對河北省小微企業(yè)融資困境的思考

(中國人民銀行東光縣支行 河北 滄州 061600)

小微企業(yè)是小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式企業(yè)以及個體工商戶的統(tǒng)稱。[1]小微企業(yè)在發(fā)展過程中，由于自身規(guī)模的限制，自己的需求很難得到有效緩解，近年來，河北省每年新增的小微企業(yè)數(shù)量超過30%，但小微企業(yè)整體的經(jīng)營時間卻在下降，據(jù)統(tǒng)計，有超過55%以上的小微企業(yè)因為資金鏈斷裂而夭折。因此，本文將結(jié)合河北省小微企業(yè)的融資問題及原因，嘗試尋找出一些切實可行的對策與建議，以供參考。

一、河北省小微企業(yè)融資現(xiàn)狀

(一)資金狀況普遍緊張。據(jù)統(tǒng)計，截止到2019年底，河北省僅有24.03%的小微企業(yè)經(jīng)營時間超過十年，經(jīng)營時間普遍偏短，處于三年以內(nèi)危險生存期的小微企業(yè)將近五分之一。半數(shù)以上的企業(yè)主表示人工成本、原材料價格、租金、稅負(fù)、借貸成本等均在逐漸提升，經(jīng)營壓力不斷增大，49.65%的企業(yè)主表示在融資上存在問題。在當(dāng)前疫情的壓力下，河北省小微企業(yè)有將近15%處于生死邊緣，有將近40%的小微企業(yè)主表示希望國家能出臺相應(yīng)政策切實改善融資環(huán)境。

(二)融資結(jié)構(gòu)較為單一。據(jù)統(tǒng)計，銀行類金融機構(gòu)是小微企業(yè)首選的融資對象，其次是小額信貸公司，其中銀行貸款占比高達(dá)87.95%。但是小微企業(yè)并未受到銀行青睞，相比較而言銀行大多更加側(cè)重于各方面能力更優(yōu)秀的國有企業(yè)和大中型企業(yè)。同時，相較于可以選擇使用發(fā)放債券和發(fā)行股票等多種方式獲取資金支持的大中型企業(yè)而言，小微企業(yè)的融資方法相對單一，抗風(fēng)險能力較低。

二、河北省小微企業(yè)融資存在的問題

(一)財務(wù)制度不夠完善。河北省小微企業(yè)多以家族式企業(yè)為主，往往由企業(yè)主一人掌握所有經(jīng)營權(quán)，多注重產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷售，而忽略了財務(wù)管理在資源配置和企業(yè)發(fā)展中的重要作用，使得企業(yè)相關(guān)的財務(wù)制度不夠完善，甚至沒有相應(yīng)的內(nèi)控制度，同時由于財務(wù)人員專業(yè)知識相對匱乏，很難及時為管理者提供專業(yè)的財務(wù)信息，使得企業(yè)資金使用率降低、周轉(zhuǎn)困難，影響并制約著企業(yè)的持續(xù)發(fā)展。此外，小微企業(yè)往往忽視對企業(yè)信用信息的積累與披露，且收益多直接用于分配，使得企業(yè)缺乏內(nèi)源融資資金。再次，實體經(jīng)濟(jì)小微企業(yè)普遍存在應(yīng)收賬款拖欠問題，導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)資金流動性差的問題。

(二)融資渠道較為狹窄。與全國大多數(shù)小微企業(yè)一致，河北省小微企業(yè)缺乏多元化的融資方式，在出現(xiàn)資金需求時往往最先從企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行融資，而銀行類金融機構(gòu)是小微企業(yè)首選的外源性融資對象，但銀行為了規(guī)避風(fēng)險通常貸款期限較短，且對小微企業(yè)貸款的條件相對較高，對于大部分小微企業(yè)而言能及時獲得貸款的機會很少。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，發(fā)行股票、發(fā)放債券已成為普遍的融資方式，然而這些融資方式更多地傾向于財政實力雄厚、經(jīng)營發(fā)展?fàn)顩r優(yōu)良的大中型企業(yè)，對大多數(shù)小微企業(yè)而言卻很難實現(xiàn)。

(三)融資成本相對較高。為融資付出較高的費用與較多的精力是一直困擾小微企業(yè)的難點問題，與大中型企業(yè)相比，小微企業(yè)在貸款過程中難以受到銀行重視，往往無法享受優(yōu)惠利率、授信支持等多種優(yōu)惠政策，反而還要支付相對更多的利息。目前，商業(yè)銀行發(fā)放給小微企業(yè)的貸款形式主要是抵押和擔(dān)保，然而這兩種貸款形式手續(xù)相對煩瑣，資產(chǎn)評估費、擔(dān)保手續(xù)費等額外貸款費用還需要企業(yè)自行承擔(dān)。

(四)政府扶持力度不足。為破解小微在企業(yè)發(fā)展過程中面臨的融資困境，河北省人民政府從多個方面入手出臺了相關(guān)的扶持政策，然而在實際執(zhí)行中，地方政府通常更側(cè)重于對地方經(jīng)濟(jì)增長有重要影響、能提供更多稅收的大項目、大投資，在宏觀經(jīng)濟(jì)指導(dǎo)上，則是給予了重點行業(yè)、重點更多的關(guān)注，而無法對其它的小微企業(yè)提起重視，導(dǎo)致這些邊緣地帶的小微企業(yè)進(jìn)退維谷。此外，對小微企業(yè)的扶持政策有待進(jìn)一步完善，一是我國在小微企業(yè)融資方面的法律法規(guī)不夠完善，只是針對行業(yè)結(jié)構(gòu)、所有制等分別制定了相關(guān)的政策條款，缺乏完整性和系統(tǒng)性；二是當(dāng)前各項扶持政策之間難以形成合力，整體的政策效應(yīng)無法充分發(fā)揮；三是在公共服務(wù)上，政府未能給予小微企業(yè)及時、有效的技術(shù)能力培訓(xùn)，很多小微企業(yè)主在知識產(chǎn)權(quán)融資、存貨融資等新型融資方式上尚存在空白。

三、破除小微企業(yè)融資困境的幾點建議

(一)提升企業(yè)管理水平。小微企業(yè)首先應(yīng)從自身出發(fā)，緊密結(jié)合當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢，時刻關(guān)注行業(yè)特點，引進(jìn)管理人才，探索適合自己的發(fā)展管理模式，強化核心競爭力和管理水平提升，并逐步完善財務(wù)制度和相關(guān)的信息披露制度，累積企業(yè)信用，吸引銀行等外部融資機構(gòu)。一是要改善企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，規(guī)范企業(yè)的財務(wù)制度，確保會計信息的準(zhǔn)確性、真實性與完整性，切實提升企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營與財務(wù)信息的透明度；二是著力培養(yǎng)信用管理人員，依據(jù)自身銷售、經(jīng)營的特點逐步設(shè)立相適應(yīng)的信用管理體系，在降低銷售風(fēng)險的同時提升企業(yè)信用等級；三是將創(chuàng)新融入到實際經(jīng)營中，逐步促進(jìn)產(chǎn)品與服務(wù)向中高端發(fā)展，推動企業(yè)向國家產(chǎn)業(yè)政策和信貸政策支持的方向發(fā)展，主動爭取政策性資金與信貸支持。

(二)逐步拓展融資渠道。政府應(yīng)不斷完善資本市場，鼓勵和支持小微企業(yè)嘗試股票、債券等多樣化的融資形式，為有條件的小微企業(yè)提供發(fā)行股票的平臺，發(fā)展創(chuàng)業(yè)板市場，推進(jìn)債券發(fā)行審核機制的建設(shè)，推動債券信用擔(dān)保體系建設(shè)，為經(jīng)營狀況良好、有償貸能力的小微企業(yè)發(fā)行債券剔除障礙。同時借助互聯(lián)網(wǎng)與大數(shù)據(jù)優(yōu)勢，推動新型融資平臺的建設(shè)，為小微企業(yè)提供一個相對公平的融資環(huán)境。

(三)推進(jìn)信貸機制改革。構(gòu)建豐富、有層次的間接融資體系對小微企業(yè)的健康、快速發(fā)展有著至關(guān)重要的作用，金融機構(gòu)應(yīng)認(rèn)真貫徹落實支持中小微企業(yè)的相關(guān)政策法規(guī)，將信貸重心向小微企業(yè)偏移，給與小微企業(yè)更加的貸款機會。建議金融機構(gòu)有針對性地研發(fā)金融產(chǎn)品，創(chuàng)新服務(wù)模式，為小微企業(yè)提供強有力的保障，一是減少對抵押擔(dān)保的過度依賴，適當(dāng)放寬小微企業(yè)審批權(quán)限，依據(jù)小微企業(yè)優(yōu)質(zhì)的工商稅務(wù)評級等，進(jìn)一步推廣銀稅合作、流水貸與小額信用貸款等貸款產(chǎn)品，合理提升信用貸款比重；二是對不同行業(yè)類別的小微企業(yè)實施專項的信貸扶持，例如轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)抵押觀念，為科創(chuàng)型企業(yè)提供知識產(chǎn)權(quán)等方面的抵質(zhì)押貸款，進(jìn)一步提升小微企業(yè)首貸獲取率；三是針對小微企業(yè)貸款金額小、次數(shù)多的特點制定相應(yīng)的收費標(biāo)準(zhǔn)，剔除不合理的服務(wù)費用與服務(wù)條款，采取差異化的服務(wù)措施，在便利小微企業(yè)融資的同時切實降低貸款成本。

(四)政府加大扶持力度。河北省政府應(yīng)提高對小微企業(yè)的關(guān)注，在政策與管理上應(yīng)給予小微企業(yè)與大中型企業(yè)同等的地位。一是推進(jìn)減稅降費等各項優(yōu)惠政策的落實，助力小微企業(yè)發(fā)展；二是結(jié)合河北省當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢，有針對性地對小微企業(yè)提供扶持；三是建立政府、銀行、企業(yè)等多部門之間的溝通協(xié)調(diào)機制，梳理各項政策要點，助推各項優(yōu)惠政策協(xié)同發(fā)力，并持續(xù)跟蹤政策落實成效，提升整體的政策實施效果；三是為小微企業(yè)提供信貸支持的金融機構(gòu)提供必要的風(fēng)險補償，督促其提高針對小微企業(yè)的循環(huán)貸、快捷貸、微貸通、動產(chǎn)質(zhì)押等特色金融產(chǎn)品的利用率，同時為金融機構(gòu)提供創(chuàng)新的環(huán)境，引導(dǎo)其加強對小微企業(yè)的關(guān)注；四是加快服務(wù)體系的建設(shè)，鼓勵發(fā)展能為小微企業(yè)提供服務(wù)的專業(yè)型機構(gòu)，指引其給予小微企業(yè)提供政策培訓(xùn)、信息交流、法律援助等多樣型服務(wù)。