論我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)政策選擇與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量

摘要：會(huì)計(jì)政策的選擇在企業(yè)財(cái)務(wù)信息系統(tǒng)中扮演著重要的角色。企業(yè)會(huì)計(jì)政策的選擇貫穿于企業(yè)會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量、記錄、報(bào)告諸環(huán)節(jié)構(gòu)成的整個(gè)過(guò)程，會(huì)計(jì)過(guò)程其實(shí)就是會(huì)計(jì)政策選擇的過(guò)程。會(huì)計(jì)政策選擇是上市公司信息揭示的基礎(chǔ)，財(cái)務(wù)信息質(zhì)量將更多的與會(huì)計(jì)政策選擇相聯(lián)系。因此會(huì)計(jì)政策選擇是否恰當(dāng)，直接關(guān)系著企業(yè)財(cái)務(wù)信息的披露質(zhì)量和信息使用者據(jù)以決策的正確程度，進(jìn)而影響經(jīng)濟(jì)資源的優(yōu)化配置與資本市場(chǎng)的健康發(fā)展。

關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì)政策 會(huì)計(jì)信息 上市公司

一、我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)政策選擇的動(dòng)機(jī)

(一)獲得融資資格

能在證券市場(chǎng)上市，就意味著獲得了在股票市場(chǎng)籌資以及再融資的權(quán)利。因此。能夠發(fā)行股票并上市流通一直是很多企業(yè)追逐的目標(biāo)。根據(jù)有關(guān)證券法規(guī)的規(guī)定，發(fā)行和上市股票的公司必須具備3年盈利的條件，于是一些本不符合上市條件的企業(yè)，為了能上市，采用各種手段進(jìn)行盈余操縱。甚至造假，同時(shí)，股票已上市的公司可以通過(guò)配股或增發(fā)新股在證券市場(chǎng)進(jìn)行再融資，以向老股東配售新股(即配股)的方式不斷籌集資金。注入新鮮血液。雖然證監(jiān)會(huì)2001年新頒布的規(guī)定降低了取得配股資格的條件，保配動(dòng)機(jī)有所減少，但配股資格仍是很多上市公司會(huì)計(jì)政策選擇的動(dòng)機(jī)。

(二)避免懲罰

上市公司如果連續(xù)2年虧損或出現(xiàn)每股凈資產(chǎn)低于面值等財(cái)務(wù)異常情況。公司將會(huì)被“ST”處理；如果上市公司連續(xù)3年虧損，其股票將被終止在證券交易所掛牌交易。公司股票上市后又被摘牌，不僅對(duì)股東是莫大的損失。而且喪失上市資格意味著一種寶貴的稀缺資源被白白浪費(fèi)掉。因此，上市公司往往認(rèn)為股票被摘牌是對(duì)公司最嚴(yán)厲的處罰。為了避免公司股票被戴上“ST”。上市公司會(huì)利用會(huì)計(jì)政策竭力操縱粉飾其經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，盡可能避免連續(xù)虧損情況的出現(xiàn)。甚至有些上市公司如果已被帶上“ST”帽子。為了不被退市，這些帶帽公司一般都表現(xiàn)出強(qiáng)烈扭虧為盈的欲望以達(dá)到摘帽的目的。

(三)操縱股價(jià)

上市公司的股價(jià)與有關(guān)各方的利益直接相關(guān)。股價(jià)的上升，說(shuō)明公司價(jià)值上漲，從而能夠提升公司的形象；股價(jià)的上漲會(huì)給公司管理人員、公司職工以及持有公司股票的利益相關(guān)者帶來(lái)好處，因?yàn)樗麄兪掷锍钟写罅抗景l(fā)行在外的股票。于是，在證券市場(chǎng)上，公司常常與券商聯(lián)手操作、坐莊，公司出消息，券商托市。在這種動(dòng)機(jī)支配下，一些上市公司往往根據(jù)需要選擇會(huì)計(jì)政策，甚至不惜采取違規(guī)手段，在年報(bào)、中報(bào)中虛報(bào)利潤(rùn)。

二、上市公司會(huì)計(jì)政策選擇與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量

(一)會(huì)計(jì)政策選擇對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

實(shí)踐中，會(huì)計(jì)政策選擇會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量產(chǎn)生兩種截然不同的影響。一種是會(huì)計(jì)政策選擇有助于恰當(dāng)反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，從而為使用者提供高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息提供保障。這種有利影響的實(shí)現(xiàn)是以企業(yè)合理地選擇能反映企業(yè)實(shí)際活動(dòng)和狀況的會(huì)計(jì)政策為前提。另一種影響是由于企業(yè)選擇會(huì)計(jì)政策不當(dāng)，導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真。會(huì)計(jì)政策的不當(dāng)選擇出于管理當(dāng)局的無(wú)意和故意兩種可能，但兩者相比之下，企業(yè)管理當(dāng)局故意選擇或變更某項(xiàng)會(huì)計(jì)政策，以實(shí)現(xiàn)其盈余管理甚至利潤(rùn)操縱的目的，更具隱蔽性和欺騙性。

會(huì)計(jì)的最終結(jié)果，是要為企業(yè)外部使用者提供一套決策有用的會(huì)計(jì)信息。企業(yè)選擇不同的會(huì)計(jì)政策就會(huì)產(chǎn)生不同的會(huì)計(jì)信息，從而導(dǎo)致企業(yè)利害關(guān)系集團(tuán)不同的利益分配和投資決策行為，進(jìn)而影響社會(huì)資源的配置效果和結(jié)果。由此可見(jiàn)。企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量息息相關(guān)。會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的好壞要受到會(huì)計(jì)政策選擇的影響。當(dāng)企業(yè)選擇的會(huì)計(jì)政策恰當(dāng)時(shí)，會(huì)計(jì)系統(tǒng)對(duì)外輸出的信息對(duì)其使用者的決策就更為有用，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量就高；當(dāng)企業(yè)選擇的會(huì)計(jì)政策不恰當(dāng)時(shí)，會(huì)計(jì)系統(tǒng)輸出的信息對(duì)其使用者的決策有用性就會(huì)大大降低，會(huì)計(jì)質(zhì)量就偏低。所以。合理的企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇與高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息具有內(nèi)在統(tǒng)一性。

(二)我國(guó)上市公司會(huì)計(jì)政策選擇與會(huì)計(jì)信息披露的現(xiàn)狀

目前我國(guó)證券市場(chǎng)的相關(guān)政策，如特別處理政策、退市政策、配股政策對(duì)上市公司的會(huì)計(jì)政策選擇影響很大。在一定程度上還決定了現(xiàn)階段上市公司會(huì)計(jì)政策選擇的動(dòng)機(jī)。證券監(jiān)管部門(mén)對(duì)于上市公司會(huì)計(jì)收益數(shù)據(jù)的計(jì)算是否合法自然十分關(guān)注，但是對(duì)于合法而不合理的會(huì)計(jì)政策選擇與變更卻無(wú)權(quán)從法律上進(jìn)行干預(yù)，從而導(dǎo)致了上市公司利用會(huì)計(jì)政策進(jìn)行利潤(rùn)操縱的現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生。對(duì)此，如何正確認(rèn)識(shí)企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇顯得至關(guān)重要。事實(shí)上，企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇的存在有著客觀必然性，它對(duì)高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息來(lái)說(shuō)是把雙刃劍。對(duì)待企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇關(guān)鍵在于如何實(shí)現(xiàn)趨利避害。發(fā)揮其有利一面的同時(shí)，盡量減少其被誤用和濫用的可能。

目前處于發(fā)展階段的我國(guó)上市公司在會(huì)計(jì)政策選擇問(wèn)題上仍然存在很多問(wèn)題，其中比較突出的有以下幾點(diǎn)：

1 濫用會(huì)計(jì)政策的現(xiàn)象極為普遍。濫用會(huì)計(jì)政策是指企業(yè)在具體運(yùn)用會(huì)計(jì)制度和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則所允許選用的會(huì)計(jì)政策時(shí)，未按照規(guī)定正確選用或隨意變更。從而不能恰當(dāng)?shù)胤从称髽I(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的情形。有時(shí)，對(duì)于合理選擇與濫用會(huì)計(jì)政策之間僅僅是一步之差。目前一些企業(yè)要求會(huì)計(jì)人員鉆會(huì)計(jì)政策的空子，來(lái)達(dá)到粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表，蒙蔽投資者和偷稅、漏稅的目的。雖然目前濫用會(huì)計(jì)政策的方法很多，從濫用會(huì)計(jì)政策的結(jié)果來(lái)看。濫用會(huì)計(jì)政策可以分為積極式、消極式和均衡式三種。即通過(guò)濫用會(huì)計(jì)政策來(lái)達(dá)到利潤(rùn)最大化、利潤(rùn)最小化和收益的平衡。

2 在政策選擇的揭示上，很多企業(yè)沒(méi)有充分披露會(huì)計(jì)政策選擇情況，政策選擇的透明度不高。在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)作為市場(chǎng)的主體有了較大的自主權(quán)(包括會(huì)計(jì)政策選擇權(quán))，會(huì)計(jì)不再只是為國(guó)家服務(wù)，更多的是為廣大的投資者、債權(quán)人服務(wù)，會(huì)計(jì)政策有了較大的選擇空間。但在建立現(xiàn)代企業(yè)制度的過(guò)程中。由于委托人與代理人的目標(biāo)不一致，在信息不對(duì)稱(chēng)的情況下就產(chǎn)生了“道德風(fēng)險(xiǎn)”和“逆向選擇”，形成了事實(shí)上的“內(nèi)部人控制”。在這種情況下。當(dāng)會(huì)計(jì)政策選擇有較大的靈活性時(shí)，很少有企業(yè)真正從自身實(shí)際出發(fā)。按公允立場(chǎng)選擇會(huì)計(jì)政策，而是從自身利益出發(fā)。粉飾業(yè)績(jī)，以虛假信息維護(hù)企業(yè)及經(jīng)營(yíng)者形象，這必然使其提供的會(huì)計(jì)信息失去可比性、可靠性。允許企業(yè)擁有會(huì)計(jì)政策選擇權(quán)的初衷是讓企業(yè)能真實(shí)客觀地反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，但實(shí)際上卻成了管理當(dāng)局謀取不正當(dāng)利益的手段，加劇了會(huì)計(jì)信息失真，產(chǎn)生了不良的經(jīng)濟(jì)后果。

三、規(guī)范上市公司會(huì)計(jì)政策選擇，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的對(duì)策

(一)加強(qiáng)對(duì)企業(yè)代理人行為的規(guī)范

1 明確產(chǎn)權(quán)，發(fā)揮產(chǎn)權(quán)制度對(duì)會(huì)計(jì)信息生成過(guò)程的規(guī)范和界定功能。產(chǎn)權(quán)的明晰界定。為會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)創(chuàng)造了兩個(gè)重要條件：一是股東追求資本收益的最大化，二是各利益相關(guān)方與管理當(dāng)局之間有契約關(guān)系。有了這兩個(gè)條件，既可允許和鼓勵(lì)企業(yè)根據(jù)企業(yè)交易費(fèi)用的高低來(lái)選擇會(huì)計(jì)政策，又可以發(fā)揮會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的激勵(lì)約束和資源配置的作用，使企業(yè)進(jìn)行會(huì)計(jì)政策選擇時(shí)減少隨意性，盡可能反映各利益相關(guān)方的共同利益。因此，產(chǎn)權(quán)的明晰界定。是企業(yè)開(kāi)展會(huì)計(jì)活動(dòng)的先決條件和基礎(chǔ)。

2 完善公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)。健全內(nèi)部約束機(jī)制。在我國(guó)。應(yīng)完善股東會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理人員和監(jiān)事會(huì)的職能，強(qiáng)化股東會(huì)和監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督作用。企業(yè)所選擇的會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)政策變更以及由此所產(chǎn)生的會(huì)計(jì)影響應(yīng)受到董事會(huì)的監(jiān)督。并向各利益相關(guān)方披露。管理當(dāng)局根據(jù)各利益相關(guān)方以及獨(dú)立董事的要求對(duì)所采用的會(huì)計(jì)政策予以調(diào)整。

3 制定合理的報(bào)酬契約體系。由于委托人和代理人之間的利益沖突以及信息不對(duì)稱(chēng)所帶來(lái)的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，為了使二者的目標(biāo)趨于一致，這種代理關(guān)系通常表現(xiàn)為一系列的契約，特別包括報(bào)酬計(jì)劃契約。目前我國(guó)上市公司對(duì)經(jīng)營(yíng)者的激勵(lì)主要是短期的報(bào)酬激勵(lì)，缺乏與公司業(yè)績(jī)掛鉤的長(zhǎng)期激勵(lì)機(jī)制。因此。應(yīng)進(jìn)一步探索與上市公司業(yè)績(jī)掛鉤的股票期權(quán)激勵(lì)機(jī)制。制定長(zhǎng)期的經(jīng)理人經(jīng)營(yíng)績(jī)效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，使經(jīng)營(yíng)者的目標(biāo)函數(shù)與所有者的目標(biāo)函數(shù)趨于一致，以增強(qiáng)公司經(jīng)營(yíng)者對(duì)股東的責(zé)任心與忠誠(chéng)度，減少經(jīng)營(yíng)者的道德風(fēng)險(xiǎn)，從而提高會(huì)計(jì)政策選擇的公允性。同時(shí)，在強(qiáng)調(diào)報(bào)酬激勵(lì)的同時(shí)，我們也應(yīng)建立相應(yīng)的責(zé)任與報(bào)酬相掛鉤的體制。

(二)進(jìn)一步完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)政策選擇行為的控制

1 會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)要考慮受會(huì)計(jì)政策選擇影響的所有“群體”的利益。目前我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)政策的核心即會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制訂尚未經(jīng)過(guò)“充分程序”，沒(méi)有體現(xiàn)出企業(yè)會(huì)計(jì)政策各相關(guān)利益集團(tuán)參與制訂過(guò)程的決策民主性。筆者認(rèn)為，政府在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定環(huán)節(jié)應(yīng)體現(xiàn)出政策決策的民主性，在執(zhí)行實(shí)施過(guò)程中應(yīng)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)政策的可選擇范圍加以適度限制。

2 準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)應(yīng)該是獨(dú)立的。我國(guó)采用的是政府集中制的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定模式，財(cái)政部在我國(guó)準(zhǔn)則制定中起決定性作用。在現(xiàn)行經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型階段。政府仍具有國(guó)有資產(chǎn)所有者代表和宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控者的雙重身份，財(cái)政部承擔(dān)國(guó)有資產(chǎn)管理(國(guó)有資產(chǎn)管理部門(mén)曾隸屬于財(cái)政部)和宏觀調(diào)控的重要職能。必然要求企業(yè)的會(huì)計(jì)信息(國(guó)有企業(yè)仍占相當(dāng)比重)為自己的職能服務(wù)。這就使準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性和代表性大打折扣。因此，我國(guó)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性還有待提高。

3 制定會(huì)計(jì)政策要有前瞻性。會(huì)計(jì)政策的制定要受到社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的制約，是相關(guān)利益集團(tuán)博弈的結(jié)果。由于這一博弈過(guò)程是漸進(jìn)的，并非一蹴而就，因此制定會(huì)計(jì)政策也是一個(gè)漸進(jìn)的過(guò)程，是隨著社會(huì)的進(jìn)步、市場(chǎng)的發(fā)展逐步完善的過(guò)程。雖然會(huì)計(jì)政策的制定不能做到一步到位。但為了保證會(huì)計(jì)政策的嚴(yán)肅性。也不能隨意修訂。因此。會(huì)計(jì)政策在制定時(shí)必須體現(xiàn)一定的前瞻性，保持較長(zhǎng)遠(yuǎn)的適用性。當(dāng)然。這種前瞻性必須建立在科學(xué)分析和預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上。可以借鑒國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，考慮我國(guó)的實(shí)際情況，做到會(huì)計(jì)政策的制定適應(yīng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的需要，適應(yīng)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制改革的需要。