金融利率市場化改革對農村商業銀行的影響研究

摘 要：金融利率市場化是在金融市場自由化改革的驅動下形成的新型發展趨勢，對于提高金融機構定價機制的穩定度、優化金融機構融資成效有重要促進作用。本文以某縣域農村商業銀行為背景，探討金融利率市場化改革對縣域農村商業銀行帶來的影響。通過本文分析可知，金融利率市場對農村商業銀行帶來的影響可分為積極和消極兩個方面。從積極的角度來說，金融利率市場化改革有利于推進農村商業銀行改制、促進金融產品多元化開發利用、提高農村商業銀行經營發展規范性。但同時，金融利率市場化改革也會給農村商業銀行帶來資產價格風險、從業道德風險、利息收入縮減風險。縣域農村商業銀行需要結合金融利率市場化的發展趨勢，轉變經營戰略方向，構建科學完善的利率定價體系，針對多元風險提高防控識別能力，積極發展中間業務，達到發揮金融利率市場化改革優勢、規避風險、提升農村商業銀行運營發展穩定性的目標。

關鍵詞：農村商業銀行；金融利率市場化；利率定價體系；風險防控

金融利率市場化發展對于縣域農村商業銀行的運營管理會產生多方面影響，需要農村商業銀行管理者和經營者結合地區金融業務發展優勢，適應金融利率市場化發展環境變化，明確自身在發展過程中的優勢與挑戰，結合實際制定科學有效的金融利率市場化發展策略，發揮出金融利率市場化改革促進縣域農村商業銀行運營發展的積極作用。規避金融利率市場化發展所隱含的風險，維持縣域農村商業銀行在市場環境變動的情況下穩定的發展狀態。

一、金融利率市場化的發展狀況分析

金融利率市場化強化了市場對價格水平的控制力度，能夠對市場環境中的資源配置進行調節，優化市場資源配置質量。進一步細分，金融利率市場化的結構可包括風險結構、期貨結構、市場結構以及金融交易實體結構。同時，金融利率市場化也意味著銀行間同業拆借利率或短期債券利率開始出現。金融資產利率在這種情況下更容易受中央銀行或政府宏觀調控的影響。對于本文探討的農村商業銀行這一主體而言，在金融利率市場化發展的背景下，便于農村商業銀行浮動存款與貸款利率。而隨著國家政策的不斷更新，當國務院確認取消金融機構發行人民幣貸款的利率上下限后，金融機構的功能獨立性更強。從近年發展趨勢上來講，金融利率市場化改革已經形成了一定的規模，但改革也給農村商業銀行的經營發展帶來了更加復雜、更加多元的影響。下文將以某縣域農村商業銀行為例，探討金融利率市場化發展對商業銀行經營發展帶來的影響，并進一步分析應對金融利率市場化發展風險的策略。

二、某縣域農村商業銀行基本概況

本文探討的縣域農村商業銀行由縣域農村信用合作聯社經過改制成為股份制商業銀行，銀行注冊資本達2.6億元。該縣域商業銀行內設部門12個，于2018年正式掛牌營業。目前，該縣域商業銀行整體發展狀態穩定，呈現快速發展趨勢。在掛牌營業當年（2018年），此商業銀行的總資產上升為113億元，負債106億元。截至2022年末，該縣域商業銀行貸款總額達到82億元，存款總額達到145億元，存貸整體規模居全縣首位。同時，實現收入5.9億元，經營利潤達3400萬元。目前該縣域農村商業銀行監管評級3B級，改制開業以來開拓了理財、微e貸、安居貸、按日貸等多種新業務。同時，還在縣域區域借助金融下鄉活動設置了87個便民取款服務站，覆蓋全縣所有鄉鎮?，F階段，該商業銀行已建立了相對完善的普惠型金融系統，與當地高原特色農業、農產品加工、傳統手工藝品等多個中小型企業構建了金融業務關系。并且積極拓展小微信貸業務，為推進縣域經濟發展、發揮縣域經濟發展中信貸資源的作用做出了重要貢獻。除此之外，該縣域商業銀行也正在逐步實現業務轉型和業務拓展。例如，通過參與鄉村旅游服務項目，開發新業務，促進業務轉型。針對本縣資金需求量大的獨立旅游項目提供信貸服務支持，提高鄉村旅游項目開發投資的可行性。除此之外，該行還重視與周邊旅游業務產品的開發聯動，擴展金融服務項目，力求實現利用金融服務推進鄉村旅游發展的目標。

三、金融利率市場化改革對農村商業銀行的影響分析

1.積極影響

（1） 有利于推進農村商業銀行改制

推進農村商業銀行改制，對于促進其自身持續穩定發展有重要意義。金融利率市場化改革進程的推進能夠有效改善農村商業銀行經營環境信貸風險逐步上升的現狀，同時解決農村地區基層群眾儲蓄增長能力不足的實際問題。對于農村商業銀行來說，隨著金融利率市場化改革進程的推進，能夠激發銀行在增加收益的基本目標驅動下拓寬收益來源，提高金融產品和金融服務的開發與創新力度。只要農村商業銀行能夠結合實際，對區域居民的金融業務需求和購買力做好全方位分析，就能夠提高其金融產品、金融業務開發利用的效能，提升其在市場環境轉變背景下的實際競爭力。

（2） 促進金融產品多元化開發利用

促進金融產品多元化開發對于農村商業銀行來說，也是應對市場變化、穩定客戶群體的重要手段。另外，隨著金融利率市場化政策的落實，農村商業銀行也能夠享受到一些國家金融政策的優勢條件。例如，利率限制放松后，農村商業銀行在開發金融產品方面有了更加充足的空間。同時，也能夠提高其獲得利潤的額度，拓寬其利潤的來源渠道。對于農村商業銀行的核心客戶群體來說，這種金融產品與服務質量的提升與優化，也能夠提高核心客戶群體對農村商業銀行的認同度，使其主動增加金融產品投資額度，增加市場份額。

（3） 提高農村商業銀行經營發展規范性

提升農村商業銀行經營發展的規范性主要是指在金融利率市場化的背景下，能夠提升金融資源配置的合理性和準確性。對于農村商業銀行來說，企業與銀行之間的交易頻率會由于資源配置合理性的不斷提升而同步提高。這對于規范農村商業銀行經營管理狀態、形成更具有標準化和規范化特征的商業銀行存儲流程、同步金融服務流程有重要作用。另外，在良性的市場競爭環境下，也有利于激發農村商業銀行在日常經營管理中積極出臺激勵性管理制度，形成更加靈活、更加科學全面的日常工作程序，為提高金融服務質量奠定基礎。

2.消極影響

（1） 資產價格風險

在金融利率政策不斷改革變化的背景下，農村商業銀行需有效增加其資金運營收益，擴大利潤空間。因此，其在開發具體的金融產品選擇業務時，容易選擇收益相對更高、風險相對更低的同業或央行票據。另外，部分農村商業銀行還會選擇國債作為投資。而從本質上來說，一旦出現利率調整現象，會直接影響證券市場。證券市場的波動又具有變化幅度大、穩定性弱的特征。當證券市場出現顯著變化時，會給農村商業銀行帶來很大的金融投資風險，資產價格波動頻率會顯著提高。對于農村商業銀行來說，這種顯著波動的狀態會直接導致銀行出現資產負債數據年對比差異顯著的問題。本文中的某縣域農村商業銀行統計數據結果顯示，在其應對金融利率市場化風險時，也在不同的時間階段出現了負債敏感型缺口。而市場利率上升后，銀行凈利息收入會顯著下降。若這種現象持續出現，會導致該銀行的長期負債敏感型缺口大于短期資產敏感型缺口，資產價格風險發生率會顯著提高。

（2） 利息收入縮減風險

利息收入縮減在本文研究的背景下主要是指農村商業銀行凈利息收入出現縮減的趨勢。對于本文探討的縣域農村商業銀行而言，其主要業務為存款與貸款業務。存貸業務的利率差是其利潤的主要來源。利率差縮小，則意味著利潤空間同步縮小。而在金融利率市場化發展的背景下，改變其常規情況下的存貸業務開展狀態，會導致存貸比例出現波動。同時，存款與貸款利率的差額也必然會出現波動。若該行凈利息差呈現逐年縮小的趨勢，會直接壓縮其利潤獲取空間，給該行的經營發展帶來更大的壓力。

四、應對金融利率市場化改革負面影響的對策研究

1.轉變農村商業銀行經營戰略方向

對于縣域農村商業銀行來說，其應當明確自身與大中型銀行相比存在的優勢，以便結合金融利率市場化改革發展的趨勢，充分利用自身優勢，提高自身對市場環境變化的適應能力。具體到本文探討的某縣域農村商業銀行來講，其在經營發展中的優勢主要體現在經營管理機制相對靈活，創新實踐執行力相對更強。因此，農村商業銀行方面應當分別做好內外部環境的全面分析，提高銀行經營發展的專業化程度。積極推進差異化發展戰略的應用，避免自身陷入與本地區其他儲蓄型銀行以及小型商業銀行的競爭旋渦。轉變思路，建立起能夠凸顯自身核心競爭力的經營發展模式。具體來說，農村商業銀行可結合農村地區客觀的優勢資源條件。在進一步促進業務轉型時，積極結合縣域發展狀態，明確未來縣域區域經濟發展目標。通過支持“三農”、鄉村振興，為基層社區、村委會提供金融服務等手段找準自身市場定位。以基層社區、村委會為契機，借助農村地區自然環境、“三農”優勢政策的便利條件，挖掘優質客戶群體，創新金融服務方式。憑借股東優勢，打造具有特色的經營模式。通過與中小微企業合作，為促進特色產業鏈業務開展、構建更加完善的特色產業鏈提供金融服務支持。同時，農村商業銀行還應結合自身運營發展的自主性與靈活性優勢，不斷優化經營管理模式。積極做到“內外兼修”，從外部環境入手，借助客觀優勢條件以及金融發展政策開辟發展道路；從內部建設入手，完善金融管理制度，出臺激勵性業務開展制度。從而全面推進金融利率市場化背景下商業銀行戰略轉型的目標。

2.構建科學完善的利率定價體系

構建科學完善的利率定價體系也是農村商業銀行提升自身對外部風險抵御能力的科學途徑。同時，這也是解決現階段該行利潤空間被逐漸壓縮這一問題的有效策略。在構建科學完善的利率定價體系時，需把握以下幾方面要點。一是加強與農村商業銀行發展相契合的金融產品定價機制建設力度。采取多元化的創新方式，結合該行發展規模、市場占有率、客戶結構等因素進行全面分析，構建更加完善的定價模型。二是在收益方面，應強化資產成本管理工作。對金融產品的預期利潤要做到準確計量，同時，還應當兼顧分析可能產生的損失。三是應當從定價體系構建的角度入手，充分結合自身資產情況以及經營收入側重點，建立自主定價體系。按照省級聯社規定的定價浮動空間范圍，提高經營管理的自主性。在針對不同金融產品進行定價時，綜合考慮運行成本、產品期限利率上浮風險、客戶信譽度保持幾方面因素，力求提升定價的合理性。四是在針對金融產品進行定價時，一方面要考慮宏觀政策的發展趨勢和政策變化帶來的影響；另一方面應當從客戶需求的角度出發，對金融產品的市場價格進行一定范圍的預估。與此同時，還應當以減低道德風險壓力為目標，構建完善的內部授權監督機制，為保障自主定價的合理性、提升自主定價能力提供支持。

3.針對多元風險提高防控識別能力

由于金融風險表現形式多樣，風險發生過程具有隨機性，因此需要農村商業銀行方面結合多種金融風險做好識別分析，進一步提升自身的風險防控能力。具體來說，提高銀行的風險防控與風險識別能力時，需從以下幾方面入手采取措施。一是應針對利率風險出臺專門的管理制度，優化利率風險管控流程，并結合歷史數據分析結果，構建更加科學準確的利率預測模型。同時，選擇風險管理中的先進技術或先進輔助衍生工具，為提高利率風險管控質量提供保障。除此之外，在對金融產品進行分類時，銀行管理者也應當對新政策、新市場環境發展趨勢做到充分了解，以便選取差異化的管控工作方法，提升管控效能。二是應當對流動性風險引起充分重視，并采取措施進行管控。具體來說，在進行流動性風險管控時，首先應當對照宏觀經濟發展趨勢，對照觀察自身的資本配置狀態，實現資本配置結構的優化。合理安排資產負債規模與期限結構，實現存量資本的有效盤活，為資本增長做好準備。其次應當從信貸結構入手實現優化調整，達到提升風險識別管控能力的效果。最后應當針對負債流動性下降的程度，利用專門的壓力測試管理工具進行評估測量。同時，提高對客戶關系的重視度，建立穩定有效的客戶關系，用來緩解負債穩定性下降所帶來的負面影響。三是應當針對信用風險加強防范力度。通過優化風險評估模式，解決小額信貸信息不對稱問題，達到風險防控目標。例如，在啟動小額信貸業務時，該行應當派出專業管理人員以及信貸評估人員，對農戶或小微企業客戶做好深入調查。將調查項目細化至其家庭成員狀況、財產狀況、異常支出狀況等多個方面，以此為基礎編制更具真實性和細節性的財務報表，為后續促進信貸業務合作、規避小額信貸風險奠定基礎。

4.積極發展中間業務

在發展中間業務時，需要首先對自身優勢進行分析；其次出臺多元化的營銷戰略，提高營銷工作開展力度；最后同步落實好中間業務的管理與營銷工作，充分利用先進技術系統，使金融服務實現信息化和智能化。借鑒該行在現階段的金融業務發展建設中所開發的便民服務系統原理，構建管理與營銷協同的信息化中間業務推廣與落實模式。具體來說，在利用自身優勢方面，本文探討的某縣域農村商業銀行應當積極利用現階段已成功開發的民眾客戶、機構客戶、企業客戶群體的優勢，與多方面客戶維持良好的合作關系。通過推出優惠政策來提高金融服務質量和市場口碑。而從中間業務發展的角度來說，有了良好的市場口碑做基礎，中間業務也能夠更好地在上述客戶群體中有效拓展。在推進多元化營銷戰略發展的過程中，應當立足于中間業務的開發提升產品推廣模式的靈活性，結合客戶的基本類型和需求特征，將客戶劃分為多個層次。隨后，結合市場環境需求和客戶主觀需求，推出新型的金融產品與服務。在營銷宣傳方面，也應當積極引入新媒體平臺，實現多渠道全方位覆蓋型宣傳推廣。在兼顧中間業務的管理營銷工作時，銀行方面除了落實上文所述的在線服務系統構建以及便民服務系統優化工作，還應當結合金融服務、金融產品優化的需求，加強對基層工作人員的技術培訓力度，構建能夠適應金融利率市場化改革的基層農村商業銀行工作團隊。

五、結語

通過本文分析可知，金融利率市場化改革會對農村商業銀行的經營發展帶來多方面影響。作為基層銀行機構，應當積極利用新政策的優勢條件，合理規避新政策給市場環境帶來的風險和負面影響。積極適應市場環境變化，尋求符合區域經濟發展和農村商業銀行自身經營發展需求的科學路徑。

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