巨災“兇猛” 保險“力抗”

全球氣候變暖導致巨災事件頻度增加、強度升級，中國是世界上自然災害最為嚴重的國家之一，每年各類自然災害帶來巨大經濟損失，巨災保險是應對自然災害損失補償的重要工具，而中國巨災保險賠付比例僅為10%左右，新出臺的保險“新國十條”堅持政府推動、市場運作原則，探索建立多渠道多層次巨災保險保障機制，為巨災保險下一步的發展指明了方向。

在自然災害頻發的今天，巨災保險正成為保障經濟和居民生活的一把“安全傘”。

九月中下旬，我國沿海地區遭受“摩羯”“普拉桑”等臺風侵襲，造成重大經濟損失，幸有巨災保險托底，巨額賠付款助力災后重建“加速度”。公開信息顯示，保險業對“摩羯”臺風造成的損失已賠和預賠24億元，對臺風“貝碧嘉”和“普拉桑”的已決賠款為1.15億元，巨災保險正在成為應對自然災害的有力工具。

近期，國務院頒布了《關于加強監管防范風險推動保險業高質量發展的若干意見》（簡稱《若干意見》），《若干意見》明確提出要豐富巨災保險的保障形式，強調需遵循政府引導與市場運作相結合的原則，積極探索并構建多元化、多層次的巨災保險保障體系。

頂層設計畫出“施工圖”

巨災，指的是那些對人民生命財產構成極端重大破壞與損失，并對地區乃至國家的經濟社會發展產生嚴重影響的自然災害事件，主要包括地震與海嘯、特大洪水、特大風暴潮等。

中國作為世界上自然災害頻發且影響嚴重的國家之一，面臨著災害種類繁多、地域分布廣泛的嚴峻形勢。巨災風險給廣大人民群眾帶來了沉重的經濟損失負擔。中國政府網2014年至2023年相關數據統計分析顯示，在這十年間，中國每年因自然災害導致的直接經濟損失高達3293億元，占據同期一般財政預算收入的1.82%。

當前，中國在應對巨災時主要采用的是“政府主導、全社會共同參與”的模式，該模式充分發揮了社會主義制度集中力量辦大事的顯著優勢，然而，救災及災后恢復所需的海量資金與資源高度依賴政府，地方財政往往難以獨自承擔，因此，迫切需要充分發揮巨災保險等現代金融工具的重要作用。

巨災保險，作為一種旨在分散巨災風險的金融制度，專為應對地震、颶風、海嘯、洪水等自然災害可能帶來的巨大財產損失和嚴重人員傷亡風險而設計。它利用保險機制為政府提供財政上的有力支持，有效減輕政府在災后救援和重建中的經濟負擔，同時為受災者提供及時的經濟補償，助力他們迅速恢復生產與生活秩序。

據了解，巨災保險已經在美國、日本、英國、新西蘭、土耳其等許多國家建立了成熟的制度，較好地實現了巨災風險的有效轉移。

盡管巨災保險意義重大，但中國巨災保險的賠付數額占比卻極低。有統計顯示，過去30年間，中國共發生巨災事件1200余件，總體損失超過6600億美元，而保險賠付數額僅約為100億美元，占比僅為災害損失總額的1.5%。

以2008年的汶川地震為例，地震造成的直接經濟損失高達8451億元，而保險賠款卻僅為16.06億元人民幣，賠付比例僅占損失的0.19%。同年，我國南方雨雪冰凍災害造成的直接經濟損失約為1516.5億元，保險賠付金額不到50億元，賠付比率也僅為3.3%。

從全球范圍來看，保險賠款在災害損失中的占比通常約為36%，北美地區的巨災保險賠付比例高達60%以上，而中國自然災害損失的保險賠付比例僅在10%左右。這一顯著差距凸顯了中國巨災保險發展的緊迫性，也表明當前正是發展巨災保險的關鍵時期。

回顧中國巨災保險制度的推進歷程（見圖表1），雖然起步相對較晚，但一直在穩步推進中。

巨災保險駛入快車道

中央政府加強頂層設計，出臺各項政策為巨災保險的發展指路，各級地方政府及各保險公司積極響應，全力推進實施。

● 地方性巨災保險試點如火如荼

2014年，深圳率先成為首個巨災保險試點城市。隨后，自2015年起，保險業緊密圍繞當地保險保障的實際需求，配合各級政府，積極探索并開展貼合本土特色的地方性巨災保險試點項目。

截至目前，廣東、云南、寧波、四川、河北、湖南等地已成功落地實施巨災保險試點（見圖表2），逐步構建起地方性巨災保險保障體系，在助力地方災害風險管理中發揮了舉足輕重的作用。

比如，寧波市公共巨災保險為全市居民在面對臺風、洪水、暴雨等自然災害及其次生災害時，提供了堅實的財產損失與人員傷亡保障。該保險在歷次重大災害中展現出強大的抗沖擊能力，贏得了當地居民與政府的高度贊譽。

四川的地震巨災保險具有保障針對性強、政府補貼層次鮮明、公共資源集約使用和財政杠桿效益顯著等特色，已在全省18個市州得到廣泛推廣。截至2021年10月，已為全省765萬戶次城鄉居民提供了超過1928億元的地震風險保障。

廣東省的臺風巨災指數保險，充分展現了指數型保險理賠迅速、運營成本低廉以及有效規避道德風險的優勢。2016至2023年間，廣東省臺風巨災保險累計觸發臺風災害事件35次，累計賠付金額高達7.87億元。

……

國家金融監督管理總局的最新數據顯示，在應對近期災害方面，截至7月11日12時，湖南、浙江、安徽、福建、江西、廣東、廣西、貴州等地的保險機構已累計接到報案9.5萬件，初步估算的損失金額達到32.1億元，而已經完成的賠付和預賠付金額則超過了11億元，展現了巨災保險在災害應對中的重要作用。

根據中再產險提供的數據，2014至2023年，地方巨災試點保費的年均復合增速超過40%，保費規模已達到10億元。各地的地方性巨災保險在重大災害中充分發揮了財政資金的杠桿效應，也充分證明了巨災保險制度的科學性、先進性和不可或缺性。

● 險企各種舉措積極推動

各地巨災保險試點工作有條不紊地推進，保險企業在其中發揮了積極作用。截至2023年底，45 家財產保險公司發起成立的巨災保險共同體已累計為全國范圍內的2134萬戶次城鄉家庭筑起了高達7918億元的巨災保險保障防線。

在激烈的市場競爭中，產品與服務已成為各大險企贏得市場的重要法寶。為了滿足不同地區和行業的多樣化風險保障需求，險企們積極研發新型巨災保險產品，以此作為開拓市場的關鍵策略。例如，人保財險、中再產險等領軍企業推出了政策性巨災保險綜合再保解決方案，為地方政府量身定制差異化、特色化、定制化的風險保障方案。

產品是基石，服務則是靈魂。在創新產品的同時，險企們也在不斷優化理賠流程、提高查勘定損效率，以全面提升巨災保險的服務質量。災害發生后，險企迅速啟動應急預案，快速響應并采取現場查勘、理賠協助等措施，確保受災客戶能夠及時獲得賠償，感受到溫暖與關懷。

面對巨災保險中的“穿底”風險，險企們合理運用再保險機制進行風險分散。通過購買再保險等方式，將部分巨災風險轉移給再保險公司，以減輕自身的賠付壓力。同時，部分險企還積極探索巨災債券等新型風險轉移方式，如中再產險于2021年10月在中國香港成功發行了粵港澳大灣區首只巨災債券，將部分巨災風險轉移給資本市場投資者，進一步拓寬了風險分散的渠道。

為了盡可能減少巨災帶來的損失，險企們積極利用科技手段進行風險管理和防控。通過運用無人機勘察、大數據分析等科技手段，對受災區域進行精準摸排和損失評估，提高風險管理的效率和準確性，同時積極與政府部門、氣象機構等合作，加強災害氣象數據的共享互通，為巨災保險產品的研發和定價提供有力支持。

以人保財險為例，該公司堅持科技創新與風險減量服務的融合，將服務延伸至災前預防、災中救助和災后重建各環節。在巨災保險方案中設置了一定比例的保費金額用于風險減量服務，為客戶提供了更加全面、周到的保障。

在各地政府與險企的共同努力下，巨災保險正快速發展，為社會的穩定和人民的安居樂業提供了有力的保障。

金融杠桿分散風險

中國巨災保險模式的核心是“政府推動，市場運作”，即利用財政資金支持投保，依托保險機構承保與賠付，然而，在實際運作過程中，仍面臨一系列挑戰與難題。

業內人士直言，雖然推行了試點，但是我國人口基數大，不同地區發展差異較大，巨災保險覆蓋人群比例仍然很低，部分地區覆蓋率不足30%。此外，與國際30%-40%的賠付率水平相比，中國巨災保險賠付比例相對較低，與此同時，極端條件下的自然災害賠付讓保險公司面臨“穿底”風險，如何在極端情況下有效分散自然災害風險，仍需深入探索與實踐。

針對此，專家建議，要提升巨災保險的保障范圍和保障金額，需要從建立多層次巨災保障體系、完善多元風險分散機制等方面發力。

首先堅持政府主導，為城鄉居民提供基本普惠保險，進一步發揮市場作用，例如，在居民購買房產時，在可以承受范圍內，實行政府補貼或政府補貼與個人負擔各占一定比例的強制性巨災保險，根據不同地區、不同風險情況確定不同的保費和賠償額度。在遭遇自然災害造成房屋損失時，解決最基本的救助需求。

在加強政府主導的基礎上，繼續統籌發揮好市場的調節作用，為不同群體提供多樣化的保險產品，保險公司應針對不同區域的災害特點，開發出不同類型的保險產品，如在我國云南、四川等地震多發地區設計地震保險產品等。

最新發布的《若干意見》，也被稱為3.0版“國十條”，其中新增了關于巨災保險風險轉移的內容，包括研究巨災債券、合理利用再保險分散風險等。業內人士分析指出，這明確了“要利用好資本市場的力量，拓寬災害風險的分散渠道”，即充分利用金融工具，構建多元化的風險共擔機制，由政府、保險人、再保險人及被保險人共同承擔巨災風險。

此外，通過設立保險基金、發行保險債券，或利用期權等金融衍生品，將巨額風險打包轉移，以減輕巨災損失的影響。這些措施不僅能夠促進資本市場與保險市場的深度融合，為投資者提供更多投資選項，也將進一步推動金融市場的創新發展。

總之，中國巨災保險的發展之路既漫長又充滿挑戰，它要求政府、保險企業以及社會各界緊密攜手，形成強大合力。在此過程中，既要強化頂層設計的戰略引領，又要注重與地方實踐的深度融合，不斷創新與豐富保險產品與服務。同時，還需充分利用金融工具的杠桿效應，構建起科學有效的風險分散機制，以更加精準、高效地提升自然災害的防治能力。

唯有如此，才能為人民群眾的生命財產安全構筑起一道更加堅不可摧的保障防線，讓巨災保險成為守護社會安寧與穩定的堅實基石。