家庭投資理財的現狀、對策與發展趨勢

文/劉姝儀，西安交大附中高三文科八班

當前國內普通家庭在金融理財產品中的投資雖然不是很多，但對大部分家庭而言，將家庭儲蓄拿出進行合理地投資理財，不但可以保證家庭資產的不貶值，而且根據市場的變動會帶來相應和增值和利益，提升家庭的經濟水平。簡而言之，投資理財的目的在于提高家庭閑置資金的利用率，在帶動社會經濟發展的同時增加個人收入，規避通脹風險，改善生活水平。本文僅對這個問題發表一下自己的看法。

1 家庭投資理財的現狀

目前我國經濟仍保持著中高速增長，居民人均可支配收入在國民收入分配中的比重不斷擴大，人民生活水平得到改善，家庭投資理財行為也日益增多。這直接體現在銀行儲蓄量的降低和金融理財產品購買人數增多，大部分人開始把家庭閑散資金從銀行轉移到股市中上。近年來，股票、基金、債券等金融理財產品受到了更多人的青睞，其規模也處于持續擴大的狀態，同時大部分家庭投資者也開始慢慢的學習和了解不同類型的投資理財形式。但這并不是說所有家庭都能夠在投資理財的過程中進行科學規劃，還有很多家庭在投資理財中不具備規避風險的意識，更遑論靈活的操作能力，很容易遭受財務風險。

了解投資理財的基本知識是重要的。網上一篇名為《親子財商教育：國際比較與中國啟示》的文章向我們展示了投資理財教育的重要性。文章研究提出“我國國內無論是普通居民群體還是高收入群體，儲蓄占投資比重都最大，導致孩子財商保守化，忽略投資行為多樣化的培養。同時，國人財商水平表現出高態度、少知識特點，缺乏對財富知識的重視，也輕視專業理財機構和專門的理財教育課程。中國大部分家長對財商教育持高認同、低認知、弱執行的態度。”財商教育的貧乏使很多人對于“理財”這一概念存在理解方面的偏差，無法做到有效規避理財風險。

明確理財的目標并做好科學規劃是必要的。理財是理一生的財，也就是個人一生的現金流量與風險管理。然而事實上，當前大部分家庭進行投資理財活動的目的是一夜暴富，而不是使資金持續有效的增值保值。這很容易造成對理財活動中風險的低估。此外，大部分家庭投資者形成跟風心理，不能做到具體問題具體分析。例如這兩年房地產價格暴漲，有的家庭不考慮自身經濟狀況與需求，跟風貸款購買大量房子，讓自己處于入不敷出的緊張狀態，反而降低了生活質量。另外一些家庭投資者則過高估計了自己控制風險的能力，明知相關知識有限仍被他人的收益沖昏頭腦。就拿廣受歡迎的高風險高收益的股票市場來說，這并不是一種適合所有家庭的理財方式。遇到上漲高峰，人人都知道要“買漲”。此時沒有投資知識的人便會抱著投機心理入市，甚至拿出所有的資金投入到股市中，而忽略了這可能正是需要賣出的頂部。而一旦股市猛然跌破心理預期，已經位于真正的底部，一部分人卻終于不顧一切地要從股市“割肉”出來，反而錯過了持有股票的最佳時機。因此，從家庭投資理財的現狀來看，很多家庭對于理財的知識還沒有系統的了解，也不重視對風險的規避，沒有強調理財的科學性。

2 家庭投資理財的對策

2.1 培養良好理財觀念

個人或家庭單位，必須不斷學習相關的知識，注意投資市場的信息和國家的投資政策法律法規，讓自己在投資時合理的使用資金，以達到滿意的收益。特別注重要選擇經法律認證的投資公司。否則就有可能像好多媒體報道的一些人，被一些投資理財公司欺騙，最終遭遇金融風險。

國家和政府，應進一步強化對家庭投資理財相關知識的宣傳工作，增強家庭投資者風險判斷和防范意識。幫助家庭投資者樹立科學的投資理財意識，從而使家庭閑散資金得到更加高效的配置，讓人們能夠正確認識投資理財活動中的成功與損失。

2.2 合理運用投資組合

據央行2018年第二季度城鎮儲戶問卷調查報告，居民偏愛的前三位投資方式依次為：“銀行、證券、保險公司理財產品”、“基金信托產品”和“股票”，選擇這三種投資方式的居民占比分別為4 8.7%、21.9%和18.4%。可見在資產保全的前提下若依舊有資金富余，可用于投資高風險高收益性金融產品，比如說借助于股票、企業債券等融資理財工具，來強化資產的保值增值。對于家庭投資理財的整個流程中，不斷積累經驗，進行科學的投資組合，有效規避風險因素，確保家庭財產收益最大化，這是家庭投資者必須要掌握的知識。

2.3 科學選擇理財方式

在具體的投資活動中，因為各個家庭的經濟情況存在差異，所以選擇的投資組合策略也具有差異，投資工具的傾向性各不相同，理財方式較為多元化。比如說我國不同收入水平的家庭，其投資理財意識就有非常明顯的差異，經濟情況較差的家庭并不存在理財的意識，中等家庭更加強調教育、住房以及養老等剛性保障性消費，家庭剩余資金一般來說會選擇銀行儲蓄，較為富裕的家庭偏向于追求更高質量的生活。因此建議各個家庭需要結合自身實際情況來科學選擇理財方式。

2.4 增加保險資產的配置

保險分為商業保險和社會保險兩種。我們常接觸的是不以盈利為目的的社會保險；而商業保險具有經營性，以追求經濟效益為目的，可以提供投資風險的管理。對于家庭投資理財來說，利用商業保險產品將保護與投資結合起來是十分必要的。家庭選擇支出一定的費用投入到保險中，有利于在發生投資理財失誤時將投資理財風險轉移給保險公司，從而達到保護財產的目的。

3 我國家庭投資理財的發展趨勢

3.1 投資模式更加多元化

盡管當前家庭投資者存在自身理財知識有限，采用單一化的投資理財方式，不能夠科學利用家庭閑散資金的問題，但隨著金融市場的發展與完善，金融產品及金融投資方式變得更加豐富，未來，家庭投資理財也必然會愈加關注分散投資的重要性。分散投資是科學規避風險的要求。即通過購買不同的投資理財產品，有效分攤風險，不至于因某一特定市場的波動而血本無回。這就是常說的“不要把雞蛋放在一個籃子里”。另外，我國越來越多的家庭在選擇理財產品時，也更加偏向于選擇部分年限較長、收益較高、風險更小的產品，如以國家稅收作為支付保障的國債，銀行推出的長期存款產品，從而促進理財平均收益率的提高。

3.2 抗風險能力持續提升

投資理財活動在現代家庭中占據著日益重要的地位，很多家庭也開始慢慢提升投資金額，在很大程度上促進了社會資金總量的增加。在未來，家庭資金必然會發展為影響金融市場的關鍵性角色，在這一形勢下，家庭在進行投資理財過程中，其風險應對能力必然會逐漸提高。目前，金融市場中包含了很多不確定因素，也可能出現一些不穩定的情況，同時金融市場的持續發展與投資理財產品的多元化讓家庭投資活動面臨著更加復雜的環境。因為一般的家庭投資者對于投資理財相關知識儲備不是非常豐富，不能夠準確判定金融市場情況，在投資過程中不具備科學性，容易盲目進行決策，對家庭資金的安全產生了較大隱患，所以未來必然會有越來越多家庭投資者開始主動學習了解金融相關知識，增強投資意識。因此我國家庭投資者市場判斷能力會得以持續提升，家庭投資理財抗風險能力也將持續提升。

4 結語

綜上所述，投資理財在我國存在著廣闊的發展空間。隨著國家金融市場的完善和投資理財業務的規范化，相信投資理財會走入更多的居民家庭中，成為人們日常經濟活動的一個重要組成部分。而當今的理財市場現狀也表明，投資理財活動在現代家庭中已經成為關注的重心，很多家庭開始慢慢提升投資金額，為自己獲取最有利的經濟保障。對國家來說，則促進了社會資金總量的增加。因此，鼓勵各個家庭結合自身實際情況，科學選擇理財方式，是成為未來的一個重要發展方向。

[1]中國人民銀行網站.央行2018年第二季度城鎮儲戶問卷調查報告.http://www.financialnews.com.cn/sj_142/hysj/201806/t20180615_140316.html2018-10-20.

[2]騰訊金融科技智庫聯合深圳大學會計與財務研究所.親子財商教育：國際比較與中國啟示.http://www.sohu.com/a/254506275_10 0132466.2018-10-21.

[3]百度財經.怎樣合理的選擇投資組合.https://jingyan.baidu.co m/article/93f9803f311dbfe0e56f554e.html.2018-7-20.