翔豐華(300890) 申購代碼300890 申購日期9.8

??發行概覽：公司本次擬向社會公開發行人民幣普通股（A股）不超過2，500萬股，公司將根據項目建設進度，將本次公開發行人民幣普通股（A股）所募集資金投資于30，000噸高端石墨負極材料生產基地建設項目。

基本面介紹：翔豐華主要從事鋰電池負極材料的研發、生產和銷售，是國內先進的鋰電池負極材料供應商，主要產品可分為天然石墨和人造石墨兩大類，產品應用于包括動力（電動交通工具，如新能源汽車、電動自行車等）、3C消費電子和工業儲能等鋰電池領域。

核心競爭力：經過多年不懈努力，相對于同行業可比公司，在鋰電池負極材料領域，翔豐華形成了較為完備的產品線，天然石墨與人造石墨均擁有了行業領先的制備技術，掌握了核心技術，開發的高能量密度、低膨脹、長循環等特性的天然和人造石墨產品均獲得下游動力鋰電龍頭廠商的高度認可。公司自主研發、實施了鋰電池低溫低成本石墨負極材料的研究和產業化項目，是公司基于自身技術團隊的開拓性研究，針對動力電池及便攜電子領域亟待解決的低溫下高安全性、高循環壽命、高比容量負極材料的市場需求研究開發的一種新型負極材料解決方案。

依托于對上游原材料供應的嚴格把關、領先的技術創新能力及嚴格的質量管控體系，翔豐華石墨材料產品質量及性能一直處于行業領先水平。憑借性能優異、品質穩定、種類豐富的產品和多年來不懈地努力經營，翔豐華已積累了一大批優質、穩定的客戶資源，包括比亞迪（002594）、LG化學、寧德時代（300750）、鵬輝能源（300438）、南都電源（300068）、贛峰鋰業（002460）、多氟多（002407）、卡耐新能源、孚能科技、國軒高科（002074）等30多家客戶，穩定優質的客戶資源也為公司不斷開發新產品、擴增產能提供了強大需求動力。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目主要圍繞擴大石墨負極材料產能，進一步提升研發能力、做大做強石墨負極材料主業、增強公司可持續發展能力和持續盈利能力展開。本次募集資金投資項目為30，000噸高端石墨負極材料生產基地建設項目。隨著本次募集資金投資項目的建成投運，公司的天然石墨和人造石墨的產能規模將顯著增加，研發能力得到進一步提升，有利于提升公司市場占有率水平和品牌影響力，并為未來業務發展培養技術專業人才，進一步提升公司整體競爭力。

風險因素：政策風險、技術風險、經營風險、財務風險、法律風險、內控風險、其他風險。

（數據截至9月4日）