通達系退出豐巢的背后

文/徐翔

通達系一直是阿里的鐵桿盟友，通達系集體退出豐巢，顯然是一次有組織有目的的集體行動。

通達系全退

6月15日，申通快遞、韻達股份相繼發布公告，宣布全資子公司轉讓持有的“豐巢科技”全部股權，交易完成后，二者子公司均不再持有豐巢科技的股權。所持豐巢科技全部股權轉讓給“順豐系”的深圳瑋榮。

公告顯示，申通快遞將所持豐巢科技9.0948%的股權以8.19億元轉讓，而韻達股份及其子公司福杉投資和云韻投資擬將合計持有的豐巢科技13.4673%股權作價12.12億元轉讓。本次股權轉讓完成后，順豐系的深圳瑋榮持有豐巢科技股權的比例將增至48.24%。豐巢的直接資本方名單中沒有再出現其他快遞公司。

而且對于此次轉讓的原因，韻達和申通方面均在公告中表示，為優化資產配置結構，實現合理投資收益，是“基于商業考慮”。

據了解，2015年6月6日，順豐、申通、中通、韻達、普洛斯5家物流公司聯合公告，共同投資創建豐巢科技，研發運營24小時自助開放平臺“豐巢”智能快遞柜，以解決快遞末端難的問題。截至2018年5月31日，豐巢科技的資產總額為63.1億元，負債總額為17.3億元，凈資產為45.79億元。2018年1～5月的營業收入為2.88億元，凈利潤為-2.49億元。

通達系站隊菜鳥

“顯然，這是阿里和順豐較量的結果”，一位不愿具名的接近順豐的人士在接受《中國儲運》雜志記者采訪時說。他認為，阿里和順豐是通達系的大莊家，通達系只能做出站隊。“據我了解的消息，通達系這次站隊也非常無奈，主要是順豐方面態度非常強硬”

順豐態度之所以這次對合作多年的通達系態度強硬，可能源于5月底的一次行業事件。5月底，在阿里與菜鳥等13.8億美元入股中通之際，中通快遞、圓通速遞、申通快遞、韻達股份和百世物流等快遞公司都參與了阿里巴巴旗下菜鳥供應鏈全資子公司“浙江驛站”的31.67億元的增資協議。而順豐旗下豐巢科技與菜鳥系“浙江驛棧”的核心業務均以快遞末端的智能快遞柜為主，雙方圍繞快遞柜業務即將展開市場爭奪戰。

也有觀點認為，此次申通與韻達的退出可能是由于豐巢持續虧損造成的。但多數業內人士表示并不贊成這種觀點。“豐巢快遞柜國內市場份額依舊領先，擁有超過11萬多個柜子，單柜格口數量為100個。此外，一線城市市場占有率超過75%，況且豐巢在虧損的同時，菜鳥驛棧也在虧損，據了解，其2018年一季度凈虧損就達到了1.14億元。”上述人士認為，做生意是長久性行為，不可能虧損就退出，主要還是因為菜鳥介入市場，快遞企業被迫站隊。

菜鳥和順豐的關系緊張在行業已經眾所周知。去年，順豐與菜鳥圍繞著豐巢的接口問題就曾相互指責，致使國家郵政局都出來勸和。物流行業人士丁威認為，從去年“豐鳥大戰”之后，通達系走向阿里已成定局。“三通一達均是菜鳥聯盟成員，與阿里系關系一直非常緊密，圓通、中通更是獲得阿里巴巴的巨額投資。從業務發展來看，順豐畢竟只是一個物流公司，而對申通、韻達來說，必須確保上游資源才有可能繼續發展，在這方面申通、韻達無疑要抱阿里的大腿。”物流行業人士丁威說道。知名快遞行業專家楊達卿告訴《中國儲運》雜志記者，申通、韻達退出豐巢或是一種生態回歸。申通、韻達為菜鳥聯盟成員，已經與菜鳥結成生態集群的戰略協同，“隨著菜鳥網絡化智能柜等末端基礎設施的完善，目前已初步形成綜合性的末端支撐體系。在這種情況下與豐巢合作，或產生資源投資重疊。”

快遞柜市場進入深度洗牌

顯然，做生意講究的是利益最大化，通達系最終還是和阿里走到了一起，也并不超出業內人士的預期。但是通達系退出豐巢，加入菜鳥驛站一事可以看到，快遞終端格局的競爭在向縱深發展。

根據國家郵政局數據顯示，目前全國快遞柜數量大約有20萬個，預計到2020年，快遞入柜率有望達20%，對應快遞柜格口需求約為7600萬個，市場需求及潛力巨大。而目前市場上能夠形成一定競爭力的只有中郵速遞易、豐巢以及菜鳥驛站。

有數據顯示，截至2018年5月，中郵速遞易智能快遞柜規模已達到8.4萬組；截至2017年9月，豐巢總體柜量約為7.5萬組，仍少于中郵速遞易；菜鳥以自有品牌入局智能快遞柜，菜鳥驛站的設備鋪設將采取直營鋪設模式，選擇一線或有限的核心城市鋪設布局。但從目前來看，快遞柜依然處于燒錢模式，未有一家企業盈利。

對于智能快遞柜的虧損狀況，豐巢科技CMO李文青曾透露是因為增布新快遞柜，現有快遞柜其實基本可做到收支平衡，智能快遞柜收入主要來源于向快遞員收費，廣告收入，消費者寄快遞收費及部分增值業務，此前申通、順豐等注資的20.7億元也主要投放在末端快遞柜布局上，預計2018年將新增5萬個快遞柜。

對于智能快遞柜之后的發展，楊達卿認為，快遞物流企業如果能打通數字化物流服務鏈，由此以智能化服務應對消費者一些個性化的選擇，實現精準服務，增加使用頻率，并由此拓展增值服務，或許能減輕盈利壓力，這也是不少智能快遞柜的方向。

據了解，豐巢的服務模式也將進一步更新升級，傾向于多樣化創新化發展，可以進行社區洗衣服務、自助購彩服務、豐巢柜售貨服務等。此外，豐巢通過有贊開設了“豐巢特惠商城”，目前生鮮水果為第一大品類，此外還有美妝、酒水與家居等。

丁威表示，豐巢現在能做的就是不斷加速快遞柜投放，一方面，寄希望借助資本擴張，迅速完成行業的洗牌，最終實現壟斷市場的目的；另一方面，加速快遞柜的普及，通過從C端撬動B端，最終迫使快遞公司使用豐巢的服務。“但是這都不是容易的事情。商場如戰場，一次輸贏不代表什么，這次打不贏就等下次。實際上菜鳥和順豐都有這樣的心理準備。”丁威說。