是什么制約了我國銀行業的競爭力？

改革開放以來，我國銀行業對促進國民經濟和社會發展起到了非常重要的作用。近些年，中央政府高度重視銀行業的改革和開放工作，采取了許多重大舉措，一些醞釀多年、難度很大的重點領域和關鍵環節的改革先后啟動。隨著中國加入WTO五年過渡期的結束，我國銀行業全面履行加入WTO對外開放的承諾，對外開放也達到了一個新的水平。此時，如何客觀評價并迅速提高中國銀行業的綜合競爭力和核心競爭力，使我國銀行業實現可持續發展，是銀行業和監管者同時面臨的巨大挑戰。

目前我國銀行業的競爭格局

要分析影響競爭力的因素，首先需要了解我國銀行業整體面臨的競爭格局。從外部環境來看，銀行業面臨的外部競爭主要來自兩個方面：一是金融機構層面的競爭。主要是指在華經營的外資銀行對中資銀行形成的競爭壓力。到目前為止，我國銀行業對外開放已進入第30個年頭，隨著2006年底我國加入WTO過渡期的結束，銀行業進入全面開放階段，中資銀行開始直面外資銀行的全方位競爭。到2007年末，在中國境內注冊的外商獨資和合資法人銀行共26家，下設125家分行及附屬機構；還有來自23個國家和地區的71家外國銀行在中國20多個城市設立了117家分行；外資銀行經營的業務品種超過100種。在華外資銀行本外幣資產總額達1715億美元（合1.25萬億元人民幣），約占中國銀行業金融機構總資產的2.4％。外資銀行資產占比雖不大，但其增長速度很快，在部分大城市外資銀行的貸款規模已占到相當大的比重，而且其平均不良貸款率相對較低，經營效率、人均利潤等方面也總體上好于中資銀行。按照2007年底市值排序，雖然我國三家大型國有控股商業銀行已躋身世界前十位，但其資本收益率、資產收益率和不良資產率等指標與國際先進銀行相比仍有一定差距。

二是來自金融市場的競爭。自20世紀80年代開始，“脫媒”就成為國際金融領域一個非常引人注目的現象。近年來，隨著我國資本市場和貨幣市場的發展，直接融資正在以前所未有的速度擴張。從商業銀行資產負債表的資產方看，企業通過發行股票、可轉債、公司（企業）債券、短期融資券等方式進行籌資的比重不斷上升。據統計，在2006年度社會總融資3.8萬億元中，直接融資達6400億元，占17％。2007年這一比例繼續在擴大。特別是一些優質大型企業開始從過去只向銀行體系貸款轉向依靠資本市場融資。從負債方看，存款替代趨勢也非常明顯。我國居民和企業持有的金融資產正經歷著從單一的銀行存款向存款、股票、基金、債券、其他理財工具等多元化產品的轉變。資料顯示，目前銀行存款所占比重已從2004年的70％多下降到了2007年的不足50％。

從中資銀行業體系內部來看，中資銀行之間的競爭也十分激烈。受傳統影響，各銀行的資產負債結構趨同，產品、服務和收入結構呈現同質化特征。市場上經常發生眾多銀行為爭取市場份額，用雷同的產品競相讓利去爭搶一家優質客戶的現象，而鮮見靠獨具特色的自主核心品牌和產品占領市場的案例。近年來，銀行業紛紛嘗試綜合化經營試點，尋求設立基金管理公司、租賃公司、控股信托投資公司等跨行業、跨市場的外延發展模式，也使得銀行間的競爭日趨白熱化。

中資銀行的競爭力已有顯著提升

評價中資銀行現階段的競爭實力，可以從“硬實力”和“軟實力”兩個方面分析。從“硬實力”角度看，主要體現在中資銀行業的資產質量明顯改善、資本實力大幅提高、盈利能力顯著增強，整體經營狀況實現歷史性好轉。目前，中資銀行業整體上已徹底改變了幾年前“技術上已經破產”的資不抵債形象，不良貸款余額已多年持續下降，不良貸款率從2002年底的20％多下降到目前不到7％。資本充足水平大幅度提高，資本充足率達標銀行從2003年底的8家，增加到目前的130多家，達標銀行資產在銀行業總資產占比從不到1％提升到近80%。稅前利潤從2002年的300多億元，增加到目前的3000億元，并且收入結構發生了積極變化，盈利手段和渠道進一步增加，財務可持續能力有了較大提高。

從“軟實力”方面看，中資銀行的公司治理機制、風險管理水平和產品創新能力與以前相比也都有了較大幅度的改善和提升。以大型國有控股銀行為例，工商銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行四家大型銀行經過財務重組、股份制改革、引進戰略投資者和在境內外證券市場上市，提高了運營的安全性、盈利能力和競爭力，已成為在國際上有一定影響力的大銀行。同時，現代公司治理架構在這些銀行中也已初步形成。“以客戶為中心”的經營理念開始確立，組織結構和業務流程再造穩步推進，單一的產品和服務正在被多元產品和服務所取代，經營管理也在從粗放化、簡單化向集約化和精細化轉型。部分銀行已開始推行全面風險管理，信息系統建設開始加強，風險管理能力得到提高，盈利能力和自我積累能力不斷增強。部分銀行引入了經濟增加值（EVA）和風險調整后的資本收益率（RAROC）等科學的績效考核指標，重視經營效率和管理質量。同時，為提高自身資本對風險的敏感性，大型商業銀行已開始按照巴塞爾新資本協議精神，瞄準國際標桿進行內部評級體系建設，開發資本計量模型，提升風險管理水平。

當前制約我國銀行業競爭力的主要因素

經過多年的深化改革和對外開放，我國銀行業已處在一個新的歷史起點，面臨全新的發展機遇。但我們也清醒地認識到，盡管這些年我國銀行業改革開放取得了突破性的進展，但與國際先進銀行相比，還存在不小的差距，也承受著巨大的競爭壓力。要想充分發揮競爭優勢，迅速提升綜合競爭力和核心競爭力，還有許多功課要做。當前，制約我國銀行業競爭力的主要因素可以概括為以下八個方面：

一是現代公司治理機制改革尚未到位。被業界稱為引導銀行經營發展的 “四駕馬車”即黨委會、董事會、監事會、高管層這“三會一層”之間職責邊界尚欠清晰，有效制衡和高效決策之間尚未找到一個較佳的平衡點。黨委會在我國公司治理架構中具有特殊重要的地位，其角色定位也因行而異。銀行公司治理結構中各利益相關者之間的利益協調仍在探索中，一些銀行在朝既定目標推進過程中缺乏合力。

二是缺乏清晰的發展戰略和市場定位。銀行的董事會普遍缺乏在對國際國內經濟金融形勢準確判斷基礎上所形成的寬廣視野。同質化發展、低水平競爭的根本原因在于銀行囿于短期目標，而忽視中、長期戰略規劃和自身競爭優勢的培育。

三是經營管理還不夠科學精細。對客戶的個性化金融服務需求缺乏深入研究，營銷手段單一欠缺針對性。內部控制尚不健全，對風險識別、度量、定價、監測、控制和緩釋的能力仍然較弱。

四是金融創新能力還不強。創新產品和服務品種較少，創新層次較低，產品同質化嚴重，缺乏有特色、高質量的金融服務。產品和服務創新所需的信息科技平臺、人力資源儲備、管理團隊建設等明顯滯后。

五是尚未形成自己特有的文化。包括公司治理文化、管理文化、信貸文化、創新文化，合規文化、團隊文化等。有的銀行管理存在“一人當家”、“隨人而變”的特點，沒有在員工中推廣恪盡職守、勤勉盡責的企業文化和職業操守，形成穩定的制度預期，未能激發員工的創造熱情和工作激情，導致各自為政，各行其是，一盤散沙，缺乏凝聚力。

六是缺乏培養造就一大批優秀職業銀行家的體制環境和市場環境。職業銀行家通常是指那些視銀行經營管理為終身職業，以追求價值最大化為經營目標，能專業化從事商業銀行的經營管理，一般具有社會所公認資質的、受一定的激勵和約束機制制約、在銀行中擔任高級管理職務的受薪人員。一般而言，公認的職業銀行家應具備良好的知識結構、豐富的業務經驗、敏銳的市場意識、長遠的戰略眼光、積極的創新理念、穩健的經營作風、正直的職業操守和高度的誠信品質。現階段我國銀行業缺少職業銀行家隊伍，主要原因是國內缺乏成熟、規范的職業銀行家市場，高級管理人員市場化流動機制和教育培訓機制尚未形成。

七是來自法規和監管方面的制約。經過多年的探索和研究，銀行業監督管理法規體系框架已基本完善，兼顧了規則導向和原則導向的監管需要。但是，現階段的監管法規體系還不能很好適應金融創新的發展。由于立法方面的滯后和“肯定列舉”式的規則，銀行業金融機構的產品服務創新受到了很大制約。

八是社會信用環境和中介服務水平有待提高。目前，我國在完善社會主義市場經濟體制過程中，經濟主體仍存在市場約束弱、信用度不高等問題。社會信用環境尚未根本改善，一些中介服務機構的社會公信力還有待進一步提高。對投資者、消費者權益的保護還不夠深入。

在深化改革和全面開放的今天，提升我國銀行業的競爭力，無論是銀行業金融機構，還是銀行業的監管者都責無旁貸。銀行業金融機構應牢牢樹立科學發展觀，放眼世界，用開闊的視野，在激烈的競爭中設計適合自身的戰略規劃和市場定位，完善公司治理機制，提升金融創新和風險管控能力，打造職業銀行家隊伍。監管部門應堅定不移地推進改革開放，在堅持審慎監管、有效監管的基礎上，進一步完善監管法規體系和監管手段，實現規則導向和原則導向監管的有機結合，鼓勵銀行業金融機構在風險可控的前提下大力發展金融創新，推動我國銀行業競爭力的全面提升。

（作者系中國銀監會副主席，本文根據作者在清華大學經濟管理學院演講稿的基礎上整理）