財務(wù)分析如何為 企業(yè)經(jīng)營決策提供信息的研究

林聯(lián)鵬

（三明市物資集團有限公司，福建 三明 365000）

隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展，移動通信、大數(shù)據(jù)、云計算時代的來臨，在瞬息萬變的市場中，企業(yè)財務(wù)分析的重要性、時效性越來越顯突出。然而在目前，仍然有許多企業(yè)還沒有有效地利用財務(wù)分析為企業(yè)的發(fā)展做科學(xué)決策。為此，本文就財務(wù)分析為企業(yè)經(jīng)營決策提供參考時存在的不足和建議展開論述。

一、財務(wù)分析的基本內(nèi)容及方法

（一）財務(wù)分析的內(nèi)容

首先，財務(wù)分析是指以會計報表及其他相關(guān)資料為依據(jù)，從財務(wù)角度分析企業(yè)目前的經(jīng)營狀況；其次，預(yù)測企業(yè)未來的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，讓管理者對企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果有全面了解，使企業(yè)管理層能夠利用這些信息制定準確的經(jīng)營決策；最后，在實際操作中，主要從企業(yè)的運營能力、償債能力、盈利能力等幾個方面對企業(yè)進行綜合分析與評價。

（二）財務(wù)分析方法

財務(wù)分析常用的方法有趨勢分析法、比率分析法和因素分析法。趨勢分析法是把不同時期財務(wù)報告中的同一指標或比率進行比較，觀察其增減變動情況及變動幅度，總結(jié)其發(fā)展趨勢，預(yù)測其發(fā)展前景；比率分析法是把同一期財務(wù)報表上相關(guān)數(shù)據(jù)進行比較，算出比率，用以分析和評價公司的經(jīng)營活動及財務(wù)狀況的一種方法；因素分析法是指根據(jù)分析對象選擇應(yīng)考慮的各種因素，統(tǒng)計分析對象中每個因素影響程度的一種統(tǒng)計分析方法。采用這種方法能夠反映出分析對象內(nèi)在的聯(lián)系及本質(zhì)特征。

二、企業(yè)經(jīng)營決策中財務(wù)分析的作用

（一）財務(wù)分析能為企業(yè)經(jīng)營決策提供數(shù)據(jù)支撐

財務(wù)分析是企業(yè)經(jīng)營決策的基礎(chǔ)，為企業(yè)管理者制定經(jīng)營目標、投資計劃等提供參考信息，幫助提高經(jīng)營決策的可行性。首先通過對企業(yè)自身運營能力、償債能力、盈利能力等能力的分析發(fā)現(xiàn)自身薄弱的地方，然后重點針對不足之處制定出改進方案及時實施，最后通過分析財務(wù)狀況讓管理層對企業(yè)未來發(fā)展趨勢有更清晰的判斷，并提前采取行動，使企業(yè)向計劃目標穩(wěn)步前進。

（二）財務(wù)分析能夠防范財務(wù)風(fēng)險

通過對應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)負債率等相關(guān)數(shù)據(jù)分析企業(yè)可及時識別財務(wù)風(fēng)險，并能分析風(fēng)險產(chǎn)生的原因，為制定應(yīng)對風(fēng)險策略提供思路。

（三）財務(wù)分析能夠幫助企業(yè)實現(xiàn)年度預(yù)算目標

預(yù)算執(zhí)行分析作為財務(wù)分析里的一個重要項目，是指在預(yù)算管理過程中，對預(yù)算執(zhí)行、預(yù)算控制情況進行分析及評價，及時了解預(yù)算的完成情況，尋找和分析預(yù)算偏差產(chǎn)生的原因，揭示預(yù)算執(zhí)行中存在的問題，以便及時修正和改進預(yù)算，最終實現(xiàn)公司年度預(yù)算經(jīng)營目標。因此財務(wù)分析能幫助企業(yè)實現(xiàn)年度預(yù)算目標。

三、財務(wù)分析應(yīng)用于經(jīng)營決策時存在的不足

（一）財務(wù)分析依據(jù)的基礎(chǔ)信息相對滯后

首先，財務(wù)分析依據(jù)的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)是會計核算和會計報表，而會計核算和報表又是在業(yè)務(wù)完成后才進行，因此財務(wù)分析基礎(chǔ)信息相對滯后。其次，財務(wù)分析的數(shù)據(jù)都是企業(yè)過去經(jīng)濟事項的結(jié)果，而任何事物都在不斷變化發(fā)展，所以，對過去經(jīng)濟事項的分析結(jié)果只能作為參考值，不能體現(xiàn)未來的趨勢。最后，企業(yè)可能會存在或有負債或未決訴訟，或有負債可能成為企業(yè)真實債務(wù)，未決訴訟一旦判決敗訴，也可能成為事實上的負債，這些都會加重企業(yè)的負擔(dān)，從而影響財務(wù)分析結(jié)果。總之，財務(wù)分析依據(jù)的基礎(chǔ)信息相對滯后，其結(jié)果不能體現(xiàn)企業(yè)最新財務(wù)狀況，導(dǎo)致決策者無法有效決策。

（二）財務(wù)人員素質(zhì)參差不齊

部分企業(yè)對財務(wù)部作用的理解還停留在收支、記賬、出報表，這種片面的定位導(dǎo)致所聘請的財務(wù)人員業(yè)務(wù)水平相對較低，基本上沒有財務(wù)分析能力。企業(yè)對財務(wù)的不重視，也導(dǎo)致無法保證財務(wù)人員后續(xù)的繼續(xù)教育學(xué)習(xí)，知識沒有得到更新與補充，進一步拉開財務(wù)人員的專業(yè)水平，對財務(wù)分析心有余而力不足，只能停留于表面，沒有能力去深層次的分析，進而無法在企業(yè)經(jīng)營決策中發(fā)揮作用。

（三）沒有結(jié)合行業(yè)特點進行分析

在現(xiàn)代市場經(jīng)濟中各行各業(yè)都緊密聯(lián)系在一起，存在著共性同時也有個體鮮明的特點，有的輕資產(chǎn)、有的重資產(chǎn)，有的低負債率、有的高負債率等，財務(wù)指標不能一概而論。同時對于企業(yè)在初創(chuàng)階段或特殊發(fā)展階段的財務(wù)數(shù)據(jù)會與處在正常發(fā)展階段企業(yè)的財務(wù)數(shù)據(jù)有所不同，而有季節(jié)周期的企業(yè)，每個季節(jié)的財務(wù)數(shù)據(jù)也會有差異。但往往很多財務(wù)人員進行財務(wù)分析僅是就指標而論指標，沒有結(jié)合行業(yè)特點進行分析。因此，這樣分析出來的財務(wù)指標不夠客觀，沒有體現(xiàn)行業(yè)差異性，難以為企業(yè)管理者經(jīng)營決策提供準確依據(jù)。

（四）財務(wù)分析缺乏業(yè)務(wù)對接機制

財務(wù)分析不能僅僅依靠基礎(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)，也需要對接業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)。例如，產(chǎn)品的盈利能力，銷售環(huán)節(jié)產(chǎn)生費用的高低直接影響商品的盈利能力，但是銷售費用能不能降低、哪些能降低、能降低多少，就需要大量的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)來分析佐證。所以如果財務(wù)分析時沒有對接業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，分析出的結(jié)果無法觸及問題之根本，難以為企業(yè)管理者提供有效信息。往往很多企業(yè)財務(wù)分析缺少業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的支持，主要原因在于企業(yè)缺乏二者對接機制，如何制定機制框架讓二者產(chǎn)生互動與支持就顯得尤為重要。

四、加強財務(wù)分析支持企業(yè)經(jīng)營決策的建議

（一）實時跟蹤、預(yù)判，彌補財務(wù)數(shù)據(jù)的滯后性

首先，財務(wù)人員平時應(yīng)與各部門緊密聯(lián)系，對企業(yè)信息互通有無，實時了解企業(yè)動態(tài)，對有用信息、關(guān)鍵信息進行篩選，利用會計電算化保證賬務(wù)及時處理，在財務(wù)分析時結(jié)合企業(yè)關(guān)鍵信息的動態(tài)數(shù)據(jù)，對分析結(jié)果進行研判，是否要做對應(yīng)調(diào)整，并附注詳細的分析過程。這樣財務(wù)分析的結(jié)果與企業(yè)最新動態(tài)相結(jié)合，讓數(shù)據(jù)更具有代表性、參考性，附注詳細的分析過程，也讓企業(yè)管理者能夠一目了然。其次，對未來有可能發(fā)生或者大概率發(fā)生的事項，財務(wù)人員可以提前做出預(yù)估，融入財務(wù)分析結(jié)果中，這樣得出的結(jié)果具有前瞻性，供企業(yè)管理者研究決策。再次，財務(wù)分析表現(xiàn)形式應(yīng)避免流于表面形式的冗長敘述，復(fù)雜的公式和大量的專業(yè)術(shù)語，可以用通俗易懂的語言和一些簡潔直觀圖表來表現(xiàn)。最后，企業(yè)的非財務(wù)指標也是很重要的部分，當(dāng)財務(wù)數(shù)據(jù)不足以支撐研究結(jié)果時，應(yīng)適當(dāng)與非財務(wù)指標相結(jié)合，這樣分析出來的結(jié)果更加客觀合理。

（二）提高財務(wù)人員專業(yè)水平

首先，企業(yè)要加強對財務(wù)部門的建設(shè)，搭建好結(jié)構(gòu)框架后按層次招聘財務(wù)人員，有做基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的人員，有做報表的人員，有專門研究會計制度法規(guī)的人員，還需要有高級的財務(wù)管理人員分析財務(wù)指標參與企業(yè)的經(jīng)營管理，特別是近年國家出臺了大量的減稅降費政策，企業(yè)如果有專門研究稅收法規(guī)的人員，充分的運用這些利好政策，企業(yè)的稅賦將會大幅度下降，保證了企業(yè)有更多的資金用于發(fā)展壯大。其次，企業(yè)要加強財務(wù)人員的培訓(xùn)工作，財務(wù)知識是一個系統(tǒng)性知識，財務(wù)會計法規(guī)、準則每年都在調(diào)整變化，如果沒有及時學(xué)習(xí)了解這些知識，所做的會計處理首先會出現(xiàn)問題，導(dǎo)致用于財務(wù)分析的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)出現(xiàn)偏差，分析的結(jié)果自然也會出現(xiàn)偏差。最后，企業(yè)要始終保持財務(wù)隊伍有新鮮血液補充，因為會計處理具有延續(xù)性，不同的人用不同的會計方法處理的結(jié)果會完全不同，企業(yè)不能因為老員工退休或有人突然離職，導(dǎo)致崗位出現(xiàn)空缺或匆匆忙忙的移交，不利于財務(wù)工作平穩(wěn)延續(xù)，最終會影響企業(yè)的發(fā)展。

（三）結(jié)合行業(yè)特點進行財務(wù)分析

首先，要求財務(wù)人員提高自身專業(yè)水平和責(zé)任感，要深入基層認識企業(yè)，掌握企業(yè)購進、生產(chǎn)、銷售、存儲等所有經(jīng)營環(huán)節(jié)，了解行業(yè)的特點，著重分析能反映企業(yè)個性的財務(wù)指標，如航空、鐵路這種重資產(chǎn)類型公司，它們的特點是固定資產(chǎn)等非流動資產(chǎn)的占比高，固定成本比較高，經(jīng)營杠桿系數(shù)較高，經(jīng)營的波動性較大。在財務(wù)分析時，重點分析公司長期資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，以判斷長期資產(chǎn)的使用效率和成本管理情況。其次，對于受階段性或季節(jié)性影響的企業(yè)，可以選一個合理周期來算它的平均數(shù)或者加權(quán)平均數(shù)，以此解決他的個性問題，這樣算出來的財務(wù)指標相對合理。

（四）加強財務(wù)分析與業(yè)務(wù)的對接機制

首先，企業(yè)應(yīng)當(dāng)制定有效對接機制，結(jié)合企業(yè)自身情況合理制定制度，讓各部門共同遵守，按規(guī)定流程辦事，讓制度管人。其次，在需要業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)支持和佐證時，必須精準結(jié)合，例如，分析產(chǎn)品銷售費用時，要結(jié)合產(chǎn)品銷售特點、渠道模式等，分析供貨的頻率與數(shù)量，再考慮銷售周期、運輸成本、倉儲成本、缺貨成本等業(yè)務(wù)方面數(shù)據(jù)，估算出最優(yōu)方案。最后，在業(yè)績考核中，可以把財務(wù)部和業(yè)務(wù)部適當(dāng)捆綁考核，以此加強兩個部門之間的互動與支持，形成利益最大化。

五、結(jié)束語

綜上所述，只有高質(zhì)量的財務(wù)分析才能有效為企業(yè)經(jīng)營決策提供依據(jù)，要想改變財務(wù)分析應(yīng)用于企業(yè)經(jīng)營決策的不足，企業(yè)需進一步加強內(nèi)部管理，建立起嚴格有效的內(nèi)控制度，通過建設(shè)全面的會計核算體系，提高會計信息準確性和及時性，加強部門聯(lián)動，讓財務(wù)分析有更多的關(guān)鍵、實時信息支撐，真正讓財務(wù)分析發(fā)揮應(yīng)有作用。在大數(shù)據(jù)、云計算的時代，一套穩(wěn)定、高效的軟件系統(tǒng)能讓財務(wù)分析工作事半功倍，企業(yè)必須做好現(xiàn)代信息化建設(shè)工作，要敢于投入才能獲得回報。同時財務(wù)人員也應(yīng)該升級轉(zhuǎn)型，把日常工作從繁重的會計賬務(wù)處理中分離出來，加強財務(wù)分析工作，升級為管理型財務(wù)人員，這也是未來大勢所趨。