住房公積金增值收益使用范圍探討

摘 要：眾所周知， 住房公積金在發放個人住房貸款等業務活動的同時，也帶來了增值收益。目前，住房公積金增值收益的使用，存在著不和諧、不合理因素。將住房公積金增值收益用于低收入家庭個人住房公積金貼息貸款和分紅，是更加符合推行住房公積金制度的目的，也是現階段住房公積金制度發展的迫切要求，也是構筑和諧社會的需要。

關鍵詞：住房公積金；增值收益；分配制度；探討

1 住房公積金增值收益與政府非稅收入的性質不同，不能按照或參照政府非稅收入進行管理

如何界定住房公積金增值收益的性質?具有十分重要意義。界定住房公積金增值收益的性質，首先從住房公積金的性質談起，依照國務院《住房公積金條例》(以下簡稱條例)第三條明確規定：職工繳存的住房公積金和職工所在單位繳存的住房公積金，屬于職工個人所有。這就規定了住房公積金的資金，來源于單位和職工個人，資金的所有權屬于職工個人，屬于工資性質。其次從其構成看，住房公積金增值收益是指住房公積金業務收入與業務支出的差額。業務收入構成有：(1)住房公積金個人住房貸款利息收入；(2)銀行存款利息收入；(3)購買國債利息收入。業務支出因素有：(1)銀行代辦手續費；(2)職工個人住房公積金存款利息；(3)有關管理費用；也就是說住房公積金增值收益存款利息及存貸利息差額(即公積金存款與貸款之間的利息差額)兩部分構成的。再次從其來源看，住房公積金增值收益是由住房公積金管理中心在國家給予政策的情況下，運用職工個人所有的住房公積金資金，滿足繳存者購房和增值需要，開展存款、貸款、購買國債等業務活動所產生了的。(這個過程，需要由銀行代辦來完成的。)而政府非稅收入是指除稅收以外，由各級國家機關、事業單位、代行政府職能的社會團體及其他組織依法利用政府權力、政府信譽、國家資源、國有資產或提供特定公共服務、準公共服務取得并用于滿足社會公共需要或準公共需要的財政資金。

可見，這種所有權歸職工個人，屬于職工工資性質的“長期住房儲金”的增值收益與政府非稅收入是有關本質區別的。這種區別表明了住房公積金增值收益不能按照或參照非稅收入管理。湖北省人民政府《湖北省政府非稅收入管理辦法》中就明確規定：社會保障基金和住房公積金管理不適用本辦法。

按照我國經濟法中有關所有權的界定，即所有人有依法對自己的財產享有的占有、使用、收益和處分的權利。所有權具有四項權能，其中一條就是收益權，即獲取財產所產生的利益和權利。所以，這種增值收益的所有權，應該與住房公積金一樣歸職工個人(繳存人)所有，受到法律的保護。這才體現權利一致性原則。

2 從住房公積金存款的效益比較看，需要給繳存者帶來增值收益(要有分紅)

筆者在工作中就碰到這方面問題，均無法予以滿意答復。經常有人問：你講繳存住房公積金有這樣那樣好處，但當我一輩子無力購買住房時，按這個利息水平，到退休領取繳存余額能合算嗎?是否存在著貶值問題?或者取得貸款后，當還貸碰到暫時困難時，是否有必要的救濟保障機制和措施?

據國家統計局2007年7月19日上午10時介紹，6月份我國CPI同比上漲4.4% 上半年達到3.2%。

審計署駐蘭州特派辦的于文航日前撰文指出，雖然住房公積金作為政策性低息貸款，比商業銀行發放的住房貸款利率低，然而由于住房公積金貸款的條件比較嚴格，部分中低收入者難以通過這個渠道獲取融資購房，享用不到自己長年繳存的住房公積金，只能到退休時全額領取。而相對的低存低貸，實際上是讓低收入家庭承受了利息損失。

世行專家也認為，如果把住房公積金的積累看作一種投資，那么這種積累因為不能隨時提取而具有長期特征。因此套用活期存款利率和短期存款利率，就使職工的投資回報低于潛在的水平。至于利息所得稅的減免是否足以彌補利息收入的減少，是可以計算的；如果把對住房公積金貸款中包含的優惠因素綜合起來考慮，對于那些只有積累沒有貸款的職工來說，他們的相對損失既來自積累的回報率，也來自未能獲得的貸款優惠。 很多繳存公積金的人可能永遠無法獲得公積金貸款，而且被迫以低于市場利率的水平進行(養老)儲蓄，為能夠獲得按揭貸款的收入較高的家庭提供補貼。

雖然住房公積金具有職工工資性質，但它的使用方向和使用條件有了嚴格限制。實際上，這一部分工資并非完整意義上的工資。參儲主體放棄目前的消費，轉而被迫地進行儲蓄。同時，在現實情況下，總有一部分人沒有享受貸款的優惠待遇。我們應該要充分考慮到這一部分人群住房公積金的時間價值和經濟利益，建立適當的補償機制給予他們經濟補償。

3 從住房公積金屬于社保范疇的特性看，可以參照社會保障基金的增值收益分配辦法，專項用于貼息貸款和分紅

據財政部和社會勞動保障部《全國社會保障基金投資管理暫行辦法》第三十七條規定：社保基金凈收益全額納入社保基金，按國家有關規定分配使用和投資。《條例》規定了住房公積金是“長期住房儲金”。這也就明確規定了住房公積金是具有專項用于解決職工住房問題的保障性資金，具有專用性、互助性和保障性。這一住房公積金特性，又屬于社會保障內容。按照這一要求和國際公約規定，住房公積金制度應該在其繳存人之間實現互利、互助、互濟，即把住房公積金增值收益扣除有關管理費用和風險準備金后的剩余部份用于繳存對象中的低收入家庭購建房貼息貸款和分紅。這也是互助性質的一種形式。這種做法，不僅有效地促進解決低收入家庭購建房資金困難問題，符合(體現了)住房公積金的互助性和保障性要求的本質屬性，而且體現了我國推行住房公積金制度的目的，還會促進了住房公積金制度的健康發展。

4 從低收入家庭的實際需求看，需要建立一個貼息貸款的機制

現階段，我國正處于經濟快速發展時期，土地資源又十分寶貴，不可能在短期內有效地解決低收入與高房價之間矛盾。因此，低收入家庭普遍存在著購房信心不足問題。要我國低收入家庭要解決住房困難問題，單一依靠住房公積金及其貸款，還不能達到目的。

世界銀行在2006年11月15日發布的《中國經濟季報》中指出了“中國住房公積金貸款主要使收入較高家庭受益”。這個論述在我國引起如此強烈的反應。

國家審計署審計長李金華說：“ 公積金的使用更多地惠及了中高收入群體，對低收入群體改善居住條件的傾斜力度不夠，未能有效發揮住房公積金在改善低收入職工居住條件方面的作用。”

審計報告在對1986萬人的繳存情況統計后發現，其中10%繳納較多公積金的人，每個月交1572元，10%較少的人只有54元。而32個城市住房公積金貸款發放和公積金提取情況顯示，2005年住房公積金個人貸款的44.9%發放給了排在繳存額前20%的高收入人員，排在繳存額后20%的低收入人員僅得到3.7%的貸款。

這種現象，不僅與低收入家庭的收入水平有關，而且與目前頻繁加息，導致高收入者提前還貸，中低收入缺乏信貸能力有關；還與隨著房價日趨攀升，買房者的負擔日趨加重有關。從1999年國家實行住房體制改革以來，房價越來越高。近幾年隨著調控的力度加大，房價沒有出現下降的趨勢，而居民買房負擔日趨加重。社科院經過調研認為，這與整個經濟進入快速增長期，以及市場嚴重供不應求等因素有關。 國家發改委、國家統計局在3月19日發布的數據顯示，2007年2月，全國70個大中城市的房屋銷售價格同比上漲5.3%，其中，新建商品住房銷售價格同比上漲5.9%，深圳、北京位居全國漲幅前兩名，分別上漲9.9%和9.7%。

根據上述調研報告，未來如果不改變房地產供不應求的局面，特別是政府依靠賣地提高房價的模式，房價將進一步被動上升。

參考文獻

[1]瞿勇敏.公積金增值收益歸誰所有 還需從法律上完善[M].國際金融報，2005，(9).