工商銀行：深耕綠色金融 服務“雙碳”目標

陳珂

我國踐行“雙碳”目標的一年多來，金融發揮的作用愈加凸顯。近年來，中國工商銀行（簡稱“工商銀行”）深入貫徹黨中央、國務院關于綠色發展的戰略部署，建立完善的綠色金融發展體系，統籌推進投融資綠色低碳轉型、產品創新與風險管理，服務國家“雙碳”目標，在綠色金融發展過程中發揮了開創者、引領者的作用。

在國內同業中，工商銀行率先倡導并踐行“綠色信貸”理念，制定了16個板塊50個行業的投融資政策，是全球最早開展環境風險壓力測試研究的金融機構之一，綠色貸款、綠色債券發行、綠色債券承銷及投資、綠色非標代理投資、綠色租賃融資等綠色投融資主要指標均處于市場領先地位。憑借在綠色金融、氣候投融資和金融支持生物多樣性等方面作出的卓越貢獻，工商銀行榮獲“2021全球綠色金融獎”等多個獎項。

工商銀行堅持綠色發展理念，將綠色金融發展要求融入發展戰略、公司治理、政策制度、業務流程及風險管理等各方面，建立了較為完善的綠色金融發展體系。

早在2007年，工商銀行在國內同業中率先倡導并踐行“綠色信貸”理念，2015年發布的綠色信貸發展戰略，明確了綠色信貸發展目標、組織管理及綠色信貸體系建設等內容，為全行綠色信貸工作持續發揮引領作用。多年來，通過不斷完善綠色金融治理架構，工商銀行形成了以董事會、綠色金融委員會統籌領導，各部門協同分工，分支機構積極創新，全員參與的綠色金融戰略推進體系。

在政策體系方面，工商銀行制定16個板塊50個行業的投融資政策，全面突出“綠色”導向，不斷加大差異化政策支持及管控力度。在企業維度，企業技術、環保、能耗等指標被嵌入重點行業客戶及項目選擇標準;在行業維度，將清潔能源、綠色交通、節能環保等重點領域定位為積極或適度進入類行業，配套經濟資本占用、授權、定價、規模等差異化管理措施。

為充分考慮環境約束和現實挑戰，工商銀行長期致力于綠色金融的前瞻性研究，近年來在環境風險壓力測試、ESG評級及指數、環境信息披露等研究中取得一系列重要成果。在國內同業中，工商銀行率先發表環境風險壓力測試結果，是全球最早開展環境風險壓力測試研究的金融機構之一，并發布ESG指數和“一帶一路”綠色金融（投資）指數，為全球金融業量化環境風險提供方法。

國際合作方面，2017年，工商銀行在中國人民銀行指導下倡議成立“一帶一路”銀行間常態化合作機制（BRBR）;2018年，協助中國金融學會綠色金融專業委員會和倫敦金融城聯合起草“一帶一路”綠色投資原則（GIP），并成為首批簽約機構。氣候變化與環境資源約束已成為全球性話題，圍繞“雙碳”工作、應對氣候變化、生物多樣性保護等諸多議題，工商銀行還積極在國際舞臺上發出聲音。

為貫徹落實碳達峰碳中和重大戰略決策，打造綠色金融比較優勢，推動經營長期可持續發展，工商銀行大力推進投融資低碳轉型，為服務國家“雙碳”目標、助力產業轉型貢獻力量。

圍繞低碳、零碳、減碳、負碳4條主線，工商銀行持續加大對低碳產業的支持力度。在低碳、零碳領域，重點支持清潔能源、綠色交通、綠色建筑、綠色制造等產業;在減碳、負碳領域，積極支持企業節能改造、能效提升項目及高效節能裝備，推動碳捕捉等前沿項目及碳匯林建設。

以清潔能源建設為例，工商銀行清潔能源貸款已成為該行電力行業貸款的主體，特別是風電、光伏等新能源發電貸款快速增長，貸款規模市場領先。數據顯示，“十三五”以來，工商銀行累計為能源行業提供貸款超過2.5萬億元，有力促進了能源穩定供應和綠色低碳轉型。

在創新構建碳金融產品體系方面，工商銀行成果豐碩。2021年，工商銀行成功發行首筆全球多幣種碳中和主題境外綠色債券和境內首期100億元綠色金融債券，其中后者是我國作出碳達峰碳中和承諾以來，全國性商業銀行境內發行的首只綠色金融債券。工商銀行還與國家能源集團“強強聯手”，在上海證券交易所成功發行全國首單能源保供資產支持證券，募集資金將精準直達國家能源集團旗下15個省市共計35家發電供熱企業，以資產證券化方式提供高效、低成本的資金，保障能源供應。作為首批開展碳中和債券投融資業務的銀行，2021年全年工商銀行主承銷碳中和債券23只，同時積極創新資本市場金融產品，推出了市場首只ESG主題基金、碳中和資產配置指數以及首個綠色金融主題的理財產品。

環境及氣候風險防控是綠色金融的重要環節，與污染防治攻堅戰、防范系統性金融風險緊密相關。加強環境及氣候風險管理對制約生態破壞性項目投資、引導金融資源投向生態友好領域、促進金融穩定具有重要意義。

為加強環境風險管理，工商銀行建立了較為完善的政策、制度和流程，嚴格遵守生態保護紅線、環境質量底線、資源利用上線，從嚴制定環境準入標準，多措并舉推行風險管控措施。一是全面實施投融資綠色分類管理，根據投融資“綠色”程度、環境和社會風險程度，實施差異化政策管理;二是加強環境敏感行業及企業的融資風險管控;三是將環境與社會風險管理嵌入盡職調查、審查審批、合同簽署、資金撥付、貸投后管理的全流程各環節;四是在業內首創環境和社會風險智能化管理系統，利用大數據分析，對環境和社會風險信息進行智能化管控。

依托環境風險管理體系，工商銀行將氣候風險管理納為該體系的重要組成部分，并將氣候風險要素嵌入各行業投融資政策及業務管理全流程，對氣候風險較為突出的高碳企業采取合理的風險管控措施。同時，積極開展氣候風險壓力測試，前瞻性加強風向防控。

下一步，工商銀行將進一步深入踐行綠色發展理念，深化綠色金融體系建設，不斷加快綠色投融資創新步伐，加強環境風險和社會風險防控，促進經濟效益、社會效益、生態效益的同步提升。