后疫情時代滄州科技型中小企業融資問題及對策研究①

1 中小型企業融資概念及方式

1.1 融資概念

嚴格來說，融資是指根據公司自身的生產和經營狀況、財務狀況及未來的戰略發展需要，根據科學的預測和決策方法，在某些渠道進行投資。從債權人那里籌集資金和安排資本以滿足生產和公司運營。

1.2 融資方式

融資可分為長、短期融資。長期融資是指超過一年的融資，短期融資是指少于一年的融資。當然，沒有確定融資時間的單一標準，并且不同的公司可能會根據發展狀況和內部會計方法針對不同的融資周期制定分類標準。

內部和外部融資是中國公司融資的主要形式。對《工作人員條例》、籌資期限、監測和其他索賠所使用的不同籌資方法進行綜合比較，可以看出內部融資與外部融資在融資方式上存在較大差異。對于中小企業來說，每個企業都有其特定的情況，融資方式的選擇應根據自身的實際情況而定。在比較的過程中，可以更好地了解內部融資和外部融資各自的優缺點，以便可以利用自身的優勢避免劣勢，并選擇適合企業發展的融資方式。

2 后疫情時代滄州科技型中小企業融資現狀

中小型企業對國民經濟的貢獻日益增加，成為國家經濟發展的重要引擎和市場經濟改革的主要引擎之一。中小企業是中國經濟發展的新增長點和新投資對象，但中國民營中小企業長期以來一直面臨嚴重的財務困難。與大型企業相比，中小企業在獲取資金方面面臨更大的困難。作為地方中小企業的滄州科技型中小企業也不例外。在后疫情時代，地方經濟的發展受到了一定的制約，中小企業的發展乃至生存舉步維艱。滄州的中小企業有一些融資渠道，但是并不穩定。目前，中小企業主要依靠銀行貸款，與初期相比變化不大，占企業獲得外部融資的70%以上。風險投資基金、農村合作社和貸款僅為2%～5%，而構成其他公司資金的項目所占比例從初期的6.83%，增加到14.29%。從側面也表明，滄州中小企業融資處理制度并不完善。一方面，中小企業獲得融資的渠道較少；另一方面，地方政府沒有合適的中小企業信用評級體系，這使得中小企業更難獲得融資。

3 滄州科技型中小企業融資存在問題

3.1 一種間接融資方式，主要是銀行貸款

間接融資不僅適用于銀行貸款，還包括匯票貼現、融資租賃和其他方法。但是，在這些間接融資方式中，中國商業信貸和本票市場仍處于起步階段，其發展還很滯后，特別是中小型企業很難通過貼現票據來尋求融資。由于經濟制度的落后、企業家的思想觀念，以及疫情影響等多種原因，中小企業融資額很小。由于服務種類繁多，手續簡便，銀行貸款已成為中小企業獲得外部融資的主要手段。

3.2 銀行貸款的地區差異很大

就國有銀行的新貸款而言，中小企業獲得貸款的比例下降。滄州中小企業的發展是極其不平衡的，東部比較發達，而中西部相對落后。中小企業的間接融資有很大不同，東部地區的中小企業比較發達，有更好的業務質量，銀行愿意為它們提供融資；部分地區的中小企業由于發展緩慢且質量低下，獲得銀行貸款非常困難。

3.3 銀行間接融資困難，間接融資額小

近年來，隨著滄州經濟的持續健康穩定發展，地方政府經濟各個部門對資金的需求急劇增加。如何利用有限資源確保中小型企業的發展，向國有商業銀行貸款就成為一種選擇。一方面是大型企業和大型項目，另一方面是消費信貸，因此，新貸款主要集中在基礎設施和技術項目上，而面向中小企業的貸款正在減少。因而中小型企業要比國有資產集中的國有企業更難獲得貸款。私營部門在國有銀行總資金中所占的比例很小，這嚴重限制了私營經濟的發展，限制了私營經濟在國民經濟中重要作用的發揮。

4 后疫情時代滄州中小型企業融資困難原因分析

4.1 財務制度不健全

財務管理系統在現代企業管理中起著重要的作用。對于那些努力實現利潤最大化的公司來說，控制成本無疑是至關重要的，而一個健康的金融體系是控制成本和增加利潤的關鍵。在滄州的中小企業中，很大一部分是私營企業。 大多數投資者不是專業的金融人士，他們主要關心的是商業技巧，往往僅根據業務判斷做出決策，并沒有全面的財務管理概念。

4.2 信用制度缺失

貸款是信貸業務系統的基礎。信貸業務系統的一個關鍵特征是它們基于對活動用戶的完全信任以及所有權和商業財產使用的分離。考慮到現代商業系統最典型的組織形式——股份公司的股東，許多分散的小資產通過投資和股東轉移到公司的管理用戶，從而創造了獨立的公司財產。現代企業的組織領導者依靠公司貸款來支持公司資產開展自己的業務。換句話說，信貸業務系統基于完全信任。商業信用可以反映企業的價值信用，宣傳企業的最高利益，企業的信用損失具有嚴重的后果。根據商務部的數據，由于缺乏信貸，直接和間接的經濟損失每年超過數億美元，對中小企業的發展造成嚴重影響。滄州的中小企業在運營過程中經常破產，成本問題和公司欺詐行為對中小企業貸款產生了嚴重影響。從短期來看，這些不可預見的情況將為企業帶來一些好處，但從長遠來看，它們可能會對中小企業的生存和發展產生嚴重影響。尤其是后疫情時代經濟發展頗為艱難的情況下，這種信用方面的考量尤為凸顯。

5 后疫情時代滄州科技型中小企業融資體系構建

5.1 科技型中小企業與銀行達成合作

為了成功維持銀行與中小企業之間的長期穩定關系，必須滿足以下條件：首先，銀行與企業之間的現有債務對債務比率必須正常，并且銀行沒有大量停滯的公司貸款；其次，銀行應確保滿足企業的財務需求，特別是當企業在困難或危機中掙扎時，有義務挽救它們；再次，這種救援的內在動機是由于銀行的切身利益，因為大量貸款已投資于公司；最后，銀行能夠有效地為公司融資并監督內部人員。從這些條件得出，建立長期的銀行與企業之間的關系是銀行與企業之間相互作用的結果。

(1)中小企業應提高信用意識，樹立良好的還款信譽。由于規模有限，客觀地說，與大公司相比，中小企業處于不利的競爭地位。這使得其獲得融資變得困難，但這并不意味著中小企業必須放棄自己的主觀努力，等待資金松動，銀行將自動向中小企業投資。中小企業必須認識到，與銀行建立長期關系是將來獲得銀行貸款的前提。因此，中小企業必須選擇合適的收款銀行，并避免開設多個賬戶。同時，為提高信用意識，提高資金使用效率，要堅持“借貸還貸，不難借貸”的信用準則，積極向銀行披露有關信息，為公司樹立良好信譽，贏得銀行的信任和支持。

(2)商業銀行需要改變觀念，在合作銀行與企業之間建立互利關系。企業是國民經濟的基礎——絕大多數企業是中小企業，這是國民經濟的基礎和經濟的新增長點。銀行需要改變觀念，將中小型企業真正視為國內經濟大家庭的一員，除了重點支持大型國有企業，銀行還應提供大量信貸以支持潛在的中小型企業。幫助他們從小到大，加快技術進步和結構調整，發展為“小而專，小而精致，小而完美，小而新”的優質企業，并在市場經濟中獲得比較優勢。

5.2 銀行(國有)需要做出改變

(1)概念創新。消除“所有權”的歧視，真正將運營效率作為行為準則，并擺脫對企業規模和所有權標準的誤解。合法地支持中小企業的融資需求，遵守公平、正義和公平的原則，按照信用評估標準，逐步提高中小企業貸款的投資率，調整信貸政策，為中小企業創造公平的信貸條件。

(2)制度創新。改革現行的貸款審批程序，以改變中小企業信貸審批過度集中的狀況，以銀行或總行為基礎的一些高質量客戶和中小企業的貸款審批充分分散，可以采用信貸優先評估體系。適應中小企業資金的“緊急性和高頻率”特征，建立合理的制度安排，為中小企業建立適當的貸款系統、政策和程序，并將其納入年度批發和零售貸款計劃。將建立適當的激勵機制和約束機制，以增加對中小企業的零售貸款份額，防止信貸風險，并提高向中小企業貸款的資本效率，建立員工培訓制度，消除中小企業的“信用恐懼”或“避免貸款”現象，提高中小企業應對信用風險的能力。從技術上消除“懼怕貸款”或“厭惡貸款”的現象。

(3)業務創新。第一是貸款行業的創新。例如，利用國外的經驗，商業銀行可以靈活地為不同發展階段的中小企業提供短期、中期和長期貸款，過渡性貸款和循環利用貸款，并供其選擇；逐步增加庫存和應收款作為中小企業貸款等的抵押。第二是服務創新。國有商業銀行在加強應對金融風險的前提下，為中小企業發展提供全面的金融服務，包括利用資金和聲譽優勢來結算、交換、轉移和管理中小企業的財務。在咨詢和評估、資產結算和資本驗證方面提供較大的支持；利用廣泛的銀行機構網絡、信息才智和人才為中小企業提供產品信息咨詢服務、市場融資、新技術的推廣和應用以及運營管理；參與中小企業的重組和改組，實現通過企業改組和資產重組來激活銀行貸款和支持中小企業發展的雙重目標。

6 結語

本文提出的解決中小企業財務困難的制度創新只是一種刺激手段，它的建議和效果是有限的。因此，后續研究不僅要在理論上更具探索性和創新性，更重要的是要將理論與實踐相結合，為中小企業提供實際幫助，有效解決中小企業融資難問題，為中小企業發展提供資金保證。