基于區塊鏈技術在金融行業的應用模式研究

李晉

就現階段社會發展來看，區塊鏈技術在金融領域發展迅速，不僅促進了共享共贏式金融生態體系的有效構建，同時也很好地解決了傳統金融體系存在的一些弊端。然而區塊鏈技術仍處于新興發展階段，其所面臨的市場環境非常復雜，導致其在各行業領域中的應用仍存在諸多風險隱患。因此，如何控制區塊鏈金融風險、最大化發揮其在金融行業中的價值，是當前有關部門迫切需要解決的問題。

（一）基本概念

區塊鏈技術是在比特幣出現之后，而逐漸被人們廣泛傳播開來的，最初對其的使用都是為了處理比特幣的相關問題。隨著時代的不斷發展，區塊鏈技術的定義也發生了不同的變化，尤其是在信息大爆炸時代，其被稱為互聯網數據庫技術，各行各業都加強了對該技術的應用，再加上自身所具備的去中心化、公開、透明等優勢特征，使得所有人都能夠參與到數據庫的記錄中。換句話來說，區塊鏈技術實際上是一種處理不同合作主體業務的技術，能夠應對各合作主體之間信息不對稱的情況，確保各方之間的信息公開透明，從而更好地實現共贏。

（二）主要特點

通過相關調查可以發現，區塊鏈技術有著非常突出的應用特點，主要包括以下幾個方面：其一，該技術是一個可靠的數據庫，有著很高的安全性，這是因為該系統中各節點之間的聯系非常緊密，任何一個節點想要修改信息，都需要先對其他節點進行操控，這就意味著數據節點參與得越多，則代表其可靠性越強;其二，該技術能夠保障信息的真實性，在各主體之間進行交易的過程中，所有的操作都會被保存并實時更新，不易受到外界干擾，因而信息的真實性得到了保障，能夠防止因信息不對稱而導致一些不必要的損失產生;其三，該技術具有很強的去中心化特征，也就是說每個節點都能夠實現自我管理和信息傳遞，因此能夠很好地提高工作效率。

（三）常見類型

就現階段實際情況來看，區塊鏈技術在各行業領域中的應用非常廣泛，其在應用過程中常見的類型主要包括以下幾種：其一，公有鏈，是目前應用最多的區塊鏈，其通常不受任何機構控制，系統中的每個節點都可以自由加入網絡，任何個體或團體也都可以發送交易，也就是說任何人都可以參與其共識過程;其二，私有鏈，也被稱為數字鏈，主要是指存在一定中心化控制的區塊鏈，常見于內部數據管理和機構審計當中，雖然數據的訪問和使用都受到限制，但是有限的去中心化更容易達成共識，因而可提供更多受控的功能，提高交易速度;其三，聯盟鏈，與私有鏈和公有鏈不同，其每個節點都有對應的物理組織，這些組織之間都存在相互合作的關系，想要加入或脫離網絡都需要獲得批準。

（一）區塊鏈技術具有很高的安全性

如前文所述，區塊鏈技術是一個可靠的數據庫，這也意味著交易雙方的隱私信息不易被泄露，能夠最大程度地保證雙方交易的安全性。當前互聯網在金融行業中的滲透范圍越來越廣，很多金融企業都開通了線上業務，比如在證券行業的交易中，線上交易所占比重非常大，為了保證交易雙方的安全性，就可以應用區塊鏈技術對隱私信息進行加密，并且交易雙方可以自由選擇哪些信息可以被公開，從某種程度上來說既保證了個人信息的安全，同時也給予了雙方一定的自由選擇權，有效解決了傳統交易模式信息安全不足的問題。

（二）區塊鏈技術促進工作效率提高

通過對區塊鏈技術的特征分析可知，去中心化是其最大的優勢，這也就意味著該技術在應用過程中每個節點都各司其職，各自完成自己的任務，而不是圍繞一個中心節點在運行。在該技術運用到金融行業的過程中，由于沒有核心管理節點，因此交易時不再需要通過核心管理節點就能夠實現雙方的直接接觸，從而最大程度地提升工作效率。此外，在區塊鏈技術的支持下，還能夠避免因某一運行模式出現錯誤而影響系統運行的情況發生，大大降低了人力物力對交易平臺的維護成本，使得金融企業的交易量大幅提升。

（三）區塊鏈技術保證信息的透明性

在區塊鏈技術的應用過程中，能夠對各方的交易信息進行及時更新與保存，且每次保存都會形成一個信息節點，有效保證了信息的真實性與公開透明性，一旦出現信息不對稱且影響交易雙方合法權益的情況時，便可以借助這些信息節點加以驗證，從而減少欺詐、信息造假等行為的發生。將該技術運用到金融行業當中，有著非常突出的應用價值，眾所周知，金融行業中的欺詐現象非常頻繁，由于信息保存不完善，更新不及時，人們很難驗證信息的真實性，再加上信息造假的成本比較低，因此想要徹底解決這一問題尤為困難，而區塊鏈技術的應用就可以最大化地減少欺詐行為的發生。

（四）區塊鏈技術可優化清算結算環節

通過對區塊鏈技術的相關研究發現，將其應用到金融市場當中，在一定程度上還能夠優化清算結算環節，從而有效降低交易成本，幫助金融企業獲得更大的經濟收益。具體來說，由于各金融機構之間的業務系統并不完全一致，或多或少地都會存在一些差異，因此在交易支付過程中，難免會造成一些不必要的業務成本增加，甚至還有可能帶來支付風險。在這種情況下，就需要加強區塊鏈技術的有效運用，該技術具有一個非常突出的應用優勢，即在不關注可靠性的任何部分的前提下，依然可以全方位地了解實時轉移的價值，使得任何支付和商品都可即時完成，不僅大大縮短了結算時間，同時也很好地保障了交易支付安全。

（一）區塊鏈的信息容量具有局限性

就現階段實際情況來看，我國互聯網技術發展速度非常之快，在這樣的背景下，各種信息和流量都呈現出井噴式發展的趨勢，這也就對金融企業在信息收集與管理方面的能力提出了更高的要求。眾所周知，金融行業每天都要面對大量的客戶信息，不僅要對這些數據信息資料進行收集與整理，同時還要確保其存儲的完整性與可靠性，一旦出現信息不完整或信息記錄錯誤等問題，都會給金融企業帶來非常大的影響。雖然區塊鏈技術在信息處理方面有著較高的優勢，能夠保證信息的安全性，但是其目前的存儲空間是有限的，并不能充分滿足金融企業不斷增長的信息量的存儲需求，而一旦信息過多，就會導致區塊鏈技術的運行受到影響，難以發揮其原本的應用價值，最終限制了金融企業的良好發展。

（二）區塊鏈與金融領域融合不規范

據相關調查顯示，當前區塊鏈技術與金融市場的融合還處于初期，想要實現兩者融合優勢，往往還需要一定的時間，主要原因在于區塊鏈的應用效率及穩定性情況還需要進一步加強檢驗，并且該技術對金融市場的影響也并不是顛覆性的，在實際應用過程中，還是存在著許多亟待解決的問題。其中較為突出的一個問題就是兩者融合后缺乏規范的引導，沒有完善的應用機制加以有效約束，使得區塊鏈技術的優勢作用得不到充分展現，難以給金融市場帶來較大的改變。換句話來說，在金融行業中應用該技術的過程中，相關技術人員并沒有做足功夫，對區塊鏈技術的應用準備工作不到位，導致實際運用時造成各種突發問題的產生，比如擾亂市場秩序、脫離該技術應用本意等等，不利于金融行業的健康發展。

（三）區塊鏈的相關法律制度不健全

在新時期社會背景下，任何行業的發展都離不開完善的機制體系建設，想要促進區塊鏈技術在金融行業的良性發展，就必須對其相關的法律制度進行優化與創新，這樣才能更好地發揮出區塊鏈技術的應用優勢，并推動金融企業的長遠發展。然而，就目前實際情況來看，盡管區塊鏈技術使得金融企業工作效率得到了極大提升，但是因為該模式監管部分的缺失，導致區塊鏈技術在實際應用過程中，不僅沒有給金融企業創造收益與價值，反而還導致各種詐騙問題的頻繁出現，比如席卷全球的“勒索病毒”，其給整個金融市場的發展都造成了巨大的影響。此外，監管不力還會導致一些非法現象滋生，影響正常的金融交易秩序，如果不采取相關法律制度加以約束，則會嚴重制約金融行業的發展。

（四）區塊鏈技術專業人才較為匱乏

如前文所述，區塊鏈技術在金融行業中的發展周期并不長，行業內的人們對其了解還不夠充分，使得該技術在實際應用過程中仍有諸多問題亟待處理，想要實現其應用價值，就必須加強這一方面的專業人才建設，通過專業人才的引領，使區塊鏈技術的應用價值得到最大化體現。但實際上，區塊鏈技術在當前時代發展進程中仍屬于比較新興的技術手段，相應的技術人才還比較匱乏，再加上該技術目前仍有很多問題尚未解決，因此很難對該技術進行相關的教育培訓，進一步影響了人才建設工作的開展與落實。任何行業都需要人才支持才能獲得長久的發展，區塊鏈技術在人才建設方面的問題得不到解決，就會制約其在金融行業中的應用發展。

（一）區塊鏈技術在票據市場中的應用

在金融行業中，票據作為一種有價憑證，對金融企業的發展有著重要意義，目前我國票據市場存在的問題還比較突出，主要表現為：其一，參與機構較多，一票多賣現象嚴重，有的金融機構缺乏商業道德及企業信譽，不嚴格遵循相關政策規定進行票據管理，使得銀行投資損失概率大大增加;其二，存在信用風險，各金融機構之間的信息公開力度不夠，雙方進行交易時無法確保自身所了解的信息是否真實準確，使得信用風險增加;其三，存在中心化風險，一旦系統發生故障問題，將會直接影響到整個市場的運營狀況。

因此，需要加強區塊鏈技術在票據市場中的應用，其不僅可以減少一票多賣現象的發生，提高票據市場的規范程度，而且還可借助區塊鏈技術的去中心化特征，有效規避中心化風險，提高系統容錯能力。更為重要的是，在該技術的支持下，相關人員能夠搜集并公開所有金融機構的信用，從而方便選擇最為適宜的合作對象，保證雙方交易的順利完成。

（二）區塊鏈技術在跨境支付中的應用

在金融行業的跨境支付業務中也可以加強區塊鏈技術的有效應用，由于境內支付相對比較成熟，區塊鏈技術在這一部分中的應用效果并不強，而跨境支付涉及的機構較多，因此存在的問題也比較突出，比如：成本高，支付、運營、接收、對賬都需要花費成本，單筆業務的成本費用可達25～30美元;效率低，整個業務需要經過多個部門的共同開展才能完成;門檻高，目前主要以SWIFT模式為主，雖然能夠保證支付安全，但是也有一定的限制。

將區塊鏈技術應用到跨境支付當中，有著非常突出的優勢。由于該技術的去中心化特征，可以很好地減少跨境支付的人工核算成本，從而大大降低了成本費用，使得金融企業能夠獲得更大的效益。此外，在區塊鏈技術的應用之下，一些專業軟件的支付時間將大大降低，省去了人工審核及批量處理等環節，從而大大提高了工作效率。

（三）區塊鏈技術在保險業務中的應用

就現階段實際情況而言，我國保險行業的發展非常迅猛，有效提升了我國國民經濟水平，但是與發達國家相比還是有許多的不足之處，具體表現在以下幾個方面：風險定價成本較高，由于參保人員的個體情況與訴求不同，因此制定的保費也不同，保險公司通常需要耗費較大的時間與資金才能完成定價;理賠效率低，有的保險公司仍采用人工審核方式，再加上整個理賠流程復雜，涉及多個部門，因此大大增加了理賠時間。

將區塊鏈技術應用到保險業務當中，可以很好地應對以上這些情況。在該技術的支持下，保險公司可以建立一個全網共識賬本，通過對賬本中的數據分析，便可以實現對不同參保人員制定個性化保費的目的，從而有效降低了風險定價成本。此外，在區塊鏈技術的應用之下，能夠將人工審核轉換為自動化審核，從而有效簡化了理賠流程，提高了工作效率。

（四）區塊鏈在金融基礎設施中的應用

通常情況下，傳統的金融交易機制大多具有集中化的特征，這也是導致其無法適用于新時期社會發展需要的主要原因，而區塊鏈技術的分散化機制能夠很好地解決這一問題，通過改變其集中化的交易機制模式，使得整個交易過程更加透明化與安全化，大大提高了金融企業在市場競爭中的核心地位。具體來說，該技術在金融基礎設施中的應用體現在如下幾點：其一，區塊鏈技術使得金融交易機制得到了優化，大大提升了傳統交易信息的透明性，無論是股票、債券，還是其他衍生產品，都能夠保障其交易的公平公正;其二，智能合約技術的發展，使得區塊鏈技術的應用更加可靠，能夠在特定條件下進行支付，從而有效降低了交易支付的風險。

就目前情況來看，區塊鏈技術在金融領域中雖然有著非常廣泛地運用，但實際上仍存在系統之外的監管與制度挑戰。首先是法律各監管層面，由于該技術屬于新興技術，將其應用到金融行業當中，并不意味著金融業務的相關法律體系可以適用區塊鏈技術，如果不注重對該技術的制度完善，則有可能會帶來一定的道德風險。除此之外，在金融市場制度及工具層面也存在一定問題，將該技術應用到證券交易流程中，并不一定可以很好地與當前金融產品特性相匹配，因此還需進一步加強研究。

對此，本文也嘗試提出了以下幾個建議：一方面，加快行業應用標準研究制定，國家需持續加大對區塊鏈標準化工作的開展力度，并研究制定相關的應用標準，切實做好區塊鏈技術在金融行業應用中的準備工作;另一方面，需要明確政策支持，就現階段實際情況來看，該技術已經列入十三五規劃當中，政府還應當鼓勵有能力的企業繼續加強對其的研究力度，并探索有效的監管和風險管理框架，使其更好地在金融行業中發揮作用。

總而言之，區塊鏈技術在當前社會發展進程中，有著傳統技術難以比擬的優越性，在各行業領域中的應用優勢更是非常顯著，尤其是將其引入到金融行業當中，能夠最大程度地改善傳統金融體系的弊端，促進金融行業的蓬勃發展。但需要注意的是，區塊鏈技術在給金融企業帶來利好的同時，其自身也存在一些無法與金融機構很好契合的點，因此還需要持續加強對該技術的應用研究，這樣才能進一步發揮出區塊鏈技術的優勢，從而更好地推動我國金融行業的可持續發展。