P2P網絡借貸的法律問題研究

虞樂

摘要：P2P網絡借貸自2007年引入中國來，經歷了十年關鍵發展期，成為互聯網金融創新發展的重要力量，但同時其存在的問題也給這個新生行業帶來惡性影響。本文對P2P網絡借貸發展現狀進行梳理，重點分析法律風險，進而提出了健全法律規范體系、明確監管主體、完善征信體系、加強行業自律等建議。

關鍵詞：P2P網絡借貸；法律問題；監管

2007年，我國首家P2P網絡借貸平臺——拍拍貸成立，之后便開始爆發性地增長，短短幾年吸引了大量的投資者。隨著泛亞事件、e租寶事件的發生，P2P網絡借貸的法律風險越來越受到人們的普遍關注。2016年8月24日，由銀監會、公安部、工信部、互聯網信息辦公室四部委聯合發布網貸新規《網絡借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》發布實施，推出了負面清單和“十三條禁令”，意味著P2P行業首部業務規范政策正式面世，拉開了行業監管的序幕。

一、P2P網絡借貸發展現狀

P2P網絡借貸（Peer-to-Peer Lending），是個體對個體之間通過互聯網實現的一種借貸，即投資人和貸款人通過P2P平臺，在網絡上達成包括借款金額、利息、期限等條款的借貸合約，并通過網絡完成認證、交割和清算等流程，實現信用借貸的一種模式。P2P網絡借貸作為民間融資的新形式，信息暢、交易快，金額小、期限短，門檻低、受眾廣，突破了時間、空間的局限，實現了閑置民間資本的有效流動。

2007年8月，中國第一家P2P小額信貸網站拍拍貸開業運營，在其后的幾年間，國內的P2P平臺還是鳳毛麟角，到2010年，陸續出現了一些試水者。2011年P2P平臺進入快速發展期。2012年我國網貸平臺進入了爆發期，比較活躍的有400家左右。2013年P2P平臺更是蓬勃發展，以每天1—2家上線的速度快速增長。經過幾年的野蠻生長，從2011年開始，中國每年都有問題平臺不斷涌現，尤其是2014年后，問題平臺有增無減。截至2016年8月底，P2P平臺共4667家，正常運營的僅有2023家，占到43.3%的比例。問題平臺共有2644家，歇業停業的平臺超過30%。倒閉潮暴露出了行業長期存在的大量風險問題，也凸顯出了行業監管的缺失。新規出臺后，2017年，P2P平臺公司只剩391家。

二、P2P網絡借貸存在的法律風險

1.借款方集資詐騙風險

P2P網絡借貸由于線上交易難以充分掌握對方的真實狀況，借款人可以利用虛假身份和信息進行交易。根據《中華人民共和國刑法》第一百九十二條規定：“以非法占有為目的，使用詐騙方法非法集資，數額較大的，處五年以下有期徒刑或者拘役……?！蹦壳埃覈谠撔袠I的監管仍不到位，單純依靠平臺和用戶的自覺，效果并不理想。2014年3月《最高人民法院、最高人民檢察院、公安部關于辦理非法集資刑事案件適用法律若干問題的意見》第四項規定：為他人向社會公眾非法吸收資金提供幫助，從中收取代理費、好處費、返點費、傭金、提成等費用，構成非法集資共同犯罪的，應當依法追究刑事責任。平臺若為此類借款人提供合同訂立機會，并從中收取代理費，屬于意見中關于共同犯罪的認定。

2.平臺非法吸收公共存款風險

P2P網絡借貸從分散的個人那歸集資金，把借款需求設計成理財產品出售給投資人，在平臺的中間賬戶形成了資金池，投資人的投資項目與借款人的借款項目無法一一對應，存在期限和資金的錯配，容易涉嫌非法吸收公共存款。

3.貸款方洗錢風險

P2P平臺一般只負責審核借款人的資金用途，無法核查貸款人的資金來源，且平臺本身對資金的需求使得對貸款方管理上的寬松軟，缺少足夠的動力去建立健全反洗錢的內部控制制度，亦沒有充分的資源去成立專職的反洗錢機構，對員工缺少反洗錢培訓，通常他們的反洗錢工作能力不高，交易平臺很有可能淪為貸款人洗錢或從事高利貸等違法犯罪的場所。

4.第三方引發的法律風險

《融資性擔保公司管理暫行辦法》要求融資性擔保公司最低注冊資本為500萬元人民幣，擔保責任余額不得超過其凈資產的10倍。而為了吸引投資人，不少P2P平臺都存在擔保行為，并承諾投資人一定的本息保障，這就涉嫌違規經營。對于這類風險的防范，《暫行辦法》規定：禁止直接或變相向出借人提供擔?；蛘叱兄Z保本保息。在轉型后的P2P平臺模式中，P2P平臺可能會與第三方個人、擔保公司或者小額貸款公司合作對接，由它們為借款提供擔保和審核。P2P平臺與這些第三方高度關聯，從而引發關聯風險。一般來說，平臺控制著第三方賬戶、信用審核和評級機構、借貸雙方的服務機構等，平臺內部形成循環圈，交易及其隱蔽和高度關聯，就極易引發虛假增信、虛假中標等道德風險。

三、P2P網絡借貸法律監管建議

1.健全法律規范體系

加強基礎性立法工作。針對互聯網金融的特征，應制定相應的法律法規，保障借貸雙方的信息的安全性，交易的合法性。對高利貸行為不僅在民事上宣告其無效，還要增加行政制裁和刑事裁決。同時，加快修訂現有法律法規，對現有法律法規中不適用 P2P 網絡借貸的相關條款進行重新修訂。為P2P網絡借貸的運營建立專門的法律體系。如強制執行規范的標準化合同制度，在合同中明確各方主體的權利和義務；明確資金托管銀行，禁止以交易名義暗自套取資金；完善信息披露和風險提示，使得投資者可以在充分估計潛在風險的情況下依據自身的風險承受能力作出合理選擇等等。

2.明確監管主體

2015年1月20日，銀監會進行架構調整，新設普惠金融工作部，將P2P網絡借貸劃歸至該部門監管，銀監會成為P2P網絡借貸監管主體。但由于我國信用體系的不完善、民間金融的涉及到的人群眾多且關系復雜，僅靠銀監會很難實現有效的監管。因此，我國還需采用多元化、體系化的監管主體模式對P2P行業進行監管，以銀監會監管為主，地方金融監管部門負責本轄區網絡借貸的機構監管，各地行業協會進行自律管理。

3.完善征信體系

我國的征信體系起步晚、發展慢，采集的人數少、范圍窄，主要由政府主導，市場參與度不高，且在沒有授權的情況下，個人或公司無權查詢他人信用情況。這使得P2P平臺對借款人信用等級的判斷缺乏客觀性，往往是依據借款人本人提供的相應材料。因此，P2P行業需要建立征信體系，以便查詢借款人的信用記錄。同時，各平臺間要統一信用評級體系，實現客戶信用信息共享。

4.加強行業自律

在各國監管經驗中，行業自律性的強弱成為市場穩定與否的關鍵因素。目前，國內P2P行業的自律組織作用發揮有限，組織建設還有待加強?！稌盒修k法》第三十四條規定：中國互聯網金融協會從事網絡借貸行業自律管理，成立網絡借貸專業委員會。還未加入中國互聯網金融協會的平臺應該積極加入，作為會員單位，做好行業自律，接受協會自律檢查。

參考文獻：

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