科思科技(688788) 申購代碼787788 申購日期10.9

發行概覽：本次發行股票募集資金扣除發行費用后，按輕重緩急依次投資于以下項目：軍用電子信息裝備生產基地建設項目、研發技術中心建設項目、補充流動資金項目。

基本面介紹：公司主要從事軍用電子信息裝備及相關模塊的研發、生產和銷售。在國防信息化建設中，公司參與了指揮控制信息處理系統、軍用雷達信息處理系統、軍用模擬訓練系統、火力控制系統、反坦克導彈武器系統、偵察系統等軍用裝備系統的研制，主要產品為指揮控制信息處理設備、軟件雷達信息處理設備、便攜式無線指揮終端、其他信息處理終端及專用模塊等一系列信息化裝備，應用領域涉及指揮控制、通信、偵察、情報、防化、測繪、電子對抗、氣象等，廣泛覆蓋陸軍各兵種，并已進入空軍、火箭軍等幾大軍種。

核心競爭力：公司所處軍工電子信息行業是人才密集型和技術密集型行業，人才和技術是行業競爭中極為重要的競爭要素。在多年的發展過程中，公司積累了豐富的研發經驗，打造出一支強大的研發人才團隊，具備了突出的研發設計能力。截至2019年末，公司研發人員253人，占公司員工總數的51.95%，占比較高。公司研發團隊主要成員具備國內外領先的信息技術領域企業或各大軍工研究院所的工作背景，具備電子信息裝備領域相關的硬件、軟件、通信設計等方面的研發經驗和軍方項目經驗。

由于軍工電子信息行業資質、技術壁壘較高，且基于穩定性、可靠性、保障性等考慮，軍用電子信息裝備一般均由原研制、定型廠商保障后續生產供應，整機一旦定型即具有較強的路徑依賴性，更換需履行的程序較為復雜、時間較長。此外，軍隊對軍事裝備的技術穩定性和國防體系安全性有較高要求，因而軍品客戶對供應商有黏性特征。公司在已經批量生產的指揮控制信息處理設備、軟件雷達信息處理設備、其他信息處理終端及專用模塊等領域，具有先發優勢。

募投項目匹配性：公司本次募集資金投資項目均圍繞現有主營業務開展，符合國家產業政策的導向，募集資金投資項目的實施是穩步推進公司發展規劃的重要舉措，有利于提高生產能力、提升技術研發能力和自主創新能力、引進行業內優秀人才、拓展產品應用領域、擴大業務規模和增強持續盈利能力，從而進一步提高公司的市場競爭力。

風險因素：技術風險、經營風險、財務風險、募投項目風險、其他風險。

（數據截至9月30日）