黃光偉：中小銀行國(guó)際化再造

為什么一家“在地圖上拿放大鏡找半天也找不著”的西部二級(jí)城市商業(yè)銀行，會(huì)讓德國(guó)金融巨頭如此青睞?

2005年，南充市商業(yè)銀行(下稱南充商行)與德國(guó)投資與開(kāi)發(fā)有限公司(DEG)等三家金融公司簽訂合約，成為中國(guó)內(nèi)地第一家中外合資銀行。南充商行以及其董事長(zhǎng)黃光偉一舉成名。學(xué)者巴曙松評(píng)價(jià)此案為“無(wú)法復(fù)制的引資案”。

“打動(dòng)我們的首先是黃光偉，然后才是南充商行本身。”這是外資方的理由。

有人說(shuō)，人可以分為兩種：一種是知足常樂(lè)、偏安一隅的“圈養(yǎng)動(dòng)物”，一種是目標(biāo)明確、執(zhí)行力強(qiáng)、闖勁十足的“野生動(dòng)物”。黃光偉屬于后一種。

在引入外資成功后，黃光偉對(duì)城市商業(yè)銀行發(fā)展模式又進(jìn)行了各種嘗試：2007年，南充商行設(shè)立成都分行，成為中國(guó)在省會(huì)城市設(shè)立分行的首家二級(jí)城市銀行；同年，中國(guó)首家新型村鎮(zhèn)銀行——四川儀隴惠民村鎮(zhèn)銀行成立；今年6月，南充商行又與美國(guó)私募股權(quán)投資基金ARC簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，托管ARC China即將落地成都的人民幣基金，此外，雙方還將在PE投資的公司中開(kāi)展“股權(quán)+債權(quán)”合作。

“私募股權(quán)基金正式以這種模式與中國(guó)的銀行簽約的，僅南充商行一家。”黃光偉坦言。

外資再造

正是當(dāng)年引入德資拉開(kāi)了南充商行“國(guó)際化”的序幕。

作為國(guó)內(nèi)首家實(shí)現(xiàn)實(shí)質(zhì)性跨國(guó)戰(zhàn)略合作的二級(jí)城市商業(yè)銀行，南充商行2005年引入德資成功之后，外界評(píng)價(jià)：“不可思議”、“敢想敢干”……

時(shí)任中國(guó)銀監(jiān)會(huì)副主席唐雙寧在出席雙方簽約會(huì)時(shí)說(shuō)：“這個(gè)事件對(duì)中國(guó)中小銀行引進(jìn)境外戰(zhàn)略投資者有面上的指導(dǎo)意義。”

對(duì)于這個(gè)經(jīng)歷過(guò)100多次往返跨洋的談判結(jié)果，黃光偉認(rèn)為，“之所以我們能夠成功，主要是合作雙方理念相投，為支持民營(yíng)經(jīng)濟(jì)和自由經(jīng)濟(jì)的發(fā)展；還有就是政治投資價(jià)值。其實(shí)德方股東不太在乎這些錢，如果他們當(dāng)時(shí)把錢投在中國(guó)的發(fā)達(dá)城市，就僅僅是追逐經(jīng)濟(jì)價(jià)值，但投在相對(duì)落后的西部，就既有經(jīng)濟(jì)價(jià)值，又有政治價(jià)值。”

當(dāng)然，德國(guó)人的投資已經(jīng)見(jiàn)到了不錯(cuò)的回報(bào)。“我們銀行目前的發(fā)展現(xiàn)狀讓他們比較滿意，原計(jì)劃五年達(dá)到的預(yù)期目標(biāo)，我們?cè)谌陼r(shí)間內(nèi)就基本實(shí)現(xiàn)了。”黃光偉披露，南充商行的資產(chǎn)總額從8年前成立時(shí)的7億元人民幣，發(fā)展到了現(xiàn)在的200多億。到今年6月30日，南充商行平均凈資產(chǎn)收益率達(dá)44.89％。

可以說(shuō)，當(dāng)年引入德資拉開(kāi)了南充商行“國(guó)際化”的序幕。南充商行結(jié)合德方提供的技術(shù)援助，對(duì)南充商行的治理結(jié)構(gòu)和運(yùn)行機(jī)制進(jìn)行了“再造”。

“目前，南充商行已建立起現(xiàn)代銀行公司治理結(jié)構(gòu)和運(yùn)行機(jī)制，從制度上建立起了銀行高管人員與企業(yè)緊密結(jié)合的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任關(guān)系，成為了一個(gè)完全按市場(chǎng)化運(yùn)作的股份制企業(yè)。”在和國(guó)外機(jī)構(gòu)合作過(guò)程中，黃光偉說(shuō)南充商行最大的變化時(shí)“學(xué)到了很多理念、制度建設(shè)、管理和風(fēng)險(xiǎn)控制方面的東西。”

這個(gè)學(xué)習(xí)的過(guò)程，為南充商行未來(lái)與更多的國(guó)際機(jī)構(gòu)牽手合作創(chuàng)造了條件。“跟投”模式對(duì)于未來(lái)成長(zhǎng)性較好的企業(yè)，先由風(fēng)險(xiǎn)基金進(jìn)去投資，達(dá)到銀行貸款標(biāo)準(zhǔn)之后，銀行再發(fā)放貸款。

自4年前與德資聯(lián)姻以后，最近一段時(shí)間，黃光偉又開(kāi)始了與外資的親密接觸。

6月18日下午，南充商行與來(lái)自美國(guó)洛杉磯的私募股權(quán)投資基金ARCInvestment Partners在成都簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議。“這次合作的目的是，能為ARC已投資的中小企業(yè)和南充商行的中小企業(yè)客戶開(kāi)拓更多的融資平臺(tái)。”和2005年聯(lián)姻DEG等三家德系金融機(jī)構(gòu)不同，這一次南充商行將與ARCChina的合作重點(diǎn)落在了業(yè)務(wù)層面。

雙方約定，南充商行將其優(yōu)秀的中小企業(yè)客戶推薦給ARC China，在銀行提供貸款支持的同時(shí)，通過(guò)股權(quán)融資的方式，進(jìn)一步推動(dòng)對(duì)中小企業(yè)的融資服務(wù)。此外，南充商行還將重點(diǎn)對(duì)ARC China所投資的中小企業(yè)提供貸款支持。

對(duì)于ARC China已經(jīng)投資的企業(yè)，并且企業(yè)在各個(gè)方面符合銀行貸款條件，或者企業(yè)成長(zhǎng)性好的南充商行將發(fā)放貸款。其中，對(duì)于未來(lái)成長(zhǎng)性較好的企業(yè)，風(fēng)投的風(fēng)險(xiǎn)承受能力更大，所以先由風(fēng)險(xiǎn)基金進(jìn)去投資，達(dá)到銀行貸款標(biāo)準(zhǔn)之后，銀行再發(fā)放貸款。

“銀行和企業(yè)是借貸關(guān)系，基金和企業(yè)是投資關(guān)系，前者不愿承擔(dān)過(guò)高的風(fēng)險(xiǎn)，而后者愿意，高風(fēng)險(xiǎn)有高回報(bào)。兩者結(jié)合，是能夠?qū)崿F(xiàn)企業(yè)做強(qiáng)做大的路徑。”黃光偉說(shuō)。

但有業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為：“銀行與私募股權(quán)基金在被投資項(xiàng)目方面的合作，可能會(huì)致使雙方所面臨的風(fēng)險(xiǎn)、收益并不對(duì)等。”以銀行給私募股權(quán)已投資的企業(yè)發(fā)放貸款為例，如果該公司能成功上市，私募股權(quán)基金通過(guò)二級(jí)市場(chǎng)獲得豐厚利潤(rùn)后退出，而銀行僅獲得貸款利息收益；若投資項(xiàng)目未能成功，那么銀行和私募股權(quán)基金都會(huì)被套在其中。

對(duì)此，黃光偉表示即使是風(fēng)險(xiǎn)投資進(jìn)去后，南充商行也不一定發(fā)放貸款，銀行會(huì)根據(jù)自己的標(biāo)準(zhǔn)判斷公司的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，所以貸款風(fēng)險(xiǎn)是可控的。

這些天，又有幾家基金來(lái)找黃光偉商談合作的事情了。“對(duì)中小企業(yè)的快速發(fā)展來(lái)說(shuō)是好事，對(duì)銀行來(lái)說(shuō)，也多了一些合作伙伴和客戶群體，而外資對(duì)中國(guó)不熟悉，銀行有判斷項(xiàng)目、判斷企業(yè)的優(yōu)勢(shì)，它一進(jìn)來(lái)就能夠和銀行配套，這是一種多贏的模式。”

進(jìn)城、下鄉(xiāng)

四川儀隴惠民村鎮(zhèn)銀行掛牌開(kāi)業(yè)，這是中國(guó)首家為“三農(nóng)”金融服務(wù)量身定做的村鎮(zhèn)銀行。

引入外資給了黃光偉接下來(lái)的“搶灘布局”帶來(lái)重要的支撐，自2005年引資成功后，黃光偉就開(kāi)始了進(jìn)軍成都的計(jì)劃。

成都有約7萬(wàn)戶中小企業(yè)(不含個(gè)體工商戶)，貸款需求在千萬(wàn)元以下的中小企業(yè)，有半數(shù)以上未被滿足，其年總信貸資金增量需求約150億元。黃光偉瞄上了這塊“處女地”。

2007年10月27日，南充商行正式在成都開(kāi)設(shè)分行，成為中國(guó)二級(jí)城市首家跨區(qū)域在省會(huì)設(shè)立分行的銀行，開(kāi)始跨區(qū)域搶灘中小企業(yè)金融業(yè)務(wù)。此后，上海銀行、渤海銀行、恒豐銀豐等城商行也陸續(xù)進(jìn)軍四川。

成都市金融市場(chǎng)規(guī)模不但在四川省內(nèi)占據(jù)半壁江山，而且在全國(guó)特別是西部同類型城市中比較優(yōu)勢(shì)明顯，“占領(lǐng)成都后，我們還準(zhǔn)備在四川其他地市開(kāi)設(shè)一些分行。”黃光偉的規(guī)劃是南充商行先從培育西南的客戶做起，利用客戶鏈的延伸，再逐步擴(kuò)張到珠三角經(jīng)濟(jì)圈、長(zhǎng)三角經(jīng)濟(jì)圈。

“進(jìn)城”后，黃光偉又開(kāi)始了他“下鄉(xiāng)”的動(dòng)作。當(dāng)國(guó)有政策性銀行集體從農(nóng)村、從基層撤退時(shí)，南充農(nóng)村面臨著貸款無(wú)門的尷尬境地。黃光偉再次“獨(dú)辟蹊徑”——2007年3月，四川儀隴惠民村鎮(zhèn)銀行掛牌開(kāi)業(yè)，這是中國(guó)首家為“三農(nóng)”金融服務(wù)量身定做的村鎮(zhèn)銀行。

“我們完全為‘三農(nóng)’提供金融服務(wù)，盈利能力不要求有多高，但風(fēng)險(xiǎn)控制很好，呆壞賬幾乎為零。”黃光偉承認(rèn)，農(nóng)村金融風(fēng)險(xiǎn)比較大，因此風(fēng)險(xiǎn)控制是南充商行在發(fā)展農(nóng)村金融的過(guò)程中投入較多的一環(huán)，而這也是將來(lái)城市商業(yè)銀行發(fā)展農(nóng)村金融市場(chǎng)需要突破的重要一環(huán)。

“中國(guó)金融服務(wù)業(yè)有很大一塊成長(zhǎng)空間會(huì)在‘三農(nóng)’領(lǐng)域出現(xiàn)，至于什么時(shí)候出現(xiàn)這個(gè)商機(jī)，還有待未來(lái)考察。而南充商行，將一直保持探索和進(jìn)取的姿態(tài)。”黃光偉說(shuō)他愿意去做這樣的嘗試，即使失敗了，至少其他人以后走這條路時(shí)會(huì)更謹(jǐn)慎。至于利潤(rùn)與回報(bào)的問(wèn)題，“當(dāng)你實(shí)現(xiàn)了社會(huì)價(jià)值的時(shí)候，盈利就是水到渠成的事情了。”