數(shù)字普惠金融視角下小微企業(yè)融資困境與突破路徑研究

摘要：小微 企業(yè)作為國民經(jīng)濟的重要組成部分，在促進經(jīng)濟增長、擴大就業(yè)、激發(fā)創(chuàng)新等方面發(fā)揮著不可或缺的作用。然而，小微企業(yè)發(fā)展一直受到融資難、融資貴的瓶頸性制約。隨著數(shù)字技術(shù)的迅猛發(fā)展，數(shù)字普惠金融應運而生，為小微企業(yè)融資開辟了新的路徑。數(shù)字普惠金融憑借其普及性廣、便捷性高和可持續(xù)性強的獨特優(yōu)勢，正逐步重塑金融服務的格局，為小微企業(yè)融資帶來前所未有的機遇。在此背景下，本文深入分析了小微企業(yè)所面臨的融資困境，包括信息不對稱、信用評估難度大、缺乏有效抵押物、貸款手續(xù)煩瑣以及融資成本高昂等問題。針對這些難題，文章中提出了強化信息整合與共享、創(chuàng)新融資產(chǎn)品與服務、優(yōu)化融資流程與機制以及構(gòu)建和完善信用體系等突破策略，意在為小微企業(yè)融資提供更加全面、高效且可持續(xù)的解決方案，進而促進其健康、快速發(fā)展。

關(guān)鍵詞：數(shù)字普惠金融；小微企業(yè)；融資困境

一、數(shù)字普惠金融的概述

（一）數(shù)字普惠金融的定義

數(shù)字普惠金融，是依托數(shù)字技術(shù)推動普惠金融目標實現(xiàn)的一種新型金融業(yè)態(tài)。它充分利用互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等現(xiàn)代信息技術(shù)手段，以低成本、高效率、廣覆蓋的方式，為傳統(tǒng)金融服務難以覆蓋的長尾客群，特別是小微企業(yè)、農(nóng)村地區(qū)及低收入人群，提供便捷、安全、可負擔的多樣化金融服務。數(shù)字普惠金融不僅包含支付、轉(zhuǎn)賬、信貸、保險、理財?shù)葌鹘y(tǒng)金融服務的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，還涵蓋了基于大數(shù)據(jù)風控、智能投顧等創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務。其核心在于通過技術(shù)創(chuàng)新，突破傳統(tǒng)金融服務的物理和空間局限，促進金融資源的優(yōu)化配置，推動普惠金融的深化發(fā)展。

（二）數(shù)字普惠金融的特點

數(shù)字普惠金融憑借其普及性、便捷性和可持續(xù)性的獨特優(yōu)勢，顯著拓展了金融服務的覆蓋范圍。依托先進的數(shù)字技術(shù)，該模式能夠跨越地理和經(jīng)濟的界限，將金融服務觸達更廣泛的社會階層和群體，尤其是那些在傳統(tǒng)金融體系中處于邊緣地位的人群。用戶僅需通過數(shù)字平臺，即可便捷地獲取支付、轉(zhuǎn)賬、融資、保險、理財?shù)榷嘣慕鹑诜眨?無須親臨實體網(wǎng)點，有效提升了服務的便捷性和效率。此外，數(shù)字普惠金融注重提供成本合理的服務，確保服務提供者在維持運營可持續(xù)性的同時，也能為用戶提供長期、穩(wěn)定且高質(zhì)量的金融服務體驗。這種綜合性的服務模式不僅促進了金融資源的公平配置，還加速了金融創(chuàng)新與普惠金融的深度融合。

二、數(shù)字普惠金融對小微企業(yè)融資的重要意義

（一）降低融資門檻與信息成本

數(shù)字普惠金融借助大數(shù)據(jù)技術(shù)，能夠全面、深入地采集和分析小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)、交易記錄及信用狀況等多維度信息 [1]，這些信息為金融機構(gòu)提供了更為精準、全面的評估基礎(chǔ)，有助于其更準確地評判小微企業(yè)的信用風險和還款能力。這不僅打破了傳統(tǒng)金融機構(gòu)對小微企業(yè)融資的固有偏見，還有效降低了因信息不對稱而設(shè)置的融資門檻。同時，云計算技術(shù)的應用進一步簡化了融資申請和審批流程，小微企業(yè)可通過線上平臺提交申請，金融機構(gòu)則利用云計算進行高效的數(shù)據(jù)處理和分析，顯著縮短了審批周期，降低了人工成本和時間成本。這一變革不僅提升了融資效率，也大幅降低了小微企業(yè)的信息獲取成本和交易成本。

（二）拓寬融資渠道提高融資效率

在傳統(tǒng)金融體系中，小微企業(yè)的融資渠道相對有限，主要依賴于銀行貸款，但銀行貸款往往設(shè)有較高的門檻且流程 煩瑣。互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的涌現(xiàn)為小微企業(yè)帶來了更多元化的融資選擇，如P2P借貸、網(wǎng)絡 小額貸款等。這些平臺利用數(shù)字技術(shù)實現(xiàn)資金的高效匹配，為小微企業(yè)提供了更為靈活、便捷的融資途徑。此外，眾籌等新型融資方式也為小微企業(yè)開辟了新的融資渠道，使得項目融資、創(chuàng)意融資成為可能，進一步拓展了融資的邊界。

（三）增強風險識別與控制能力

金融機構(gòu)利用大數(shù)據(jù)分析技術(shù)能夠?qū)崟r監(jiān)測小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)、市場趨勢及行業(yè)動態(tài)，從而精準識別潛在的風險信號。同時，借助機器學習算法，基于歷史數(shù)據(jù)構(gòu)建預測模型，對小微企業(yè)的信用狀況、還款能力等進行動態(tài)評估，顯著提高了風險識別的準確性和時效性 [2]。這種增強的風險識別與控制能力為金融機構(gòu)提供了更為科學的決策支持，有效降低了貸款違約風險，也為小微企業(yè)帶來了更為靈活和個性化的融資方案。在充分掌握小微企業(yè)風險狀況的基礎(chǔ)上，金融機構(gòu)能夠更加自信地為其提供貸款支持，有效緩解了小微企業(yè)的融資困境，提升了其融資可獲得性。在風險可控的前提下，小微企業(yè)得以穩(wěn)健發(fā)展，進一步促進了經(jīng)濟的繁榮與增長。

（四）促進金融創(chuàng)新與個性服務

隨著數(shù)字普惠金融的深入發(fā)展，金融機構(gòu)積極探索創(chuàng)新路徑，針對小微企業(yè)的實際融資需求，量身定制了一系列融資產(chǎn)品和服務。例如，推出的小微企業(yè)專屬貸款產(chǎn)品，充分考慮了小微企業(yè)的經(jīng)營特性和資金需求特點，為其提供了更為貼合的融資解決方案。同時，供應鏈金融等創(chuàng)新服務模式的出現(xiàn)，將金融服務深度融入小微企業(yè)的生產(chǎn)運營過程，實現(xiàn)了資金流、物流、信息流的高效協(xié)同，進一步提升了小微企業(yè)的融資效率和靈活性。這些創(chuàng)新性的產(chǎn)品和服務不僅有效滿足了小微企業(yè)的融資需求，還顯著提高了融資的便捷性和滿意度。金融機構(gòu)通過深入洞察小微企業(yè)的運營模式和資金需求，為其提供了更為精準、個性化的融資支持，助力小微企業(yè)實現(xiàn)穩(wěn)健可持續(xù)發(fā)展。

三、數(shù)字普惠金融視角下小微企業(yè)融資面臨的問題

盡管數(shù)字普惠金融的發(fā)展在一定程度上緩解了小微企業(yè)的融資困境，但信息不對稱、信用評估難題等挑戰(zhàn)依然存在。小微企業(yè)因規(guī)模有限、經(jīng)營波動性大、財務制度不完善等因素，往往難以提供完整、準確的財務信息，這使得金融機構(gòu)難以準確評估其信用狀況。信息不對稱不僅加劇了金融機構(gòu)的貸款風險，也限制了小微企業(yè)獲得充足融資支持的可能性。同時，小微企業(yè)普遍缺乏充足的抵押資產(chǎn)，導致金融機構(gòu)在貸款審批時持更為謹慎的態(tài)度。盡管數(shù)字普惠金融能夠利用大數(shù)據(jù)等技術(shù)手段收集和分析小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)，但抵押物不足的問題仍然制約了金融機構(gòu)向小微企業(yè)提供貸款的意愿 [3]。此外，小微企業(yè)在融資過程中還需應對 繁瑣的貸款手續(xù)和高昂的融資成本。傳統(tǒng)金融機構(gòu)的貸款審批流程復雜且耗時，對于資金需求迫切的小微企業(yè)而言，無疑增加了融資的難度和成本負擔。而數(shù)字普惠金融雖能簡化貸款流程，但由于其仍處于發(fā)展階段，相關(guān)技術(shù)和平臺的建設(shè)尚需完善，小微企業(yè)在融資過程中仍面臨一定挑戰(zhàn)。

四、數(shù)字普惠金融視角下小微企業(yè)的融資路徑與策略

（一）強化信息整合，打破融資壁壘

在數(shù)字普惠金融的快速發(fā)展下，小微企業(yè)融資迎來了新機遇。強化信息整合成為破解融資難題的關(guān)鍵，為小微企業(yè)融資開辟了新路徑。傳統(tǒng)融資模式中，小微企業(yè)因規(guī)模較小、經(jīng)營數(shù)據(jù)不透明等因素，難以獲得金融機構(gòu)的充分信任，融資難、融資貴問題長期存在。數(shù)字普惠金融的興起，借助大數(shù)據(jù)、云計算等先進技術(shù)，為這一問題的解決提供了新途徑。數(shù)字普惠金融平臺通過整合多方數(shù)據(jù)源，全面、深入地收集和分析小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)、交易記錄、信用信息等。這些數(shù)據(jù)經(jīng)過深度挖掘和智能分析，能夠勾勒出完整、準確的企業(yè)畫像，揭示小微企業(yè)的真實運營狀況和潛在風險。

金融機構(gòu)據(jù)此能更全面地了解小微企業(yè)的信用狀況和經(jīng)營實力，有效降低信息不對稱帶來的貸款風險。這不僅提升了金融機構(gòu)對小微企業(yè)的信任度，還為其制定更合理的貸款政策和利率提供了數(shù)據(jù)支撐。同時，數(shù)字普惠金融平臺運用算法模型對小微企業(yè)信用狀況進行實時評估和預警，一旦小微企業(yè)經(jīng)營數(shù)據(jù)出現(xiàn)異常波動，平臺能迅速響應，為金融機構(gòu)提供風險提示，有助于及時發(fā)現(xiàn)并應對潛在風險，為小微企業(yè)提供更精準的融資服務，進一步提高融資成功率。

（二）創(chuàng)新融資產(chǎn)品，滿足多元化需求

傳統(tǒng)金融機構(gòu)的融資產(chǎn)品往往更適用于大型企業(yè)或成熟企業(yè)，對小微企業(yè)的適應性相對有限 [4]。在數(shù)字普惠金融的推動下，金融機構(gòu)開始利用大數(shù)據(jù)分析和風險評估技術(shù)，設(shè)計出更符合小微企業(yè)特性的融資產(chǎn)品。定制化貸款是其中的典型代表。金融機構(gòu)通過分析小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)、行業(yè)趨勢等信息，量身打造貸款方案，確保貸款額度、期限、利率等條件與小微企業(yè)的實際需求高度匹配，從而有效降低融資成本和風險。此外，信用貸款也成為小微企業(yè)融資的新選擇。在數(shù)字普惠金融平臺上，小微企業(yè)的信用記錄成為重要的融資依據(jù)。平臺整合多方數(shù)據(jù)源，全面評估小微企業(yè)的信用狀況，并據(jù)此提供無抵押、無擔保的信用貸款。這種貸款方式簡化了融資流程，降低了融資門檻，為小微企業(yè)提供了更加靈活、便捷的融資渠道。

（三）優(yōu)化融資流程，降低融資成本

數(shù)字普惠金融平臺通過一系列創(chuàng)新措施，顯著優(yōu)化了融資流程，有效降低了小微企業(yè)的融資成本。傳統(tǒng)金融機構(gòu)的貸款審批流程 繁瑣復雜，涉及多環(huán)節(jié)、多部門協(xié)作，導致審批周期長、效率低下。相比之下，數(shù)字普惠金融平臺運用先進技術(shù)，實現(xiàn)了貸款申請的線上化、自動化處理。小微企業(yè)僅需在線提交必要資料，系統(tǒng)即可自動完成初步審核與風險評估，顯著縮短了審批時長。這種線上化、自動化處理模式不僅提升了審批效率，還減少了人為干預帶來的不確定性，增強了融資流程的透明度和公正性。此外，數(shù)字普惠金融平臺通過降低運營成本，進一步降低了小微企業(yè)的融資成本。傳統(tǒng)金融機構(gòu)在貸款業(yè)務中需投入大量人力、物力和財力，而數(shù)字普惠金融平臺憑借智能化、自動化技術(shù)，有效削減了這些成本。具體而言，平臺運用大數(shù)據(jù)分析技術(shù)，深入挖掘和分析小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)，從而更精準地評估其信用狀況和還款能力，降低了貸款風險，進而降低了融資成本。同時，平臺通過提高業(yè)務處理效率，如快速發(fā)放和回收貸款資金，縮短了資金在途時間，提高了資金使用效率。這不僅進一步降低了小微企業(yè)的融資成本，還為其提供了更為便捷、高效的融資服務。

（四）構(gòu)建信用體系，增強融資信任

在數(shù)字普惠金融的框架下，構(gòu)建健全的信用體系為小微企業(yè)融資提供了重要支撐 [5]。數(shù)字普惠金融平臺通過整合政府、銀行、工商注冊、稅務、司法等多維度數(shù)據(jù)源，構(gòu)建了全面的信用評估模型。該模型深入挖掘小微企業(yè)的經(jīng)營數(shù)據(jù)、交易記錄、信用歷史等多維度信息，對小微企業(yè)的信用狀況進行準確、全面地評估。相較于傳統(tǒng)信用評估手段，這種基于大數(shù)據(jù)的信用評估方式更加客觀、公正，且時效性更強。對于金融機構(gòu)而言，完善的信用體系顯著增強了其對小微企業(yè)的信任。通過數(shù)字普惠金融平臺，金融機構(gòu)能夠便捷地獲取小微企業(yè)的信用評估報告，從而更準確地判斷其還款能力和風險水平，這不僅有效降低了金融機構(gòu)的貸款風險，還提高了貸款審批的效率和準確性，為小微企業(yè)融資提供了更加堅實的支持。同時，健全的信用體系還促進了小微企業(yè)間的信用共享與合作。在數(shù)字普惠金融平臺上，小微企業(yè)可以展示自身的信用評估結(jié)果，與其他企業(yè)進行信用交流和合作，這種信用共享機制有助于營造良性競爭與合作氛圍，推動小微企業(yè)實現(xiàn)互利共贏。

五、結(jié)語

數(shù)字普惠金融以其普及性、便捷性和可持續(xù)性，為小微企業(yè)融資拓展了新渠道。然而，小微企業(yè)仍面臨財務信息不完備、抵押物匱乏、貸款程序 煩瑣及融資成本偏高等多重挑戰(zhàn)，這些因素嚴重限制了其融資能力。針對這些難題，本論文提出以下四大突破策略：首先，加強信息整合，打破融資障礙，提升信息透明度；其次，創(chuàng)新融資產(chǎn)品設(shè)計，以滿足小微企業(yè)多元化、個性化的融資訴求；再次，優(yōu)化融資流程，簡化貸款手續(xù)，降低融資的經(jīng)濟成本和時間成本；最后，構(gòu)建健全的信用體系，增強融資信任度，降低金融機構(gòu)的貸款風險。這些策略的實施，將助力小微企業(yè)更有效地獲取融資支持，促進其健康、快速發(fā)展。為此，政府與金融機構(gòu)應深化合作，共同推進數(shù)字普惠金融的發(fā)展，為小微企業(yè)營造更加有利的融資環(huán)境。

參考文獻：

[1]項東，田婷婷，李楠.數(shù)字普惠金融、融資約束與中小微企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新[J].會計之友，2023（19）：38-48.

[2]錢黃.數(shù)字普惠金融化解小微企業(yè)“融資難”問題與策略研究——以浙江省地區(qū)為例[J].全國流通經(jīng)濟，2023（10）：152-155.

[3]馮雪晴.數(shù)字普惠金融視角下中小微企業(yè)融資困 境及對策[J].中國農(nóng)業(yè)會計，2023，33（06）：54-56.

[4]時文龍，羅正媛.均等化視域下數(shù)字普惠金融破解中小微企業(yè)融資“歧視”研究[J].產(chǎn)業(yè)與科技論壇，2023，22（04）：14-16.

[5]李小芬.數(shù)字普惠金融緩解小微企業(yè)融資難問題探討 [J].營銷界，2022（17）：74-76.

（作者簡介：魏文珊，福州市鼓樓區(qū)發(fā)展和改革局中級經(jīng)濟師）