中郵消費金融獲銀團資金“補血”背后 管理亂象依舊嚴重

劉逸倫 高方方

近日，不少郵政銀行的各地分支網點紛紛宣傳中郵消費金融的貸款，臨汾堯都解放東路郵政網點在其微信公眾號上寫到這樣的宣傳標語，“螞蟻花唄1萬一天5元，一年1800元，而中郵消費貸散戶算下來一年才984元！企業員工貸一年一萬828！”

不過，事實情況卻與上述宣傳存在較大出入，《投資者報》記者從投資者孫女士處了解到，中郵消費金融旗下循環額度產品“郵你花”，“1萬一天8元利息”，也就是說，孫女士一年需要繳納利息2920元。

據該平臺客服人員解釋，由于借款人資質不同，平臺給予的利率標準也不同。根據中郵消費金融APP中“郵你花”產品簡介，“萬元貸款，日息低至3.5元。”這一數字顯然與投資者的說法不同，“郵你花”的實際日息利率已達到了0.08%。記者就此與中郵消費金融有關人員聯系，截至發稿前，對方并未給出任何回復。

亂相

記者在不同平臺看到了“郵你花”不同的貸款利率。

在中郵消費金融APP中，“郵你花”的萬元貸款，日息低至3.5元；在中郵消費金融官方網站上，記者看到“郵你花”的貸款描述為“提現1000元每天低至0.45元利息”；同時按照臨汾堯都解放路郵政網點的說法，“散戶1萬元每個月82元利息，正式單位國企人員，十人抱團1萬元每個月69元利息”，上述宣傳標語雖未明顯標識是中郵消費金融旗下哪類產品，但對標螞蟻花唄的產品，中郵消費金融只有“郵你花”一類產品，因此可測算出，散戶萬元每日利率為0.27毛，正式單位國企人員貸款萬元日利率為0.23毛。若真如該郵政網點所說，”郵你花”的利率可謂非常有競爭力。

中郵消費金融旗下有三大產品體系，包括“郵你花”、“郵你貸”、“郵你購”，覆蓋個人現金貸、循環貸與商家合作分期貸等領域。上述提到的產品是“郵你花”，這款產品是針對個人的一次申請循環使用的消費貸款服務，分普通用戶和受邀客戶。針對普通用戶，“郵你花”的貸款額度最高為2萬元，但針對受邀客戶，貸款額度最高可達20萬元。

在清華大學中國與世界經濟研究中心于2018年1月出版的《2017中國消費信貸市場研究》一書中，記者觀察到，“郵你花”的受邀客戶范圍僅為中國郵政儲蓄的正式員工，“受邀用戶的區別體現其對公司員工的重視和鼓勵。”但記者在郵政銀行濟南市分行的微信公眾號中發現，該網點將中郵消費金融的受邀碼公布在微信公眾號中，以此來鼓勵用戶下載中郵消費金融APP，該受邀碼為“SOJNVIP01”。

記者在了解借款網點情況時，客服的說法與中郵消費金融官網披露的信息大不相同。在公司官網“貸款渠道”、“線下網點”的類項中有各地網點披露，但在其官網中，僅有山東、江蘇、江西、四川、陜西5省份共374個線下借款網點的信息披露。在與客服溝通中，記者發現，除了上述5個省份外，中郵消費金融還在山西、安徽、重慶、遼寧、吉林、河南、浙江、山東、湖北、廣東10個省份有借款網點，但這些信息在其官網中并未看到相關顯示。

該客服反復詢問記者網點信息是從哪里看到的，記者向其告知后，該客服回答，“我們平時都是在手機上操作的，電腦上的東西我們看不到。”

記者隨意從官網所顯示的374個網點中抽取了兩個網點進行貸款，江西景德鎮市珠光區景德鎮市曙光支行郵政人員于晴（化名）聽取記者借貸請求后，給予記者一個私人號碼，并稱，該號碼所屬者是改行的信貸員張靜（化名），并稱“你聯系她之后，報我的名字，就說是我讓你找她的。”

記者撥打了該號碼，自稱是該行的信貸員一開始并不認識“于晴”，再和記者反復確認后稱，“好像聽說過，是我們行的工作人員。”但張靜最終并未承諾辦理記者的借貸請求，并稱“我們現在不辦理信用貸款，只辦理抵押貸款，并且只有當地公務員可以申請。”

記者還聯系了位于咸陽市旬邑縣的郵政銀行網點的工作人員，該人士稱，對中郵消費金融的業務并不知情。

輸血

7月5日，中郵消費金融公司境內首單人民幣銀團貸款成功募集并完成全額提款，總額高達5.2億元人民幣。

據中國網報道，本筆銀團貸款由中郵消費金融公司委托永豐銀行（中國）有限公司擔任牽頭行，得到包括臺資銀行、韓資銀行、美資銀行等金融機構的積極響應與超額認購。依據參貸份額最終由永豐銀行（中國）有限公司、開泰銀行（中國）有限公司、華美銀行（中國）有限公司及合作金庫商業銀行股份有限公司擔任牽頭行，韓國產業銀行、彰化商業銀行、臺灣土地銀行作為副牽頭行，永豐銀行（中國）有限公司作為代理進行籌組。

本次從銀團得到的貸款對中郵消費金融公司有重大意義，在一定程度上解決了其資金端的問題。

2017年9月8日，廣東省銀監局發布了對中郵消費金融的處罰信息表，處罰原因為“違反規定從事未經批準或者未備案的業務活動。”外界人士推斷認為，該處罰極有可能與違規發行ABS（資產證券化）產品有關。

早在2016年11月，中郵消費金融當時的CEO王榮暉曾公開主張，要提升ABS在消費金融中的作用，但王榮暉于2017年4月份離職，隨后中郵消費金融公司接到處罰。

由于資本消耗快，消費金融公司必須保障其資金的造血能力，面對激烈的市場競爭以及各項成本攀升，消費金融公司急需降低融資成本、拓寬融資渠道。在發行ABS渠道不通的情況下，作為持牌消金公司，此次與銀團合作緩解了其資金端緊張的局面，使其在市場競爭中更具資金成本優勢。

今年7月，國內消費已經拉響警報。5月，全內地社會消費品零售總額增速只有8.5%，不僅遠遠低于預期，而且創下自2003年5月以來的15年最低。社會消費增速創下15年新低，這意味著整個社會的消費能力正在嚴重萎縮。

雖然消費需求降低，但不斷有玩家進入。寧波銀行近日以自有資金成立永贏消費金融入場成為新玩家，消費金融行業正在成為一片紅海。