2021 年度ENR 國際工程設計商225 強解析

張錫成 萬子欣 鄧小鵬

東南大學土木工程學院 南京 210096

7 月29 日，全球工程建設領域權威學術雜志美國《工程新聞記錄》（ENR）揭曉了2021 年度“工程設計商國際營收（海外收入）225強”（TOP 225 INTERNATIONAL DESIGN FIRMS，以下簡稱TOP 225）榜單排名。由于此次排名具有國際形勢日益復雜，政治、經濟的不確定性日益增加[1]，尤其是新冠疫情久未消弭的大背景，其數據及背后所代表的趨勢特別受到業內的關注。

2021 年度TOP 225 上榜企業海外營業收入總計671.4 億美元，與上一年度相比下降7.1%。中國大陸企業仍有24 家上榜，但國際市場營業額總和降至了37.93 億美元，同比下降11.66%。以下結合往年數據，通過分析TOP 225，為中國大陸工程設計商了解市場現狀提供參考，從而制定出更有利于自身發展的策略。

1 TOP 225 營收概況

TOP 225 是按照年度工程設計商海外營業收入進行排名的。如果將這些企業在本土營收及海外營收加本土營收得到的年度總營收一同進行研究，會更清晰地反映全球工程設計市場的發展趨勢。

從圖1 可以看出，過去十年間，TOP 225 本土市場總體呈增長趨勢，2021 年度創下新高，達到1012 億美元，同比增長9.86%。而海外營收總體則有下降的趨勢，2021 年度受新冠疫情影響，再次出現負增長，同比降幅高達- 7.21%。兩項相加，TOP 225 年度總營收2021 年度為1685 億美元，實現了2.42%的增長率。究其原因，美國企業Fluor 再次參與調查是一方面，但更反映出工程設計企業將工作重心轉移至本土市場的趨勢。

圖1 2012—2021 年度Top225 工程設計商經營情況

表1為2017—2021年度TOP225上榜企業的盈虧情況，同樣可以看出企業工作重心轉移的趨勢。TOP 225 在2020 年本土市場盈利公司的數量達到146 家，土市場虧損公司的數量則降到了8 家，與海外市場的表現形成鮮明對比。

表1 2017—2021 年度Top225 工程設計商盈虧數量情況

2 上榜企業排名分析

2.1 前十強排名變化

與上一年度相比，2021 年度TOP 225 前十強的排名變化巨大，所有企業的排名均出現了變動。來自加拿大的WSP 公司首次以47.073 億美元登頂榜首，而連續兩年穩居第一的WOOD 公司在2021年度國際市場營業額暴跌48.88%，排名跌至第六名，是前十強中受新冠疫情影響最大的企業，見表2。除阿聯酋外，入圍前十強的工程設計商均來自歐美國家，其中加拿大和美國各占3 家，這種狀況在短期內難以發生改變。前十強的國際市場營業額占總營業額的比重均值超過了70%，反映出這些企業國際化程度之高。

表2 2020 和2021 年度前十強工程設計商表現對比

2.2 行業市場前十強分析

2021 年度，首次登頂榜首的WSP 公司在交通運輸、房屋建筑領域仍保持第一位，同時入圍電力、水利、有害廢物處理領域前十強，排名依次為第三、第九和第四名，表明WSP 公司的發展較為多元化。

在石油化工領域，FLUOR 時隔兩年重回第一，WOOD 則跌至第三名。

在電力領域，中國大陸工程設計商的表現較為突出，排名第一和第二的分別是中國電力建設集團有限公司和中國能源建設股份有限公司，與2020 年度保持一致。而中國石油工程建設公司在2020 年度首次上榜后再次跌出前十強。

工業領域JACOBS 公司排名大幅提升，從2020 年度的第六名升至第一名，同時其在交通運輸、電力、水利、有害廢物處理、排水/廢棄物和制造業領域均占有較大市場份額。

在有害廢物處理、排水/ 廢棄物和制造業領域，排名第一的分別是RAMBOLL GROUP A/ S 公司、STANTEC INC 公司和LARSEN& TOUBRO LTD 公司。

從以上數據可以看出，多元化對促進公司規模增長至關重要，大型國際承包商相比較小的國際承包商也更加傾向于通過多元化提升企業的國際競爭力[2]。在交通運輸、石油化工、房屋建筑、電力、工業、水利、有害廢物處理、排水/ 廢棄物和制造業行業中，TOP 225 前十強中分別有6 家、5 家、6 家、5家、6 家、6 家、7 家、3 家和3 家在行業市場排名中位列前十。由此可見，國際設計市場集中度較高，并且發達國家在國際設計市場上具有壟斷優勢。

2.3 企業規模

2021 年度，TOP 225 前十強的國際市場業務收入為325.622億美元，占TOP 225 國際市場業務總收入的48.5%。TOP 225 前十強工程設計商的平均規模為32.56億美元/ 家，是榜單企業平均規模的10.9 倍，集中度相較于2020 年度進一步提升。

相比于2020 年度，2021 年度TOP225 發達國家的國際市場業務收入占比進一步提升，國際設計市場呈現明顯的金字塔形狀，發達國家牢牢占據金字塔頂端部位，如圖2 所示。2021 年度發達國家上榜的有165 家，占國際市場總業務收入的87.28%。從企業規模來看，發達國家的企業規模為3.55 億美元/家，而發展中國家的企業規模為1.42 億美元/ 家，不足發達國家的1/ 2。無論從企業規模還是企業數量來看，發達國家相較于發展中國家都有明顯的競爭優勢。

圖2 2021 年度Top225 工程設計商市場平均規模

3 市場分析

3.1 行業市場

ENR 將國際設計市場劃分為十大行業市場，包括交通運輸、石油化工、房屋建筑、電力、工業、水利、有害廢物處理、排水/ 廢棄物、制造業及電信。從行業收入占比來看，交通運輸、石油化工和房屋建筑三大行業是設計市場的傳統優勢行業，2021 年度累計占營業總額的62.4%，同比下降1%，但仍占據國際市場營業額的半壁江山。

盡管2021 年度國際市場營業額同比降低7.21%，但仍有四個行業實現了正增長，其中水利行業增幅最大，為5.65%；電信行業受5G建設利好，增幅也高達3.97%。而石油化工、房屋建筑、電力、工業和制造業均出現超過10%的跌幅，其中工業跌幅最大，高達18.41%。

3.2 區域市場

2021 年度ENR 對國際設計市場劃分進行了調整，從七大區域變為八大區域，包括歐洲、亞洲、美國、中東、加拿大、澳大利亞/ 大洋洲、非洲、拉丁美洲/ 加勒比地區。從區域收入占比來看，歐洲區域以27.6%的市場份額位列第一；美國以20.3%的市場份額緊隨其后；亞洲排名第三，市場份額為13.6%；中東和加拿大分別以11.7%和10.5%的市場份額排名第四和第五；澳大利亞/ 大洋洲、非洲和拉丁美洲總和占比達到15%；加勒比地區、北極洲/南極洲地區占比不足1%。

在八大區域市場中，除去亞洲和澳大利亞剛分拆的兩個區域，其他區域中歐洲、美國、中東、非洲、拉丁美洲和加勒比地區的市場收入均出現下降，其中非洲市場和中東市場下降最為顯著，分別為15.85%和15.66%。

進入區域前十強的企業在本區域國際工程設計營收總和中的占比在2021 年度繼續提高，尤其是美國市場，所占比重高達83.29%，其他區域前十強占比也大都超過50%。這表明在各個區域市場與各行業市場類似，都呈現金字塔分布形式，頂級工程設計商占據絕對優勢，市場集中度高，其他國際工程設計商的市場發展空間受限。

4 中國大陸工程設計商分析

4.1 整體概況

2021 年度，中國大陸工程設計商仍然有24 家入圍Top225 榜單，入圍數量連續五年保持不變。但國際市場營業額在2019 年度達到峰值后連續兩年下降，2021 年度降至37.93 億美元，相比2020 年度下降11.66%；市場份額占比也由2020年度的5.9%下降至5.7%。進入榜單前100 的企業數量較上一年度減少1 家，降至10 家。同時，最佳排名也出現下滑，由2020 年度的第十二名下降至第十六名。企業平均規模也出現了下滑，從2020 年度的1.79 億美元/ 家，降低到1.581 億美元/ 家，在整體榜單中表現欠佳。中國大陸工程設計商規模低于市場平均規模的一個重要原因是發達國家的先發優勢，使得其積累了先進的技術和豐富的經驗。而中國大陸工程設計商占市場平均規模的比例下降的一個重要因素是受新冠疫情影響，中國大陸工程設計商將重心轉移至國內，導致國際營業額出現下滑。

從區域結構來看，中國大陸工程設計商的業務主要集中在亞洲、非洲、中東和拉美/ 加勒比地區，2021 年度中國大陸工程設計商在上述四個區域共實現營業額32.636 億美元，占國際總營業額的86%。同時，在亞洲、非洲和拉美/加勒比這三個主要市場，2021 年度中國大陸工程設計商成功入圍區域前十強榜單，數量分別為3 家、2家和1 家。然而在發達地區，市場歷年被發達國家的大型工程承包公司占據，中國大陸工程設計商的表現則不盡人意[3]。例如在美國市場，中國大陸工程設計商國際業務收入只有0.728 億美元，占國際總營業額的1.919%，相比于2020 年度2.571%的比重出現進一步下滑。值得關注的是，作為中國大陸工程設計商的重心亞洲市場，所占比重從2020 年度的64.81%降至2021年度的52.3%，中東、非洲、歐洲、拉美/ 加勒比地區所占比重均有不同程度上升，表明中國大陸工程設計商的國際化取得了一定成果。

從行業結構來看，電力仍然是中國大陸工程設計商在國際承包市場的支柱性業務。2021 年度入圍電力行業前十強榜單的中國大陸企業有2 家，雖然相比于2020 年度入圍3 家有所減少，但是相對于交通運輸、房屋建筑、水利、有害廢物處理、排水/ 廢棄物、制造業和電信行業前十強中沒有中國大陸企業入圍，還是具有較大優勢。同時，在工業/ 石化行業，中國化學工程集團有限公司實現入圍行業前十強，說明中國工程設計商的多元化發展取得了一定突破。

4.2 表現分析

表3 為2021 年度入圍TOP225的中國大陸工程設計商名單。與2020 年度相比，排名上升的有8家，排名下降的有13 家，還有3 家為新上榜企業。從上榜名單中可以看出，入圍Top225 的24 家中國大陸企業中有20 家海外市場收入占總收入的比重小于30%，國際化程度較低，說明中國大陸工程設計商“走出去”任重而道遠[4]。此外，中國大陸企業在國際承包領域和設計領域的發展不均衡是普遍存在現象，如何大力提高中國大陸工程設計商的競爭力是亟待解決的課題。

表3 2020—2021 年度TOP225 中的中國大陸工程設計商

4.3 中外對比

國際頂尖工程設計商的國際化程度普遍較高，資源整合能力、盈利能力、創新能力和人才培養能力相較于中國大陸企業存在較大優勢。同時，國際頂尖工程設計商更注重業務的多元化，在多個行業領域和區域市場均具有較大的市場份額。相比之下，中國大陸工程設計商的國際化程度較低，業務集中度較高。以中國電力建設集團有限公司為例，2021 年度總營業收入以132.018 億美元穩居Top225 榜單第一，但是國際業務收入僅位居第16 名。同時，中國電力建設集團有限公司2021 年度國際業務收入只占總營業收入的9.81%，與國際頂尖工程設計商的國際化程度差距較大。由表4 可知，在市場區域方面，中國大陸工程設計商主要集中在利潤微薄、風險較大的亞非市場，2021 年度累計占有率達到64.5%，而利潤較高的歐美市場占有率較低，只有11.2%。相比之下，發達國家的業務主要集中在低風險、高利潤的歐美市場，以高附加值業務為主。例如，2021 年度美國工程設計商在加拿大占71.4%的市場份額，在澳大利亞/ 大洋洲占35.9%，在歐洲占24.9%。海外市場上充滿經濟和政治的不確定性，實現行業市場和區域市場的多元化經營模式，對于規避政治、經濟、文化等風險具有重要意義。特別在新冠疫情的影響下，多元化的經營模式也是加拿大WSP 公司成功登頂Top225 榜首的重要原因。

表4 2020—2021 年度中國大陸工程設計商在各地區的市場份額

5 結語

綜上所述，2021 年度國際設計市場受新冠疫情影響，國際營業額同比下降7.21%，各國工程設計商均受到不同程度的影響。其中中國大陸工程設計商受影響較為嚴重，雖然入圍Top225 的數量維持在24家，但是國際營業額、最佳排名、企業規模及入圍前100 強的數量等指標均出現下滑。相比之下，加拿大國際營業額出現逆市上升，WSP 公司也奪得Top225 榜首成績。由此可見，中國大陸工程設計商應對重大突發公共事件的能力有待進一步提高，同時需要不斷增強競爭實力，提升競爭優勢，加快多元化發展和提升國際化程度，開拓弱勢行業領域和區域。這樣才能從容應對各類風險，在國際設計市場處于領先地位。