論全方位社會責(zé)任銀行

從奧巴馬譴責(zé)華爾街說起

國際金融危機發(fā)生以后，奧巴馬多次不無憤慨地譴責(zé)華爾街責(zé)任缺失，認(rèn)為危機的根源，是從華爾街到華盛頓責(zé)任的缺失，使得很多世界上最大的金融機構(gòu)陷入困境，美國經(jīng)濟幾乎被拖進第二次大蕭條。

在危機周年紀(jì)念演講中，奧巴馬要求華爾街停止不負(fù)責(zé)任的冒險行為。他說:“金融業(yè)的一些人對現(xiàn)狀存在錯誤的解讀，他們沒有吸取雷曼兄弟破產(chǎn)的教訓(xùn)，而是忽視這一切?！彼嫒A爾街不要再走回頭路，采取不計后果的行為，也不要指望納稅人在他們失敗之后去救助他們。又說:“一年前發(fā)生的一切，絕不僅僅是監(jiān)管或立法不力造成的失敗，也不僅僅是疏忽或缺乏預(yù)見造成的失敗，而是責(zé)任的缺失造成的失敗。責(zé)任的缺失，在一年前的華盛頓、華爾街、全美國隨處可見，幾乎導(dǎo)致了我們金融體系的崩潰。”他強調(diào):“重拾責(zé)任，盡管有時候很艱難，但是必須義無反顧地去做。你在華爾街工作，你就要肩負(fù)起責(zé)任?！?還說:“改革提案將會通過，變革將成為法律。但重建我們體系最重要的方式，就是重建人們的信任——這一點你無需等待新的立法就可以做到?！?/p>

在2010年1月28日的國情咨文中，奧巴馬大吐苦水:“不了解為什么華爾街做出錯誤舉動卻獲得獎勵，而普通民眾付出了辛勤汗水卻未得到任何回報。”他指出:“現(xiàn)在最緊急的任務(wù)是向銀行提供資金支持，但并不容易完成。這些銀行也是造成金融危機的罪魁禍?zhǔn)?。為了實現(xiàn)其他領(lǐng)域的復(fù)蘇，我已經(jīng)提議向大型銀行收費。如果這些銀行有錢發(fā)放高額獎金，他們必須向納稅人支付最溫和的費用，因為正是納稅人幫助了處于危難之時的這些銀行?！辈贿^他又聲言:“我對懲罰銀行機構(gòu)并不感興趣。一個強大、健康的金融市場可以幫助企業(yè)獲得貸款，創(chuàng)造就業(yè)機會。金融市場會吸收家庭儲蓄，然后投資企業(yè)，從而提高個人收入。但只有當(dāng)我們采取措施避免發(fā)生第二次金融危機之時，上述一切才能實現(xiàn)。我們不能允許金融機構(gòu)采取冒險行動，從而威脅整體經(jīng)濟發(fā)展。”

他認(rèn)為，造成危機的部分原因，就是一些企業(yè)不負(fù)責(zé)任，甚至缺乏常識，他們運用衍生品和其他復(fù)雜金融工具進行不計風(fēng)險的豪賭。許多業(yè)務(wù)領(lǐng)域太過晦澀、復(fù)雜，使人困惑，以至于連許多從業(yè)者都感到費解，更何況監(jiān)管者。這也是為什么沃倫#8226;巴菲特把缺乏監(jiān)管的衍生品交易稱為“大規(guī)模殺傷性金融武器”的原因;也是為什么要通過改革遏制過度的交易，保證這些交易在陽光下進行的原因。

葛霖的反思

不久前，匯豐集團主席葛霖先生送我一本書，中國人民大學(xué)出版社中文譯名“金融的王道:拯救世界的哲學(xué)”，英文名為Good Value: Reflections on Money， Morality and An Uncertain World，直譯應(yīng)是“良好價值觀:對金錢、道德與不穩(wěn)定世界的反思”，后者似更忠實作者原意。這位同時也是牧師的金融巨頭對金錢、道德與不穩(wěn)定世界的幾點反思發(fā)人深省。

對本次國際金融危機的反思

在美國，金融部門的負(fù)債總量在1981年僅占GDP的22%，而到2008年第三季度，已經(jīng)上升到117%。在英國，金融部門的總負(fù)債幾乎達到了GDP的250%。在西方整體的金融體系中，杠桿率迅速增長，既有直接增長又有間接增長。直接的是，銀行資產(chǎn)負(fù)債表中的資本配比變得越來越高;間接的是，銀行向全世界的投資者捆綁銷售債券化的資產(chǎn)(經(jīng)常將按揭作為價值基礎(chǔ))。證券化資產(chǎn)——按揭和其他貸款被重新包裝成債券，自從20世紀(jì)80年代就已經(jīng)存在，改變之處在于數(shù)額的增長，以及金融工程的復(fù)雜性顯著增加。在新世紀(jì)的第一個10年里，我們看到了所謂的“結(jié)構(gòu)金融”(structured finance)的復(fù)雜系統(tǒng)在全世界迅速蔓延。這些金融系統(tǒng)復(fù)雜性增加的另外一個標(biāo)志是，金融衍生品的總值在10年間激增4倍。所有這些金融工程使得結(jié)構(gòu)化和證券化成為可能，從而導(dǎo)致風(fēng)險擴散至全世界的投資者——這意味著出借人能夠為每一美元的資本創(chuàng)造出比以往更多的按揭和其他貸款。這反過來意味著三件事:第一，出借人很容易被誘使過量貸款，并且因此使資產(chǎn)泡沫膨脹至破裂點;第二，風(fēng)險的轉(zhuǎn)移使得在信貸崩潰的情況下，非常難以判斷出誰是損失的最終承受者;第三，結(jié)構(gòu)的復(fù)雜性使得在標(biāo)的資產(chǎn)的信貸困境中，它們的真實價值是什么被人們忽視。

對企業(yè)社會責(zé)任的反思

近年來，“企業(yè)社會責(zé)任”進入商業(yè)詞典，后來出現(xiàn)一個用“企業(yè)可持續(xù)性”來代替它的趨勢。這兩個詞語都在提醒我們，企業(yè)需要承擔(dān)廣泛的責(zé)任。空洞的標(biāo)語對行為并不能形成真正的影響，而且還有一種更為隱蔽的危險存在，即企業(yè)社會責(zé)任被定義并劃分(或分隔)到一系列的由“企業(yè)社會責(zé)任功能”來執(zhí)行的活動中，成為一種主流商業(yè)的附屬物。

企業(yè)社會責(zé)任功能包括慈善贊助、社區(qū)行動、教育輔助等，而企業(yè)更應(yīng)該勇敢地面對全面的需求，即按照一種能夠促進公共利益的方式構(gòu)建企業(yè)。企業(yè)社會責(zé)任不僅僅是對社會的支持;企業(yè)可持續(xù)性發(fā)展也不僅僅是控制公司的“碳印記”(carbon footprint)。它們應(yīng)是戰(zhàn)略上的目標(biāo)，是真正的企業(yè)自己存在的理由。

這并不與最大化股東價值的任務(wù)相沖突，除非我們把股東價值的最大化看做是一個短期的工程，而且董事會的責(zé)任也不是去關(guān)注短期。近年來，“市場”的確常常對董事會和管理層施加壓力，使之注重短期利益，這樣的壓力所帶來的一些后果是社會對這套體系信任的瓦解。

對此，我們必須以重新獻身于真正的使命作為回應(yīng)，這才能使企業(yè)可持續(xù)性價值最大化。這當(dāng)中很明確地包含以下幾個要素:

第一，股東把資本托付給公司，用這些資本盡可能地賺取可持續(xù)性的回報當(dāng)然是一種直接的、基本的責(zé)任。任何對企業(yè)責(zé)任的更廣泛理解都不能成為模糊且不切實際的戰(zhàn)略目標(biāo)、糟糕的競爭定位或者低效操作的借口。

第二，為了在長期賺取最高的回報，企業(yè)需要從長遠(yuǎn)角度培養(yǎng)它們的客戶關(guān)系和服務(wù)。要做到這一點越來越多地需要企業(yè)更多地投身于社會和環(huán)境。這就是為什么有那么多的零售企業(yè)現(xiàn)在銷售“綠色”或“公平交易”產(chǎn)品的重要原因。

第三，要實現(xiàn)可持續(xù)性價值最大化，毫無疑問，人是最重要的，這就要我們更加關(guān)注社會責(zé)任。大多數(shù)人都希望能夠把自己、自己所做的工作、所在的行業(yè)看作是對社會做出了貢獻。非常明確的一點是，下一代的管理層要求知道公司為應(yīng)對挑戰(zhàn)而制定的政策是什么。此外，許多人都看到參與社會活動能使工作場所的人們?yōu)橹駣^，這樣一種全面的方法能夠使工作中的人們保持良好狀態(tài)(這樣一來也就有了更高的效率)。

所有這些要素都是彼此相互增強的。擁有好的客戶關(guān)系和有參與精神的員工對利潤的增長至關(guān)重要。企業(yè)對社區(qū)多做奉獻不僅可以培養(yǎng)客戶關(guān)系，還能促進人員發(fā)展，而后可持續(xù)性的利潤又繼續(xù)鞏固對人員和社區(qū)的投資。這當(dāng)中任何一個組成部分被移走，這個循環(huán)都會受到破壞?？沙掷m(xù)性的利潤與企業(yè)社會責(zé)任不是互相沖突的，而是相互依賴的。

對人類良好價值觀原則的反思

我們要相信我們可以避免浮士德式的選擇風(fēng)險，并始終不偏離滿足的道路，只要我們愿意遵循某些指導(dǎo)原則。

第一條原則:正直原則。價值觀念關(guān)乎(長期)價值。對個人而言，相似的原則是，價值觀念關(guān)乎工作中的真正滿足。這便提出了一個問題，價值觀念是什么樣的?誰來決定價值觀念的正確性?商業(yè)世界中是否有一種普適的正直標(biāo)準(zhǔn)——如果有，是什么讓它們成為普適的正直標(biāo)準(zhǔn)，我們又怎樣將它們辨認(rèn)出來?但事實上，市場的道德從定義上講幾乎是普適的，這與其說是因為一些形而上學(xué)的真理，不如說是因為在一個可持續(xù)的基礎(chǔ)上從事商業(yè)的可行性以及基于人類心理的事實。每個人都知道信任和誠實對于可持續(xù)性商業(yè)的重要性。人類的心理告訴我們，許多人當(dāng)然都會去嘗試這種投機取巧的辦法，但這絕對不是通往持久的成功或認(rèn)可和滿足的道路，因為真正的滿足只能來自于誠實、信任和真正渴望為基礎(chǔ)的正直，從而以價值交換價值。

其他主要的原則可以說都是遵循于這一條的，但我還是想把它們闡釋清楚，因為它們會累積性地擴大第一條“正直原則”的影響。

第二條原則:獲得真正滿足的方式是要把他人(同事或者顧客)當(dāng)做終點來對待，而不是只作為途徑。然而不管是作為終點還是作為途徑，市場中的人際關(guān)系當(dāng)然很重要的，而且在一個充滿不確定性和市場競爭的世界中，不去估量它們可能帶來的進退兩難的痛苦是幼稚的。遵循該原則，我們將面臨一條需要不斷抗拒恐懼、鄙視和孤獨的不平坦的道路。

第三條原則:雄心必須完全與真正的滿足相一致，必須是貢獻更多而不是索取更多。競爭并不能成為雄心被削弱的借口(鑒于如此多的人類的努力，競爭性的雄心僅僅在它拋開第二條原則的時候才會變成破壞性的);而且當(dāng)目標(biāo)變成了生命中一切的一切時，所有的雄心都是破壞性的。

第四條原則:人類有平衡他們對不同生存領(lǐng)域的奉獻的需要和責(zé)任。這些不同的領(lǐng)域一般是重合的，它們的邊界是模糊的。它們包括家庭的領(lǐng)域、工作的領(lǐng)域、友誼的領(lǐng)域和更廣闊的社會組群的領(lǐng)域以及內(nèi)在自我的領(lǐng)域。這些領(lǐng)域的內(nèi)在關(guān)系所呈現(xiàn)的形式十分多樣，在一個內(nèi)在聯(lián)系空前廣泛和個人化程度頗深的全球世界中更是如此。我們需要認(rèn)識到，這種平衡對滿足感以及避免浮士德式的陷阱至關(guān)重要。

第五條原則:領(lǐng)導(dǎo)原則。分析一個人的哪些特點能夠使其成為成功的領(lǐng)導(dǎo)，是各種商業(yè)機構(gòu)的心理家們的任務(wù)。但是近年來，人們對所謂的“仆人式領(lǐng)導(dǎo)”(servant leadership)的價值認(rèn)知一直在增加。仆人式領(lǐng)導(dǎo)的本質(zhì)不是心理上的統(tǒng)治，而是嘗試去分享，去樹立榜樣，將領(lǐng)導(dǎo)的本能灌輸給其他人，從而能夠共同奮進。其最大的好處在于，這樣的領(lǐng)導(dǎo)能充分認(rèn)識到，他不能夠逃避制定決策的職責(zé)，而且必須在其中承擔(dān)風(fēng)險(包括它自身受歡迎程度的風(fēng)險)，同時也認(rèn)識到其他人的貢獻。

第六條原則:我們所做的事情必須對人類的福祉是有益的。最后這一條原則具有決定性，它支撐著以上全部的原則。我們需要對我們在全球市場中所扮演的角色提出兩個問題:(1)我所做的事情如何對人類的福祉產(chǎn)生貢獻?(2)我為什么要做這件事情?這些問題很重要，因為這是工作對我們的要求。對于我們中的大多數(shù)人來說，工作消耗了我們大量的甚至是最多的創(chuàng)造力和潛能。我們需要了解:(1)我工作的價值何在?(2)我為什么要做這項有別于其他人的工作?大體上來看，我活動的領(lǐng)域和我在其中扮演的角色對于人類的福祉是有所貢獻的，那么即便并不那么完美，你也是幸福的。這是一個獲得滿足的必要條件，當(dāng)然，這只是必要條件而不是充分條件:動機和行為也是必不可少的。如果連有所貢獻都達不到的話，那就是一個警示的信號，它提醒我們，忽略生存的完整性是危險的。

在履行社會責(zé)任中實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展

通常認(rèn)為，企業(yè)的社會責(zé)任是對市場行為的超越或補充，似乎市場行為是排斥社會責(zé)任的，其實不然。市場經(jīng)濟的要義是“利他利己”，利他才能利己。因此，市場行為不僅不排斥社會責(zé)任，而且離不開社會責(zé)任，只有基于社會責(zé)任的市場行為才能成就長遠(yuǎn)可持續(xù)事業(yè)。這正是市場經(jīng)濟強調(diào)社會責(zé)任的核心價值所在。

皮之不存，毛將附焉?現(xiàn)代商業(yè)企業(yè)都必須擁有一定的社會公眾基礎(chǔ)，否則就難以生存發(fā)展，至少是難以長遠(yuǎn)可持續(xù)發(fā)展。

如果說一般商業(yè)企業(yè)要講求社會責(zé)任，那么銀行就更是如此，因為銀行即使完全私有也是準(zhǔn)公共機構(gòu)，履行社會責(zé)任是其天職。公眾信任是銀行生存發(fā)展的基礎(chǔ)，因此履行社會責(zé)任也是銀行生存發(fā)展的基礎(chǔ)。只有履行好社會責(zé)任，獲得公眾信任，一家銀行才能獲得相應(yīng)的生存發(fā)展空間。

銀行的社會責(zé)任是全方位的。首先是對客戶負(fù)責(zé)?？蛻羰倾y行的衣食父母，所以必須對客戶高度負(fù)責(zé)。以客戶為中心，深入了解知曉客戶的需求、風(fēng)險偏好、風(fēng)險承受能力，進而把適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品服務(wù)提供給適當(dāng)?shù)目蛻?奉客戶為上帝，使其有效信貸及其他金融需求得到最大限度的滿足。其次是對股東負(fù)責(zé)。股東的投資回報至少應(yīng)等于平均利潤，這是銀行經(jīng)營者或銀行家的責(zé)任。其三是對員工負(fù)責(zé)。銀行經(jīng)營者或銀行家有責(zé)任讓員工得到市場化的合理報酬，讓員工工作生活有尊嚴(yán)，讓員工德才得到培養(yǎng)，讓員工有施展才干從而提升和實現(xiàn)自我價值的機會，還要讓員工老有所養(yǎng)等等。以上三者是銀行的利益攸關(guān)者，相應(yīng)責(zé)任是銀行的核心社會責(zé)任。我們強調(diào)銀行社會責(zé)任，首先應(yīng)強調(diào)對利益攸關(guān)者高度負(fù)責(zé)。如果對利益攸關(guān)者責(zé)任缺失，其他方面做得再好也將大打折扣。其四是對所在社區(qū)、地區(qū)經(jīng)濟社會發(fā)展負(fù)責(zé)。其五是對整個國家經(jīng)濟社會發(fā)展負(fù)責(zé)。其六是對環(huán)境負(fù)責(zé)。所謂綠色信貸、綠色金融，就是對環(huán)境負(fù)責(zé)的信貸金融。七是對慈善事業(yè)負(fù)責(zé)。

總之，對銀行而言，強調(diào)全方位履行社會責(zé)任，就是強調(diào)對社會貢獻大于索取，貢獻社會，回報社會，取悅社會，從而使自己成為社會友好型銀行。銀行對社會友好，社會就對銀行友好，此所謂社會友好型銀行。這樣的銀行才可能長遠(yuǎn)可持續(xù)發(fā)展。

(作者系中國銀行業(yè)協(xié)會專職副會長)