青島金融產業發展探究

徐　勝　姜傳煒

一、青島金融產業的SWOT分析

（一） 青島金融產業的優勢分析

1.良好的經濟基礎

青島作為全國重要的沿海開放城市，經濟發展有著獨特優勢和巨大潛力。2008年實現生產總值4436.18億元，比上年增長13.2%。財政總收入1251.6億元，地方財政一般預算收入342.4億元。青島是國內少數幾個同時擁有國家級經濟開發區、高新區、保稅區和出口加工區的城市。青島擁有一批市場占有率較高的重點產品，擁有中國世界名牌2個，已培育出中國名牌產品69種，中國馳名商標23個，均居全國副省級城市首位。

2.金融組織體系比較健全

截止到2007年末，青島共有存款類金融機構32家，其中，政策性銀行分行及代表處3家，國有商業銀行分行4家，股份制商業銀行分行10家，城市商業銀行、市級農村信用聯社、財務公司、信托投資公司、郵政儲蓄分局各1家，外資銀行及代表處10家。資產管理公司辦事處1家，法人證券公司1家，證券營業部39家，證券服務部3家；期貨經紀公司3家，期貨經紀營業部10家；保險分公司31家。人民銀行、銀監會、證監會、保監會均在青島設立了派出機構。

3.外向型金融發展初具規模

隨著中國加入世貿組織，金融行業的開放力度也在加大。近幾年青島吸引了大量的外資金融機構前來扎根，這其中包括匯豐銀行、瑞穗銀行等全球知名性銀行。這些金融機構的入駐，一方面帶來了先進的經營理念和優質高效的服務，另一方面也將其客戶的部分業務吸引到了青島。同時由于青島近年來國際貿易發展十分迅速，青島金融業中與進出口相關的銀行國際結算以及貨物保險等業務也有了長足的發展。青島金融產業的外向型特征日益明顯。

（二） 青島金融產業的劣勢分析

1.信用環境有待進一步改善

作為金融生態環境的重要環節，青島的信用體系從無到有，成績顯著。但社會信用體系尚不健全，信用意識不強，失信懲戒力度不夠，逃廢銀行債務的問題仍有發生。保險誠信建設和保險知識普及宣傳也有待加強，保險市場秩序沒有根本好轉，欺詐誤導等違規行為時有發生，行業形象和全社會保險意識亟待提高。

2.金融創新力度較弱

要想讓金融產業取得突破性發展，金融創新是關鍵。由于部分創新類業務需要總部機構統一研發并向下推行，再加上青島本地金融研發人才的缺乏，導致青島近年來金融創新的水平不足。大多都是模仿型創新，產品、服務之間同質現象突出，技術含量低，缺乏特色，缺少自主型創新，難以充分滿足經濟快速發展對新型金融工具的需求, 特別是針對青島市和輻射區域的金融創新工具不足。

3.資本市場不活躍，中小企業融資受限較多

企業融資模式以間接融資為主，直接融資所占比重較小。目前，青島市的經濟總量居山東省第一，但上市公司數量和融資總額，與經濟發展水平、城市地位還不相匹配，與先進城市相比也有不小差距。在現階段宏觀調控形式日益趨緊，以及原材料價格上漲、勞動力成本上升、人民幣升值、出口退稅政策調整等多重因素影響下，中小企業的融資難度越來越大，中小企業資金壓力進一步加大，亟需組建村鎮銀行、小額貸款公司等直接面向中小企業的金融機構。

4.缺少有輻射力的獨立法人型金融機構

法人金融機構是一個城市成熟金融體系的重要組成部分，對一個城市的經濟社會發展有著至關重要的作用，它可以單獨完成金融產品的創新，提升整個城市的創新能力；如果在異地開設分支機構，可以吸引異地資金回流到法人機構總部，形成資金流的“洼地”。雖然青島金融機構的數量比較多，但是獨立法人型的金融機構非常少，形態也不健全。除此之外，進駐青島的全國性或區域性的中外資金融總部也很少，使得全市金融業總體規模偏小，金融業的輻射影響力度有限。

（三） 青島未來金融產業發展的機遇分析

1.后奧運經濟效應

隨著北京奧運會順利落下帷幕，青島作為北京奧運會的協辦城市，通過此屆奧運會，城市美譽度和國際知名度得到了大幅度提升。可以預見，未來將會有越來越多的國際知名企業來到青島。因為跨國公司和外資金融機構往往是相互伴生的，在目前情況下，不少外資金融機構設立的主要目的，是為了滿足在當地投資的跨國公司的各種金融服務需求，而外資金融機構的高質量的服務，無疑對跨國公司有著很強的吸引力。因此青島將會吸引眾多的外資金融機構前來開展業務，金融業務量也將會有大幅增長。

2.國際化金融創新浪潮的深入

自上世紀80年代以來，美國等國家由于金融管制的放松以及信息技術的發展，掀起了一股金融創新的熱潮，并迅速在全球范圍推廣。進入新世紀，金融創新浪潮呈現出加速發展的態勢。目前在青島的一些金融領域，已設計出一些適應市場需求，利潤率頗高的金融創新產品。隨著國際化金融創新浪潮的深入，結合青島本地企業的特色，會有更貼近需求，影響更廣泛的金融產品和服務的出現。

3.港口業務穩步增長

近些年來，青島港集裝箱及散貨業務裝卸量不斷刷新歷史新高，與之對應的貿易結算金額也在逐年增長。相關進出口類的業務對于金融產品的需求也將不斷擴大，為金融產業特別是銀行業的發展提供了一個良好的契機。而且由于青島港作為大豆、橡膠、鋁錠等重要物資的進口集聚地，在期貨交割中也被作為交割指定地，隨著未來貿易額的不斷增長和影響的日益擴大，有望在期貨交割和期貨交易中發揮更加重要的作用，推動青島期貨業務的發展。

（四）青島未來金融產業的挑戰分析

1.金融危機的影響

起源于2007年的次貸危機，正在全球形成愈演愈烈的趨勢，其在全球造成的危害絕不亞于1997年東南亞金融危機的影響。目前金融危機絲毫沒有停止的意思，未來全球金融產業的不確定性和動蕩性也會不斷增加，青島金融產業很難從這場危機中幸免。雖然金融危機沒有直接發生在中國，但其所帶來的間接影響不可忽視。由于金融危機帶來的經濟蕭條，一些國外企業會放緩其在中國開拓業務的步伐，相應的金融業務也就會受到影響。同時由于境內金融機構持有的外國金融企業的債券，也會遭受一定的損失，自身業務范圍也會進行收縮調整。總之，必須重視本輪金融危機所帶來的影響。

2.國內同類城市間的激烈競爭

由于地理位置以及金融服務的類似性，青島將會受到同類型城市的激烈競爭。在一定時期內，某一類型的業務量是一定的，所以將會出現多個地區競爭的情況。要想在這場競爭中勝出，

則必須充分突出自己的特色，突出自身的核心競爭力。

二、國內外城市的發展經驗

（一）倫敦的金融產業發展經驗

1.匯聚了全球的金融機構和金融中介組織

據統計，世界500強中，有近75%的企業的總部或分支機構設在倫敦。同時，全球性的金融機構也基本上都在倫敦設有分支機構。倫敦聚集了500多家外國銀行，180多家外國證券交易中心，管理著全球4萬多億美元的資產；外匯、黃金交易額及基金管理量等均居世界第一。此外，倫敦金融城內還有一大批為整個金融市場服務的中介機構，如律師事務所、會計師事務所、投資咨詢公司、保險經紀人組織等。

2.寬松的外部環境和自由的體制

倫敦城之所以能夠成為全球著名的金融市場，除了特定的歷史淵源外，首先得益于其完善的金融法律、制度和政策環境能夠充分滿足金融服務的需要。政府政策扶持不等于直接干預，倫敦的金融業是在政府不干預政策下保持其活力，市場主體首先依靠市場，并根據市場狀況采取靈活的措施，只有當市場難以解決或無力解決問題時政府才進行干預。

3.強大的創新能力

倫敦十分注重金融創新，根據不同時期金融業發展的需要，采取不同的形式。比如，首次公募債券的發行、歐洲債券和多種金融衍生品的誕生、國有企業重組與上市概念的首次提出、企業民營化后的管理體制的建立、國際存托憑證的發明等等，倫敦金融的不斷創新保持了金融中心的活力。

（二）北京的金融產業發展經驗

1.擁有健全和集中的金融市場體系

北京的金融街目前已有金融、電信等各類知名企業在金融街安營扎寨，這里聚集著中國金融業50%-60%的金融資產，匯總著全國居民和企業存款的80%以上的數據。已形成了獨一無二的全國性的金融管理中心。

2.金融街、CBD、中關村是拉動北京市經濟發展的三駕馬車

金融街作為全國的金融管理核心區和資金清算中心，其地位無法動搖；CBD作為中國與國際接軌的橋頭堡，將成為迅速崛起的跨國公司總部和國際金融財團的地區總部所在地；而作為世界六大硅谷之一的中關村科技園區，經濟規模不斷擴大，特別是中關村技術產權交易所，架起了金融和科技完美結合的橋梁。

3.金融人才密集

北京在發展金融產業方面，擁有全國獨一無二的智力資源優勢，這里聚集了全國眾多的國內外優秀金融專業人才，特別是近年來人才的聚集吸納越來越向高層次、高標準方向發展。外資銀行、跨國公司都會在北京交流經驗和培訓許多金融相關人才，北京在20多年的對外交流的經歷中已經擁有了一批與國際業務接軌的金融人才，并且還會繼續從中受益，這對發展金融業是很有利的。這種人才與企業研發力量的互動將繼續強化北京在金融智力資源方面的優勢。

三、青島金融產業未來的發展路徑分析

（一）積極穩妥發展非銀行金融機構和金融中介機構

在混業經營已越來越熱的今天，傳統的以銀行為主的經營模式正在發生巨大的變化，銀行類業務，特別是存貸款業務的比重將逐漸降低，而非銀行類業務，特別是新興的信托、擔保、財務咨詢等業務將異軍突起，并且其利潤率也遠高于銀行信貸類業務的利潤率。所以我們要積極創造條件，引進和發展會計師事務所、咨詢公司、擔保公司等中介機構，為各類金融機構產品創新提供完善的配套措施。在此基礎上，實現銀行類與非銀行類金融機構、金融機構與相關中介機構的功能互補，加大金融服務的廣度和深度，完善青島的金融機構組織體系，提高金融機構的經營水平。

（二）鼓勵金融產品和服務創新

以市場為中心，大力研發適應各類客戶需求的金融產品，創新金融服務方式，面對企業出口收匯所面臨的匯率下降風險，開發人民幣掉期產品。利用信息技術的快速發展，創新進出口環節的相關流程。針對中小企業借貸困難的現狀，創新信貸產品，積極協調資金需求雙方的意愿，進行產品擔保和中介。提高青島金融業競爭能力和服務水平。提升金融創新的層次，打造更具特色的金融產品和服務品牌，形成品種更加豐富、服務對象更加細分、與市場需求基本相匹配的金融產品市場，豐富品牌城市的內涵。

（三）完善金融市場體系，增強市場功能

1.進一步發展貨幣市場

引導和支持符合條件的企業通過銀行間債券市場發行融資券。繼續利用再貼現政策工具，推進商業承兌匯票業務發展，完善票據市場主體，拓寬票據流通范圍，幫助企業擴大融資、節約成本。發揮商業銀行票據貼現中心的作用，增強區域資金的集聚與輻射能力。

2.加強以資本市場為重點的金融市場建設

加強對企業上市的統籌規劃，擴大輔導和培植面，將具有地區主導型、支柱型企業推薦上市，增加主板市場上市數量；支持中小及民營企業境外上市融資。吸引更多期貨公司來青，爭取期貨交易所在我市設立大宗商品交割庫，促進物流與港口等實體經濟的發展。加快發展再保險市場，完善保險市場體系，建設區域性保險中心。

3.培育建設區域外匯交易中心。鼓勵銀行加強外匯業務創新，積極參與保稅港區、保稅物流園區、出口加工區建設。支持外資銀行和有條件、有客戶資源的中資銀行辦理離岸金融業務，為跨國公司實行資金集中管理提供便利。開展保險外匯業務，增加外匯保險種類，建成輻射全省的保險外匯業務中心。

（四） 加強金融生態建設，不斷優化金融業發展的外部環境

建立健全金融風險預警機制，加強對金融風險的前瞻性研究和市場監測分析。加快推進社會誠信體系建設，建立全面系統的個人和企業信用信息數據庫，加大非銀行信用信息的征集力度，擴大信用信息服務功能。規范征信市場行為，促進征信市場的有序健康發展。探討建立信用監督和失信懲戒機制，強化誠實守信的社會氛圍。繼續大力宣傳誠信知識，提高全社會的誠信觀念。

（作者單位：中國海洋大學經濟學院）