公交企業加強財務分析的優化策略探討

梁淑燕

（東莞巴士有限公司，廣東 東莞 523000）

隨著市場經濟的發展、城市化進程的日漸加速，城市交通的擁堵情況日趨嚴重，大力推行綠色出行已然成為社會發展的必然趨勢。在此背景下，公交系統的積極推進、公交業務的多元化發展、公交體系的快速擴大，使公交企業的財務管理問題也逐步凸顯。公交企業具有一定的社會公益性，實行的是低票價、廣覆蓋的戰略。自2020年新冠肺炎疫情暴發以來，東莞市的公交企業普遍效益不佳，加上高額的人工成本、融資成本，財政補貼成為其主要的資金來源，這也決定了財務分析在公交企業中的應用不能籠統地與一般企業的財務分析相一致。因此，圍繞公交運營補貼方案開展財務分析工作，為公交企業經營管理者提供符合公交企業經營發展所需的財務信息，挖掘公交企業節能降耗、降本增效的潛力，使公交企業的社會價值及經濟效益最大化，保障公交企業平穩、健康地發展，已經成為當下公交企業重點的財務管理工作之一。

一、財務分析概述

（一）財務分析的含義

財務分析主要是依據會計核算和會計報表及其他的相關資料，通過運用專門的分析方法，搜集、分析和解釋與企業經營決策相關的財務信息，對企業當前的運行效率和經營效果進行評估，并及時反饋至企業的經營管理者，以便管理者適時調整并改進企業的經營管理工作。有效而準確的財務分析，是實現公交企業經營管理目標的重要內容，公交企業也在不斷地對財務分析進行優化調整。

（二）傳統的財務分析模式

傳統的財務分析模式是通過運用對比分析、因素分析、結構分析和趨勢分析等分析方法解釋三大會計報表中各項目的變化因素。

1.根據資產負債表，通過對比各項目的期初、期末余額變化幅度，分析資產總額和負債總額的增減趨勢及其原因，特別是貨幣資金、應收賬款、其他應收款、存貨、合同資產、固定資產、使用權資產、短期借款、應付賬款、租賃負債、其他應付款、應付職工薪酬、應交稅費、合同負債、長期借款、長期應付款、遞延收益等。

2.根據利潤表，對客流收入、車身廣告收入、人工成本、能源消耗、場地租賃及其他相關成本的明細數據進行匯總對比，分析各車隊或線路營業收入和營業成本的變化趨勢，并解釋其增減變化的原因。

3.根據現金流量表，搜集經營活動、投資活動及籌資活動中各項目現金流入、流出和現金凈流量的情況，分析公交企業現金流的主要來源和使用范圍。

傳統的財務分析模式可以利用的財務信息來源較為單一，財務分析結果更偏向于各經濟事項的事后分析和各財務指標的靜態分析。受該模式制約，目前，大部分公交企業的財務分析工作仍處于事后階段，且脫離了公交運營補貼方案，也無法兼顧公交企業社會服務水平的動態分析，導致財務分析結果的準確性無法得到保障。

二、公交企業財務分析的主要內容

（一）有機結合單項指標和整體指標，抽出重點對象專項分析

財務分析中的各項分析指標是財務分析工作的核心構成部分，分析指標的全面性和針對性將直接影響財務分析結果的精準性，因此，形成一套完整、科學的財務分析指標是公交企業的一項重點財務工作。公交企業應從自身的實際情況出發，立足于對公交企業的運營目標，結合當年的公交運營補貼方案，通過借鑒同行、試驗操作等方式挑選出適合自身企業發展的單項分析指標，將各單項分析指標進行有機結合，形成整體指標。一套完整的財務分析指標，首先，有利于強化分析公交企業的整體運營情況；其次，可以幫助公交企業管理者掌握公交企業整體的經濟效益和財務狀況；最后，為公交企業管理者提供符合公交企業經營發展所需的財務信息，挖掘公交企業節能降耗、降本增效的潛力。

具有社會公益性的特殊性決定了公交企業在構建財務分析指標的過程中需緊密貼合公交運營補貼方案，抽出重點指標進行專項分析。

1.針對客流補貼的分析，需要分別重點分析累計客流指標、綜合車輛數指標、實際票款收入指標、累計營運里程指標、實際人均票價指標，需著重分析累計客流指標和實際人均票價指標分別與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

2.針對能耗補貼的分析，需要重點分析車型能耗指標、有效營運單公里能耗里程指標、年平均電力單價指標，特別是有效營運單公里能耗里程指標與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

3.針對總人工成本的分析，需要重點分析累計工資總額指標、平均人數指標、年人均工資指標與預算編制表中各指標對應的預算值之間的差異；測算社保保險中各險種、住房公積金和企業年金中單位承擔部分的總額分別占工資總額的比例，對比分析各比例值與當年相關政策文件設定的標準值之間的差異。

4.針對駕駛員人工成本的分析，需要重點分析人車比指標、人工費用指標、工資指標、附加費用占工資總額比例指標。

5.針對車輛維修成本的分析，需要重點分析車型維修成本指標、車齡維修成本指標、有效營運千公里維修里程指標，特別是有效營運千公里維修里程指標與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

此外，當出現非常態化的經營決策事項且需針對該事項進行專項分析時，應根據專項費用設定專項分析指標。

（二）加強業務精細化管理核算，優化公交經營情況分析

單車核算管理是公交企業最基礎的管理單元，加強單車核算的精細化管理，從單車歸集至線路、再到車隊，優化公交企業客運服務的經營情況分析，是提高公交企業財務分析水平的必要條件。作為公交企業的主營業務，客運服務主要受內部和外部因素的影響。其中，內部因素包括車輛配備、班次安排、駕駛員人工成本、能耗成本、車輛維修成本及融資成本等；外部因素則包括營運區域內的路況客流、乘客體驗感等。內部因素的分析動因精細化至單車后，有機結合外部因素對公交經營情況進行對比分析，優化財務分析結果的有效性，為公交企業經營管理者控制成本提供精細化的數據支持。

（三）細化現金流量分析，關注籌資活動現金凈流量

公交企業的社會公益性決定了其低票價、廣覆蓋的戰略模式，加上公交企業的主要資產營運車輛均為融資采購，且融資比例接近百分百，大部分公交企業處于負債經營的模式；資產負債率相對較高，對外融資難度相對較大。例如，公交運營補貼款無法及時預撥到位，公交企業將隨時面臨流動資金缺口大的困境。

（四）結合公交運營補貼方案，開展成本預算考核分析

隨著公交運營補貼方案的調整、國有企業改革進程的推進，降本增效是公交企業未來穩健發展的重要方向。因此，科學、有效的成本預算考核分析也是財務分析的一項重點內容。公交企業應根據實際情況，結合事前預算、事中控制、事后考核的模式，按月做好貼合公交運營補貼方案的財務數據分析，分析資產總額、負債總額、凈資產和各項指標成本效益增減的原因，挖掘影響因素，尋求降本增效的渠道，以此增強公交企業的核心競爭力。

（五）關注社會服務指標分析，加強同行指標對比分析

公交運營補貼方案中除了涉及客流指標、人工成本指標、有效營運單公里能耗里程指標和有效營運千公里維修里程指標外，還涉及乘客滿意率和員工滿意度等運營服務指標的考核。公交企業管理者在關注各財務指標等靜態分析的同時，還應關注社會服務指標等動態分析。提高乘客滿意率、高峰期間班次發車的準點率，優化調整公交線網的覆蓋率，增強企業員工的歸屬感，能促進社會與公交企業和諧發展。

此外，公交企業應加強與周邊其他城市的公交企業之間的業務交流，通過借鑒同行的分析方法和指標，對比分析同類業務的財務分析結果的差異，總結借鑒經驗，取長補短。通過學習交流同行中有效而精準的財務分析經驗，有利于公交企業找準自身的定位，并發現自身的不足，能促使公交企業經營管理者及時優化資源配置。

三、公交企業多種財務分析方法的有機結合

目前，公交管理平臺在我市的公交企業中推廣應用，結合各項財務分析指標，在后續的開發運維中可考慮在公交管理平臺的車輛維保修管理和車輛運營管理等相關節點中增設對應的報表節點，例如，各車隊的損益對比分析表、人工成本同比與環比分析表、單公里能耗的同比與環比分析表、千公里車輛維修費的同比與環比分析表等。表格列示的數據包括但不限于本月數、上月數、上年同期數、預算數、行業平均數、環比額（率）和同比額（率）；指標分析表格的反饋方式可為趨勢分析、對比分析或結構分析等。由于市場經濟在不斷的發展，公交運營補貼方案的內容與標準也會因時制宜。公交企業的財務分析指標須緊跟補貼方案、適時調整，因此，相關的報表節點中涉及的指標內容也應動態更新，不能一成不變。此外，為了讓公交企業管理者能更直觀地獲取財務分析結果，還可考慮在相關的報表節點中增加指標分析結果對應的動態結構圖表的反饋方式。

四、公交企業財務分析的作用

（一）公交企業財務分析是評估公交企業運營情況的重要依據

財務分析能幫助公交企業管理者有效地掌握公交企業運營活動的基本情況，能綜合評估公交企業在日常營運中所遇到的各種問題，便于財務人員發掘公交企業財務管理中所存在的各種問題并及時提出與其對應的優化建議，挖掘節能降耗、降本增效的潛力，為公交企業管理者控制成本提供數據支持。

（二）公交企業財務分析是考核公交運營補貼指標的重要信息

結合公交運營補貼方案中的相關考核指標，提取與補貼方案相關的財務數據，重點關注人工成本、能耗成本等數據的財務分析，編寫貼合補貼方案的財務分析報告，有利于公交企業及時發現實際值與補貼方案中標準值的差異，促使公交企業管理者及時制定相應的措施對其進行優化調整。

（三）公交企業財務分析是評估籌融資的決策依據

公交企業的財務分析是全面且有效的分析工作，它能反饋公交企業當期的運營情況；作為籌融資活動的決策依據，公交企業的股東和債權人可以通過財務分析報告了解公交企業的運營和財務情況。

五、公交企業財務分析中的常見問題

（一）管理層對財務分析的重視程度不夠

大部分公交企業管理者更偏重于營運管理，對財務分析的重視程度不夠，公交企業領導大多仍只局限于成本和現金流分析，缺乏對財務分析全面性的了解。這導致在實際操作中，財務分析人員通常只根據報表數據對公交企業的經營情況進行靜態指標的數據對比分析，沒有對動態指標或數據進行深入分析。

（二）財務分析人員專業素質亟待提升

大部分財務分析人員在做財務分析時，僅僅關注財務報表數據，缺乏與其他部門溝通了解某項數據的構成，沒有結合公交運營補貼方案，專業素質不夠，缺乏全面思維，導致財務分析結果較為片面、不夠透徹。

（三）忽視社會服務指標的財務分析

作為財務分析指標中的重要組成部分，社會服務指標，例如，乘客滿意率和員工滿意度等，與公交企業長期穩定的發展息息相關。在公交企業的日常財務分析過程中，仍存在忽視社會服務指標分析的情況。

六、優化公交企業財務分析的策略

（一）提高管理者對財務分析的重視程度

公交企業管理者應加強財務分析對公交企業日常運營影響的認識，應積極調動、主動協調公交企業各部門對財務分析的配合和支持，鼓勵財務分析人員跳出舒適圈，多與其他業務部門溝通，了解公交企業的運營流程，提高財務分析結果的精準度。

（二）提高財務分析人員的專業素質

財務分析人員在注重培養自身基本數據分析能力的同時，也應注重培養自身的綜合分析能力，多與其他業務部門溝通，對各項財務分析數據不僅要做到知其然，還要做到知其所以然，使財務分析結果更為精準、客觀。

（三）注重社會服務指標的財務分析

乘客滿意率和員工滿意度等社會服務指標是公交運營補貼方案中的重要考核指標，同時，社會服務指標對公交企業長期穩定的發展起著不可忽視的作用，因此，在財務分析過程中，應當注重社會服務指標的分析。財務指標與社會服務指標的有機結合，能使財務分析結果更加全面、有效。

七、結語

市場經濟的快速發展，使具有社會公益性的公交企業面臨相對嚴峻的發展形勢，特別是公交企業自身特殊性帶來的公交業務收不抵支的運營情況，這對公交企業的財務分析工作提出了更高的要求。因此，公交企業需要立足于自身的基本情況，結合公交運營補貼方案，重點分析占比較大的各項成本支出，有機結合各項財務分析指標與財務分析方法，分析公交企業運營過程中的不足與紕漏，做到具體問題具體分析，全方位提高財務分析結果的有效性與精準度，使公交企業在疫情趨向常態化的市場環境中實現穩定發展。