正帆科技(688596) 申購代碼787596 申購日期8.10

發行概覽：本次募集資金扣除發行費用后，擬全部用于公司主營業務相關的項目，具體項目如下：新能源、新光源、半導體行業關鍵配套裝備和工藝開發配套生產力提升項目、超高純砷化氫、磷化氫擴產及辦公樓（含研發實驗室）建設項目、補充流動資金。

基本面介紹：正帆科技是一家致力于為泛半導體、光纖通信、醫藥制造等行業客戶提供工藝介質和工藝環境綜合解決方案的高新技術企業。正帆科技的主營業務包括：（1）氣體化學品供應系統的設計、生產、安裝及配套服務;（2）高純特種氣體的生產、銷售;（3）潔凈廠房配套系統的設計、施工。報告期內，公司累計為數百家客戶提供產品與服務，掌握了介質供應系統微污染控制、流體系統設計與模擬仿真、高純材料合成與分離提純等關鍵技術，擁有25項發明專利，參與了7項國家和行業標準的編寫。

核心競爭力：公司是國內較早開展工藝介質供應系統業務的企業之一，具備深厚的技術底蘊。沿著我國先進制造業的發展方向，公司針對客戶需求的演變，迭代出符合客戶工況要求的產品，并實現整體系統功能的優化。經過長期的研發與投入，公司形成了六大核心技術，分別為介質供應系統微污染控制、流體系統設計與模擬仿真、生命安全保障與工藝監控、高純材料合成與分離提純、材料成分分析與痕量檢測、關鍵工藝材料再生與循環，助力公司在工藝介質供應系統以及高純特種氣體業務中維持市場競爭力，同時也為新業務的布局奠定基礎。

公司在上海閔行、上海松江以及江蘇姜堰設立了高純供應設備的制造基地，擁有高標準的潔凈車間，設置了不同潔凈等級的生產區域，其中100級潔凈室用于超高純組件的焊接和面板組裝，1，000級潔凈室用于氣密性測試和純度測試，10，000級潔凈室用于系統總裝和整機檢查。制造中心配備了智能物料調度系統、無紙化作業系統、管道自動切割設備、全自動焊接設備以及精密檢測儀器，同時結合公司自有的標準作業程序以及問題追溯機制，有效保障了設備制造的效率，在為客戶縮短交貨周期的同時提升設備的性價比。

募投項目匹配性：公司通過本次募集資金投資項目，相關科技成果將會持續在公司的主要產品中釋放，通過募集資金投資項目實現大規模生產和銷售，推動公司高純特種氣體產品收入的增加，改善公司目前的業務結構。

風險因素：技術風險、經營風險、內控風險、財務風險、行政處罰風險、實際控制人持股比例較低的風險、發行失敗的風險。（數據截至8月7日）