較大的變化，金融風險的普及性不斷提高，而這涵蓋了流動性風險以及信用風險等不同風險都會開展的添加，最終會導致其發展成為流動性風險。

三、商業銀行流動性風險管理存在問題

2013 年的上半年，我國銀行市場產生了“錢荒”事件，讓人們已經意識到流動性是商業銀行的基本風險，認識金融危機、人民幣國際化、利率市場化、金融脫媒等帶來的流動性風險管理問題，針對國內商業銀行流動發現我險管理工作中的弊端有了不一樣的理解。

(一)流動性風險管理的意識不強

商業銀行是進行流動性風險管理的主體，所以需要提出積極而有效的應對策略，并對流動性風險進行控制。然而國內商業銀行的流動性風險管理思維還有待完善，還僅僅只是在表層階段。針對外部而言，國內的流動性風險管理還有很多不足，對流動性風險監督的思想還有待加強；從外部看，新形勢下，銀行流動性風險正發生著深刻變化，狀況更加復雜，缺乏流動性風險的分析預判及前瞻性。

(二)缺乏有效的預判、應急機制

因為整體上而言，流動性風險是“低頻高損”，商業銀行對于銀行中的流動性風險缺乏一定的預判工作機制，也缺乏有效的應急機制，不能高效及時制定出化解流動性風險的相關措施去阻止風險的發生。我國監管機構還沒有認識到存在著流動性風險，或者還沒有建立起全面的預判機制，不能系統地分析風險發生的頻率和潛在隱患，日常管理沒有定期進行風險壓力測試，制定有效解決措施等。

(三)缺乏多樣的資產負債管理方式

在以往，商業銀行傳統的資產負債和相關的管理理念中，為滿足存貸比中提出的考核指標，一般利用“做大蛋糕、以存定貸”的管理模式，流動性評價指標并未真正納入資產負債管理中，不能全面、客觀的對商業銀行流動性風險管控能力進行考核、評價。目前，存貸考核指標已逐步轉變為監測指標，但商業銀行的存貸管理模式仍然較為單一，流動性風險管理主要遵從于央行相關管理制度，自身的流動性風險管理過于表面化，沒有根據商業銀行自身的實際經營情況，業務拓展情況制定相應的管理辦法和約束措施，還沒有針對流動性風險展開高效的監管。

(四)流動性管理經驗依賴突出，缺乏前瞻性研判

商業銀行的流動性管理主要是借助于個人的經驗進行管理。由于我國對市場宏觀形勢變化、貨幣政策導向等方面的指標判斷和分析存在問題，未能主動、及時的對流動性風險進行有效的管理。未來需要以經驗為切入點，對數據進行分析，強化對整個銀行中的流動性數據進行分析，為提出有效的決策和管理措施，提供出相應的數據支持。

四、提升我國商業銀行流動性風險管理水平的途徑

(一)增強流動性風險管理意識

伴隨著中國的商業銀行慢慢地發展至真正的商業性質規模，國家信用沒有形成以及對銀行沒有展開擔保，商業銀行就會導致流動性風險的發生。因此,銀行監管部需要堅持以謹慎的原則進行監管活動,即使在我國經濟處于較快發展的時期，銀行的財務狀況良好,還需要展開嚴格的監管，而要求對銀行展開多次的壓力考驗，能夠在第一時間了解到風險因素，將風險扼殺于起始狀態。

(二)完善資產負債管理模式

在資本稀缺、負債成本較大的企業環境下，單一的資產負債結構不只是能夠對商業銀行的發展模式產生阻礙，并且會導致銀行造成更加嚴重的流動性風險。商業銀行需要針對負債管理模式進行完善，一是強化對負債的管理，全面的了解負債的業務結構，結合業務發展計劃和目標值，積極拓展核心存款，特別是穩定系數較高的個人存款，做大人均存款規模，大力的進行資金清算和監管業務，保持負債的穩定性；綜合評估穩定系數低的負債業務的影響，及時調整業務發展策略，合理敘做負債業務，增強負債流動性主動管理。二是對資產結構進行優化，提高流動性資金的比例。目前商業銀行由于資金結構單一，流動性資產的比例較大，導致銀行難以進行有效的流動。因此商業銀行應適 當調整經營策略，加大產品創新力度，優化資產結構，提高資產的流動性，實現盈利模式多樣化，增強整體流動性抗風險能力。

(三)建立有效的風險預警機制

流動性管理的關鍵信息涵蓋了下述內容，首先合理的對流動性缺口展開考驗，其次，獲得彌補弊端的控制邏輯。展開流動性風險管理，需要從經驗型管理方式發展成為標準化的管理方式，而其中最關鍵的則是確立與完善風險預警機制。詳細的工作內容涵蓋了探尋風險警源、確定風險警況以及預測風險警情，即是依靠對風險指標的評估與檢測，銀行能夠對此后的流動性風險展開衡量，進而核定與清楚風險的具體狀況。流動性風險警系統操作的本質在于獲得相應的線索，處理問題，把風險的值減弱至最小。

(四)增強對流動性管理的前瞻意識

加強對所有流動性風險的管理，加強對外部宏觀經濟的判斷，提高流動性管理意識。一是商業銀行要提升對于我國和其他國家經濟的判斷能力，增強對外部環境的反應能力，緊跟國內外貨幣政策變化趨勢，尤其要重視和關注央行貨幣政策報告、公開市場操作、流動性調節工具的使用等敏感信息，符合國內中央銀行所概括的發展趨勢，展開有效的監督措施。二是資金運作調度部門要強化對銀行流動性供給和需求的變化情況進行分析，并合理的對銀行的發展進行規劃，對本外幣的渠道與應用展開統籌管理好，確立具體的流動性聯席會議制度，在規定時限或者任選相關的期限展開探討、學習、甄別整體市場下金融的浪潮，提高對宏觀經濟金融形勢的預判性，抓住未來的發展機遇，并對管理思路進行調整，為進行風險管理提供有力的指導。

【參考文獻】

[1]姚騫.對我國商業銀行流動性管理問題的思考[J].經濟論壇.2011(11)

[2]陳莉萍.商業銀行流動性風險管理思考[J].金融經濟.2017(8)