基于財務理念轉變視角下公允價值計量屬性在我國新會計準則中的有效應用分析

李丹 云南交投公路建設第五工程有限公司

新制定的《中國企業會計準則——基礎原則》明顯地將公允價值視為一項財務計量屬性，并在十七項具體會計準則中運用了確認，占會計要素計量準則（共30個）的比重已達到了百分之五十七。公允價值在中國會計規范中已經走過了引進，取消、再引進的曲折過程，本章擬在研究公允價值計量屬性在中國會計規范中的運用歷史的基礎上，從中國審計理念、價值觀和負債理念的變化等角度，對中國的審計準則再次引進了公允價值計量屬性并加以研究，從而指出了公允價值計量屬性在中國的運用方向。

一、我國的公允價值概念

國家頒布的《公司會計準則——一般原則》中規定了：在公允價值計量下，財產和債務依照平等貿易中，了解狀況的貿易各方自動完成財產轉移或債務清償的數額計算。（第42條）[1]。公允價值一般具有以下四個主要特征：第一，以價值而不是以特定主體作為計量的依據。第二，以基于確認約定的假想成交為標準，因為此時并沒有真正的成交。第三，計量時并非交易日，只是確認約定時和清算交割時之前的一個報告日期。資產價值的重要特征，是它的市場價值一般跟隨金融市場經濟價值的變動（三級估價——即使用與金融市場沒關系的各類估價技能——除外），亦即它總是跟隨成為市場價值影子的金融市場經濟價值的消長以調節自身的起落，因而使固定資產或債務市場價值的計算與金融市場價格密切相關[2]。第四，因為它主要是根據市場的情況評估價值，所以即使估值結果并非充分可信，也總是面向著未來市場，在它的具體金額、時間安排等方面力圖體現市場的風險與不確定性，而這是用歷史成本計算法所辦不到的。當然，公允價值計算也有個很大的局限，那便是預計價值會發生偏離，影響會計信息如實反映的基本條件。但是，隨著估計科學技術的進展，這一局限性將會逐漸得以改善。

交易各方在充分的競爭中具有公允價格取得的基礎，但至少在各方完全熟悉的前提下，彼此之間并不具有明顯的信息不對稱的可能性。并且公司需要滿足長期運營假設，還需要在公允的情況下完成交割，雙方應該都是實際想法的代表。

公允價值的計算時間主要是根據市場消息的評價，而立足于即期的市場消息對資產或負債進行評估，就可以體現出這一系列的價格變動，所以正確價值會計使會計信息反映時間由靜態趨向運動，更能正確體現會計信息品質，這就是公允價值劑量高于歷史成本計量性質的主要因素[3]。

公允價格實質上是客觀價格，因此公允價值在實質上也是對企業真實價值的客觀衡量。對于具有活躍市場價格的投資或負債，該市場上的價格必須用來確認其公允價值。當然，這里的活躍市場上的價格一般是指交易前在廣州中誠實業的投資公司、經紀公司、行業協會、價格機構等部門，通過進行交易收集到的價值。如不具有活躍市場，公允價格就必須通過估值方法確認。所以，這就要求我們通過某些合理的測量方法和技術取得合理的確認金額[4]。

二、應用公允價值須創造的條件

公允價值測量的合理使用，盡可能進一步創設這樣一些必要條件：（1）在計算日，該財產或債務有同一財產或債務的活動交易市場（或有序交易市場）出現，隨時隨地可獲得用作公允價值評估方法的市價（可以采用一級估計），或者說，應為類似財產或債務的活動交易市場，及時獲得類似的資產出售價值或債務的轉讓價值（并作必需的若干修改，可以采用兩級評估），或是盡可能地不使用較遠離交易市場的預測技術的三級估值；（2）同種或相近的財產或債務的交易市場盡量不止一處，而且要有一處主市場或最便利的交易市場，在這些交易市場上，財產的出售價格最優化，債務的轉移價格最小；（3）努力提高財會人員的素質，尤其是估值和決策能力；（4）進一步提高注冊審計師的素質和獨立度，以增強他們對資產價值評估的審計力量。中國的一般標準中描述公允價值的方式和IASB標準一致，但沒有說明：（1）公允價值是以假想成交為基礎；（2）是一個偏離了實際成交的評估意義。如此，當我們在使用公允價值時應考慮：（1）要有機會獲得公允價值（按國家公允價值定義）；（2）所獲取的信息必須或盡量正確，因而，國家信息的使用將不受國家FAS一百五十七和FAS一百五十九的限制；（3）確定了公允價值計量對象[5]。

三、公允價值計量屬性在我國應用的現實意義

1.符合會計信息使用者的決策要求，公允價值不但可以更加正確地反映公司的財務狀況，可以增強財務資料的準確性，而且還可以更加真實地反映公司的經營實質，可以更加精確地披露從公司所獲得的現金流量，也因此可以更加準確地體現公司的營運水平、償債能力和可承受的公司經營風險。企業價值計量屬性因其高的決策相關性而獲得投資方、債務人以及企業管理者等的多方認可。

2.為了適應市場經濟形勢發展的要求，公允價值計量屬性已經成為一個理智雙方可以在無影響情形下自動進行的交易，與實際業務是否進行無關、只要雙方都同意就會有價值的一個計量屬性，在什么時間都能夠對通過衍生金融工具所產生的權益、義務等加以計算和反映，從而很好地克服了傳統會計價值計量屬性在這個問題上的缺陷。通過利用企業資產的計量屬性，不但可以幫助企業信息使用者及時掌握衍生理財工具的現實信息，衍生理財工具對公司的未來財務狀況和投資行為所產生的可能影響，而且還可以更有效地向企業信息使用者、企業投資者提供適時、正確、科學地資訊。

四、公允價值在我國的應用

我國的企業會計準則是以歷史成本計算為依據的情況下，提出了重置成本、可變現凈值、收益率以及公允價格四個計算條件。不過，標準中仍然突出了公司發展史的財務屬性及其在中國經濟的主導地位，因為基本原則第四十三條中已經明文地規范了：公司在對財務基本要素予以計算時，通常應該考慮歷史成本。公允價值計量屬性的無自主性在具體規則中有充分表現，基本上任何使用公允價值計量屬性的具體規則中都要求資產或負債必須按價值予以計算，也只有當符合特定要求時才能夠使用公允價值計量屬性對其予以計算。

標準在融資手段領域中的應用，此次新會計準則主要在融資手段確定與計算以及財務資產轉移過程中，使用了公允性價值計量特征。例如《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》約定滿足下列要求之中的財務資產或金融負債，應該在初始確認時指明為以公允價值計量且其變化計算當期損益的財務資產或金融負債：（1）該約定將有助于避免或明顯降低因為該財務資產或金融負債之間的計量基礎差異，而引起的有關利得或損失在確定及計算方面不統一的情形。（2）在企業風險管理報告或經營計劃的正式書面文本中記載，該融資負債結構、該金融負債組合或其固定資產中的金融負債組合等，以企業資產為依據加以進行管理、評估或向有關管理層匯報。

在非金融工具方面的運用，目前企業會計準則中在非金融工具方面，對公允的價格計量方法已經有了較為深入的運用，但限制要求仍然較為嚴苛。因此，按照《中國企業準則3號——投資性房地產》的要求：公司必須于資產負債表日采用平均成本方式對投資性房地產實施日后計量，且一旦有確鑿證據說明其公允價值得以連續有效地實現，就必須采用計量，并同時約定在采用計量方式的同時，必須符合以下兩個要求：一是必須存在著活躍的房地產交易；二是公司可以在地產市場中獲取同種或相近樓盤的市場售價及其他有關數據。《中小企業準則第5號——生物資產管理》中有這樣的條款。又如《中國企業準則第12號——債務重組》，明確了公允價值的使用前提條件是必須具有可靠性測量。而《中國企業準則第7號——非貨幣性資產互換》又要求，可以使用確認的非貨幣性交易必須具備業務實質，以及換進財產或者換出負債時的數額具有可靠性測量。這里，商業實質是指換進固定資產的未來流動資金在投資風險、時機以及數額這一方面都與換出固定資產明顯有所不同，又或者換進固定資產和換出固定資產的預計未來流動資金現值也有所不同，但其差異與換進固定資產與換出固定資產的公允性價格相對還是很大的。

五、公允價值計量屬性應用的中外比較

1.公允價值計量屬性的使用領域擴展。經過國際與我國對公允價值計量屬性應用的對比，我們可以發現，國際及我國對公允價值使用領域也在逐步拓展，并從傳統工具應用領域逐漸向一些工具應用領域擴展。

2.公允價值計量性質的非領導作用。在國際上，公允價值計量性質正逐步替代傳統常規會計的測量性質——企業經濟價值，并成為會計計量性質的改革創新的重要力量。但在中國，企業價值仍然處于主導地位，盡管公允價值計量方法在金融工具、非理財工具上也被廣泛使用，但一般都要求企業只能在符合特定要求時才能夠采用公允價值計量。

3.對公允價值計量屬性使用范圍的嚴格限定。從公允價值計量屬性的使用中，我們可以看到各國基本上都要求在投資或債務的計算中首先必須使用公允價值，除非有充分的資料說明在公允價值不能實現時，才可能采用的價值計量屬性。但目前的國際會計準則對公允基礎屬性的使用仍十分慎重，一般都是在有確鑿證據表明公允價值得以連續地正確取得后才采用，并對計量基礎屬性的使用作出了嚴厲的限制。

六、公允價值計量對會計準則應用的影響

《企業會計準則第20號——合并財務報表準則》要求，根據目前中國資本市場發展的實際情況及其我國社會主義市場經濟發展的實踐情況來看，審慎地運用公允價值，要求在同一制度下的公司通過合并后以賬面價格為會計調整的主要對象，放棄運用公允價值；非同一控制下的企業合并系各方自主成交后，按公允價格計算，以防止公司通過與同一控制下的公司兼并而實施盈余管理的情況出現。根據《非貨幣性資產交換》基本原則的要求，公司開展非貨幣性資產交換也可以帶來一定收益，如用優良資產交換低劣資產等。若將非貨幣性財產轉換為存在業務實質上，換入財產或換出負債時的公允價值將能夠可靠計量，而公允價值和換出負債賬面價值之間的差異將作為當期損益，可能會增加公司的收入或者費用收益。上市公司也可通過開展非貨幣性財產交易增加當期收益。盡管《非貨幣性資產交換》等準則中規定，關聯方關系的出現可以使得相互關聯的非貨幣性資產交換中不存在業務實質關系，但上市公司如果為了控制利益，往往想方設法地進行回避，從而使得相互關聯交易更加非關聯化。另外，在非貨幣性資本交易中，對商品實質的評估也具有相當的財務彈性。《債務重組原則》中明確：由于欠款人讓步，原欠款人所取得的利益將直接作為本期利益，并排入公司財務報表中，但原來的是作為資本公積；同時引入了資產價格，如以實物抵債，則直接按照原資產價格計算。該標準針對部分無力償還欠款的發行控股公司來說，如果欠款被全數或是部分免除，則勢必大幅度增加公司利潤，也因此增加了各股利潤率。對一些長期無能清償債務的企業（尤其是ST、PT企業），如果得到了欠款的全數或部分豁免，其盈利也將直接體現在當期盈余表中，對于負債還很多甚至可以進行債務重整的企業來說，其盈利也有大增的可能性。投資人能夠利用對非經常性損益的計算確定債務重整將帶來的收益，從而做出合理的決策。金融工具規范要求理財工具按公允價格核算，并由表外轉移到表內反應，這會給銀行通過派生理財手段實現風險管理的活動造成很大干擾，企業也必須充分考慮派生理財手段對財務報表的影響，以防止給財務報表造成過大的變化。應該說，新金融工具規定法為現代財務工具的會計管理作出了比較好的規定。不過，《金融工具確認和計量標準》僅對資產流動范圍進行了定義，但并未對所有的資產流如何進行劃分及其分類準則作出嚴格的定義。

七、結語

綜上所述，相對于IASB和FASB來說，中國公允估值法在實際應用的基礎上、適用范圍和方法上都比較謹慎，這既是對中國過去曾運用公允價值測算方法存在問題的總結與完善，又是根據中國當前實際，維護公允估值方法不被濫用的實際需要。而在一般原則第四章十三條中，也規定使用重置生產成本、可變現凈值、現值、公允價格計算的，必須保持其所確認的會計要素金額都可以實現和可靠計算。另外，對公允性價值所使用的限制性條款還在融資手段的確定和計算、股份支付、套期保值等會計準則的規定中有所反映。新會計準則的上述條款向公司傳遞的訊息是嚴謹且鮮明的，只有在具備相當的可行性基礎上才采用公允價格計算模型，限制存在較多假設的估計技術的使用。