科技型小微企業(yè)融資管理辦法調(diào)查研究

文/郭希智 梁琛，河北金融學(xué)院

1 研究背景及意義

小微企業(yè)在促進(jìn)中國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中具有重要作用，科技型小微企業(yè)擁有旺盛的生機(jī)和獨(dú)特的創(chuàng)新能力，為國(guó)家發(fā)展注入新能源。但是其自身規(guī)模較小、發(fā)展周期慢、研發(fā)成本較高，具有較大的資金缺口，導(dǎo)致其資信能力不足，難以從銀行獲得較為優(yōu)惠的貸款利率，并且廣泛面臨融資難融資貴的障礙。政府在稅收優(yōu)惠、租金補(bǔ)貼、科研獎(jiǎng)勵(lì)等方面，對(duì)符合條件的企業(yè)進(jìn)行了大力扶持。

浙江省對(duì)于科技型小微企業(yè)的政策支持，領(lǐng)先于全國(guó)，具有示范性作用。根據(jù)《浙江省科技型中小企業(yè)認(rèn)定管理辦法》，被認(rèn)定為科技型中小企業(yè)即可優(yōu)先獲得各市縣科技部門資源支持。涵蓋創(chuàng)新資金投入、知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)，促使成為優(yōu)勢(shì)企業(yè)等。因此對(duì)浙江省科技型小微企業(yè)管理辦法的實(shí)施情況進(jìn)行調(diào)查研究，有助于總結(jié)出先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，為全國(guó)開展科技型小微企業(yè)支持管理辦法提供借鑒。

2 杭州市科技型小微企業(yè)調(diào)研現(xiàn)狀

經(jīng)調(diào)查整理，科技型小微企業(yè)多為創(chuàng)業(yè)期公司制結(jié)構(gòu)，規(guī)模較小，財(cái)務(wù)不健全，資信能力較差，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高。總體來(lái)講，杭州市科技型小微企業(yè)除了企業(yè)自籌資金和銀行貸款的方式以外，其他融資方式的占比較低。經(jīng)分析得知，超過(guò)70%的科技型小微企業(yè)在生產(chǎn)過(guò)程中有過(guò)3-5次融資行為，科技型小微企業(yè)大多處于轉(zhuǎn)型發(fā)展期，融資投向大多數(shù)傾向于技術(shù)升級(jí)與研發(fā)方向，由于技術(shù)成本較高，回報(bào)周期長(zhǎng)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大，融資缺口很大且業(yè)績(jī)不出眾，難以得到較為優(yōu)惠的融資。

3 科技型小微企業(yè)融資方面存在的問(wèn)題

3.1 政府支持政策門檻較高，難以達(dá)到

由調(diào)研結(jié)果來(lái)看，能夠獲得政府支持政策的科技型小微企業(yè)僅占據(jù)了一小部分，杭州市支持科技型小微企業(yè)管理辦法的認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)較為嚴(yán)格，多數(shù)初創(chuàng)型小微企業(yè)暫時(shí)還未擁有資格申報(bào)，很難取得政府的資金幫助。

3.2 政府融資政策支持力度有限

由資金需求調(diào)查情況可知，杭州市科技型小微企業(yè)96%的企業(yè)都有融資需求，出現(xiàn)了資金缺口且缺口額多為100萬(wàn)元以上。但是政府所提供的補(bǔ)助方法多數(shù)為租房補(bǔ)貼、稅率補(bǔ)貼等，對(duì)于科技型小微企業(yè)的融資方面的資助金額十分有限，無(wú)法起到實(shí)質(zhì)性的作用。

3.3 政府征信系統(tǒng)建設(shè)不完善

由于政府的征信系統(tǒng)建設(shè)不完善，商業(yè)銀行無(wú)法及時(shí)掌握企業(yè)和個(gè)人貸款逾期情況，更是縮緊了對(duì)科技型小微企業(yè)放貸規(guī)模。商業(yè)銀行對(duì)于科技型小微企業(yè)的融資需求始終報(bào)以審視的態(tài)度，對(duì)于小微企業(yè)的征信要求較高，貸款額度較少，貸款利率較高。

3.4 企業(yè)難以獲得有效的金融融資服務(wù)

科技型小微企業(yè)最希望得到銀行貸款的支持，然而目前仍存在較多阻礙。第一，融資成本不明確，潛規(guī)則費(fèi)用仍然存在。第二，搭售條款造成了企業(yè)融資的隱性成本，無(wú)形之中加大了企業(yè)的資金負(fù)擔(dān)。第三，銀行承諾的放款時(shí)間往往難以確定，銀行貸款流程冗余，需要層層審批，甚至存在著審批流程中斷導(dǎo)致貸款取消的現(xiàn)象。

3.5 企業(yè)自身限制致使融資能力匱乏

由企業(yè)自身來(lái)看，科技型小微企業(yè)多數(shù)成立時(shí)間較短，為初創(chuàng)期企業(yè)，經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)不足，大部分科技型小微企業(yè)內(nèi)部管理上存在或多或少的缺陷。

尤其是金融知識(shí)的欠缺，致使其融資過(guò)程困難重重。企業(yè)融資渠道有限，基本上發(fā)展所需資金來(lái)源于內(nèi)源融資，在外部融資渠道中主要采用間接融資方式，風(fēng)險(xiǎn)不確定性造成了融資風(fēng)險(xiǎn)的增加。

4 政府支持科技型小微企業(yè)政策改進(jìn)方向

4.1 加大科技型小微企業(yè)融資政策扶持力度

首先，政府應(yīng)努力營(yíng)造良好的融資環(huán)境，制定和落實(shí)相關(guān)財(cái)政支持政策，落實(shí)現(xiàn)有的貼息政策和補(bǔ)助政策等，由上而下督促相關(guān)部門落實(shí)到位，確保更多符合條件的科技型小微企業(yè)能夠納入補(bǔ)貼的范圍。第二，地方政府要積極發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿作用，為當(dāng)?shù)氐你y行提供低成本的財(cái)政資金支持，發(fā)揮財(cái)政資金的杠桿作用。

4.2 加快籌備設(shè)立科技型小微企業(yè)發(fā)展基金

深入貫徹落實(shí)黨中央、國(guó)務(wù)院大力支持“大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新”的要求，發(fā)揮政府資金的引導(dǎo)作用，監(jiān)督政府產(chǎn)業(yè)基金投資合法運(yùn)作，確保項(xiàng)目能夠順利落地，為科技型小微企業(yè)設(shè)立主要投資于該地區(qū)的市場(chǎng)化基金，支持其發(fā)展，參股子基金的投資比例按照有關(guān)的基金管理辦法執(zhí)行，各級(jí)服務(wù)業(yè)發(fā)展引導(dǎo)資金也要適當(dāng)傾斜于科技型小微企業(yè)投資項(xiàng)目。

4.3 打造開放性國(guó)家企業(yè)信用信息綜合平臺(tái)

科技型小微企業(yè)難以從銀行獲得較為優(yōu)惠的貸款利率和充足的貸款金額，主要是由于其企業(yè)規(guī)模較小、沒(méi)有充足的抵押擔(dān)保以及企業(yè)征信記錄指數(shù)較差。政府可建立一個(gè)開放性的國(guó)家企業(yè)信用信息綜合平臺(tái)，將科技型小微企業(yè)的動(dòng)態(tài)信用信息更新入庫(kù)，多渠道采集信息，市場(chǎng)價(jià)值可以得到充分的挖掘。便于銀行等金融貸款機(jī)構(gòu)全方位對(duì)申請(qǐng)融資的科技型小微企業(yè)進(jìn)行征信評(píng)估，提高融資效率。

4.4 引領(lǐng)金融支持科技型小微企業(yè)成長(zhǎng)

發(fā)揮金融的支持以及引導(dǎo)性優(yōu)勢(shì)，協(xié)助科技型小微企業(yè)走過(guò)融資困境。積極倡導(dǎo)省內(nèi)的法人金融機(jī)構(gòu)依法發(fā)行科技型小微企業(yè)專項(xiàng)金融債，積極創(chuàng)新使用再貸款、再貼息等政策工具，全方位提升金融的引領(lǐng)作用。采取政府對(duì)科技型小微企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償和以獎(jiǎng)代補(bǔ)等方法，拉動(dòng)和引領(lǐng)各類金融機(jī)構(gòu)進(jìn)一步加大對(duì)科技型小微企業(yè)融資需求的支持力度，降低企業(yè)的融資成本。

4.5 加強(qiáng)科技型小微企業(yè)金融知識(shí)教育培訓(xùn)

政府有必要加強(qiáng)對(duì)科技型小微企業(yè)金融知識(shí)方面的教育與培訓(xùn)，在一個(gè)統(tǒng)一且規(guī)范的機(jī)制下，引導(dǎo)科技型小微企業(yè)選擇適合的融資方式進(jìn)行融資。加大金融知識(shí)的宣傳引導(dǎo)力度，將“善用金融”理念全面普及和深化到每一個(gè)科技型小微企業(yè)，引導(dǎo)科技型小微企業(yè)規(guī)范的進(jìn)行融資活動(dòng)。