綠色金融促進長沙市高質量發展路徑研究

呂敏蓉 李樂萍

(1.湖南女子學院 湖南長沙 410013；2.武漢警官職業學院 湖北武漢 430040 )

黨的十九大報告指出，要大力推進生態文明建設，堅持節約資源和保護環境的基本國策，像對待生命一樣對待生態環境，統籌山水林田湖草系統治理，實行最嚴格的生態環境保護制度。綠色金融作為與實體經濟密切相關的金融服務體系，對促進經濟高質量發展有著重要意義。長沙市作為國家重點支持的中心城市，在貫徹落實中央重大決策部署、加快實施“三高四新”戰略、推動高質量發展中肩負著重大使命。綠色金融是促進經濟高質量發展的重要力量，應當充分發揮自身優勢，以綠色金融推動經濟高質量發展。

1 經濟綠色高質量發展對綠色金融的需求

1.1 綠色金融能夠推動區域經濟高質量發展

從宏觀層面來看，綠色金融能夠推動產業結構調整、促進資源節約和環境保護、實現經濟社會發展與生態環境保護雙贏，助力區域經濟高質量發展。一方面，區域經濟發展過程中必然伴隨著環境問題和生態壓力，因此需要通過政策引導金融機構加大對地區生態保護和污染治理投入力度；另一方面，區域經濟發展過程中需要大量資金投入來改善生態環境質量、增強生態產品供給能力，而綠色金融作為一種有效的融資工具和手段，可以促進區域經濟高質量發展[1]。

1.2 綠色金融能夠促進經濟綠色高質量發展可持續

綠色金融的發展，將對我國經濟增長方式和環境保護產生積極而深遠的影響。我國綠色金融起步較晚，但發展迅速。以商業銀行為例，截至2019年末，我國商業銀行綠色信貸余額超過14萬億元，占全部貸款余額比重的11.5%，同時綠色信貸資產質量良好。2019年末，商業銀行綠色貸款不良率為0.6%，低于各項貸款不良率的平均水平。隨著全球經濟向低碳、環保、可持續發展轉型，世界各國都在大力發展和運用綠色金融工具支持環保和能源資源節約項目的建設。同時，國際社會在加強對企業環境信息披露的監督力度，鼓勵企業更多地利用國際國內兩個市場、兩種資源來促進自身的可持續發展。通過我國商業銀行的實踐，已經形成了一套行之有效的綠色金融制度安排和技術工具，能夠有效促進綠色經濟高質量發展[2]。

1.3 綠色金融能夠降低社會整體融資成本和風險

綠色金融在實踐中具有“低成本”“低風險”“高收益”的特征。在融資過程中，企業通過發行債券、開展擔保等方式融資，能夠有效降低資金成本，同時通過信貸、擔保等方式融資能有效降低企業貸款的風險。在金融市場中引入綠色金融產品和服務，能夠有效降低融資風險和融資成本。綠色金融對項目進行選擇和評價時，可以遵循環境效益最大化原則和可持續發展原則，其要求項目具有可持續性、環境友好性及社會效益，同時綠色金融通過對資金投向進行限制可有效降低社會整體的風險水平。

由表2可知，綜合湯色、香氣、滋味3個因子表現，結合外觀及沖調性，綜合品質最好的為配方9，其次為配方2，再次為配方1。其余配方制作的油茶綜合品質欠佳。因此，建議配方1、配方2和配方9作為3種不同風味的速溶油茶產品進行開發。

1.4 綠色金融能夠促進企業綠色高質量發展轉型

隨著我國經濟的轉型，企業環保成本逐漸增加，傳統依靠信貸擴張的模式已難以為繼。同時，國內企業環保成本的上升對綠色信貸的發展提出了更高的要求。綠色金融能夠推動企業在生產過程中實現能源節約、污染防治和資源循環利用，從而實現綠色可持續發展。

其中，n為為該省份內地級市個數，m為該省份內地級市某基本公共服務水平的算術平均數，yi表示第i個地級市的基本公共服務水平，按照升序依次排列。由于上海為直轄市，無法計算其不均等程度，本文只計算了江蘇和浙江兩省各地級市間對應公共服務的基尼系數。

一方面，綠色金融通過引導資金流向綠色產業和項目，鼓勵和支持企業加大研發投入、加強技術改造、推進節能減排等綠色發展活動，有效降低企業的環境污染成本；另一方面，綠色金融通過增加資金供給、降低融資成本、創新信貸產品等方式提高企業的融資能力和效率。在我國“雙碳”目標的驅動下，綠色信貸的規模不斷擴大。截至2022年末，本外幣綠色貸款余額22.03萬億元，同比增長38.5%。通過加大對綠色產業的信貸支持力度、提高綠色金融服務效率等措施，提高了金融機構的信貸投放效率。例如，天能集團通過綠色信貸支持光伏發電項目建設，以新能源技術替代傳統化石能源，有效減少了二氧化碳等溫室氣體的排放，為社會經濟可持續發展貢獻了力量。長沙銀行通過綠色金融產品的創新和發展，推動企業進行綠色化轉型[3]。

2 長沙市綠色金融發展現狀及存在的風險

2.1 長沙市綠色金融發展現狀

長沙市綠色金融發展起步早，通過推動綠色金融改革創新試驗區建設、成立長沙市綠色金融行業協會、設立綠色金融發展專項資金等方式，初步建立了以政策為導向、以市場為主體、以產品創新為核心、以平臺搭建為抓手的綠色金融政策框架和管理體系。長沙市是國家首批綠色信貸試點城市，在全國率先出臺《長沙市綠色信貸發展規劃(2017—2020年)》和《關于促進長沙市綠色金融發展的實施意見》。長沙市是湖南的省會城市，其綠色金融發展狀況是湖南省的縮影，2022年湖南省綠色金融發展現狀如表1所示。但是，需要注意的是，長沙市在發展過程中也存在著不少問題：一是產業結構不盡合理。長沙市新興產業規模小，缺乏核心競爭力，產業結構偏重，支柱產業不強；二是服務業比重偏低。2018年，長沙市服務業增加值占 GDP的比重為39.1%，低于全國平均水平16.6個百分點，2022年有所上升，但依舊跟不上一線城市的發展步伐；三是縣域經濟發展不充分。長沙市縣域經濟發展普遍存在規模小、層次低、實力弱等問題，制約了長沙市綠色金融的發展。

表1 2022年湖南省綠色金融發展現狀

2.2 長沙市綠色金融中存在的風險

2.2.1 綠色金融概念模糊，缺乏統一標準

目前，長沙市尚未建立完整的綠色金融體系，未形成一個統一的綠色金融標準體系。長沙市綠色金融產品未形成一個明確的界定，相關的監管機構、研究機構和自律組織對綠色金融也未達成統一共識。

2.2.2 環境信息披露制度不完善

綠色金融的發展不能僅靠金融機構一方單打獨斗，必須各部門之間協同配合、共同發力。長沙市政府部門應完善配套政策，協調各方資源，加強部門合作，充分發揮政府宏觀調控的作用，利用政府在財政、稅收、產業等方面的優勢，引導銀行、保險、證券等金融機構向綠色產業提供融資支持。同時，發揮市場作用，利用好政府和市場“兩只手”的作用。具體來說，可從以下兩點來提高綠色金融服務的效率。

2.2.3 綠色金融風險防控機制不健全

綠色金融在一定程度上促進了長沙市的高質量發展，但同時面臨著不少挑戰，如綠色金融領域人才儲備不足、綠色金融相關制度不健全、國際交流合作力度不夠等。因此，在未來的綠色金融發展中，應當積極拓寬綠色金融開放程度，以提高長沙市綠色金融的國際影響力和競爭力。

2.2.4 配套支持政策不完善

一是配套扶持政策不健全，缺少專項資金、財稅優惠等激勵政策；二是缺少對綠色金融產品開發、創新、服務的激勵機制；三是缺乏綠色金融基礎設施建設和服務平臺搭建；四是缺少專業人才，特別是復合型人才。

所以，我把“江南”替換成“草原”，以表眾兄弟客路青山、相忘翠野的一番快樂和一點心念，以及一份日后會不斷翻閱的草原情思。

雖然長沙市開展了一些先行先試工作，但總體開放程度不高，仍需進一步提升。一是開放政策較少。目前，國家尚未出臺對地方的綠色金融開放政策，綠色金融改革創新開放試驗區尚未將長沙市納入其中；二是開放領域較窄。目前，長沙市綠色金融業務僅限于綠色信貸、綠色債券、綠色融資租賃等傳統業務領域，與商業保理等業務相比，其開放程度仍然較低。

綠色金融服務效率反映了綠色金融支持綠色經濟發展的廣度和深度，是衡量地方政府或金融機構綠色金融支持力度的重要指標。目前，長沙市綠色金融服務效率較低，主要表現在：

從國際層面來看，全球綠色金融發展仍處于初級階段，許多國家處于起步階段。當前，我國在推動綠色金融發展方面具有巨大潛力和優勢，但在推動國際合作方面比較薄弱。長沙市作為“一帶一路”的重要節點城市和中部地區重要中心城市，面臨難得的機遇和挑戰。

李大釗同志是我黨歷史上第一位馬克思主義的科學傳播者和科學解釋者，同時是中國共產黨歷史上最早倡導理論與實際相結合的人，他將馬克思主義的教育觀與中國現狀相結合并提出了很多教育思想。

2.2.6 綠色金融國際合作有待加強

自然邊坡如按傳統邊坡治理，存在開挖支護范圍大，對山體的擾動大，對環境的破壞大，施工難度大，安全風險大，費用投入高、治理工期長等特點。目前,自然邊坡治理問題在國內提出的時間較短，無詳盡的治理措施及治理深度、無明確的施工規范和驗收標準。

一是綠色企業融資需求得不到滿足。綠色企業融資需求有較強的周期性，例如在經濟上行周期時，企業貸款意愿增強，而在經濟下行周期時，企業融資需求下降。受新冠疫情影響，部分中小企業出現經營困難甚至破產倒閉，對融資需求造成一定影響。此外，部分優質綠色企業由于信息不對稱、抵押擔保等條件限制，無法滿足銀行的貸款條件。

二是綠色金融服務中介機構發展滯后。當前，長沙市僅有一家本土的市級綠色金融服務中介機構——長沙銀行股份有限公司，是全國首批獲得認證的金融機構，但其發展仍然滯后于其他同類金融機構。

周啟明換好病服，在病房躺下來后，錢海燕終于忍不住哭了出來。她說：“啟明，我們要不再換一家醫院試試，說不定是誤診呢。”

當前，長沙市尚未建立統一的綠色信息披露平臺和統一的環境信息披露標準。地方政府、企業和銀行間信息不對稱現象較為嚴重，相關數據、報告、風險預警等難以有效共享和利用，導致長沙市企業無法及時了解自身經營狀況及環境風險水平。

3 綠色金融促進長沙市高質量發展路徑

3.1 化解長沙市綠色金融風險

綠色金融體系的建立和發展，能夠對環境保護與污染防治起到促進作用，實現經濟與社會的可持續發展。但是，在發展長沙市綠色金融的過程中，也面臨一系列風險。一是環境風險。綠色金融體系的建立和發展需要大量資金投入，部分企業會利用綠色金融來獲取資金，而在此過程中，若綠色金融體系出現問題，可能會導致環境風險；二是道德風險。在綠色金融的發展過程中，企業可能通過各種方式來規避政策約束、突破監管紅線，若企業存在此類行為，則可能導致道德風險；三是操作風險。由于長沙市金融市場不夠完善，部分企業在開展綠色金融業務時，可能因為信息不對稱而產生操作風險[5]。

因此，我們需要針對上述風險制定相應的防范措施：一是健全環境信息披露機制。在完善現有企業環境信息披露制度的基礎上，積極引導金融機構進行環境信息披露，使金融機構能夠通過環境信息披露了解企業的生產經營情況，并以此作為識別綠色信貸項目風險的重要依據；二是加強綠色金融創新能力建設。完善綠色金融產品體系，推動綠色信貸產品創新，積極探索與環境權、排污權等相關權利質押融資業務。同時，推動開展綠色信貸資產證券化試點；三是建立健全綠色金融風險監測和預警機制。設立綠色金融風險預警指標體系，建立綠色金融風險的動態監測機制；四是探索建立企業環保信用評級體系，根據環保信用評級結果進行差別化信貸管理；對發現的環境違法行為進行嚴厲打擊；五是優化相關配套機制，完善綠色金融的法律體系，建立健全相關市場的交易規則。

3.2 拓寬長沙市綠色金融開放程度

一是環境風險識別與評估缺乏有效的方法和技術手段；二是綠色金融機構內部控制體系不健全，部分機構存在內控機制缺陷和制度執行不到位的情況；三是在綠色金融產品設計、創新中缺乏前瞻性[4]。

首先，加大對綠色金融領域人才的培養力度。目前，長沙市在綠色金融領域人才儲備不足，無法滿足綠色金融發展的要求，因此應加大對相關領域人才的培養力度，如可通過引進、培養等方式培養專業人才；其次，積極探索與國際組織開展合作。在長沙市未來的綠色金融發展中，應充分借鑒國外經驗，如歐盟委員會于2018年發布《可持續融資指令》、我國與荷蘭于2018年簽署了《中荷雙邊政府間關于開展環境、社會和治理領域合作的諒解備忘錄》等。因此，應充分利用這些國際組織所提供的政策支持和專業經驗，加強與這些組織的溝通交流，以拓展綠色金融發展領域；最后，加大國際合作交流力度。一方面，可通過舉辦國際會議、論壇等形式加強與國際組織和主要國家之間的交流與合作。另一方面，可通過“走出去”方式開拓國際市場、吸收國外先進經驗。

3.3 提高長沙市綠色金融的服務效率

一是缺乏統一的綠色項目識別標準和認證體系，難以對項目進行準確識別、科學論證和合理評價；二是部分企業和機構存在“漂綠”現象，未嚴格履行環境信息披露義務，環境信息披露不透明；三是對環境保護監管和處罰力度較弱。

目前洋山港已建一、二、三期集裝箱碼頭，岸線總長5 640 m，其中一期工程共布置5個5萬～10萬噸級泊位，二期工程布置4個7萬～10萬噸級泊位，三期工程布置7個7萬～15萬噸級泊位。經加固升級改造，洋山港二、三期碼頭