利益相關者視角下企業經營戰略環境問題研究

□（三明市中西醫結合醫院 福建三明 365001）

一、引言

企業經營戰略環境是指那些相互依存、互相制約、不斷變化的各種因素組成的多維立體組織結構綜合系統，是影響企業經營管理決策和生產經營活動的現實各因素集合體。王方華（1997）認為：企業經營戰略理論的基本架構是由經營戰略組織、經營戰略環境、經營戰略模式三者構成的。企業經營戰略環境是企業謀求生存和不斷發展的基礎，是制定經營戰略的出發點、依據和條件。優化企業經營戰略環境是關系到企業能否長期保持核心競爭力，實現可持續發展的關鍵之所在。本研究試圖將利益相關者理論延伸到企業經營戰略環境領域，以利益相關者理論作為企業經營戰略環境問題研究的理論基礎，辨析了企業經營戰略環境優化的主要影響因素，闡明了利益相關者理論視角下企業經營戰略環境優化的框架設計的基本要求，著力研究并提出了企業經營戰略環境五個維度的優化路徑。本研究將對理論界和企業界深入開展企業經營戰略環境問題研究，加快其理論體系的完善，推動企業經營戰略環境優化，具有一定的理論價值與實踐意義。

二、企業經營戰略環境優化的影響因素

企業經營戰略環境優化是一項極為復雜的系統工程，企業高層管理者在優化經營戰略環境活動中應正確認識其影響因素，并充分考量其影響方式及其重要程度。筆者認為其主要影響因素有下列四項。

（一）企業與各利益相關者之間的關系取向

關系取向是社會心理學者用來分析和界定一個正常人的心理和行為的一個重要概念，是指人們以關系作為對己對人認識的依據，并依此進行行為反應的一種心理傾向和行為風格。本文中的關系取向主要是指各利益相關者對待經濟關系的動機及其行為傾向性。經濟關系取向可分為：合作取向、競爭取向、利己取向。所謂合作取向關系是指在利益相關者群體中，一方將另一方利益視為自己利益進行決策；所謂競爭取向關系是指在利益相關者群體中，一方不僅努力為自己謀利益，而且還設法去擊敗或損害另一方利益；所謂利己取向關系是指在利益相關者群體中，一方只考慮自己利益，而欠考慮其他方利益。利益相關者的關系取向在一定程度上表現為利益訴求，并對企業經營戰略環境產生影響。為了更好地實施企業經營戰略環境優化，企業管理者應將各利益相關者之間的關系取向進行必要的評估和判斷。經濟關系取向評估應包括整個關系存續期，其評估內容包括利益各方彼此之間的影響方式及其重要程度。為了提高評估的客觀性，科學地做法是將評估放入一個運營模型或戰略模型中進行。模型評估應聚焦于經濟關系的中長期機遇和風險。企業管理者應以關系取向評估結果為依據，充分考慮利益相關者的利益訴求，以實施企業經營戰略環境優化。

（二）企業與各利益相關者之間的彼此信任

關系信任是指利益相關者中一方愿意受到另一方行為的影響。信任不以自私為導向，而以雙方共同利益為先導。Lewicki，Bunker（1995）把利益相關者的關系信任分為：認同型信任和比較型信任。所謂認同型信任是指雙方在價值觀和道德準則等方面有相互認同基礎，雙方均能理解對方的訴求，認同型信任可以導致最終的信任。所謂比較型信任是指以利益得失比較為基礎，即雙方比較被信任和不被信任的收益和成本，在權衡利益得失后做出信任行為選擇。Sako（1992）把利益相關者的關系信任分為：情感型信任、能力型信任和契約型信任。所謂情感型信任是指一方出于情感而對另一方產生信任。所謂能力型信任是指雙方的一方具有某一行為能力而讓另一方產生信任。所謂契約型信任是指雙方依賴于契約簽訂而產生信任。筆者認為比較型信任、契約型信任和能力型信任等可歸為理性行為信任，即認知信任，而認同型信任和情感型信任等歸為非理性行為信任，即情感信任。利益相關者的彼此信任，有利于實現彼此利益共享，減少彼此利益沖突，從而給企業經營戰略環境優化產生正面影響。

（三）企業與各利益相關者之間的彼此權力

權力因素是指具有不同資源的各利益相關者用來影響其他方行為的工具。權力性影響力是強迫性影響力。Etzioni（1964）將權力的類型分成三類：強迫性權力、功利性權力、規范性權力。所謂強迫性權力是指建立在強制性和約束性等各種資源的基礎上形成的權力；所謂功利性權力是指建立在物質或財務等各種資源基礎上形成的權力；所謂規范性權力是建立與主體單位或個人溝通的基礎上形成的權力。從企業利益相關者角度看，由于他們所掌握或控制著各自不同的資源、地位、素質、參與程度、集中程度等而對企業形成不同的權力。其權力類型有：（1）對資源的控制程度。資源以稀缺為貴，資源的稀缺程度越高，控制者的影響力就越大，權力就會越大，而依賴這種資源的一方在討價還價中的力量就顯得比較弱。（2）在管理層次的地位懸殊。在企業中所處的層次越高，影響力就越大，這是一種法定的權力。（3）個人的素質高低。個人素質高低、專業水平和技術水平高低等，也會擁有不一定的影響力。（4）對企業戰略決策與實施過程的參與程度。如果能進入企業的董事會或擔任重要部門的負責人等，有機會參與戰略決策與戰略實施過程，則擁有更大的影響力。（5）利益相關者集中或聯合的程度。不管是供應商、購買者還是企業雇員，聯合程度和集中度越高，對企業的影響力越大。企業管理者應充分認識到企業利益相關者的權力因素及其類型，并發揮權力性影響力對企業經營戰略環境優化的積極作用。

（四）企業與各利益相關者之間的彼此溝通

溝通是為了一個設定的目標，把意見、觀點、思想、情感與愿望等信息在個人或群體之間進行傳遞或交換，從而達到相互了解、相互認識、完成組織目標的過程。溝通因素在企業經營戰略環境優化中起著重要作用。美國通用電氣公司前總裁杰克·韋杰夫指出：溝通工作就是企業管理人員的最主要工作，管理活動的主要內容就是溝通活動。簡而言之“管理就是溝通、溝通、再溝通”。溝通可以增強企業各方力量的凝聚力，激勵各利益相關者的密切合作，明確企業內外主體或個人的奮斗目標和具體任務。由此可見，溝通因素對企業經營戰略環境優化將產生重要影響。企業管理者應選擇恰當和可行的信息傳遞方式，尋找理想和快捷的信息傳遞渠道，并運用一定的媒介承載方式，將信息傳遞給內外部利益相關者，以獲取各利益相關者的理解或支持，從而推動企業經營戰略環境優化目標的實現。

三、企業經營戰略環境優化的框架設計要求

由于利益相關者理論是在企業契約理論、企業新產權理論、企業倫理價值理論、社會責任理論和市場經濟理論等相關理論基礎上形成和發展起來的，因此在企業經營戰略環境優化的框架設計過程中，一方面應充分考慮經營戰略環境優化的若干影響因素，另一方面也應充分考慮上述若干理論對企業經營戰略環境優化設計的相關要求，合理滿足企業利益相關者的利益訴求，平衡和協調企業利益相關者的利益沖突，實現嵌入利益相關者理論的企業經營戰略環境優化。

（一）將企業專用性人力資本理念融入企業經營戰略環境優化

在知識經濟時代，“資本雇傭勞動”的傳統產權理論思想得到否定，“勞動雇傭資本”的新產權理論思想得到認同，肯定了專用性人力資本在企業財富創造過程中的顯著作用，企業人力資源作為企業資本的特征愈發明顯。人力資本已成為社會財富創造和積累的決定性因素，企業運營模式則從“對物質資本的依賴”逐步升級為“對人力資本的依靠”。因此，在企業經營戰略環境優化框架設計過程中，順應經濟社會發展變化的趨勢，依據新產權理論，將專用性人力資本劃歸為企業資本范疇，堅持人本管理的原則，重視專用性人力資本，發揮專用性人力資本的效能，將人力資本和物質資本二者置于 “同等重要”位置，從而滿足企業經營戰略環境優化的框架設計要求。

（二）將企業倫理價值觀融入企業戰略環境優化

企業倫理價值觀認為，經濟主體在經營活動過程中，要自覺遵循社會公認的倫理法則和道德規范，使其經營理念、發展戰略和戰略環境建設等諸多方面符合倫理守則和道德義務，正確處理好各利益相關者的利益關系，營造和諧穩定的市場經濟環境。因此，企業必須依據倫理價值觀理論，將企業倫理價值觀融入企業戰略環境優化之中，對利益相關者開展倫理管理和道德教育，重視倫理思想和道德觀念在調整企業利益相關者行為規范中的積極作用，并遵循“以德治企”“互利共贏”的企業理念和行為準則，適時調整各利益相關者之間的經濟關系，從而滿足企業經營戰略環境優化的框架設計要求。

（三）將利益平衡理念融入企業經營戰略環境優化

企業契約理論把企業性質定義為：企業是一系列經濟契約的 “聯結體”。延森和麥克林（1976）指出：企業是各利益相關者之間一系列復雜的隱性契約和顯性契約交織所構成的一種法律聯結體。因此，企業應依據企業契約理論，將相關者利益平衡理念融入企業經營戰略環境優化之中，在“資本共生聯盟”的基礎上，產生“資本共生效能”，從而滿足企業經營戰略環境優化的框架設計要求。

（四）企業社會責任理念融入企業經營戰略環境優化

企業社會責任理論認為企業履行社會責任，統籌安排和調配資本、技術、管理、環境和信息等各生產要素，特別要關注各利益相關者的訴求，致力于追求企業、社會與環境的全面協調可持續發展。張燕（2001）指出公司經營者不僅是傳統上對股東負有責任，同時對雇員、消費者和一般公眾也都負有責任。因此，企業應依據社會責任理論，把社會責任理念融入企業經營戰略環境優化之中，將傳統的“盈利至上目標”逐步升級為追求營利性與承擔社會責任并重的新型 “二元并重目標”，從而滿足企業經營戰略環境優化的框架設計要求。

（五）將市場理念融入企業經營戰略環境優化

市場經濟理論即資源配置論，它認為市場經濟是在市場理念下通過市場來合理配置資源的一種自動機制或方式。市場理念也稱企業經營哲學，是企業開展經營決策、市場管理、營銷活動的基本指導思想。市場經濟條件下，要求企業必須明確經營原則和價值取向，關注各利益相關者的訴求，尊重“自愿、平等、公平、誠信”的市場交易規則，充分發揮市場這只 “看不見的手”的作用。因此，企業應依據市場經濟理論，將市場理念融入企業經營戰略環境優化之中，正確處理企業、供應商、顧客和社會等利益相關者關系，從而滿足企業經營戰略環境優化的框架設計要求。

四、基于利益相關者理論的企業經營戰略環境優化的實踐路徑

企業利益相關者的權力地位確立、利益格局形成、制衡機制建立，是在一定的現實經營戰略環境下，各利益相關者憑借自身的關系、信任、溝通、權力等實際狀況，并經多次反復博弈所形成的階段性結果。企業經營戰略環境優化策略，實質上可理解為企業管理者通過綜合運用多種手段和路徑，有效整合企業內外部資源，充分滿足各利益相關者的利益訴求，努力構建各利益相關者和諧共贏環境，從而實現企業相關者利益最大化的經營戰略目標。

（一）企業治理主體與債權人之間形成的企業經營戰略環境維度的優化路徑

企業生命周期理論研究表明，當企業發展到一定規模時，其財務戰略就要進入資本運營階段，適時運用市場規則，實施資本運作，實現資本增值。有效的資本運作，在企業發展過程中可以發揮其杠桿作用和倍增效應。由此可見，企業與債權人之間形成的企業經營戰略環境維度的優化問題，事關企業財務運行安全和資本保值增值。

企業與債權人之間形成的企業經營戰略環境優化，主要應采取“以限制控股股東和經營者合謀稀釋或掠奪債權人權益為主”的利益調整措施。債權人為了防止控股股東和經營者選擇高收益和高風險投資項目，也為了規避債權人債務求償權稀釋風險，債權人與企業雙方在多次反復博弈過程中，除了尋求國家立法保護，如企業剩余財產由債權人優先分配，企業破產由債權人優先接管等之外，還可以實施如下限制措施：（1）信貸合同中加入若干限制性條款。（2）發現企業有剝奪債權人財產企圖時，立即終止進一步合作。在現有法律框架和社會信用體系下，合同法和破產法等在一定程度上能夠保護債權人利益，但是，保護債權人利益的法律制度和實踐操作都存在一定的缺陷，憑借這種法律形式來制衡企業與債權人的利益沖突，其實踐效果并不理想。最理想、最有效的做法是推行 “債權人參與公司治理模式”。日本和德國等國家在企業與債權人之間形成的企業戰略環境優化中，已成功實施了以立法形式確立債權人參與公司治理的基本模式，即主銀行制度。在“主銀行制度”下，主銀行同時兼具股東和債權人的雙重身份，主銀行參與企業管理被認為是正當合法的，它可以形成債權人“相機治理”，即當企業經營狀態良好，財務運行正常下，主銀行通常不介入企業經營管理，不干預企業財務政策。當企業處于經營困難和財務危機時，主銀行便干預企業內部管理，并實施相應措施。

債務融資構成企業迅速擴張的重要推動因素。企業必須重視優化與債權人之間形成的企業戰略環境，適時借助債務市場的推力，實施企業兼并、收購和重組等資本運營，快速完成產業鏈擴張，聚集社會優勢資源，推動產業結構優化升級。

（二）企業經營主體與員工之間形成的企業經營戰略環境維度的優化路徑

在知識經濟時代，一方面，人力資本專用性特征致使企業知識性員工被一定程度上“鎖定或固定”在特定職業崗位上，其原本具有較大選擇性的職業崗位被一定程度上“專門化”了；另一方面，人力資本專用性特征也致使企業崗位“員工替換成本”顯著提高，企業對知識性員工的依賴性日益增強，因而，從企業勞動用工風險角度看，企業在一定程度上受到知識性員工退出的威脅。由此可見，企業與員工之間形成的企業經營戰略環境維度的優化問題，事關企業穩定人才隊伍，構建人才競爭優勢。

企業高層管理者與員工之間形成的企業經營戰略環境優化，主要應實施“以激勵員工為主”的利益調整措施。隨著“智力資源價值觀”的確立，智力資本在經濟增長和企業價值增值中的巨大作用正在被人們所認識，員工已經從企業物質資本的雇傭者“蛻變升級”為企業人力資本的所有者，企業主和員工關系正在從主雇關系升格為共同發展的合作伙伴關系。企業激勵員工機制主要體現在員工有權參與公司治理。世界上許多國家和地區以立法形式明確規定了員工參與公司治理，與雇主分享經濟權力。員工參與公司治理制度的實施，極大地提升了員工對股東 “討價還價”或“利益訴求”的地位和能力，匡正了原本關系過于懸殊的員工與股東兩類不同利益主體的地位差異，極大優化了企業高層管理階層與員工之間形成的企業經營戰略環境維度。

（三）企業經營主體與上下游企業主體之間形成的企業經營戰略環境維度優化路徑

企業與要素資源供應商之間形成的企業經營戰略環境優化，主要應采取產業鏈中的“企業合作共贏為主”的利益調整措施。產業鏈是建立在波特價值鏈理論上的，是不同產業的企業所構成的一種空間組織鏈，是相互獨立的企業之間的產業關聯鏈，是不同企業之間的供給與需求關系鏈。為了實現經營能力互補、市場供求穩定、資源分配合理等理想目標，企業與要素資源供應商之間建立持久合作、互利共贏、相互獨立的利益聯盟，是“產業鏈”發展的客觀需要和必然要求。因此，企業管理者應堅持“共謀利益”和“合作共贏”的發展理念，優化企業與要素資源供應商之間形成的企業經營戰略環境維度。

企業建立良好的客戶關系，保持客戶的忠誠度，可以為企業帶來直接利益，幫助企業樹立正確的經營思想，引導和培養健康的消費者意識，形成穩定的消費者系列。企業與客戶之間形成的企業經營戰略環境維度的優化問題，事關企業商品和服務的價值實現和終端市場的占有能力。

企業與客戶之間形成的企業戰略環境優化，主要應采取“以忠誠顧客為主”的利益調整措施。由于個體客戶大多存在“搭便車”或“跟著走”的依賴性心理，因而，導致客戶利益主體在進行利益訴求爭取過程中顯得較為被動。消費者群體從來沒有在企業中形成固定性投資，客戶對企業的利益訴求和風險防范大都集中在客戶所購買的產品及其服務上，企業其他經營活動對客戶影響甚小。通常情況下，通過產品質量法和消費者權益法等國家立法對消費者的傾向性保護，使得客戶利益主體在一定程度上獲得與產品經營者相抗衡的平等地位，便可優化企業與客戶之間形成的企業經營戰略環境維度。

（四）企業治理主體與社區、政府之間形成的企業戰略環境維度優化路徑

企業與社區之間形成的企業經營戰略環境維度優化，主要應采取“以和諧友好為主”的利益調整措施。企業應重視自身所肩負的社會責任，努力規范自身的行為，妥善協調處理好與社區的社會關系。例如在董事會或監事會等內部機構中下設 “社區事務委員會”，專門負責協調處理企業與社區之間的相關事務；積極主動地參與社區公益項目建設和重大社區活動，充分利用自身的資源優勢，扶持社區文化、教育、體育、衛生等事業發展，扶貧濟困，關注弱勢群體，為社區營造和諧環境等，從而優化企業與社區之間的企業經營戰略環境維度。

政府不能直接參與企業利益相關者的利益博弈，但政府是公共政策的制定者，也是宏觀博弈規則的制定者，并對各方博弈過程進行監督與約束。政府的任務是完善政策制度體系，正如諾斯（1995）指出：政府主導下的博弈規則的制訂和實施，對利益各方博弈過程而言是外生的，屬于第三方執行者，但它是實現博弈“三公”的關鍵。因此，企業與政府之間形成的企業經營戰略環境維度優化問題，事關企業履行社會責任和守法經營。

企業與政府之間形成的企業經營戰略環境維度優化，主要應采取“以守法經營為主”和“履行社會責任”的利益調整措施。企業通過誠信守法經營，保護生態環境，并努力感恩奉獻社會和履行社會責任，自然會贏得政府和公眾的信任和支持，從而優化企業與政府之間的企業經營戰略環境維度。

（五）企業股東與經營者之間形成的企業經營戰略環境維度優化路徑

企業股東與經營者之間形成的企業經營戰略環境維度優化，主要應采取“內外部控制相結合”的利益調整措施。在以下兩種情況下，企業股東可以借助或發揮機構投資者和董事會的特殊作用，制衡或化解股東與經營者之間的利益沖突。

1.借助或發揮機構投資者的作用，對公司股東與經營者的利益沖突進行調整。機構投資者有較為雄厚的資金實力，在投資決策運作、信息搜集分析、上市公司動態跟蹤、投資方式比較分析等都設置了專門研究管理機構，擁有精通投資的專業化團隊，由專家型經理進行管理；機構投資者具有參與公司治理和推動企業發展的內在動力，對公司成長性具有敏銳的洞察力和良好的判斷能力，可以通過各種有效途徑制約經營者和維護股東權益。

2.發揮董事會在制衡或化解股東與經營者利益沖突中的作用。規范的公司董事會成員，多數由內部執行董事與外部獨立非執行董事共同構成，并通過后者來制衡前者。由于獨立非執行董事多數為相關領域的專家和成功人士，具有運用專業知識、法律知識的實踐能力和豐富經驗，他們在規范公司治理結構，制衡或化解股東和經營者之間的利益沖突等方面可以發揮積極作用。

（六）構建利益相關者共同治理的企業經營戰略環境

為了約束現代企業管理者的行為選擇，減少舞弊和欺詐、建立安全的經營秩序、增強企業核心競爭力、實現企業可持續發展，客觀上要求企業遵照法律法規，構建利益相關者共同治理的企業經營戰略環境。（1）企業要準確定位經營戰略目標，即在確保企業經營管理合法合規、資產安全、財務報告及相關信息真實完整、提高經營效率和效果的基礎上，促進企業發展目標的實現。（2）企業要統籌構建內部管理五要素框架，即構建以內部環境為重要基礎、以風險評估為重要環節、以管理活動為重要手段、以信息與溝通為重要條件、以內部監督為重要保證的五要素內部管理框架。（3）企業要樹立“全員參與”理念，即由企業股東、經營者、員工、債權人、政府等利益相關者共同參與的，由董事會、監事會、經理層和全體員工等具體實施的、旨在實現企業經營戰略目標的一種全員參與構建企業經營戰略環境的理念。股東是優化企業經營戰略環境的最主要推力。經營者是企業所有者的代理人，是企業經營戰略環境優化的關鍵角色，員工是企業經營活動的直接參與者，通過投入人力資本成為企業經營戰略環境優化的主要參與者，債權人是企業物質資本提供者之一，通過對股東和經營者的制衡來優化企業經營戰略環境，其重點方向是確保企業財務會計報告的真實公允，政府通過對股東和經營者的制衡來優化企業經營戰略環境，其重點方向是確保企業財務狀況的真實性和企業經營活動的合法性。

五、結語

筆者將利益相關者理論延伸到企業經營戰略環境領域進行有針對性的研究，其主要影響和啟示：（1）文章將利益相關者理論延伸到企業經營戰略環境領域進行研究，提出了基于利益相關者理論的企業經營戰略環境優化的命題設想，是一個新視角和新思路。（2）通過利益相關者視角下企業經營戰略環境問題的理論探索與思考，明確指出利益相關者理論含有豐富的企業經營戰略環境思想，它無疑是我們研究當代企業經營戰略環境問題的理論基礎。（3）通過對企業經營戰略環境優化的主要影響因素的研究，明確指出企業經營戰略環境優化是一項極為復雜的系統工程，企業管理者在經營戰略環境優化活動中應正確認識其影響因素，并充分考量其影響方式及其重要程度。（4）通過對利益相關者理論嵌入企業經營戰略環境優化的研究，明確提出企業管理者應從企業與各利益相關者之間形成的企業經營戰略環境五個維度來尋求實踐路徑，它是一項極富拓展性和挑戰性的研究工作，對其深入研究有助于保持和提升企業核心競爭力，增強企業可持續發展能力。本文將對理論界和企業界深入開展企業經營戰略環境問題研究，加快其理論體系的完善，推動企業經營戰略環境優化，具有一定的理論和現實意義。