海南區塊鏈金融發展對策研究

摘要：相對傳統金融，區塊鏈金融憑借其自身獨有的優勢已經成為助推實體經濟發展的有效途徑，海南自由貿易港建設也需要以區塊鏈技術助力金融領域的變革，推動經濟高質量發展。文章通過總結海南區塊鏈金融發展現狀，分析其對實體經濟的影響效應，剖析海南區塊鏈金融存在的問題，最終從規范區塊鏈程序編寫、構建多元化的監管體系、創新應用場景、培養區塊鏈金融人才4個維度提出了海南省區塊鏈金融發展的對策建議。

關鍵詞：區塊鏈金融；金融監管；區塊鏈程序；應用場景

中圖分類號：F830文獻標志碼：A

0引言

如何通過金融創新更好地服務實體經濟需要技術支撐。目前，金融科技的發展主要依靠人工智能、大數據、云計算和區塊鏈4種技術［1］。其中，區塊鏈被認為是最具發展潛力的技術，其也被認為最有可能對現有金融業務模式產生重大影響［2］。海南自由貿易港建設需要以區塊鏈技術助力金融領域的變革，服務實體經濟。早在2018年，中共中央、國務院公布要將海南打造成全球區塊鏈應用高地。2019年5月，《海南省人民政府推進制度創新十一條措施》印發，提出要充分利用區塊鏈等前沿技術，提高制度創新水平，隨后的11月和12月又出臺相關政策，對“大數據與區塊鏈等信息技術的融合、區塊鏈產業落地應用、區塊鏈場景應用以及創新力強的區塊鏈項目等方面給予支持，構建區塊鏈產業生態。

1海南區塊鏈金融發展現狀

1.1海南區塊鏈產業發展迅速，已躋身于全國前列

“十三五”末，海南新增注冊區塊鏈企業2946家，與“十二五”末新增數量58家相比，年均增長218.49%（見表1）。到2021年3月已經增長到3822家，海南注冊區塊鏈企業總數繼廣東省、浙江省、江蘇省、山東省之后位列全國第5，海南區塊鏈產業發展取得了有目共睹的進步。

1.2海南區塊鏈產業分布不平衡，在金融服務業中占比不大

海南區塊鏈產業區域分布及行業分布差距極大（見表2），且在金融服務業中占比不大。海南各區域的區塊鏈企業發展嚴重不平衡，其中海口市占比61%、三亞市占比12%、儋州市占比2%、三沙市占比1%，其他地區的區塊鏈企業占到總數的24%。可見海南區塊鏈產業主要集中在海口、三亞兩地。此外，海南區塊鏈企業在行業間分布也極不平衡。排名前3的信息服務業、文娛業、租賃與商務服務業區塊鏈企業數量分別為1919，742，595家，3個行業占比87%，而其他行業區塊鏈企業均不足5%，金融服務業占比3%。可見，海南省區塊鏈產業區域分布及行業分布差距極大，且在金融服務業中占比不大。

2區塊鏈金融對海南實體經濟的影響效應

區塊鏈金融對海南實體經濟的服務目前主要體現在對中小企業融資方面，為更好地論證其對中小企業的融資效應，加入傳統融資和互聯網融資進行比較分析。

2.1數據選取

為論證海南省區塊鏈金融對于中小企業融資的重要性，選取海南省新增區塊鏈跨境融資項目數量作為區塊鏈金融的代表，與傳統融資和互聯網融資做比較分析，分別選取小貸公司和網絡小貸作為傳統融資方式及互聯網融資方式的代表。選取小貸公司數量作為傳統融資方式的一個代表，是因為大型銀行對中小企業融資作用逐漸削弱，股份制商業銀行因為追求自身效應難以承擔中小企業融資的重擔，故此小貸公司作為主要變量。選取網絡小貸作為互聯網融資的代表，是因為對于海南的幾種互聯網融資模式而言，P2P平臺倒閉跑路的居多，而眾籌的融資方式只是個別，規模不大，數據不具連續性。本文分析三者對中小企業貸款的影響，將三者與中型企業和小型企業貸款余額進行相關性分析，從而查找問題，以促進中小企業的進一步發展。由于數據的可獲得性，選取2011—2020年的數據做相關性分析。2011—2020年區塊鏈貿易融資項目數、小貸公司數量、網絡小貸數量和中小企業貸款余額及占比，如表3所示。

2.2實證分析

用X1，X2，X3，Y1，Y3分別代表區塊鏈貿易融資項目數、小貸公司數量、網絡小貸數量、中型企業貸款年末余額、小型企業貸款年末余額，對數據進行標準化處理并計算，相關系數矩陣結果如表4所示。

從表4中可以看出，X1與Y1，Y3的相關性分別為0.236，0.419。這說明區塊鏈貿易融資項目數與中型企業貸款余額和小型企業年末貸款余額之間具有一定的相關性；區塊鏈貿易融資項目對小型企業年末余額的相關性要大于對中型企業貸款余額的作用。這說明小型企業對區塊鏈金融融資項目更加迫切，更加需要借助區塊鏈金融來進行融資。X2與Y1，Y3的相關性分別為0.986，0.968，X3與Y1，Y3的相關性分別為0.920和0.961，X2，X3與Y1，Y3的相關性仍然大于50%，說明海南省中型和小型企業貸款受傳統融資方式及互聯網融資方式影響比較大，傳統融資依然占主導地位。

從實證結果可以看出：區塊鏈融資方式雖然具備獨特的優勢，但區塊鏈在中小企業中的融資作用仍然不如傳統融資和互聯網融資作用突出。主要是因為區塊鏈金融作為新生事物，各省對于區塊鏈技術在融資中的應用還處于探索和試點階段，仍然存在技術、人才、合規等各種問題，所以區塊鏈融資應用范圍仍然有限。海南區塊鏈企業雖然注冊數量上升很快，但實際開展業務的只有2%，海南區塊鏈融資模式目前也僅限于“區塊鏈+供應鏈”雙鏈融資以及“區塊鏈+應收賬款”貿易融資兩種模式，且并未普及，導致海南區塊鏈金融在中小企業中的融資效果并不顯著。

3海南區塊鏈金融存在的問題

3.1區塊鏈金融技術漏洞明顯

技術上，區塊鏈金融具有數字貨幣屬性，這一特性所引發的技術漏洞十分明顯。網絡黑客等違法犯罪分子極其可能運用計算機技術非法獲取分布式網絡節點數據，將這些數據信息提供給有非法融資需要的客戶。區塊鏈技術的運用，使得金融風險的預判及預警對數據的真實性和及時性要求提高。由于中小企業運營監管法規不完善，因此，區塊鏈金融數據作為法律證據，在真實性和穩定性方面存在問題。

3.2區塊鏈金融監管法律法規不完善

區塊鏈技術是一種新型的信息技術，僅從技術層面而言，區塊鏈金融是一個大數據金融業務體系，其核心是互聯網技術。因此，區塊鏈金融監管的本質應當是網絡平臺監管，也就是一種網絡“自我監管”。區塊鏈金融是一種新興金融科技。目前，我國法律、法規缺乏對區塊鏈技術明確的規制，法律對區塊鏈金融實踐更無法進行指導和規范。2019年1月10日，國家互聯網信息辦公室頒布了《區塊鏈信息服務管理規定》，其法律層級僅為部門規章，效力層級不高，并且對區塊鏈技術相關信息服務的規定較為籠統，區塊鏈技術沒有統一權威的法律界定。

3.3海南區塊鏈金融應用場景單一

區塊鏈融資大多停留在研發階段，使用場景單一。2020年，火幣中國推出“區塊鏈+供應鏈金融”行業解決方案，眾企安鏈與海南國際能源交易中心合作開發區塊鏈賦能的產融綜合服務平臺［3］；2021年，海南火鏈科技有限公司與江西銀行開發“區塊鏈+供應鏈金融”融資模式，并在江西試用［4］。“區塊鏈+應收賬款”貿易融資項目僅兩筆，分別為通威（海南）水產食品有限公司、海南兆濤科技發展有限公司提供的100.2萬美元、50萬元人民幣出口融資。

3.4區塊鏈金融人才稀缺

隨著金融科技化的轉型升級，對掌握金融科技工具的金融管理人才需求也隨之劇增。從招聘網站的數據可以發現，多家商業銀行金融科技子公司均發布了相關的長期招聘，而在金融科技公司發布的招聘信息中，八成以上為管理技術類相關崗位。與金融業蓬勃發展及轉型對金融科技人才需求劇增形成鮮明對比的是，金融科技人才無論從數量上還是質量上都遠遠不足，在海南這種現象更為嚴重。海南省各高校更偏于對傳統金融人才的培養，或只是在人才培養方案中加了個別金融科技課程，以金融科技復合型人才培養為目標的寥寥無己，專門培養區塊鏈金融人才的更是鮮見。

4海南區塊鏈金融發展對策建議

4.1規范區塊鏈程序編寫

區塊鏈技術在金融融資實際應用過程中，對于區塊鏈程序編寫首先要確定主體，即誰來進行區塊鏈技術的編碼開發。區塊鏈技術的開發者要保障代碼內容的準確性，也就是編碼內容應當符合融資活動當事人的真實意思，且該意思表示所進行的應當是合法融資活動。也就是說編碼形式符合互聯網需要，編碼內容符合法律規定。區塊鏈金融融資代碼編寫過程中，企業作為融資主體，各自知識結構不同，無論是技術認知還是法律認知都存在差異，要防止因主體差異導致誤解與欺詐。

4.2構建多元的區塊鏈金融監管體系

發揮“一委一行兩會”的中心監管作用，建立多元素的法律監管體系。可以由現有的“一委一行兩會”，在借鑒國外先進經驗和方法的基礎上，建立中國的區塊鏈金融融資條款的審查標準，由專業的金融融資法律法規定義何為區塊鏈金融融資“霸王條款”以及易受違法分子網絡攻擊的高風險代碼，監管企業區塊鏈金融融資雙方的交易行為。建立對金融活動參與者進行監管的制度。為保證金融機構、中小企業融資活動中融資行為的規范與合法，對區塊鏈金融融資參與人員均采取一定的監管。比如，各方在進行區塊鏈金融融資活動時，還需要填寫一些網絡申請表格等資料，這是由參與者對自身行為的再次思考與確認。不同的交易行為、不同的交易主體可以有差異化的監管策略。此外，發揮區塊鏈金融作為互聯網新興技術的技術優勢，對區塊鏈金融融資進行“網絡監管”。

4.3創新區塊鏈金融應用場景

打造區塊鏈職業教育聯盟，整合高校、科研院所及行業企業資源，多方合作共同研發“區塊鏈+供應鏈”產品及服務場景，將供應鏈核心企業的上下游中小企業串聯起來［5］，使貸款銀行不僅能夠了解核心企業的信息，也能充分了解處于供給鏈上下游中小企業的信息。在此基礎上，運用區塊鏈技術單獨構建企業信用評估平臺系統。目前，海南省上線了“海南中小企業融資綜合服務平臺”，但與內地相比，仍然存在著諸如平臺少、不能根據海南本地中小企業的特點進行差異化服務等弊端，因此海南省要建好“區塊鏈+信用評估”平臺，并進行普遍性、全面性、差異化的提升，讓更多的中小企業都能有機會依托信用評估系統實現融資。這個系統中小企業、金融機構、租賃公司等均可以同時使用，信息共享。對于中小企業而言，運用這個評估系統可以進行資金結算、納稅、工資發放、償還借款等。同時，中小企業在該系統上實現與銀行進行票據貼現、與保險公司簽訂合同、與租賃公司進行融資租賃等金融產品和市場交易服務等業務。更為重要的是金融機構通過平臺實時掌握中小企業經營活動的數據信息，就可以憑借這些共享的數據信息對中小企業進行多維的信用等級評定，并以此作為中小企業取得貸款的依據。基于中小企業市場生存的不易，原來被金融機構劃分為失信企業的企業亦可以重新恢復企業活力后在該系統上重新運用上述功能，共享數據，規定在一定的時間內從失信企業還可以轉變為誠信企業，從而重新獲得金融機構的融資。

4.4培養區塊鏈金融人才

4.4.1大項目、大企業帶動人才匯聚

建立金融科技大師工作室、區塊鏈金融重點實驗室等重大項目，建設區塊鏈產業園區，引進區塊鏈龍頭企業，充分發揮大項目、大企業帶動人才匯聚的優勢，引進高端人才，打造區塊鏈金融人才硅谷。

4.4.2建設“區塊鏈教育”支撐服務平臺

由教育廳牽頭，編寫區塊鏈教材、課件，拍攝教育視頻等，建設區塊鏈教育資源庫，免費開放。

4.4.3建設區塊鏈產教融合示范基地

加強海南省內高校與科研院所、區塊鏈技術企業等交流合作，加強區塊鏈實訓基地平臺載體建設，建設一批校企合作、產教融合的區塊鏈示范基地，為區塊鏈科技創新和產業升級儲備技能人才。

參考文獻

［1］晏鴻萃.中國金融科技企業的品牌價值研究——以陸金所為例［J］.品牌研究期刊，2020（11）：63-64.

［2］李文紅，蔣則沈.金融科技（FinTech）發展與監管：一個監管者的視角［J］.金融監管研究，2017（3）：1-13.

［3］佚名.“區塊鏈+供應鏈金融”產融模式如何打通企業融資堵點［EB/OL］.（2020-07-15）［2023-02-15］.https：//tech.sina.com.cn/roll/2020-07-15/dociivhuipn3027909.shtml.

［4］佚名.區塊鏈盤活供應鏈現金流，多方共贏［EB/OL］.（2020-01-03）［2023-02-15］.https：//baijiahao.baidu.com/s？id=1654703830823504806amp;wfr=spideramp;for=pc.

［5］祖揚.中小企業融資的供應鏈金融研究——基于深圳發展銀行“1+N”模式的研究［D］.北京：對外經濟貿易大學，2013.

（編輯：李春燕）