中日韓自由貿易協定框架下中日雙邊貿易前景預測

褚婷婷，郎麗華，胡 睿

(首都經濟貿易大學 經濟學院，北京 100070)

一、問題提出

2020年，受新冠肺炎疫情的影響，全球經濟衰退壓力增大，外部環境的惡化及被放大的政策不確定性使全球貿易受到了較大沖擊。在此背景下，內外貿“雙循環”和高質量發展成為中國后疫情時期發展的新格局，其中外貿潛力的持續釋放是重點。《2021年國務院政府工作報告》強調，要“深化多雙邊和區域經濟合作”“實行高水平對外開放，促進外貿外資穩中提質”，其中加速中日韓自由貿易協定(FTA)談判進程成為關鍵著力點。

中日韓FTA設想最初是由國外學者提出，并加以理論證明，基于文化認同、經濟基礎以及產業結構等因素成立中日韓FTA在貿易、政治等領域均具備較高的可行性，是三國重要的經濟貿易發展機遇[1-3]。并且，建立中日韓FTA是順應區域經濟一體化趨勢的重要舉措，特別是在美國貿易保護主義政策呈長期態勢的背景下，這不僅是能夠解決經濟合作爭端[4]、避免貿易保護帶來的損失[5]、爭取對外談判籌碼、維護區域經濟共同利益的有效途徑[6]，更能在疫情時期為全球經濟貿易復蘇提供新動力。

截至2019年12月，中日韓FTA談判已完成十六輪，目前還在持續推進。現階段，中日韓FTA簽訂受阻的內在因素主要在于三方在謀求國家利益最大化過程中的產業發展方向沖突，這種沖突在中日經貿往來中表現得尤為突出。主要原因在于，近年來中日產業結構差距有所縮小，雖然日本相較于中國具備貿易結構上的靜態絕對優勢，但在動態演變過程中有弱化趨勢。若將這些問題置于自貿區談判進程，主要表現為日本希望打開中國汽車、精密電子產品等該國優勢產業市場，而中國以謀求國內制造業平穩轉型升級為制定貿易政策的重要考量，因此對于開放這些領域仍有較多顧慮。與此同時，日本對農產品、紡織品等勞動密集型制造業開放一向敏感且謹慎，而這恰好是中國出口的比較優勢所在。

基于此，特別是在中韓已完成FTA建立及實施的情況下，預測以關稅優惠為代表的中日韓FTA簽訂為中日雙邊帶來的貿易效應，厘清以出口規模、出口產品種類即出口二元邊際為重點的中日雙邊貿易增長機制及福利來源，分析對勞動、資本、技術不同要素密集型制造業行業出口的影響差異，是穩步推進中日韓FTA的必要條件，也可以為中日韓FTA框架下中日兩方貿易政策調整及應對策略提供參考依據。

二、文獻綜述

對FTA的貿易效應研究大致分為“事前預測”和“事后評估”兩類，已有研究利用不同模型及方法分析了FTA對宏觀、微觀貿易流量的影響。基于宏觀視角，王亮等(2019)利用一般均衡模型(CGE)，分析了在“一帶一路”倡議下中國與中亞五國農產品雙邊自貿區建設的發展前景，認為此政策能夠促進中亞各國農業貿易與經濟增長[7]；楊慧瀛和黃靖翔(2020)以全球貿易分析模型(GTAP)為工具，模擬分析了中國與歐亞經濟聯盟建立FTA的經濟效應，認為FTA將給雙邊貿易帶來積極影響，其中關稅壁壘降低對中國貿易的正向激勵作用更為顯著[8]；李博英(2020)運用貿易引力模型，檢驗了中韓FTA對中韓農產品貿易的影響，認為FTA對中韓農產品貿易發揮了積極的作用，其中關稅和非關稅壁壘降低是其主要影響因素[9]。基于微觀視角，劉祥霞等(2016)以異質性企業貿易理論分解的出口二元邊際為分析框架，實證研究發現FTA對中國制造業出口二元邊際增長具有正向影響，但以集約邊際為主導[10]；還有學者以出口三元邊際為貿易指標，實證研究發現中韓FTA對中韓雙邊貿易有積極影響，但對中國對韓國出口的價格邊際影響不顯著[11-12]。綜上，基于宏觀出口規模、微觀出口二元邊際及三元邊際等多視角，運用CGE、GTAP、貿易引力等模型及方法，已有研究普遍認為FTA具有顯著正向的貿易效應。

宏觀視角下，貿易增長通常被認為是來自比較優勢、規模報酬遞增與產品多樣性，從而忽略了貿易活動參與主體特質等微觀重要因素[13]。梅利茲(Melitz，2003)將微觀的企業異質性納入考量，將出口增長分解為集約邊際擴張與廣延邊際擴張，實證分析發現降低貿易成本有助于改善一國出口的二元邊際[14]；并且，通過二元邊際對貿易進行分解，有助于理解不同貿易模式下的貿易增長機制，是評價、估計FTA貿易效應的重要手段[15]。具體來看，不同邊際擴張的貿易效應不同。至于集約邊際，芬斯特拉和基(Feenstra & Kee，2004)認為，若貿易增長依賴于集約邊際擴張，可能意味著出口集中度較高，更容易受到外部沖擊及貿易條件惡化，甚至發生貧困化增長[16]；還有學者以中國為實例驗證了此觀點，認為集約邊際擴張雖能在短期為中國帶來巨大的貿易利益，但不可持續且風險較大，并指出出口廣延邊際的增長不僅可以避免上述問題，還可以促進生產率水平的提高[17-18]。至于廣延邊際，赫梅爾斯和克萊諾(Hummels & Klenow，2005)認為，出口廣延邊際擴大意味著該國生產結構多元化與貿易競爭力提升，貿易更可持續[19]；還有學者實證研究發現，多數大國簽訂貿易協定很可能促進本國出口廣延邊際增長，實現貿易可持續發展[20-21]。由此，以微觀視角下貿易分解的二元邊際為切入點，更能夠差異地分析FTA等貿易政策及安排對不同國家產生的不同的貿易效應。

多數學者基于貿易壁壘、產業結構互補等角度定性分析了建立中日韓FTA對三方的益處，只有少數學者實證預估了其貿易效應。錢進和王庭東(2017)利用GTAP模型，預測中日韓FTA對區域宏觀經濟及產業產出的影響，認為FTA能夠顯著增加各成員國的經濟總量、貿易規模，改善貿易條件與福利水平[22-23]。王伶(2017)采用GTAP模型，模擬分析了建立中日韓FTA的農產品貿易效應，認為中日韓FTA的關稅降低將產生巨大的貿易創造效應，將促進區域農產品貿易，其中對中韓農產品貿易創造效應較大[24]。然而，以微觀出口二元邊際為視角進行中日韓FTA貿易效應預測的研究較少，亟待補充。

綜上，中日韓FTA貿易效應評價的現有研究多基于宏觀視角的模擬預測，忽略了異質性微觀企業在經濟活動中的關鍵作用，缺乏其貿易增長機制與福利來源分析；且在中日韓FTA框架下針對中日雙邊貿易前景預測的研究較為缺乏。基于此，本文旨在以具有代表性的關稅優惠政策代表FTA，實證研究其對出口二元邊際的影響，以此為切入點與創新點，預測中日韓FTA框架下中日雙邊貿易的發展前景。

三、中日雙邊出口二元邊際的測算及分析

(一)測算方法

考慮不同種類貿易產品比重，本文借鑒赫梅爾斯和克萊諾[19]的研究計算中日雙邊出口二元邊際。以中國出口日本為例(日本出口中國的測算方法一致)，具體測算步驟如下：

集約邊際(IM)，即以中國出口日本的產品種類為集合，集合內中國對日本的出口額占世界對日本出口額的比重，可得：

(1)

其中，JC、JW分別代表日本進口中國、日本進口世界，考慮到可能有虛假出口等情況，以進口數據替代出口數據更加真實有效；i為產品種類，本文以HS編碼6分位產品為一個產品種類；K為產品種類集合；Trade為進口額(單位：美元)。

廣延邊際(EM)，即以中國出口日本產品種類為集合的對日本的世界出口額占世界對日本出口總額的比重。比重越大，出口產品種類重合度越高，說明出口產品種類多元化：

(2)

貿易比重(R)，即不考慮出口產品種類是否重合，為對日本的中國出口額占世界出口額的比重：

(3)

對式(3)的對數值進行一階差分，得到增長率g：

gR=gIM+gEM

(4)

集約邊際、廣延邊際的貢獻率π為：

πIM或EM=100×(gIM或EM/gR)%

(5)

(二)結果分析

采用HS2012編碼，共97章(HS-2分位，章序號77、98空缺)，5 206個HS-6分位貿易產品種類。因數據的可獲得性，樣本時間選擇為2014—2018年，數據來源于聯合國商品貿易統計數據庫(UN Comtrade Database)。利用式(1)—式(5)，可以計算中日雙邊整體、分行業、HS-2分位即章等出口二元邊際的發展趨勢、增長率及貢獻率，結果如表1和表2所示。

表1 中國對日本出口二元邊際數據

表2 日本對中國出口二元邊際數據

第一，2016年后，中日雙邊出口二元邊際及比重波動下降，均主要依靠廣延邊際擴張。與2014年相比，從貿易比重即總體來看，2018年中日雙邊貿易均實現增長。其中，中國對日本出口集約邊際減少、廣延邊際增加，貿易增長且主要依靠廣延邊際擴張；日本對中國出口實現了集約、廣延二元邊際的雙向增長，廣延邊際貢獻率為64.52%，貿易增長偏向依靠廣延邊際擴張。由2014—2018年全樣本時期中日雙邊貿易的變化趨勢(圖1)可知，2015年后中日雙邊出口廣延邊際波動下降，2016年后中日雙邊出口集約邊際波動下降，2016年后中日雙邊貿易比重下降。綜上，中日雙邊出口二元邊際及比重呈波動下降趨勢，亟須相關政策或激勵因素提振中日雙邊貿易。

圖1 中日雙邊出口二元邊際及貿易比重

第二，對比廣延邊際，日本更具有出口競爭力優勢，但有弱化趨勢。對比來看，中國對日本出口的集約邊際高于日本對中國出口的集約邊際，具有貿易規模優勢；日本對中國出口的廣延邊際高于中國對日本出口的廣延邊際，有競爭力優勢。但從廣延邊際的增長率來看，中國出口日本為10.75%，大于日本出口中國的1.00%，可見中國對日本出口競爭力提升較快，日本對中國出口競爭力優勢有弱化趨勢。

第三，中日制造業雙邊出口二元邊際及比重高于整體，波動趨勢一致。中日制造業雙邊出口二元邊際均高于中日雙邊整體出口二元邊際，說明中日制造業出口競爭力均強于本國其他行業(例如農業)。其貿易比重也高于中日雙邊整體貿易比重，說明制造業為中日雙邊貿易的主要行業領域。中日制造業雙邊出口二元邊際、貿易比重的波動趨勢與整體類似(圖2)。

圖2 中日制造業雙邊出口二元邊際及貿易比重

第四，中國資本密集型制造業對日本出口、日本技術密集型制造業對中國出口實現了二元邊際的雙向增長，勞動密集型、技術密集型制造業分別為中國、日本出口的優勢行業。與2014年相比，從不同要素密集型制造業來看，2018年中國資本密集型制造業對日本出口實現了集約、廣延二元邊際的雙向增長，貿易比重增加且依靠廣延邊際擴張，競爭力提升；對比資本、技術密集型制造業，中國勞動密集型制造業對日本出口貿易比重最大，為中國對日本出口的優勢行業，但比重下降說明中國利用勞動力成本優勢的勞動密集型制造業對日本出口競爭力有所弱化。2018年，日本勞動、資本、技術密集型制造業對中國出口均實現了廣延邊際的增加；其中，技術密集型制造業出口實現了集約、廣延二元邊際的雙向增長，貿易比重提升且依靠集約邊際擴張，且貿易比重最大，為日本對中國出口的優勢行業，但增加幅度較小，競爭力提升緩慢。

四、關稅對中日雙邊出口二元邊際影響的實證分析——貿易前景預測

(一)模型構建

因HS2012編碼章數較多，涉及多個行業，故采用行業、時點雙固定效應模型(FE)，并通過了F檢驗、豪斯曼(Hausman)檢驗。其中，采用懷特截面加權法(White cross-section)計算穩健標準誤(F-r)，來修正橫截面異方差及序列自相關問題。考慮到控制變量對應到HS-2分位行業可能產生的共線性問題，參考田聰穎和肖海峰(2018)[11]的研究方法，將其他影響因素均納入固定效應項。據此，構建計量模型如下：

yit=β0+β1Tariffit+μi+τt+εit

(6)

其中，y分別為出口集約邊際IM、出口廣延邊際EM、出口貿易比重R，Tariff為進口國的關稅水平；i為HS-2分位章序數，t為時點；β0為截距項，μ為行業固定效應項，τ為時點固定效應項，ε為隨機誤差。

(二)變量選取及數據來源

中日雙邊出口集約邊際、廣延邊際、貿易比重數據來自前文的計算結果。考慮到當下大量的貿易協定及貿易安排，絕對的關稅水平(稅率)已經不能顯示真正的關稅壁壘，而對比進口國從其他國家(世界)進口的關稅水平才能反映一國出口所面臨的關稅優惠或壁壘，因此以日本進口中國的關稅水平為例(中國進口日本的關稅水平計算方法相同)，將關稅水平設定如下：

(7)

其中，AHS為加權平均關稅稅率(1)加權平均關稅是指各國在HS-6分位的關稅稅率基礎上用進口量進行加權計算出各產品分類的關稅稅率，然后再對各國進行簡單平均計算得到世界平均關稅稅率。；JC、JW分別代表日本進口中國、日本進口世界。AHS數據來源于WITS數據庫，并參照WCO的產品部門分類標準，將數據細化至16類產品(2)主要包括動物、蔬菜、食品、礦產、石油、化學制品、塑料或橡膠、皮革、木制品、紡織服裝、鞋、石頭和玻璃、金屬制品、機電、交通和雜項，共計16類。，并與HS-2分位即章一一對應。

(三)實證結果分析

表3為關稅對中日雙邊出口二元邊際影響的實證結果。列(1)—列(3)中，中國對日本出口，關稅對集約邊際、貿易比重影響顯著為負，對廣延邊際影響不顯著。以關稅優惠為代表的中日韓FTA將顯著提升中國對日本出口的集約邊際及貿易比重，FTA給中國出口日本帶來的貿易效應將集中在集約邊際。列(4)—列(6)中，日本對中國出口，關稅對廣延邊際影響顯著為負，對集約邊際、貿易比重影響不顯著。以關稅優惠為代表的中日韓FTA將顯著提升日本對中國出口的廣延邊際，FTA帶來的貿易增長將集中在廣延邊際。

總體來看，建立與實施以關稅優惠為代表的中日韓FTA，對中日雙邊出口發展均有利。其中，中國對日本出口的貿易增長將來源于集約邊際即貿易規模；日本對中國出口的貿易增長將來源于廣延邊際即貿易產品種類，因此更富有出口競爭力，更易可持續。從競爭力、可持續角度來看，中日韓FTA的建立與實施對中日雙邊貿易中日本出口更為有利。

表3 關稅對中日雙邊出口二元邊際影響的實證結果

五、基于制造業的中日雙邊出口預測的異質性考察

作為中日雙邊貿易產品的主要行業，2018年制造業(3)HS2012編碼章節中，共有82章屬于制造業，加總數據計算得出。占日本進口中國總額的96.07%，占中國進口日本總額的99.45%，因此研究其關稅對出口二元邊際的影響是必要的，也是FTA框架下中日雙邊出口預測的異質性考察與穩健性檢驗。并且，勞動、資本、技術不同要素密集型制造業是當前中日貿易產業發展沖突的主要領域，因此考察FTA貿易效應的異質性，可以對FTA對不同行業出口的影響做出有效預判以及有針對性、差異化的應對策略。

(一)制造業的劃分、對應說明

根據制造業細分行業的名稱、特征、屬性等，參考盛斌(2002)的制造業與HS編碼對應標準[25]，參照2017年國民經濟行業分類(GB/T 4754—2017)，考慮數據的可獲得性、準確性等，將制造業細分行業進行劃分、對應，如表4所示。

表4 制造業細分行業分類說明

(二)基于制造業雙邊出口的實證結果

依據表4制造業的劃分、對應標準，表5為關稅對中日制造業雙邊出口二元邊際影響的實證結果。列(1)—列(3)中，中國制造業對日本出口，關稅對集約邊際、貿易比重影響顯著為負，與對總體出口的影響一致，結果穩健；但對廣延邊際影響顯著為正，與理論預期不符。依據異質性企業貿易理論[14]，貿易成本(關稅水平)上升，出口的生產率門檻提高，將對出口二元邊際有負向影響。但最近研究發現，門檻效應的放大將激勵企業進行技術創新，以克服貿易成本上升帶來的出口負面沖擊，此補償機制下的技術創新可能擴展出口產品的種類及范圍、提升出口產品質量，對廣延邊際有正向激勵作用[26]。對比影響系數大小(見表3)，以關稅優惠為代表的中日韓FTA將給中國制造業出口日本帶來的集約邊際即出口規模的貿易效應大于對總體的。

列(4)—列(6)中，日本制造業對中國出口，關稅對廣延邊際影響顯著為負，與對總體出口的影響結果一致，結果穩健。對比影響系數大小，以關稅優惠為代表的中日韓FTA將給日本制造業出口中國帶來的廣延邊際即出口產品種類的貿易效應小于對總體的。

表5 關稅對中日制造業雙邊出口二元邊際影響的實證結果

(三)不同要素密集型制造業雙邊出口預測的異質性考察

表6為關稅對中國不同要素密集型制造業對日本出口二元邊際影響的實證結果。其中，關稅對中國勞動、資本、技術密集型制造業對日本出口集約邊際影響均顯著為負；除了勞動密集型制造業，對其他兩類制造業廣延邊際影響均不顯著。以關稅優惠為代表的中日韓FTA將給中國不同要素密集型制造業對日本出口帶來的貿易效應均集中在集約邊際。對比其影響系數大小，技術密集型制造業為-24.980，遠遠大于資本密集型制造業的-2.384和勞動密集型制造業的-0.257。因此，中日韓FTA將對中國技術密集型制造業對日本出口帶來巨大的貿易規模創造效應。

表6 關稅對中國不同要素密集型制造業對日本出口二元邊際影響的實證結果

表7為關稅對日本不同要素密集型制造業對中國出口二元邊際影響的實證結果。其中，關稅對日本勞動密集型制造業對中國出口廣延邊際影響顯著為負，對日本資本密集型制造業對中國出口集約邊際影響顯著為正。以關稅優惠為代表的中日韓FTA將給日本勞動密集型制造業對中國出口帶來的貿易效應集中在廣延邊際，富有競爭力；而對日本資本密集型制造業對中國出口集約邊際即貿易規模有負向沖擊。

表7 關稅對日本不同要素密集型制造業對中國出口二元邊際影響的實證結果

總體來看，中日不同要素密集型制造業的雙邊出口，中日韓FTA對中國不同要素密集型制造業對日本出口均將帶來貿易規模的貿易效應，其中將對技術密集型制造業出口利好最大；對日本對中國出口利好將集中在勞動密集型制造業出口種類擴張的貿易效應。FTA對中日不同要素密集型制造業雙邊出口的異質性影響，與目前FTA談判進程中的中日產業開放、產業發展方向沖突不一致，中日韓FTA在中日不同產業的雙邊貿易中也具有較高的可行性與互利性。

六、結論及建議

基于HS2012編碼6分位的貿易產品種類，本文利用2014—2018年中日雙邊貿易數據測算了中日出口二元邊際，實證研究了關稅對出口二元邊際的影響，預測了以關稅優惠為代表的中日韓FTA框架下的中日雙邊貿易前景。研究結論為：一是2016年后，中日雙邊出口二元邊際及比重波動下降，均主要依靠廣延邊際擴張；對比廣延邊際，日本更具有出口競爭力優勢，但有弱化趨勢；中日制造業雙邊出口二元邊際及比重高于整體，波動趨勢一致；中國資本密集型制造業對日本出口、日本技術密集型制造業對中國出口實現了二元邊際的雙向增長和競爭力提升，而勞動密集型、技術密集型制造業分別為中國、日本出口的優勢行業。二是總體來看，以關稅優惠為代表的中日韓FTA對中日雙邊出口均有利；將提升中國對日本出口的集約邊際即貿易規模，將擴大日本對中國出口的廣延邊際即貿易產品種類；從競爭力、可持續角度來看，對日本出口更為有利。三是從制造業來看，中日韓FTA將為中日制造業雙邊出口帶來的貿易效應與總體一致；其中，對中國制造業出口的規模效應大于對總體的，對日本制造業出口的產品種類效應小于對總體的，補償式技術創新機制在中國制造業中較為明顯。四是從不同要素密集型制造業來看，中日韓FTA將對中國不同要素密集型制造業對日本出口均有集約邊際的貿易效應，其中將對技術密集型制造業出口帶來巨大潛力；將對日本勞動密集型制造業對中國出口有廣延邊際的貿易效應，對資本密集型制造業對中國出口有負向沖擊。五是對不同行業影響的異質性與中日韓FTA談判進程中的中日產業開放、產業發展沖突不一致，FTA對中日不同產業的雙邊貿易也具有較高的可行性與互利性。

據此，提出以下政策建議：一是積極推動中日韓FTA談判進程，爭取中日韓FTA的早日建立與實施，實現中日雙邊貿易的進一步發展，為疫情時期的全球經濟與貿易復蘇增添新動力。二是積極爭取FTA框架下的關稅優惠政策，以關稅效應實現對日本出口的增長。三是重點關注中日韓FTA框架下涉及技術密集型制造業的貿易政策及貿易安排，以促使FTA給中國技術密集型制造業帶來的貿易福利最大化。四是加大技術創新支持力度，提升中國出口的廣延邊際，避免FTA帶來的貿易效應對貿易條件有不利影響，實現可持續與高質量發展。五是以國內產業發展現狀、規劃、目標為依托，統籌全局，審時度勢，以更開放、更公平的產業策略促成中日韓FTA的達成，互利互惠。