理性理財(cái)才能生財(cái)

文/趙玉鵬

現(xiàn)在市場(chǎng)上的各類理財(cái)產(chǎn)品很多，比如在銀行可以買大額存單、銀行理財(cái)產(chǎn)品、債券、基金、保險(xiǎn)、外匯、黃金等，在證券公司可以買股票、券商理財(cái)產(chǎn)品等，在互聯(lián)網(wǎng)金融公司可以買P2P網(wǎng)貸，這么多理財(cái)產(chǎn)品究竟該怎么選？選擇的依據(jù)又是什么呢？

在選擇理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，我們要從5個(gè)方面進(jìn)行考慮。

首先，也是最重要的，就是我們的理財(cái)需求是什么。比如說某人打算3年后買房，手里有80萬元的現(xiàn)金，而首付款需要100萬元，想通過投資將80萬元增值到100萬元。這是一個(gè)非常具體的需求，要實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)需要年化收益率達(dá)到7.7%。

其次，也是普通人最看重的指標(biāo)——預(yù)期收益率。不同的產(chǎn)品有不同的收益率，比如3年期大額存單的收益率在4%左右；凈值型銀行理財(cái)產(chǎn)品的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)目前在4.5%左右；P 2P網(wǎng)貸的預(yù)期收益率大多集中在6%～10%；混合型基金的長(zhǎng)期年化收益率平均在10%以上……要想按時(shí)實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)，就需要挑選收益率高于預(yù)期的理財(cái)產(chǎn)品或理財(cái)產(chǎn)品組合。比如上面的那個(gè)例子，需要投資于預(yù)期收益率超過7.7%的理財(cái)產(chǎn)品，才有可能按時(shí)獲得足額的購房首付款。

第三，理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)，這也是經(jīng)常被人們所忽視的問題。很多人為了實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)，盲目追求高收益產(chǎn)品，往往會(huì)忽視這些產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)。還看上面的例子，如果僅僅是到銀行投資大額存單或銀行理財(cái)產(chǎn)品，3年時(shí)間資產(chǎn)不可能從80萬元增值到100萬元。投資P 2P網(wǎng)貸或混合型基金，有可能實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)，但需要承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)。

P 2P網(wǎng)貸最大的風(fēng)險(xiǎn)是資金鏈斷裂，由于網(wǎng)貸平臺(tái)良莠不齊，一旦碰上問題平臺(tái)，恐怕連本金都拿不回來，更不用說增值了。

混合型基金主要依靠股市獲利，如果在熊市中，再牛的基金經(jīng)理也不一定能賺到錢。尤其是在中國，牛短熊長(zhǎng)，一個(gè)熊市可能就要運(yùn)行3年以上，誰都無法保證未來3年中一定會(huì)出現(xiàn)牛市。雖然不少混合型基金在歷史上的確取得過不錯(cuò)的業(yè)績(jī)，但那都是通過長(zhǎng)期投資取得的，3年的時(shí)間有點(diǎn)短，堅(jiān)持5～10年才有可能真正分享到基金投資的成果。如果你無法承受資金全損或股價(jià)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，就不要投資P 2P產(chǎn)品和混合型基金。

第四，理財(cái)產(chǎn)品的流動(dòng)性。由于我們對(duì)資金的安排無法做到非常精確，因此我們還必須關(guān)注資金的流動(dòng)性。3年后買房，只是一種設(shè)想，兩年半買不行嗎？如果看到合適的房源，但手頭的資金無法及時(shí)變現(xiàn)，當(dāng)你要付首付時(shí)，錢取不出來，從而錯(cuò)失了大好的機(jī)會(huì)，豈不是讓人心疼？

最后，我們還要關(guān)注理財(cái)產(chǎn)品的資金門檻。如果你選擇的理財(cái)產(chǎn)品有著較高的資金門檻，而你的資金又達(dá)不到這個(gè)門檻，收益率再高也與你無關(guān)。比如大額存單的最低起存金額是20萬元，私募基金的起點(diǎn)是100萬元等，這些都是需要考慮進(jìn)去的。