田惠宇撞開(kāi)了“招行”的隱秘角落

田惠宇曾被認(rèn)為是招商銀行“二次轉(zhuǎn)型”的關(guān)鍵人物，和大財(cái)富管理“引路人”。

10月8日，根據(jù)中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委網(wǎng)站顯示，日前，中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委對(duì)招商銀行股份有限公司原黨委書(shū)記、行長(zhǎng)田惠宇嚴(yán)重違紀(jì)違法問(wèn)題進(jìn)行了立案審查調(diào)查。中紀(jì)委的官方通報(bào)曝光了田惠宇的另一面：“以‘投資’‘理財(cái)’為名，‘以錢(qián)生錢(qián)’，大搞權(quán)力與資本勾連，靠金融吃金融。”

如今，他已因嚴(yán)重職務(wù)違法并涉嫌犯罪被雙開(kāi)，田惠宇曾經(jīng)給招商銀行帶來(lái)了什么？招商銀行未來(lái)又將如何發(fā)展？

“二次轉(zhuǎn)型” 成為“零售之王”

招商銀行最響亮的名號(hào)是“零售之王”。這也被看做田惠宇任期內(nèi)最大的功績(jī)。

2013年5月31日，47歲的田惠宇正式接替64歲的馬蔚華任招商銀行第三任行長(zhǎng)。

田惠宇上任后不久，就提出要加快實(shí)現(xiàn)二次轉(zhuǎn)型，開(kāi)始推進(jìn)招行的“一體兩翼”戰(zhàn)略定位，即以零售業(yè)務(wù)為“主體”，公司業(yè)務(wù)、同業(yè)業(yè)務(wù)為“兩翼”的發(fā)展戰(zhàn)略。將傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)的零售業(yè)務(wù)重新擺回戰(zhàn)略核心位置，打造成一家戰(zhàn)斗力更強(qiáng)的“輕型銀行”。

“輕型銀行”的“輕”體現(xiàn)在兩個(gè)方面，一是資產(chǎn)的“輕”，二是組織架構(gòu)的“輕”。從招商銀行當(dāng)時(shí)改革的路徑來(lái)看，田惠宇的觀點(diǎn)是，“要最大限度地壓縮管理層級(jí)，減少中間環(huán)節(jié)。”“總分行兩級(jí)不能只是履行管理職能，而要根據(jù)客戶和業(yè)務(wù)特性，組建專(zhuān)業(yè)團(tuán)隊(duì)直接‘下地耕種’，形成覆蓋總分支行三級(jí)、立體式的客戶服務(wù)體系和利潤(rùn)中心。”

田惠宇的改革也被市場(chǎng)稱(chēng)為“鐵腕”轉(zhuǎn)型。

2015年，招行轉(zhuǎn)型取得進(jìn)一步成效，其零售業(yè)務(wù)稅前利潤(rùn)達(dá)348 億元，同比增長(zhǎng)19.54%，招行也成為國(guó)內(nèi)首家零售利潤(rùn)占比超過(guò)“半壁江山”的商業(yè)銀行。田惠宇在年報(bào)致辭中也表示，“‘輕型銀行’初步成型，資產(chǎn)更‘輕’、負(fù)債更‘輕’、收入更‘輕’。‘一體’更加強(qiáng)健，成為招行在風(fēng)起云涌中的‘壓艙石’。把握機(jī)會(huì)拓展新興業(yè)務(wù)，‘兩翼’更加有力，成為招行乘風(fēng)破浪時(shí)的‘推進(jìn)器’。”

而截止2021年年末，招商銀行零售金融業(yè)務(wù)稅前利潤(rùn)達(dá)到777.09億元，同比增長(zhǎng)21.74%，占比達(dá)52.44%。同時(shí)，招商銀行零售客群突破1.7億戶，零售管理客戶總資產(chǎn)（AUM）突破10萬(wàn)億，增量再破萬(wàn)億。

招商銀行確定了自己 “零售之王”的地位。

房地產(chǎn)貸款大幅上漲

在成功轉(zhuǎn)型的光環(huán)和優(yōu)秀的業(yè)績(jī)表現(xiàn)之下，2012到2021年的10年間，招商銀行貸款和墊款總額雖然已經(jīng)從1.9萬(wàn)億暴漲至5.57萬(wàn)億元，但制造業(yè)貸款占比卻大幅下降。

2013年，田惠宇接任招商銀行行長(zhǎng)時(shí)，該行的制造業(yè)貸款金額是3883.4億元，占貸款總額的比例高達(dá)17.68%。但這一金額和比例卻都是田惠宇9年行長(zhǎng)生涯的最高值。值得注意的是，招商銀行2013年的制造業(yè)貸款金額雖然較2012年有所增長(zhǎng)，但占比卻已經(jīng)下降了1.48個(gè)百分點(diǎn)。

2013也開(kāi)啟了招商銀行制造業(yè)貸款占比連續(xù)8年下降的序幕，從2012年的19.16%直降到2020年的5.63%。2021年該項(xiàng)占比雖然小幅上升至5.99%，但仍然明顯低于2018年的7.18%，更是只有2012年的三成多。也就是說(shuō)，從2012年到2021年的10年間，招商銀行制造業(yè)貸款和墊款在總貸款中的占比下降了超過(guò)13%。

從制造業(yè)貸款和墊款金額來(lái)看，2017年和2019年是兩個(gè)低點(diǎn)，分別為2660.72億元和2617.11億元，2018年曾小幅增長(zhǎng)至2825.43億元，但2019年再創(chuàng)新低。近兩年制造業(yè)貸款投放金額雖然觸底回升，但仍然低于10年前的水平，較2012年減少了315.06億元。

與此同時(shí)，招商銀行2013年以來(lái)的房地產(chǎn)貸款卻大幅上漲，金額遠(yuǎn)超制造業(yè)貸款規(guī)模。

2021年末，招商銀行的房地產(chǎn)公司貸款為4017.04億元，較上年末增加109.12億元，增幅為2.79%；個(gè)人住房貸款為13744.06億元，較上年末增加995.91億元，增幅達(dá)7.81%。涉房貸款總額超過(guò)1.7萬(wàn)億，遠(yuǎn)超制造業(yè)貸款規(guī)模。而且，招商銀行的房地產(chǎn)貸款占比和個(gè)人住房貸款占比均超監(jiān)管紅線。

值得注意的是，招商銀行的房地產(chǎn)業(yè)不良貸款和不良貸款率也大幅增長(zhǎng)。截至2021年末，該行房地產(chǎn)業(yè)不良貸款余額56.55億元，較2020年末的11.9億元增加44.65億元，增長(zhǎng)約3.75倍；不良貸款率由2020年的0.3%大幅上升至1.41%。

在田惠宇任期內(nèi)，招商銀行在年報(bào)、半年報(bào)中多次表示要“支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)”、重點(diǎn)向“先進(jìn)制造業(yè)”投放信貸資源，但從該行的制造業(yè)貸款數(shù)據(jù)來(lái)看，似乎并不支持這樣的表態(tài)。

招商銀行未來(lái)如何發(fā)展

田惠宇曾被認(rèn)為是招商銀行“二次轉(zhuǎn)型”的關(guān)鍵人物，和大財(cái)富管理“引路人”。10月8日，中紀(jì)委的官方通報(bào)曝光了田惠宇的另一面：“以‘投資’‘理財(cái)’為名，‘以錢(qián)生錢(qián)’，大搞權(quán)力與資本勾連，靠金融吃金融。”如今，他已因嚴(yán)重職務(wù)違法并涉嫌犯罪被雙開(kāi)，招商銀行未來(lái)將如何發(fā)展？

對(duì)此，4月26日，招商局集團(tuán)官網(wǎng)曾發(fā)布消息，招商集團(tuán)董事長(zhǎng)、招商銀行董事長(zhǎng)繆建民出席招商銀行干部座談會(huì)時(shí)表示，雖然招行行長(zhǎng)變了，但公司治理不會(huì)變。繆建民強(qiáng)調(diào)，中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委對(duì)田惠宇涉嫌嚴(yán)重違紀(jì)違法進(jìn)行紀(jì)律審查和監(jiān)察調(diào)查，為招行的高質(zhì)量發(fā)展消除了重大隱患，公司堅(jiān)決擁護(hù)中央的決定。招行黨委要以田惠宇涉嫌嚴(yán)重違紀(jì)違法問(wèn)題為鏡鑒，深刻反思，保持警醒，堅(jiān)持不懈把全面從嚴(yán)治黨和反腐倡廉向縱深推進(jìn)。

而招商銀行第四任行長(zhǎng)王良也是一位“招行老將”。

6月29日，招商銀行董事長(zhǎng)繆建民在股東大會(huì)上表示，聘請(qǐng)王良擔(dān)任招商銀行的行長(zhǎng)，對(duì)于招商銀行的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展及堅(jiān)定執(zhí)行公司戰(zhàn)略都有著積極的意義。首先，王良是從招商銀行基層成長(zhǎng)起來(lái)的干部，對(duì)招商銀行非常熟悉，非常專(zhuān)業(yè)，管理經(jīng)驗(yàn)豐富，而且各個(gè)崗位的情況也非常熟，善于統(tǒng)籌協(xié)調(diào)。王良也是招商銀行董事會(huì)戰(zhàn)略執(zhí)行的主要操盤(pán)手，所以他是一個(gè)很合格的人選。其次，因?yàn)橥趿奸L(zhǎng)期在招商銀行工作，有利于保持招商銀行戰(zhàn)略的連續(xù)性、可持續(xù)性。所以王良擔(dān)任行長(zhǎng)以后，應(yīng)該說(shuō)在行內(nèi)以及市場(chǎng)上都非常被認(rèn)可。

當(dāng)天，王良也在接任行長(zhǎng)后首次亮相。對(duì)于招行未來(lái)的發(fā)展，王良重申表示，要保持三個(gè)不變，“保持董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的行長(zhǎng)負(fù)責(zé)制不變，堅(jiān)持市場(chǎng)化的激勵(lì)約束機(jī)制不變，堅(jiān)持干部隊(duì)伍人才穩(wěn)定性不變。”

王良還首次提出，招行將有四項(xiàng)措施開(kāi)拓新局面。一是要堅(jiān)守戰(zhàn)略定力，深化戰(zhàn)略執(zhí)行。二是要通過(guò)打造“三大能力”提升招行的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。三是進(jìn)一步加強(qiáng)內(nèi)部管理，提升內(nèi)部管理的科學(xué)化、規(guī)范化、精細(xì)化和數(shù)字化水平。四是進(jìn)一步加強(qiáng)人才隊(duì)伍建設(shè)，培養(yǎng)適應(yīng)商業(yè)銀行未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)的人才隊(duì)伍。

未來(lái)，招商銀行能否在王良的帶領(lǐng)下鞏固“零售之王”的市場(chǎng)地位，并在A股市場(chǎng)恢復(fù)“銀茅”的強(qiáng)勢(shì)， 值得期待！