在經濟危機的形勢下談個人理財

當前，由美國次貸危機引發的全球性經濟危機籠罩全球，國民 “談投資變色”。在這種形勢下，我們更要關注個人理財規劃問題。如何在全球性經濟危機下降低經濟危機對我們個人的影響，實施科學的理財規劃顯得非常重要。

一、個人理財的一些誤區

（一）理財=節約

理財的范圍很大，合理的支出計劃，有目的投資等等。理財不等于節約，理財不僅僅是為了財富的積累，更不是單純的限制自身的開支，降低生活水平。理財的目的是為了在實現個人人生的發展需求和目標。它有節約的要求，但是僅限于個人理財活動中那些不必要的浪費。

（二）儲蓄是最好的投資方式

據統計，在我國1984年的1萬元儲蓄存款到2004年，實際只能買到價值2100元左右的商品，如果按照5年期，5%的利率，1984年的1萬元到了2004年變成了24500元左右，其實際的購買力才是1984年的一半。事實證明，在經濟上升的國家，銀行存款實際利率相對CPI來說一般是負的，把錢存在銀行，實際上是錢在不斷縮水的過程。

（三）學習別人理財

在個人理財模式上，一些人表現為“從眾跟風”和“盲目攀比”，看到有人通過炒股賺了錢，就不顧一切擠進股市。而個人理財本身是極具個性化的活動。它受自身財務資源狀況、所處年齡階段、家庭不同時期的目標、風險偏好等諸多方面的因素影響。從來就沒有一個普遍適應的最佳理財模式，正確的個人理財模式要做到因人而異，因“財”而理。

（四） “窮人”不需要理財

時下“月光族”和“無產階級”成為了一類人群的代名詞。與此相關的是一些人認為我是“窮人”我沒有存款，我不需要理財，這是非常錯誤的觀點。事實上，無產階級更需要個人理財規劃，相對于“有產階級”，他們還處于生活需求保障線上，更談不上擁有成就事業的財富了。可見，“窮人”不僅需要利用理財來保證日常的生活需求，應對突發的風險，也需要借助理財規劃來實施財富的積累，逐漸變為“有產階級”。

二、經濟危機下個人理財應該遵循的原則

美國理財師資格鑒定委員會定義：“個人理財是指如何制定合理財務資源規劃，實現個人人生目標的程序”。由此可以看出，理財的核心目標和原則是合理分配資產和收入，在確保生活質量需求的基礎上，實現財富的增值。

首先，必須在觀念上對理財有科學的認識，樹立正確的理財觀念，明確理財的根本目標在于個人資產的保值增值，還要注意到個人理財。首先要為個人及家庭的日常開支和意外開支做準備。要求適當安排中長期投資和短期投資的比例，為日常開支和臨時性開支留出一定的空間。

其次，在投資品種的選擇上，要密切關注風險與收益的關系，在綜合分析二者之間關系的前提下，盡可能地選擇低風險、高收益的投資品種。但是在經濟學的角度這幾乎是不可能的，一般而言，高收益相對著較高的風險水平。但是為了有效地規避風險，可以采取選擇多種投資方式，實現短期投資與長期投資相結合，高風險投資與普通投資相結合，這也是目前人們常用的可以有效化解投資風險的一種理財方式。

而在經濟危機籠罩下人們 “談投資變色” 的今天，個人理財規劃更需要充分的理性，既不要盲從當前一些人提出的“持幣是最好的”保守言論，也不要輕易相信盈利機構推出的所謂保值增值的誘惑。經濟危機下，更應該增加對風險防御的投入，對于有住房按揭的人群更應該注意，尤其是加強失業風險的防范。

三、當前個人理財的投資產品的建議

筆者個人認為，經濟危機下投資仍然應該是個人理財規劃中的一個部分，至于選擇什么樣的投資產品，筆者談一下個人的看法。投資的目的，毋庸置疑是為了實現財富的保值增值，那么如何實現這一目的呢？選擇哪種投資產品是關鍵。根據世界最著名的投資人之一，沃頓商學院的西格爾教授的研究成果，在過去200多年里，股票、債券、票據、黃金以及現金的歷史資產收益率依次遞減。

談到股票投資，相信每個人都會有深刻的感受，A股讓我們狂熱，又讓我們沮喪。就目前的國內市場而言，筆者認為目前投資股票適合做長期投資。個人投資者可以選擇一些有關民生的股票，例如農業，醫藥股等。

基金無疑是個人長期理財規劃中應該考慮的一個理財產品。首先基金的運作是資深的經濟管理學家來進行的，就相當于有專家為自己來理財，雖然最高收益水平低于股票的最高收益水平，但是卻沒有過高的理財風險。雖然股市一片黯淡下， “殺雞”的心痛還深刻留在很多人的記憶中，但是，巴菲特告訴我們“在別人貪婪的時候恐懼，在別人恐懼的時候貪婪，”我們是不是該投資了？

經濟危機下的投資需要注意可以轉嫁風險的理財產品，投資于保險業也是個人中長期理財要考慮的問題。投資于保險的最大的優勢在于既可以防范來自于未來的相關風險，又可以實現財富的保值升值。

同時，對于穩健的投資需求，雖然筆者竭力反對利用銀行存款的辦法進行投資，但是個人理財規劃中還是應該留給銀行存款一個位置，這是為了風險的防范和日常的生活需求。

在人類的心目中，黃金的財富地位從來沒有動搖過，黃金是一個既新潮又古老的投資方式。而目前國內可以進行的黃金投資種類，主要是紙黃金和實物黃金兩類，最近在美元出現微弱強勢的趨勢下，適當進行黃金投資也是一種避免把錢都放到銀行的辦法。

參考文獻：

[1]凱恩斯．就業、利息和貨幣通論[M].李欣權，譯．北京：南海出版社，2007.

[2]王英.個人理財的四大誤區[J].蘭州財經報，2005.4.17.

（作者簡介：苗雨（1976—）男，漢族，北京人，研究生學歷，經濟師；現任職于上海浦東發展銀行北京分行。）