基于互聯網金融的中小企業融資模式創新探討

● 趙 靜

在信息化時代背景下，互聯網金融應運而生，優勢作用鮮明，為中小企業實現有效融資提供了重要的支撐力量。中小企業要在深化認識互聯網金融的基礎上結合自身融資實際情況，創新傳統單一、滯后的融資模式，促使融資更加科學化、規范化、多樣化，有效解決融資問題的同時深化內部資金鏈，促使互聯網環境下的各項業務活動高效開展，在提高綜合效益過程中實現“健康、協調、穩定、持續”發展。

一、互聯網金融與中小企業

（一）互聯網金融

互聯網技術高速發展的同時不斷滲透到多個行業、領域中，和我國傳統金融領域深度銜接，全新的領域應運而生，即互聯網金融，在補充、完善傳統金融領域的基礎上促使金融服務業務更加優質、高效。互聯網金融就是巧用移動通信技術、互聯網技術等，完成多種業務，比如，資金融通、資金支付，和傳統商業銀行發展中采用的間接融資模式等有著明顯區別。在互聯網金融作用下，我國傳統金融交易與支付形式受到較大沖擊，傳統金融機構、模式以及業務面臨全新的挑戰。互聯網金融可以分為兩大類，一類就是把線下傳統金融業務搬到線上，即傳統金融機構可以借助互聯網優勢作用，開展多樣化的線上金融業務，比如，當下商業銀行推廣的一系列金融業務，手機銀行、電子銀行等，能夠橫向延展傳統金融業務。還有一類就是互聯網技術、移動通信技術二者作用下的全新金融業務，比如，P2P借貸平臺、眾籌平臺，可以縱向拓展金融業務。

（二）中小企業

中小企業屬于草根企業，類型多樣化，比如，中小型企業、個體工商戶。發展規模不大、數量較多、資產較少等是其顯著特征，在我國企業總數中中小企業比重超過90%，提供了85%的城鄉勞動力崗位，在促進我國國民經濟發展以及解決就業問題、維護社會穩定等方面起到關鍵性作用。在此過程中，融資是中小企業生存發展的關鍵點，但在多方面因素作用下，融資過程中面臨多層面問題，比如，融資困難、信息不對稱，急需要立足互聯網金融，優化創新傳統融資模式，解決融資途徑單一、融資成功率不高等問題，走上可持續發展道路。

二、基于互聯網金融的中小企業融資模式創新

（一）點對點融資模式

在互聯網金融背景下，中小企業可以采用點對點融資模式，也被稱之為“人人貸”，借貸、放貸二者都可以在互聯網平臺中實現，通過互聯網平臺，快速、精準尋找能夠提供融資渠道的各類資金供給方，借助線上借貸，順利實現融資，實時降低融資成本的同時有效緩解業務活動開展中面臨的資金壓力。在此過程中，互聯網操作可以讓海量的融資信息更加透明化，降低中小企業融資中需要承擔的風險。中小企業可以根據自身運營發展客觀需求，對比、分析多個資金供給方以及利率，進行合理化決策，順利實現融資的同時將融資成本最小化。此外，點對點融資模式優勢作用明顯的同時也具有一定劣勢，比如，因信用判斷不準確出現壞賬，極易受到黑客攻擊。中小企業要在把握優劣勢過程中規范化應用點對點融資模式，避免融資中帶來新的問題。

（二）眾籌融資模式與P2P網絡借貸融資模式

眾籌融資模式最早出現在美國，在實際應用中，中小企業可以在眾籌平臺展示自己的產品、項目等，吸引大批支持者、投資者，獲取業務開展中所需的資金，展示在眾籌平臺中的產品、項目必須通過審查。眾籌融資模式特征多樣化，比如，融資多樣化、融資門檻不高，主要借助大眾力量實現融資。中小企業要深化把握眾籌融資模式內涵，不能將眾籌誤認為是捐款，資金支持者也需要得到一定的回報，股權、產品樣品等。就我國而言，當下的眾籌平臺較多，比如，獎勵性眾籌、股權眾籌。中小企業要科學把握眾籌融資截止時間、期望金額等，通過多樣化路徑有效吸引投資者、支持者等，提高融資成功率的同時解決融資問題，促進融資效益提升。此外，P2P網絡借貸融資模式利于資金需求者快速獲取所需的資金，也可以讓擁有閑散資金的人獲取較好的收益。由于銀行貸款業務空間較小，中小企業也可以借助P2P平臺，明確借貸關系的同時完成交易，獲取相應的資金，及時解決運營發展中的資金短缺問題，在資金優化利用中促進運營能力提升。

（三）大數據小額信貸融資模式

大數據小額信貸融資模式就是在互聯網平臺作用下，巧用云計算、大數據等現代信息技術，隨時深入挖掘、剖析資金需求者多方面信息數據，比如，資金需求量、還貸能力，結合傳統金融形式，向資金需求者提供多樣化的金融產品，滿足其在融資方面的客觀需求。“阿里小貸”就是大數據小額信貸融資模式下的代表，會對進行融資的中小企業進行多方面審查，運營狀況、借貸金額、還款能力等。在融資過程中，中小企業要對大數據小額信貸融資平臺有深層次認識、了解，嚴格按照相關流程，向平臺申請融資。融資平臺會對各方面數據進行有效挖掘、分析，明確對應的信用額度，對中小企業借貸、還款等進行全過程監測，有效降低融資過程中的風險系數。中小企業在采用大數據小額信貸融資模式過程中也可以采用巧用其他類型的融資模式，比如，眾籌融資模式、點對點融資模式，實現多渠道融資的同時降低融資風險系數，防止融資成本增加，加重運營負擔。

（四）門戶融資模式

在融資過程中，中小企業可以巧用傳統金融機構作用下的各類門戶服務平臺，比如，“融360”，巧用“搜索——比價”方法，比較、分析互聯網金融背景下各類金融機構提供的一系列金融信貸產品，綜合考慮自身各方面實際情況，合理選擇融資的金融機構以及對應的金融信貸產品，促使融資更加科學、合理、有效。傳統金融機構可以借助設置的電子銀行平臺，向需要融資的中小企業提供針對性的金融服務，滿足各類中小企業在融資方面的客觀需求。從某種意義上說，門戶融資模式屬于雙贏模式，金融機構可以在門戶融資模式作用下，不斷拓展客戶群，定制個性化、多樣化的金融服務，促進金融業務高效開展，不斷增強自身核心競爭力。中小企業也可以借助門戶融資模式，進一步拓寬融資渠道，實現多元化融資，有效解決業務開展中面臨的資金問題。

三、結語

總而言之，互聯網金融的出現是互聯網技術、金融業二者持續發展的必然結果，有著較大的發展潛力與優勢。中小企業生存、發展都建立在良好融資基礎上，要立足互聯網金融，在理論探究、實踐探索中，深化采用的融資模式，拓寬融資渠道的同時提高融資成功率，實時滿足各階段建設發展對融資的需求，更好地應對來自多方面的挑戰，持續提高市場占有份額，在發揮優勢作用中，全面推動我國社會經濟發展進程。